Các cổ phiếu dược phẩm lớn đang hấp dẫn bởi vì họ cung cấp các loại thuốc mà mọi người dựa vào để cải thiện chất lượng cuộc sống và do đó có thể sẽ không bị cắt giảm bất kể môi trường kinh tế như thế nào.
Hơn nữa, với chi phí chăm sóc sức khỏe ngày càng gia tăng ở Hoa Kỳ, có vẻ như một kết luận đã bỏ qua rằng các loại thuốc mới do các công ty dược phát triển sẽ có giá cao - và kết quả là biên lợi nhuận rất hào phóng.
Một số nhà giao dịch đổ xô vào cổ phiếu dược phẩm trong bối cảnh đại dịch với hy vọng tận dụng cơ hội trong ngắn hạn. Tuy nhiên, các nhà đầu tư cổ tức dài hạn đã quen thuộc với lĩnh vực này vì các loại thuốc làm cho cơ thể bạn ít bị tổn thương và kéo dài tuổi thọ của bạn có khả năng được ưu tiên trong ngân sách hàng ngày của bạn. Điều đó có nghĩa là sự tin cậy trong doanh thu để cung cấp giá cổ phiếu ổn định và hỗ trợ cổ tức hào phóng.
Chín cổ phiếu dược phẩm này là một trong những cổ phiếu tốt nhất cho các nhà đầu tư có thu nhập. Mỗi loại đều đưa ra mức cổ tức bằng hoặc cao hơn mức trung bình của thị trường và tất cả đều mang lại sự nhất quán mà các nhà đầu tư mua và nắm giữ có thể đánh giá cao.
Đối với các cổ phiếu dược phẩm, AbbVie (ABBV, 108,73 đô la) đã có một hiệu suất mạnh mẽ kể từ tháng 3 năm 2020 xuống mức thấp nhất gần 65 đô la, với cổ phiếu tăng 68%. Gần đây hơn, một cuộc biểu tình vào tháng 8 đã nâng cổ phiếu ABBV trở lại gần mức cao nhất năm 2018 trên 120 đô la nhờ tài chính mạnh mẽ và tin tức phát triển sản phẩm.
Cụ thể, kết quả kinh doanh quý II của ABBV cho thấy doanh thu đạt khoảng 14 tỷ USD, tăng hơn 19% trên cơ sở hoạt động so với năm trước, với mức cải thiện 32,9% so với cùng kỳ năm trước lên 3,11 USD / cổ phiếu.
Thu nhập của AbbVie được thúc đẩy một phần nhờ khả năng phục hồi liên tục của doanh thu thuốc Humira, bất chấp việc mất bảo hộ bằng sáng chế của Châu Âu vài năm trước. Sự tăng trưởng mạnh mẽ đối với các loại thuốc Skyrizi và Rinvoq điều trị rối loạn tự miễn dịch cũng góp phần vào việc mỗi loại thuốc đều chứng kiến doanh số bán hàng tăng hai con số trên cơ sở tuần tự.
Ngoài đà thu nhập này trong tháng 8, các nhà đầu tư có thu nhập dài hạn cũng nên đặt nhiều niềm tin vào cổ phiếu ABBV trong tương lai. Ra đời từ một chương trình phụ năm 2013 của Abbott Laboratories (ABT), nguồn gốc của AbbVie có từ hơn 130 năm trước - bao gồm cả một thành tích đáng ghen tị là 49 năm liên tiếp tăng cổ tức.
Bắt đầu đến năm 2022, AbbVie đang trông đặc biệt mạnh mẽ sau thương vụ mua lại Allergan trị giá 63 tỷ đô la vào năm 2020, hiện đã được tích hợp phần lớn vào các hoạt động và bắt đầu có lợi nhuận. Một góc đặc biệt thú vị ở đây là dòng mỹ phẩm Botox của Allergan. Doanh số bán thuốc tiêm chống nếp nhăn tăng gấp đôi trong quý 2 và được dự báo sẽ tăng mạnh khi xu hướng làm việc từ xa và cách xa xã hội bắt đầu suy yếu trong bối cảnh tiêm chủng COVID-19 và việc mở cửa trở lại nói chung.
