Cuộc sống không thể đoán trước được và đó là điều khiến nó luôn thú vị.
Nhưng đôi khi những chi phí không mong đợi sẽ phải trả giá rất cao:
Tôi có thể đi, nhưng bạn có được ý tưởng. Trừ khi bạn đã loại bỏ mọi rủi ro khỏi cuộc sống của mình, nếu không, điều tồi tệ có thể xảy ra, ngay cả khi bạn đang học đại học.
Bảo hiểm tồn tại để bảo vệ bạn khỏi những chi phí bất ngờ này, nhưng điều này không có nghĩa là sinh viên đại học cần loại bảo hiểm giống như những người khác.
Bằng cách tìm kiếm bảo hiểm phù hợp nhất với nhu cầu cụ thể của bạn khi còn là sinh viên đại học, bạn có thể tiết kiệm tiền và nhận được sự bảo vệ mà không khiến bạn bị lộ khi bạn cần bảo hiểm nhất.
Chúng ta sẽ bắt đầu ở đây vì chủ đề này không có gì thú vị khi nói về nó. Điều gì sẽ xảy ra nếu bạn chết bất đắc kỳ tử khi đang học đại học? Tất nhiên, gia đình và bạn bè của bạn sẽ bị tàn phá, nhưng còn tài chính của bạn thì sao?
Forbes báo cáo rằng sinh viên đại học trung bình tốt nghiệp với hơn 30.000 đô la nợ sinh viên và đó chỉ là cho bằng đại học. Sinh viên lấy bằng cấp cao thường vay nhiều hơn.
Nghiên cứu tương tự cho thấy rằng hơn 2 triệu sinh viên từ lớp năm 2018 đã tích lũy hơn 100.000 đô la nợ sinh viên.
Nếu cha mẹ hoặc người khác đồng ký tên trên các khoản vay của bạn, họ có thể chịu trách nhiệm trả lại tiền cho họ nếu bạn không có mặt để làm việc đó, đặc biệt nếu đó là các khoản vay tư nhân (không phải của liên bang). Điều này cũng có thể đúng nếu bạn có một khoản vay mua ô tô do ai đó đồng ký.
Bảo hiểm nhân thọ có thể trang trải những khoản nợ này, do đó người đồng ký kết đau buồn của bạn sẽ không phải làm vậy. Đây là cách nó hoạt động:
Hợp đồng bảo hiểm nhân thọ có nhiều dạng nhưng chúng được chia thành hai loại chính:
Vì một chính sách toàn bộ (đôi khi được gọi là vĩnh viễn) kéo dài phần còn lại của cuộc đời bạn, nó sẽ tốn kém hơn rất nhiều đối với một sinh viên đại học. Ngoài ra, là một sinh viên đại học, bạn có thể không biết mình sẽ cần bao nhiêu bảo hiểm trong những thập kỷ tới, vì vậy đây không phải là thời điểm tốt để đưa ra quyết định lâu dài.
Hầu hết (tất cả?) sinh viên đại học sẽ làm tốt nhất với chính sách học kỳ.
Đó không phải là kết thúc của việc đưa ra quyết định. Bạn sẽ cần quyết định:
Hãy chắc chắn rằng bạn chỉ nhận được phạm vi bảo hiểm mà bạn cần. Các hợp đồng bảo hiểm nhân thọ có thể rất lớn - một loại lớn vài triệu đô la. Bạn không cần phải đến đó.
Nếu bạn có 75.000 đô la trong khoản vay sinh viên và nợ 20.000 đô la tiền mua ô tô và bạn mong muốn khoản nợ này sẽ được trả hết trong vòng 10 năm, chính sách 10 năm khoảng 100.000 đô la sẽ đáp ứng được nhu cầu của bạn.
Nếu bạn còn trẻ và khỏe mạnh, bạn nên có quyền tiếp cận với mức sống có kỳ hạn tốt nhất hiện có - có thể thấp nhất là 10 đô la một tháng. Nhưng đừng mong đợi công ty bảo hiểm của bạn sẽ nghe lời bạn về mức độ trẻ và khỏe của bạn.
