Khi bạn đăng ký một khoản vay, người cho vay phải xác định xem bạn có đủ khả năng trả nợ hay không. Bạn có thể thêm người đồng ký vào đơn xin vay của mình và việc thêm người đó vào đơn có thể giúp bạn hoặc không có cơ hội được chấp thuận cho khoản vay. Những người thất nghiệp và đã nghỉ hưu có thể cùng ký vào các khoản vay mặc dù bạn có cơ hội được chấp thuận cao hơn nếu người đồng ký của bạn có một số loại thu nhập.
Người cho vay tính toán tỷ lệ nợ trên thu nhập của bạn bằng cách chia các khoản thanh toán nợ hàng tháng cho tổng thu nhập hàng tháng của bạn. Các nhà cho vay có các giới hạn DTI khác nhau cho các loại khoản vay khác nhau nhưng rất ít người cho vay chấp thuận các khoản vay cho những người có mức DTI vượt quá 40 hoặc 50 phần trăm. Nếu bạn thêm một người đồng ký tên vào khoản vay của mình, thì thu nhập của người đồng ký tên sẽ được thêm vào của bạn nhưng khoản nợ của người đồng ký tên cũng trở thành một phần của phương trình. Nếu người đồng ký tên không có thu nhập nhưng có một số nợ, thì bạn làm yếu đơn đăng ký của mình về DTI bằng cách thêm người đồng ký tên vào phương trình.
Thu nhập có nhiều hình thức và có nhiều người thất nghiệp thường xuyên nhận thu nhập từ các nguồn khác nhau. Với tư cách là người nộp đơn hoặc người đồng ký tên, bạn có thể sử dụng thu nhập từ An sinh xã hội, lương hưu hoặc tiền cấp dưỡng để giúp bạn đủ điều kiện vay. Bạn cũng có thể sử dụng thu nhập đầu tư hoặc thu nhập từ bất động sản cho thuê nhưng chỉ khi bạn có thể chứng minh thu nhập đó bằng cách cung cấp cho người cho vay bản khai thuế hoặc bản sao hợp đồng cho thuê. Do đó, không có việc làm không nhất thiết có nghĩa là người đồng ký kết không có thu nhập.
Nếu người đồng ký của bạn không có bất kỳ nguồn thu nhập nào, bạn vẫn có thể được lợi khi thêm người đó vào đơn xin vay của mình nhưng chỉ khi cá nhân đó có điểm tín dụng tốt. Nếu bạn có tín dụng tầm thường hoặc kém, bạn có thể thấy mình không đủ điều kiện để vay ngay cả khi bạn có nhiều hơn thu nhập để trang trải khoản nợ. Việc thêm người đồng ký có điểm tín dụng tốt vào phương trình có thể cho phép bạn nhận khoản vay vì người cho vay xem xét điểm tín dụng và mức DTI kết hợp của bạn.
Khi bạn đồng ký vào một khoản vay, bạn hứa sẽ trả nợ. Trên thực tế, bạn có thể dựa vào người nộp đơn chính để trả nợ, nhưng nếu người nộp đơn chính bị thất nghiệp hoặc đơn giản là từ chối trả lại tiền, thì người cho vay có thể theo đuổi bạn để trả nợ. Nếu bạn không có thu nhập, người cho vay có thể có quyền thế chấp nhà của bạn. Do đó, hãy suy nghĩ cẩn thận về những rủi ro liên quan đến việc đồng ký một khoản vay, đặc biệt nếu bạn không có khả năng trả nợ trong trường hợp người vay chính chứng tỏ không muốn hoặc không thể làm như vậy.