Nếu bạn đang muốn xây dựng một danh mục cổ phiếu chia cổ tức đa dạng, tôi nghĩ điều quan trọng là phải nhìn xa hơn những cái tên blue chip được bao phủ tốt để có cơ hội đầu tư tốt nhất. Điều này là do bằng cách nhìn xa hơn, các nhà đầu tư có thu nhập sẽ có thể mở rộng đáng kể phạm vi đầu tư của họ.

Nồng độ cổ phiếu

Chỉ một số ít công ty FTSE 100 chiếm gần như phần lớn tổng chi trả cổ tức của chỉ số, có nghĩa là có mức độ tập trung rất cao của các cổ phiếu đứng đầu thị trường. Trong khi đó, số lượng các công ty vốn hóa nhỏ trả cổ tức cho cổ đông của họ đang có xu hướng tăng đều trong những năm gần đây. Mặc dù nhiều người trong số họ bay theo radar của Thành phố và nhà đầu tư, nhưng ngày càng có nhiều sự quan tâm đến cổ tức vốn hóa nhỏ từ các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập.

5 cổ phiếu để cố gắng tạo dựng sự giàu có sau 50

Các thị trường trên khắp thế giới đang quay cuồng vì đại dịch coronavirus… và với rất nhiều công ty lớn đang giao dịch với cái giá được coi là giá ‘chiết khấu’, bây giờ có thể là thời điểm để các nhà đầu tư hiểu biết kiếm được một số món hời tiềm năng.

Nhưng cho dù bạn là một nhà đầu tư mới hay một chuyên gia dày dạn kinh nghiệm, thì việc quyết định thêm cổ phiếu nào vào danh sách mua sắm của mình có thể là một viễn cảnh khó khăn trong những thời điểm chưa từng có như vậy.

May mắn thay, nhóm phân tích của The Motley Fool Vương quốc Anh đã liệt kê ngắn gọn năm công ty mà họ tin rằng VẪN có triển vọng tăng trưởng dài hạn đáng kể bất chấp sự biến động toàn cầu…

Chúng tôi đang chia sẻ những cái tên trong một báo cáo đầu tư MIỄN PHÍ đặc biệt mà bạn có thể tải xuống ngay hôm nay. Và nếu bạn từ 50 tuổi trở lên, chúng tôi tin rằng những cổ phiếu này có thể rất phù hợp cho bất kỳ danh mục đầu tư đa dạng nào.

Nhấp vào đây để nhận bản sao miễn phí của bạn ngay bây giờ!

Với suy nghĩ này, tôi đang xem xét hai cổ phiếu vốn hóa nhỏ có năng suất cao dường như được thiết lập để tiếp tục thưởng hậu hĩnh cho các cổ đông của họ.

Đường hào kinh tế rộng rãi

Khi nói đến việc tìm kiếm các cổ phiếu trả cổ tức đáng tin cậy, tôi nghĩ một câu hỏi quan trọng cần đặt ra là:công ty có tiềm lực kinh tế rộng rãi không?

Rất ít điều quan trọng đối với một công ty như khả năng giữ chân các đối thủ. Các công ty có tiềm lực kinh tế rộng thường dẫn trước đối thủ trong một thời gian dài do lợi thế cạnh tranh bền vững khiến đối thủ khó có thể suy giảm thị phần của họ. Vì lý do đó, các công ty có hào rộng có xu hướng tạo ra lợi nhuận ổn định, đáng tin cậy năm này qua năm khác, do đó, cho phép họ trả cổ tức đáng tin cậy trong dài hạn.

Một ví dụ về công ty hào rộng là nhà cung cấp dịch vụ thanh toán PayPoint (LSE:TRẢ). Với gần 50.000 thiết bị đầu cuối PayPoint hoạt động ở Vương quốc Anh, Ireland và Romania, công ty có thị trường quan trọng trong một ngành mà quy mô là tối quan trọng.

Khách hàng, từ các công ty tiện ích và truyền thông cho đến các tổ chức chính phủ, thích sử dụng một giải pháp thanh toán tiền mặt duy nhất và khách hàng cũng vậy, vì sự dễ sử dụng và thuận tiện. Hơn nữa, chi phí cố định rất cao cần thiết để thiết lập một mạng lưới cạnh tranh tạo ra những rào cản đáng kể đối với việc gia nhập. Điều đó khiến các đối thủ cạnh tranh khó thâm nhập thị trường và cho phép PayPoint thống trị thị trường.

Chuyển sang thanh toán trực tuyến

Tuy nhiên, nỗi lo dài hạn của PayPoint là sự chuyển hướng sang thanh toán di động và trực tuyến - những thị trường đang phát triển nhanh chóng mà công ty cho đến nay, đang phải vật lộn để đạt được những bước tiến quan trọng. Doanh thu thanh toán hóa đơn tiền mặt và các khoản nạp tiền của Vương quốc Anh đang tăng cao, có nghĩa là Paypoint có nhu cầu tìm kiếm các nguồn tăng trưởng mới.

Công ty đang hoạt động tốt hơn trong lĩnh vực kinh doanh bưu kiện, với dịch vụ Thu thập + "nhận và trả hàng" có tốc độ phát triển mạnh mẽ. Bưu kiện cũng đang chứng tỏ là một dịch vụ bổ sung có giá trị cho hoạt động kinh doanh thanh toán cốt lõi của mình, thúc đẩy sự gia nhập nhiều hơn vào các nhà bán lẻ tiện lợi và tạo ra sự tổng hợp về doanh thu.