Công ty sẽ muốn biết thêm để có thể biết chắc chắn loại rủi ro mà chính sách của bạn sẽ đưa ra. Vì vậy, khi bạn đăng ký bảo hiểm, hãy mong đợi một số câu hỏi cá nhân.
Bạn sẽ được hỏi về:
Rất có thể bạn cũng sẽ cần khám sức khỏe để xác nhận thông tin sức khỏe của mình. Điều này có vẻ như là một rắc rối lớn và bạn có thể dễ dàng nhảy vào một chính sách hứa hẹn không cần kiểm tra sức khỏe.
Nhưng hãy cẩn thận; cuối cùng bạn có thể phải trả nhiều hơn nữa cho bảo hiểm nhân thọ không cần kiểm tra vì công ty bảo hiểm không biết rủi ro mà bạn có.
Không có bảo hiểm kỳ thi nào không được bảo lãnh về mặt y tế , đó là lý do tại sao nó có giá cao hơn. Bạn có thể tìm thấy bảo hiểm nhân thọ được bảo lãnh về mặt y tế không yêu cầu khám sức khỏe, đặc biệt nếu bạn còn trẻ và khỏe mạnh. Chúng tôi sẽ xem xét điều đó trong xếp hạng công ty của chúng tôi bên dưới.
Vậy, làm cách nào để bạn tìm thấy chính sách phù hợp với mình?
Bảo hiểm nhân thọ là cá nhân. Không có phương pháp tiếp cận chung cho tất cả và không có cách nào để đưa ra các đề xuất toàn diện cho công ty nào nên sử dụng. Nhưng nói chung, tôi nghĩ những công ty này sẽ hoạt động tốt cho sinh viên đại học:
Tôi đã đề cập ở trên, có thể tìm thấy bảo hiểm nhân thọ được bảo lãnh về mặt y tế mà không cần khám sức khỏe. Điều này vẫn còn khá phổ biến, nhưng Haven Life, một đại lý trực tuyến bán các chính sách Tương hỗ hàng loạt, có thể làm được điều đó.
Chỉ những người nộp đơn khỏe mạnh nhất mới có thể nhận được bảo hiểm y tế không cần kiểm tra; những người khác sẽ vẫn cần kiểm tra.
Ngay cả khi đó, Haven Life có rất nhiều thứ để cung cấp, bao gồm các quyết định nhanh chóng và quyền truy cập trực tuyến liền mạch vào quy trình mua hàng và dịch vụ khách hàng.
Banner Life là một công ty bảo hiểm dễ sử dụng khác cung cấp mức giá tuyệt vời, bao gồm cả mức giá thấp hơn cho những người trẻ hơn và có ý thức đưa ra quyết định tốt nhất về sức khỏe.
Nếu bạn yêu cầu các lựa chọn ăn chay trong quán ăn tự phục vụ và thích chạy 10K trong thời gian rảnh rỗi, Banner Life có thể giúp bạn tiết kiệm một số tiền. Công ty cung cấp không chỉ thời hạn, vì vậy hãy đảm bảo rằng bạn đang nhận được báo giá về chính sách có thời hạn.
Điều này có vẻ hơi ngẫu nhiên, nhưng tôi đề cập đến nó bởi vì Minnesota Life nổi trội với các chính sách thời hạn 5 năm, điều này không phổ biến. Hầu hết các công ty cung cấp chính sách thời hạn từ 10 năm trở lên.
Bạn không bao giờ biết điều gì có thể thay đổi sau khi học đại học:Kết hôn? Trẻ em? Điều này cũng sẽ thay đổi nhu cầu bảo hiểm nhân thọ của bạn. Chắc chắn, bạn chỉ có thể thay thế chính sách 10 năm bằng một thứ gì đó lớn hơn. Nhưng chính sách 5 năm sẽ có giá thấp hơn một chút trong ngắn hạn. Đó là một cách tiếp cận đáng để suy nghĩ.
Trường hợp tốt nhất, chi tiêu chăm sóc sức khỏe của bạn ở trường đại học sẽ chỉ bao gồm khám sức khỏe định kỳ và thuốc chữa dị ứng hoặc đau đầu không kê đơn.