Vào tháng 7, kho dược phẩm có trụ sở tại Vương quốc Anh AstraZeneca (AZN, 60,54 đô la) đã kết thúc thương vụ tiếp quản trị giá 39 tỷ đô la đối với đối thủ cạnh tranh Alexion Pharmaceuticals khi đặt cược mới nhất vào thị trường "thuốc mồ côi" béo bở. Các phương pháp điều trị này thường là biện pháp khắc phục duy nhất cho các tình trạng bệnh lý nghiêm trọng. Do đó, chúng có thể được theo dõi nhanh chóng để được các cơ quan quản lý phê duyệt. Ngoài ra, chúng cho phép nhu cầu tức thì và lợi nhuận lớn từ những bệnh nhân có nhu cầu.
Tất nhiên, đây không phải là góc độ duy nhất cho AZN. Công ty đã phát triển các loại thuốc bom tấn, đặc biệt là trong lĩnh vực ung thư. Một trong những loại thuốc đó là thuốc điều trị ung thư phổi Tagrisso đã được chứng minh là làm giảm tỷ lệ tái phát hoặc tử vong tới 83% ở bệnh nhân.
Alexion Pharmaceuticals sẽ đóng góp hai loại thuốc bom tấn. Một là phương pháp điều trị hóa trị Soliris rất phù hợp với danh mục AZN các liệu pháp điều trị ung thư hiện tại. Loại còn lại là Ultomiris được sử dụng để điều trị hội chứng urê huyết tán huyết (aHUS), một bệnh máu mãn tính hiếm gặp.
Ở Châu Âu và Vương quốc Anh, những người trả cổ tức thường không tuân theo chu kỳ hàng quý cố định như chứng khoán Hoa Kỳ. Nhưng mặc dù AZN chỉ trả phân phối hai lần một năm, lợi tức của nó vẫn cao gần gấp đôi mức cổ tức trung bình trong các thành phần của S&P 500 hiện tại.
Khi nói đến cổ phiếu dược phẩm kế thừa, Bristol Myers Squibb (BMY, $ 58,93) có nguồn gốc từ năm 1887. BMY đã sản xuất một loạt các sản phẩm phổ biến trong những năm qua, bao gồm sản xuất hàng loạt bom tấn kháng khuẩn ban đầu, penicillin, trong Thế chiến thứ hai.
Tuy nhiên, đây hầu như không phải là công ty bị mắc kẹt trong quá khứ, bằng chứng là thương vụ khổng lồ trị giá 74 tỷ đô la để mua lại cổ phiếu công nghệ sinh học thế hệ tiếp theo Celgene vào năm 2019. Động thái này không chỉ đảm bảo một nguồn cung cấp sản phẩm mạnh mẽ cho BMY trong nhiều năm tới mà còn hơn hết là hiệu quả hoạt động hàng tỷ đô la.
Phải thừa nhận rằng cổ phiếu BMY đã chững lại ở mức 70 đô la trong vài năm qua - đặc biệt là khi một số hy vọng điều trị coronavirus ban đầu không thực sự thành hiện thực đối với cổ phiếu dược phẩm này như họ đã làm với các đối thủ cạnh tranh của nó.
Nhưng nó có rất nhiều loại thuốc bom tấn có tên tuổi lớn bất chấp đại dịch - bao gồm liệu pháp miễn dịch ung thư Opdivo mang lại 7 tỷ đô la vào năm ngoái và điều trị cục máu đông Eliquis, được phát triển với sự hợp tác của Pfizer (PFE), đạt doanh thu 9 tỷ đô la. . Đây là hai cường quốc mà người trong ngành đánh giá Pharma dự đoán sẽ lần lượt là người bán hàng tốt thứ ba và thứ hai trên thế giới, trong số tất cả các loại thuốc kê đơn trong thời gian 5 năm tới.
Và từ góc độ thu nhập, nhà sản xuất thuốc này đã xây dựng thành tích tăng cổ tức của mình. Gần đây nhất, nó đã tăng mức thanh toán hàng quý vào tháng 12, từ 45 xu / cổ phiếu lên 49 xu / cổ phiếu - năm thứ 12 liên tiếp tăng. Và với ngày trả lương hàng năm 1,96 đô la trên mỗi cổ phiếu chỉ bằng một phần nhỏ so với 7,50 đô la dự kiến trong thu nhập tài chính năm 2021 trên mỗi cổ phiếu, bạn cũng có thể thu được nhiều lợi nhuận từ các khoản tăng trong tương lai.
