TDA, hay niên kim hoãn thuế, là một kế hoạch hưu trí được ưu đãi về thuế cho phép nhân viên của một tổ chức phi lợi nhuận đóng góp tiền trước thuế khi nghỉ hưu. Hơn 156 triệu người có kế hoạch nghỉ hưu TDA vào năm 2006, theo Bộ Lao động Hoa Kỳ. Đây là một loại kế hoạch hấp dẫn bởi vì những người tiết kiệm để nghỉ hưu tìm kiếm các phương pháp để dễ dàng tiết kiệm tiền thông qua các khoản lương của họ. Các kế hoạch hưu trí TDA cũng cho phép người tham gia lựa chọn giữa nhiều phương án đầu tư khác nhau và tiết kiệm theo cách phù hợp với nhu cầu hưu trí của cá nhân họ.
Năm 1942, IRS cho phép một số tổ chức phi lợi nhuận và hệ thống trường công lập cung cấp các kế hoạch TDA. Năm 1958, Đạo luật Sửa đổi Kỹ thuật được thông qua cùng với một loạt các thay đổi của Bộ luật Thuế vụ, thiết lập cơ sở cho các kế hoạch nghỉ hưu 403 (b) ngày nay. Bắt đầu từ năm 2006, các quy tắc IRS mới cho phép các kế hoạch TDA là tài khoản trước thuế hoặc tài khoản Roth, mặc dù các nhà tuyển dụng cá nhân không bắt buộc phải quản lý cả hai loại kế hoạch này. Vào năm 2007, Bộ Ngân khố cuối cùng đã tạo ra các quy tắc 403 (b) cuối cùng, đưa các quy tắc đánh thuế TDA gần hơn với các quy tắc của kế hoạch 401 (k) và 457.
Các kế hoạch nghỉ hưu TDA thường được gọi bằng các tên khác. Chúng có thể được gọi là Niên kim trốn thuế, hoặc TSA, biểu thị rằng khía cạnh hoãn thuế của kế hoạch cung cấp một nơi trú ẩn thuế cho những người tham gia. Nó có thể được gọi là kế hoạch 403 (b), biểu thị mã số thuế được sử dụng để xác định các kế hoạch này khi so sánh với tài khoản hưu trí 401 (k) hoặc 457. TDA trong kế hoạch 403 (b) có thể được xác định vì chúng sẽ có niên kim là lựa chọn đầu tư chính chứ không phải là quỹ tương hỗ.
Các quỹ sẽ bị đánh thuế khi bị loại bỏ khỏi TDA, tức là ở tuổi nghỉ hưu không phải trước 55 tuổi hoặc sau 59 tuổi và 1/2. Các trường hợp ngoại lệ đối với các quy tắc này liên quan đến các quy tắc về tình trạng khó khăn hoặc khuyết tật cụ thể của IRS, tử vong hoặc các quy tắc thanh toán định kỳ về cơ bản bình đẳng. IRS cho phép các khoản vay thông qua các kế hoạch, mặc dù các kế hoạch cá nhân không bắt buộc phải cung cấp chúng.
Mọi kế hoạch hưu trí TDA đều bao gồm một niên kim, có thể có nhiều tính năng, lợi ích và chi phí khác nhau. Các cá nhân có thể phải đợi cho đến những ngày cụ thể để tham gia chương trình và có thể bị giới hạn số lần họ được phép thay đổi số tiền đóng góp. Ba loại niên kim khác nhau tồn tại trong kế hoạch TDA. Niên kim cố định trả một lãi suất đảm bảo. Các niên kim thay đổi có sẵn nhiều tùy chọn đầu tư khác nhau mà người tham gia có thể lựa chọn và chuyển đổi tự do. Các niên kim được lập chỉ mục vốn chủ sở hữu ghi có hoàn vốn vào tài khoản dựa trên một chỉ số phổ biến, chẳng hạn như S&P 500, trong khi vẫn đảm bảo lợi tức tối thiểu.
Những người chọn cách sử dụng tốt nhất kế hoạch 403 (b) TDA nên phù hợp với số tiền đầu tư và lựa chọn niên kim với mục tiêu nghỉ hưu dài hạn và khả năng chấp nhận rủi ro của họ. Niên kim tính phí nội bộ không rõ ràng ngay lập tức nếu không đọc hợp đồng và có thể làm giảm lợi nhuận dự kiến. Một số công ty nhận niên kim tính phí chuyển khoản đối với những người tham gia rời khỏi tài khoản sớm.