Bài viết hôm nay nói về một khái niệm dường như hiển nhiên; cách đo lường lợi nhuận giao dịch. Tuy nhiên, hầu hết các nhà giao dịch bắt đầu đo lường lợi nhuận (và thua lỗ) của họ hoàn toàn sai, nhưng đó thực sự không phải lỗi của họ. Suy nghĩ thông thường và những gì thường được phổ biến trên internet hoặc được giới thiệu bởi các nhà môi giới và thậm chí trong nhiều cuốn sách, không chỉ là cách các nhà giao dịch chuyên nghiệp thực tế nghĩ về việc đo lường hiệu suất giao dịch hoặc quản lý rủi ro (chúng đi đôi với nhau).
Do đó, hôm nay, tôi muốn cung cấp cho bạn một bài học thực tế mà có lẽ không phải là những gì bạn đã đọc hoặc nghe ở nơi khác, về cách đo lường đúng hiệu suất giao dịch và rủi ro của bạn trên thị trường. Xét cho cùng, đây là một thành phần cốt lõi khá quan trọng đối với sự nghiệp giao dịch của bạn và nếu bạn không nắm rõ phần này thì làm sao bạn có thể thực sự kiếm tiền trên thị trường? Tôi nghĩ bạn đồng ý.
Như bạn biết nếu bạn đã theo dõi blog của tôi trong bất kỳ khoảng thời gian nào, tôi chủ yếu là một nhà giao dịch swing và đó là phong cách giao dịch mà chúng tôi tập trung vào ở đây và tôi dạy các học viên của mình. Tại sao điều đó lại quan trọng? Chà, bởi vì tùy thuộc vào cách bạn đang giao dịch, bạn sẽ muốn đo lường lợi nhuận của mình theo cách khác nhau, và đối với những nhà giao dịch đu dây như bạn và tôi, có một cách để đo lường lợi nhuận rõ ràng là hợp lý hơn và đơn giản là “tốt hơn” so với những cách còn lại.
Tuy nhiên, trước khi chúng ta tìm hiểu cách tôi đo lường rủi ro và phần thưởng khi tôi giao dịch trên thị trường, hãy công bằng và minh bạch và xem xét ba cách chính mà các nhà giao dịch đo lường điều này. Chúng ta sẽ thảo luận về từng người trong số họ và sau đó tôi sẽ giải thích điều mà các nhà giao dịch chuyên nghiệp nhất tập trung vào và tại sao.
Một nghiên cứu gần đây tôi đã đọc về những gì phụ nữ nghĩ là đặc điểm quan trọng nhất của một người đàn ông… nói đùa! Cười lớn. Nghiêm túc mà nói…
Rủi ro trên mỗi giao dịch phải là một quá trình suy nghĩ sâu sắc hơn, nó phải mang tính cá nhân dựa trên hoàn cảnh và toàn bộ hồ sơ rủi ro cũng như tình hình tài chính của nhà giao dịch. Ví dụ:
Nhà giao dịch A chịu rủi ro 2% trong số 5.000 đô la của mình cho hoàn cảnh cuộc sống hoàn toàn khác (tài chính, v.v.) so với Nhà giao dịch B, người cũng sẽ chịu rủi ro 2% trong tài khoản 5.000 đô la của mình, như được đề xuất bởi quy tắc 2%.
Bây giờ, hãy trả lời tôi câu này:Tại sao trên trái đất, hai TỔNG SỐ CÁ NHÂN KHÁC NHAU RỦI RO CÙNG MỘT PHẦN TRĂM tài khoản giao dịch của họ trong khi số tiền thực tế mà họ sẽ chịu rủi ro từ 2% đó có thể có hoặc có thể không phù hợp với hoàn cảnh cụ thể của họ? Nó không có ý nghĩa phải không? Quy tắc 2% chỉ được thiết kế để “dễ dàng” và “có ý nghĩa” đối với nhà giao dịch trung bình, mới bắt đầu, nhưng như tôi đã nói trước đó, tất cả những gì nó thực sự làm là khiến các nhà giao dịch thua lỗ từ từ. Đối với một nhà giao dịch lành nghề, quy tắc 2% là bản án tử hình bởi "một nghìn vết cắt", có thể nói như vậy.
Đây là mô hình $ rủi ro có ý nghĩa hơn rất nhiều:Bởi vì mỗi nhà giao dịch có một hồ sơ rủi ro khác nhau và các tình huống cá nhân sẽ (hoặc nên) ảnh hưởng đến số tiền mà họ có thể thoải mái rủi ro cho mỗi giao dịch. Quy tắc 2% rủi ro chỉ đơn giản là một con số tùy ý tính theo đô la, có thể có hoặc không có ý nghĩa đối với bất kỳ nhà giao dịch cụ thể nào có hoàn cảnh và tài chính riêng.