Một cường quốc trị giá 215 tỷ đô la, biểu tượng Big Pharma Eli Lilly (LLY, $ 224,85) không chỉ là một trong những nhà sản xuất thuốc lớn nhất hành tinh, mà nó hiện đang lọt vào danh sách 40 tập đoàn lớn nhất ở Mỹ tính theo vốn hóa thị trường - gần tương đương với Intel (INTC) và Danaher (DHR) .
Với quy mô như vậy, nhà đầu tư có được sự ổn định và bảng cân đối kế toán mạnh. Nhưng điều đó không có nghĩa là LLY là một lựa chọn kế thừa trong số các cổ phiếu dược phẩm có những ngày tốt nhất đằng sau nó. Cổ phiếu hiện đang giao dịch ở mức cao nhất mọi thời đại sau khi tăng gần gấp đôi so với mức thấp nhất của đại dịch vào tháng 3 năm 2020. Tính đến thời điểm hiện tại, Eli Lilly đã tăng hơn 33%.
Phải thừa nhận rằng LLY cung cấp một trong những lợi suất nhỏ hơn trong danh sách, được đo bằng các khoản chi trả cổ tức hiện tại. Nhưng mức chi trả hàng quý là 85 xu cho mỗi cổ phiếu, tăng khoảng 67% so với mức chỉ 51 xu cho mỗi cổ phiếu vào năm 2016 và chỉ chiếm chưa đến một nửa thu nhập dự kiến trong năm tài chính này, vì vậy, cổ đông có khả năng tăng nhiều hơn trong cửa hàng.
Và trong tương lai, thuốc điều trị tiểu đường loại 2 Jardiance của công ty dược phẩm gần đây đã được Cục Quản lý Thực phẩm và Dược phẩm (FDA) chấp thuận để điều trị suy tim với giảm phân suất tống máu (HFrEF) ở những người có hoặc không mắc bệnh tiểu đường - mở ra cánh cửa cho sự đồng đều doanh thu nhiều hơn đến từ loại thuốc này, vốn chỉ đứng đầu doanh thu hàng năm 1,1 tỷ đô la vào năm ngoái. Điều đó báo hiệu cho sự thành công liên tục đối với một kho dược phẩm vốn đã tăng cao.
Khoa học Gilead (GILD, 67,56 đô la) đã công bố thu nhập ổn định trong tháng 7, chứng minh đây là một cổ phiếu dược phẩm đang có gió sau lưng. Cụ thể, GILD đã chứng kiến doanh thu quý 2 tăng 21% so với cùng kỳ năm trước, nhờ vào các phương pháp điều trị chống vi rút bom tấn Veklury và Biktarvy. Thêm vào đó, GILD đã ghi nhận dòng tiền từ hoạt động kinh doanh ấn tượng là 2,3 tỷ đô la trong giai đoạn 3 tháng.
Nhưng điều thực sự hấp dẫn đối với các nhà đầu tư ham cổ tức là việc Gilead tăng mức chi trả hàng quý lên 71 cent / cổ phiếu vào mùa xuân này, nhờ tiếp tục thành công cho hoạt động kinh doanh cốt lõi của mình. Với tỷ lệ hiện tại, cổ tức của GILD đã tăng 65% so với mức 43 cent / cổ phiếu đã trả vào đầu năm 2016.
Trên hết, cổ tức hiện tại chưa đến 40% thu nhập dự kiến năm 2021 - và GILD cũng có 6,8 tỷ đô la tiền mặt trên sổ sách để đảm bảo sự ổn định cho hoạt động của mình. Tất cả những điều này cho thấy mức tăng trưởng cổ tức tiếp tục ở phía trước.
Điều đáng mừng là các nhà đầu tư đang nhận được tất cả những điều này với một giá trị tương đối so với các cổ phiếu dược phẩm khác, với GILD tự hào với tỷ lệ giá trên thu nhập (P / E) kỳ hạn khoảng 10 và tỷ lệ giá trên doanh thu là 3.2.
Với đà tăng của cổ phiếu GILD hiện tại - cổ phiếu tăng 16% tính đến thời điểm hiện tại - con đường tăng trưởng cổ tức tốt và định giá khá rẻ, rất dễ bị thu hút bởi tên dược phẩm.
GlaxoSmithKline (GSK, $ 38,41) là một trong những cổ phiếu dược giá rẻ khác trong danh sách này, với tỷ lệ P / E dự phóng vào khoảng 12,3. Nó cũng có tỷ lệ giá trên doanh số thấp, chỉ gấp 2,2 lần doanh thu theo sau.