Nhưng điều gì sẽ xảy ra nếu bạn bị đau ruột thừa và cần phẫu thuật, cộng với một đêm trong bệnh viện? Có thể tính toán các hóa đơn y tế sáu con số mà có thể mất nhiều năm hoặc thậm chí hàng thập kỷ để trả hết. Nhập bảo hiểm y tế. Điều đó thật sai lầm trong thời buổi chi phí y tế ngày càng gia tăng như hiện nay.
Nhưng vẫn không có cách nào tốt hơn khỏi sự tàn phá mà những chi phí này có thể ảnh hưởng đến tương lai tài chính của bạn. Cùng với việc hợp lý, nó cũng là luật. Vậy bạn là sinh viên đại học có những lựa chọn bảo hiểm y tế nào?
Quảng cáo bằng tiền. Chúng tôi có thể được trả tiền nếu bạn nhấp vào quảng cáo này.
Giữ gìn sức khỏe chưa bao giờ quan trọng hơn. Hãy bảo vệ chính bạn và những người thân yêu của bạn bằng một chương trình bảo hiểm sức khỏe toàn diện và hợp túi tiền. Nhấp vào trạng thái của bạn để tìm hiểu thêm. Get a Quote Today You may be able to:
First off, if you can stay on your parents’ or guardians’ health insurance plan, that’s a no-brainer. You should do it. (The Affordable Care Act requires family insurance plans to cover children younger than 26.)
If for whatever reason this won’t work for you, Medicaid might be an option. In some states, you can qualify for coverage if you earn less than 133 percent of the poverty level. For an individual, that would equal $16,146.20.
It’s possible for a college student to fall below that level, especially if you’re not a dependent on someone else’s tax form. Other states have stricter criteria for qualifying for free health care. You can learn more here.
For many college students, though, the only way to get health insurance is to buy it. For college graduates, this is even truer.
Before buying coverage, it helps to know how health insurance works so you can be sure you’re getting coverage that fits your life and your monthly budget.
Your plan’s premiums will be a big part of that, just like with life insurance.
But also pay attention to the other costs, including:
These charges interact with each other to determine your true cost for health care, and you should make sure these costs balance out to match the way you live.
For example, a policy with higher deductibles should have a lower monthly premium, making the policy less of a burden each month if you’re low on cash.
With a catastrophic plan, your insurance would kick in only if something catastrophic — that likely required hospitalization — happened. For many college students buying their own health insurance, catastrophic coverage will likely do.
When you’re ready to buy a health insurance policy, you have a few different options:
The last option, buying your school-issued insurance, may be your easiest route to coverage. In fact, it may be automatically included in your enrollment package and billed to your student account.
If that’s the case, you’ve got this covered. If not, you’ll need to move on to another option.
Buying a health plan through the Health Insurance Marketplace has some advantages:
But this is possible only during Open Enrollment (unless you qualify for special enrollment). Open Enrollment usually takes place from November to mid-December. On the other hand, buying your own plan from an insurer (such as Blue Cross Blue Shield or Aetna) could offer you lots of health plans and savings if you don’t qualify for tax subsidies.
You need health insurance to shield yourself from out-of-control health care expenses that may result from an unexpected illness or accident. If you can get insurance without paying, either through your parents’ plan or Medicaid, do it.
If not, look into your college’s health plan if it has one. If that’s not an option, try to save money through the Health Insurance Marketplace. If you can’t save that way, look into a plan from an insurance provider.
Anyone who’s been driving for a few years already knows why car insurance is a must. Wrecks happen, and without insurance, you could be on the hook for the cost of car repairs and personal injuries.
Then there’s the fact all states (except New Hampshire) require auto insurance. But what kind of car insurance works best for college students?
Auto insurance covers some pretty broad issues related to driving:
Each state has its own auto insurance regulations, so if you’re going to college in a different state, you may need to adjust your current insurance. When you’re dealing with a larger company such as Nationwide, Amica, State Farm, GEICO, etc., that’s easy enough. A phone call and a signature may suffice.
But if you have insurance with a smaller company who doesn’t insure cars outside your state, you may need a new policy in the state where you’re attending school. And even if you already have a policy, it’s possible you can save money with a policy that’s designed for college students and young adults.