Ngoài ra, trong Forex, kích thước tài khoản thực sự là tùy ý bởi vì tài khoản Forex chỉ đơn giản là tài khoản ký quỹ, có nghĩa là nó chỉ ở đó để giữ một khoản tiền gửi trên một vị trí đòn bẩy. Bất kỳ nhà giao dịch nào hiểu những sự thật này sẽ không bao giờ đặt TẤT CẢ số tiền giao dịch của họ vào tài khoản giao dịch của họ vì đơn giản là nó không cần thiết và không an toàn hoặc sinh lợi như giữ số tiền đó ở nơi khác.
Số tiền bạn cấp vốn vào tài khoản giao dịch của mình không nhất thiết phản ánh tất cả thu nhập bạn phải giao dịch và nó không phản ánh tổng giá trị ròng của bạn . Tuy nhiên, trong giao dịch chứng khoán, bạn cần nhiều tiền hơn khi ký quỹ vì có ít đòn bẩy hơn. Thông thường, nếu bạn muốn kiểm soát cổ phiếu trị giá 100k bạn cần có 100k trong tài khoản. Forex có đòn bẩy cao hơn nhiều như tôi đã nói, và điều này có nghĩa là để kiểm soát 100k tiền tệ, là 1 lot tiêu chuẩn, bạn chỉ cần có khoảng 5.000 đô la trong tài khoản giao dịch của mình.
Một trong những lý do lớn nhất, nếu không phải là lý do lớn nhất mà rất nhiều người thúc đẩy “quy tắc quản lý tiền 2%” là nó dường như cho thấy rằng khi tài khoản của bạn phát triển, bạn sẽ có thể tăng quy mô vị trí theo cấp số nhân. Về lý thuyết, điều này là chính xác, nhưng trong thế giới thực, nó là rác rưởi. Cho phép tôi giải thích…
Các nhà giao dịch chuyên nghiệp rút tiền (lợi nhuận) từ tài khoản giao dịch của họ thường xuyên (thường là mỗi tháng một lần hoặc mỗi 3 lần) và sau đó tài khoản của họ quay trở lại “mức cơ bản. Do đó, với mô hình 2%, bạn sẽ không thể tăng quy mô vị thế mãi mãi, vì không bao giờ rút bất kỳ lợi nhuận giao dịch nào, xét cho cùng, điểm cố gắng kiếm tiền từ giao dịch là thực sự sử dụng tiền, phải không? Mô hình rủi ro đô la cố định có ý nghĩa đối với các nhà giao dịch chuyên nghiệp muốn kiếm thu nhập thực tế từ giao dịch của họ; đó là cách tôi giao dịch và là cách tôi biết giao dịch của nhiều người khác.
Vì vậy, nếu giao dịch là một hoạt động kinh doanh doanh thu và chúng ta rút lợi nhuận để sống / chi tiêu, thì lãi kép sẽ bị ảnh hưởng đáng kể và đơn giản là không như những gì có vẻ như. Đừng tin mọi thứ bạn đọc hoặc nghe trên internet; không có phương pháp quản lý rủi ro / tiền bạc nào cho phép bạn lãi kép một cách kỳ diệu mãi mãi, nó không thực tế.
Khi bạn sử dụng quy tắc 2% hoặc% R, bạn sẽ tăng quy mô vị thế khi tài khoản của bạn tăng lên, nhưng khi bạn lấy tiền ra khỏi tài khoản, hãy nổ tung, quy mô vị thế của bạn sẽ bị ảnh hưởng rất lớn và bạn đột nhiên giao dịch số tiền nhỏ hơn nhiều so với bạn. chỉ là. Mô hình rủi ro $ cố định tránh điều này và giữ cho mọi thứ tốt đẹp, đồng đều và nhất quán.
Được rồi, bây giờ bạn có thể nghĩ “Nial, làm cách nào để biết tôi nên rủi ro bao nhiêu cho mỗi giao dịch?”
Câu trả lời ít phức tạp hơn nhiều so với những gì bạn có thể nghĩ. Tôi tin tưởng vào việc xác định số đô la mà bạn cảm thấy thoải mái khi thua trong bất kỳ giao dịch nào và kiên trì với số đô la đó ít nhất cho đến khi bạn tăng gấp đôi hoặc gấp ba tài khoản của mình, lúc đó bạn có thể cân nhắc tăng số tiền đó.
Số tiền này phải là số tiền đáp ứng các yêu cầu sau:
Nếu bạn đã đọc các bài viết khác của tôi về chủ đề này, tôi đã lập luận cho mô hình rủi ro đô la cố định và chống lại quy tắc 2%, nhưng trong trường hợp bạn bỏ lỡ bài học đó, tôi muốn thảo luận lại tại sao tôi thích bài học trước hơn bài học sau…
Lập luận chính mà tôi đưa ra về chủ đề này là mặc dù quy tắc 2% sẽ phát triển tài khoản tương đối nhanh chóng khi nhà giao dịch đạt được một loạt người chiến thắng, nhưng nó thực sự làm chậm sự tăng trưởng tài khoản sau khi nhà giao dịch gặp một loạt người thua cuộc và gây rất khó khăn để đưa tài khoản trở lại vị trí trước đây.