Tất nhiên, có lý do cho điều đó, vì một số phương pháp điều trị cốt lõi của GSK đã phải lùi bước do sự gián đoạn của đại dịch. Đáng chú ý nhất là vắc-xin bệnh zona Shingrix đã bị tước quyền sử dụng ở hầu hết các văn phòng bác sĩ do các mối quan tâm về sức khỏe cộng đồng khác gần đây.
Tuy nhiên, sự bình thường hóa cuối cùng trong các xu hướng chăm sóc sức khỏe cùng với sự mở rộng dự kiến của bộ phận chăm sóc sức khỏe người tiêu dùng của công ty vào năm 2022 sẽ mang lại cho GSK một làn gió thuận lợi. Và ước tính khoảng 11 tỷ đô la để tái đầu tư vào lĩnh vực kinh doanh dược phẩm và vắc xin cốt lõi cũng như tính hiệu quả của cơ cấu hoạt động hợp lý cũng sẽ giúp ích.
Tất cả những điều này đang bắt đầu thu hút sự chú ý của Phố Wall, khi cổ phiếu tăng giá lên mức cao nhất kể từ giữa năm 2020.
Như với AstraZeneca, GSK là một công ty có trụ sở tại Vương quốc Anh và cổ tức của nó dao động một chút (so với cấu trúc cố định của cổ phiếu cổ tức của Hoa Kỳ). Nhưng dựa trên khoản thanh toán hàng năm, GlaxoSmithKline có lợi nhuận cao gấp đôi so với nhiều cổ phiếu dược phẩm khác trong danh sách này.
Có điều gì đó để thích về cường quốc chăm sóc sức khỏe Johnson &Johnson (JNJ, $ 159,22) bất kể chiến lược của bạn hiện tại là gì.
Bạn quan tâm đến sự thành công của vắc xin COVID-19 một liều? Còn về việc tập trung vào lĩnh vực kinh doanh sức khỏe người tiêu dùng vững chắc được xây dựng trên các siêu thị như Band-Aid và Tylenol thì sao? Hoặc có thể đó là tiềm năng tăng trưởng của JNJ khiến bạn quan tâm, với dự đoán đồng thuận của Phố Wall về tăng trưởng thu nhập trung bình hàng năm đạt khoảng 9% trong 5 năm tới mặc dù quy mô đã khổng lồ của nó?
Bạn cũng sẽ khó tìm được một cổ phiếu có lịch sử phong phú hơn hoặc nhiều bằng chứng hơn về cam kết đối với giá trị của cổ đông. J&J là một trong hai công ty duy nhất thuộc S&P 500 - công ty công nghệ trị giá hàng nghìn tỷ đô la Microsoft (MSFT) là công ty còn lại - có xếp hạng tín dụng AAA hoàn hảo. Hơn nữa, JNJ tự hào có hơn 82 tỷ đô la doanh thu hàng năm, hiện có 25 tỷ đô la tiền mặt và các khoản đầu tư ngắn hạn và đã tạo ra 22 tỷ đô la trong dòng tiền hoạt động tự do vào năm ngoái.
Phải thừa nhận rằng có những thứ khác ngoài dược phẩm có thương hiệu đang diễn ra ở đây. Nhưng đối với một số nhà đầu tư, doanh thu đa dạng đó là một yếu tố hấp dẫn khi bạn so sánh nó với các cổ phiếu khác đang sống hoặc chết dựa trên chu kỳ hết hạn bằng sáng chế hoặc các phê duyệt sắp tới của FDA.
Sự ổn định và độ tin cậy đó đã cho phép JNJ tăng ít nhất một lần tăng cổ tức mỗi năm trong gần sáu thập kỷ liên tiếp, nằm trong nhóm hiếm hoi Ông vua cổ tức có kỷ lục tăng chi trả ấn tượng nhất trên Phố Wall. Nếu bạn đang tìm kiếm độ tin cậy giữa các cổ phiếu dược phẩm, thì JNJ chắc chắn đáng để tham khảo.
Pfizer (PFE, $ 42,42) là một trong những cổ phiếu dược phẩm nổi tiếng nhất hành tinh. Gã khổng lồ chăm sóc sức khỏe có trụ sở tại Hoa Kỳ này là cổ phiếu của Dow Jones và đã hoạt động theo một cách nào đó được khoảng 170 năm.