A lot of car insurance companies offer special programs for students. Here are some of my favorites:
Amica’s Good Student Discount can save you 25 percent if you keep a 3.0 GPA, and it also offers a Good Driving Discount. These discounts apply only if you’ve been accident-free for the past three years.
Amica even has a special rate if you don’t drive while you’re away at school but do drive when you’re back home.
GEICO has a Good Student Discount, too. If you’re between 16 and 24 and have a B average, you can claim a 26 percent discount on your premiums.
The company has discounts for good driving and an Accident Forgiveness program in most states. You have to do more than earn good grades to get these discounts, though.
Like Amica and GEICO, Esurance has a student discount program for students with a 3.0-grade point average or higher.
Esurance also offers smaller discounts for buying insurance online and for paying in full, instead of in installments, for your policy.
You can save money by getting insurance which meets only your state’s minimum requirements, but remember:
If you don’t have enough insurance, you are personally responsible for car repairs, hospital bills, and lost wages that you cause in an accident. If you have $20,000 in liability, for example, and cause $50,000 in damage, you could be sued for the other $30,000.
If you can’t pay it, the court could sell your property to cover the costs.
Scary stuff. Still, as a college student, you don’t want to overpay for anything, and that includes car insurance.
So let’s look at each component of auto insurance individually:
If you can’t afford hefty coverage on your own car, find a way to properly cover your liability in case you cause an accident. If the worst happened, you’d be glad you did.
Dental insurance might not seem like a big deal, until you need a root canal or a crown or a wisdom tooth extracted. Without dental insurance, you may be stuck trying to explain, with a swollen jaw, why there’s no way you can pay for the procedure the dentist just finished.
At that point, the office manager may bail you out by handing you a brochure for a medical credit card. If your credit holds up and your application gets approved, you can transfer the balance to the card on the spot and head back to campus with your dignity intact.
But the sense of relief lasts only so long. The health credit card bills start coming, and the interest rate is high. If you’re prone to dental, periodontal, or endodontic troubles, dental insurance may be a must.
Even if you aren’t, preventive care can prevent costly procedures, which is why many dental insurance plans cover 100 percent of preventive care.
Just like with health insurance, if you can stay on your parents’ dental insurance plan, you should. If not, see if your college or university’s insurance includes dental.
If you qualify for Medicaid, you can go that route, although many dentist’s do not accept Medicaid patients. If you can’t access coverage in those ways, you may want to buy your own plan, and the average cost for an individual plan is about $25 to $30 a month.
Yes, that’s a chunk of change that could go a long way at the grocery store or the gas pump.
But when you consider the cost of even the most basic, preventive dental care, the cost is worthwhile.
Along with paying for preventive care, a typical plan pays 80 percent of routine procedures such as root canals and fillings while paying around 50 percent of more advanced procedures such as a crown.
You’ll likely have an annual cap on payouts, so plan your procedures, if possible, to avoid too many dental visits in one year.
Other things to consider when shopping for a policy:
If there’s no way you can afford dental insurance but want to protect yourself from costs resulting from unexpected dental work, consider:
It’s a common misconception:As a college student without much income, you don’t have to worry about someone breaking in and stealing your property. But you probably have a laptop, maybe a bike, a smartphone, a nice Bluetooth speaker or a turntable for your vinyl collection.
That’s why student communities are often the busiest part of town for police officers responding to break-ins. Renters insurance offers a simple and affordable layer of protection for your belongings.
An average policy costs about $12 to $15 a month and covers on average $30,000 in property and up to $100,000 in liability in case someone gets injured in an accident in your apartment or yard.
Renters insurance is one of the simplest kinds of insurance out there, but there are still some interesting variables.
Here are some frequently asked questions:
Q. Doesn’t my landlord have insurance?
A. Yes, most likely so, but your landlord’s insurance protects your landlord’s property, not yours.
Q. I live in on-campus housing. Do I need renters insurance?
A. Maybe not. It’s possible your parents’ homeowners insurance will continue to protect your belongings on campus. But check to make sure, and also see what caps your parents’ policy places on away-from-home claims.