Điều này là do với mô hình rủi ro% R, bạn giao dịch ít lô hơn khi giá trị tài khoản của bạn giảm xuống, trong khi điều này có thể tốt để hạn chế thua lỗ, về cơ bản nó cũng khiến bạn rơi vào tình trạng rất khó thoát ra. Ví dụ:nếu bạn giảm 50% trong số 10.000 đô la, bạn đang ở mức 5.000 đô la và để quay lại 10.000 đô la, bạn phải hoàn vốn 100%, còn một chặng đường dài để hòa vốn và sau đó là khả năng sinh lời bằng cách sử dụng quy tắc 2%, bởi vì bạn đang giao dịch hiệu quả với quy mô vị thế nhỏ hơn nhiều khi bạn rút xuống mức đó.
Đây là lý do tại sao tôi nói mô hình 2% về cơ bản dẫn một nhà giao dịch đến "cái chết của một nghìn lần cắt", bởi vì họ có xu hướng thua lỗ từ từ khi quy mô vị thế thu hẹp sau mỗi lần thua lỗ. Nó làm giảm sự tự tin của họ và họ kết thúc giao dịch quá mức bởi vì các nhà giao dịch bắt đầu nghĩ “Vì quy mô vị thế của tôi đang giảm dần trong mỗi giao dịch, nên sẽ ổn nếu tôi giao dịch thường xuyên hơn”… và trong khi họ có thể không nghĩ chính xác điều đó… đó là điều thường xảy ra.
Cá nhân tôi tin rằng mô hình% R khiến các nhà giao dịch lười biếng… nó khiến họ thực hiện các thiết lập mà nếu không thì sẽ không… bởi vì họ hiện đang mạo hiểm với số tiền ít hơn cho mỗi giao dịch và họ không coi trọng số tiền đó nhiều… đó là bản chất của con người.
Nếu bạn chỉ nhớ một điều từ bài học này, hãy nhớ rằng cách hợp lý nhất để nhà giao dịch có lợi thế giao dịch hiệu quả để đo lường hiệu suất giao dịch hoặc (lợi nhuận) là rủi ro cố định hoặc mô hình R.
Mặc dù tôi không khuyến nghị các nhà giao dịch sử dụng “quy tắc 2%” hoặc mô hình% cố định, tôi khuyên bạn nên mạo hiểm với số tiền mà bạn hoàn toàn yên tâm khi thua trong bất kỳ giao dịch nhất định nào. Hãy nhớ rằng, bạn không bao giờ biết giao dịch nào sẽ thua và giao dịch nào sẽ thắng trong bất kỳ chuỗi giao dịch nào, vì vậy thật ngu ngốc nếu bạn mạo hiểm với một giao dịch nhất định chỉ vì bạn “cảm thấy” tự tin hơn về điều đó. Nếu số tiền bạn đang mạo hiểm cho mỗi giao dịch khiến bạn thức trắng / không thể ngủ vào ban đêm, thì bạn đang mạo hiểm quá nhiều, vì vậy hãy quay số xuống.
Hãy nhớ rằng, các nhà giao dịch chuyên nghiệp đã học cách sử dụng sự quyết đoán hoặc “cảm giác gan ruột” để đánh giá xem có nên thực hiện một giao dịch cụ thể hay không và họ rất kén chọn giao dịch nào họ thực hiện. Điều này xảy ra thông qua thời gian sử dụng thiết bị và thực hành, vì vậy bạn nên dành một chút thời gian để phát triển các kỹ năng của mình trên nền tảng giao dịch demo trước khi phát trực tiếp. Mặc dù chủ đề của ngày hôm nay là quản lý tiền, hãy nhớ rằng cũng cần có tâm lý giao dịch đúng đắn và phương pháp giao dịch tốt để trở thành một nhà giao dịch thành công. Nếu bạn muốn tìm hiểu thêm về phương pháp quản lý tiền Rủi ro cố định của tôi và cách giao dịch biểu đồ dựa trên phân tích hành động giá, hãy xem khóa học giao dịch hành động giá nâng cao của tôi để biết thêm thông tin.
Vui lòng để lại bình luận bên dưới với suy nghĩ của bạn về bài học này…
Nếu bạn có bất kỳ câu hỏi nào, vui lòng liên hệ với tôi tại đây.
18 điều bạn nên biết trước khi mua sắm tại Trader Joe's
Tại sao các nhà giao dịch trong ngày nên tuân theo Quy tắc rủi ro 1%
Bạn có nên đặt lợi nhuận trong quỹ tương hỗ của mình không?
Rủi ro so với Phần thưởng:Các nguồn tài trợ kinh doanh này có đáng để rủi ro không?
7 loại rủi ro liên quan đến cổ phiếu mà bạn nên biết