Nhưng ở đây và bây giờ, PFE đang giành chiến thắng trước các nhà đầu tư của tất cả các bên vì sự chấp thuận cao cấp cho vắc-xin coronavirus của nó. Điều này đã dẫn đến việc người Mỹ bắt buộc phải nhận được sự phản đối của họ, từ cả chính phủ và các công ty tư nhân đang tìm cách ngăn chặn coronavirus một lần và mãi mãi.
Tất nhiên, chu kỳ tin tức này là tốt và đã giúp tăng PFE gần 26% tính đến thời điểm hiện tại. Nhưng còn rất nhiều điều sẽ xảy ra đối với Pfizer vào năm 2021 ngoài phản hồi COVID-19 của nó.
Cổ phiếu có một lượng ổn định của các loại thuốc bom tấn tạo ra hơn 1 tỷ đô la doanh thu hàng năm. Chúng bao gồm một loại vắc-xin viêm phổi có thương hiệu Prevnar, thuốc điều trị đau cơ xơ hóa Lyrica và sự hợp tác của BMY là Eliquis.
Ngoài ra, Pfizer còn có những cải tiến về cấu trúc đáng được kêu gọi về tiềm năng lâu dài trong cổ phiếu này, ngoài danh mục sản phẩm của nó. Giám đốc điều hành Albert Bourla nắm quyền lãnh đạo vào năm 2018 và dưới sự lãnh đạo của ông, công ty đã thực hiện một số bước nghiêm túc trong việc thay đổi quy mô hoạt động.
Chúng bao gồm phân nhánh của bộ phận thuốc gốc và thuốc không có bằng sáng chế của Pfizer vào năm 2020 thông qua Viatris (VTRS), cho phép công ty tập trung vào nghiên cứu dược phẩm có thương hiệu. Ngoài ra, còn có động thái hợp nhất một số tài sản sức khỏe người tiêu dùng như thuốc giảm đau Advil hoặc vitamin Centrum theo liên doanh với GlaxoSmithKline.
Và nếu bạn là nhà đầu tư cổ tức, điều đáng mừng là tất cả những điều này đã xảy ra mà không có một trục trặc nào đối với cổ tức. Pfizer gần đây đã công bố khoản cổ tức hàng quý thứ 332 liên tiếp sẽ được trả vào tháng 12. Đó là hơn 80 năm ngày trả lương nhất quán cho các cổ đông của trụ sở chính của Big Pharma này.
Công ty dược phẩm Sanofi của Pháp (SNY, 48,37 đô la) là một nhà sản xuất thuốc trị giá 120 tỷ đô la. Nó cung cấp nhiều phương pháp điều trị, bao gồm các loại thuốc nhắm vào các rối loạn di truyền như bệnh Gaucher và các tình trạng tự miễn dịch như bệnh đa xơ cứng. Các sản phẩm của SNY phục vụ một thị trường thích hợp quan trọng cho nhiều bệnh nhân trên khắp thế giới.
Một ví dụ gần đây là phương pháp điều trị chàm Dupixent của Sanofi, được phát triển cùng với Regeneron Pharmaceuticals (REGN). Đây là loại sinh học đầu tiên cho thấy sự cải thiện đối với trẻ nhỏ có tình trạng da từ trung bình đến nặng.
Có một cốt lõi mạnh mẽ của các loại vắc xin cơ bản mà Sanofi cũng cung cấp, bao gồm cả vắc xin cúm và viêm màng não. Đại dịch chắc chắn đã giúp chứng minh giá trị của việc tiêm vắc xin phòng bệnh của bạn - và điều này có thể giúp thúc đẩy hoạt động kinh doanh vắc xin của SNY vào năm 2022 khi mọi người quay lại bác sĩ để thăm khám thường xuyên hơn.
Cũng như các cổ phiếu dược phẩm của Vương quốc Anh trong danh sách này, Sanofi không trả cổ tức cố định hàng quý. Trên thực tế, nó chỉ thanh toán một lần mỗi năm vào khoảng cuối tháng Tư hoặc đầu tháng Năm. Nhưng dựa trên mức phân phối gần đây nhất là khoảng 1,90 đô la cho mỗi cổ phiếu, cổ phiếu SNY mang lại lợi nhuận gần gấp ba lần so với công ty S&P 500 điển hình. Điều đó có thể làm cho cổ phiếu cổ tức này đáng được chờ đợi.