Q. My roommate has renters insurance. Can’t we share a policy?
A. Yes, you could go in together on a policy and save money, but this has some downsides. Claims to replace your roommate’s property could affect what you pay in future premiums, for example. Also, if your roommate fails to pay her share of the policy, it puts your coverage at risk even if you paid your share.
Q. Will renters insurance help even if the damage resulted from landlord negligence?
A. Yes, even if your landlord is at fault (think an electrical fire that damages your property) your renters policy can help you replace your belongings.
Q. What natural disasters will renters insurance not cover?
A. Most renters policies make exceptions for floods and earthquakes. If you live in a flood-prone area or in Southern California (or anywhere with a history of earthquakes), keep that in mind. Also, renters policies are reluctant to pay for damage from a sewer system malfunction or basement flooding.
Q. Does a renters policy cover all my belongings?
A. Not necessarily. If someone steals a valuable collectible item, such as rare jewelry or a Derek Jeter rookie baseball card, a standard renters policy probably won’t help. Ask your agent to find out for sure before buying a policy. Additionally, expect caps on long-term expenses such as rent at another apartment while yours is being repaired in the event of a flood or fire.
Q. Do I have to pay for liability insurance as well as protection for my stuff?
A. No. Although these components tend to be paired, many companies allow you to buy one and not the other. If you live alone and never have parties and rarely have guests, buying a lot of liability insurance won’t make much sense.
Q. What other factors could drive up my premiums?
A. If you live in a neighborhood with regular break-ins, renters insurance may cost more. Also, if you have a lower credit score (below 650 or so), your insurer may charge more.
Most large, national insurers offer renters insurance policies.
In fact, your car insurance company may be able to save money by bundling a renters policy in with your auto insurance. You can also shop online.
Other companies to consider include Esurance, GEICO, and Progressive.
Travel insurance is probably one of those things you’ve never thought about needing, but the reality is, it’s one of the best insurance policies a college student can take out, under a few conditions.
If you’ve ever gotten sick or injured on a trip and had to venture to the hospital unexpectedly, you know it can put a damper on your travels. Or maybe you’ve lost your luggage or had your room robbed.
Travel insurance can help to protect the time, money, and effort you’ve put into a trip, so if the unexpected happens, you’re covered.
First things first, let’s decide whether you actually need it or not.
Travel insurance is ideal for college students who are studying abroad.
A semester or two is a long time, and you never know what could happen. Travel insurance can grant you peace of mind and protect the money you’ve put into your overseas studies.
College is a time where you have a lot more freedom to roam for extended periods of time (take advantage of those extra-long Christmas and summer breaks while you can), leading to lots of trips abroad.
If you’re planning to backpack across Europe for a month (or more ) with your roommates, you might want to seriously look into securing a travel insurance policy as well. On the other hand, if you’re traveling with your family for a week or two, you may not need the coverage a travel insurance policy supplies.
Some of the most common coverages of travel insurance are medical coverage, trip cancellation, theft protection, luggage insurance, evacuation coverage, and emergency services.
The criteria for most of the services above are pretty obvious, except for trip cancellation.
When it comes to canceling your trip, you’re likely to be covered for job loss, losing your passport to a natural disaster or theft, evacuation in the country you’re visiting, documented injuries or illness, deployment, or jury duty.
If, however, something goes amiss causing you to cancel your trip while you’re intoxicated, you break the law, or engage in high-risk activities, your cancelation probably won’t be covered. You also won’t be covered for your pre-existing conditions or if you’re going on a trip for medical purposes.
Bottom line: travel insurance is a good investment if you’re planning more than a short-term trip. Look into it especially if you plan to study abroad!
Most college students spend money carefully.
If your 12-year-old used car will run a few more years, you keep it, even if you can no longer roll down the window. If you can save a few hundred dollars on rent by having an extra roommate, you clean out that spare room.
It may seem impossible to find space in this delicate balance for insurance premiums, other than those mandated by law.
But that’s just the thing:The more delicate your monthly budget, the more vulnerable you are to the kind of unexpected expenses insurance can protect you from.
So shop around for the kind of protection that meets your needs, and find some room in that budget somewhere.
The unexpected comes out of nowhere. If you’re prepared, you can keep your balance.