Trong khi đó, Paypoint tiếp tục đổi mới để duy trì lợi thế cạnh tranh của mình. Việc triển khai thiết bị đầu cuối dành cho nhà bán lẻ màn hình cảm ứng ‘PayPoint One’ mới tiếp tục diễn ra nhanh chóng, với việc công ty nhận thấy mức tăng trưởng lành mạnh về phí dịch vụ trung bình hàng tuần cho các trang web đã sử dụng thiết bị đầu cuối mới.

Tác động cuối cùng

Mặt khác, việc triển khai PayPoint One, cùng với các khoản đầu tư khác vào MultiPay và dịch vụ khách hàng, sẽ bổ sung đáng kể vào cơ sở chi phí, giảm biên lợi nhuận và hiệu suất lợi nhuận của nó trong thời gian tới.

Tuy nhiên, tôi cho rằng đây là một trường hợp kinh điển về sự đau đớn trong ngắn hạn để đạt được lợi ích lâu dài. Sau khi dự đoán thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu giảm 1% trong năm tài chính hiện tại, các nhà phân tích của Thành phố dự báo thu nhập sẽ phục hồi 6% trong năm tài chính 2019/20.

Và bất chấp chi phí đầu tư lớn, dòng tiền tự do được kỳ vọng sẽ duy trì khả năng phục hồi, cho phép công ty duy trì chính sách cổ tức lũy tiến và hoàn trả thêm vốn thặng dư thông qua cổ tức đặc biệt.

Paypoint có tỷ suất cổ tức hiện tại là 4,8%, nhưng con số này tăng lên 8,7% khi chúng tôi bao gồm cổ tức bổ sung cho tổng số tiền chi trả trong năm. Và khi bạn đưa tỷ lệ P / E dự phóng là 15,4 lần vào phương trình, việc định giá có vẻ rất hấp dẫn.

Bối cảnh thị trường yếu

Ở những nơi khác, chia sẻ trong Headlam Nhóm (LSE:HEAD) đã bị chậm trễ do thị trường tấm trải sàn ở Anh yếu ảnh hưởng đến doanh thu trong cả lĩnh vực nhà ở và thương mại.

Những áp lực này đã gây ra sự sụt giảm doanh thu bất thường ở Anh trong sáu tháng tính đến ngày 30 tháng 6, giảm 0,5% so với cùng kỳ năm trước. Trên cơ sở tương tự, mọi thứ thậm chí còn tồi tệ hơn, với Vương quốc Anh cho thấy doanh số bán hàng sụt giảm 5,5%.

Tuy nhiên, Headlam đã xoay sở để vượt qua phần lớn các điều kiện giao dịch yếu kém của Vương quốc Anh thông qua một sáng kiến ​​quản lý và mua lại chiến lược đúng thời gian để ưu tiên biên lợi nhuận. Tỷ suất lợi nhuận gộp trong toàn nhóm cải thiện 103 điểm cơ bản lên 31,06% trong giai đoạn sáu tháng, trong khi tổng doanh thu tăng 2,6% lên 337,2 triệu bảng Anh.

Công ty, là nhà phân phối lớn nhất châu Âu trong lĩnh vực của mình, đã đạt được cải thiện lợi nhuận này thông qua việc hợp lý hóa các quy trình nội bộ và cấu hình lại kho hàng để cải thiện năng lực và hiệu quả giao hàng.

Chuyển đổi

Bất chấp thị trường mềm, có thể còn tăng thêm lợi nhuận khi Headlam tiếp tục tập trung vào lợi nhuận và thúc đẩy tăng trưởng doanh thu thông qua các thương vụ mua lại.

Các cổ đông thường lo lắng khi các công ty dựa vào việc mua lại để tăng trưởng, vì tác động của đòn bẩy tài chính và những cạm bẫy tiềm ẩn của việc sáp nhập. Tuy nhiên, Headlam đã thay đổi cách tiếp cận với các thương vụ mua lại, với chiến lược mới nhằm đa dạng hóa và mở rộng vị thế chung của công ty trong thị trường vật liệu trải sàn.

Nó đang tìm cách củng cố hơn nữa vị trí dẫn đầu thị trường của mình bằng cách tìm kiếm các mục tiêu cải thiện sự hiện diện trong lĩnh vực của mình, mang lại lợi ích chiến lược hoặc phạm vi địa lý xa hơn. Headlam đã áp dụng một cách tiếp cận có kỷ luật và có số tiền mặt ròng là 35,3 triệu bảng vào cuối năm tài chính vừa qua.

Tăng trưởng thu nhập

Về phía trước, các nhà phân tích của City kỳ vọng lợi nhuận sẽ được duy trì tốt, với EPS điều chỉnh dự báo sẽ tăng 2% trong năm nay. Tiếp theo là mức tăng trưởng 5% nữa trong năm 2019, đưa thu nhập được điều chỉnh lên 44,6p trên mỗi cổ phiếu.

Hơn nữa, sự kết hợp giữa tăng trưởng thu nhập ổn định và bảng cân đối kế toán lành mạnh dự kiến ​​sẽ thúc đẩy mức tăng trưởng cổ tức trên mỗi cổ phiếu mạnh mẽ, dự đoán sẽ tăng lên 27,4p vào cuối năm 2019. Như vậy, điều này cho thấy tỷ suất cổ tức của Headlam dự kiến ​​sẽ tăng từ 4,2 % hiện tại, lên tới 5,9% trong vòng hai năm tới.

Công ty ít được biết đến này có phải là đợt IPO tiếp theo của ‘Monster’ không?

Ngay bây giờ, ‘hét MUA’ này cổ phiếu đang giao dịch với mức chiết khấu mạnh so với giá IPO của nó, nhưng có vẻ như bầu trời là giới hạn trong những năm tới.

Bởi vì công ty Bắc Mỹ này là công ty dẫn đầu rõ ràng trong lĩnh vực được ước tính là trị giá 261 TỶ USD vào năm 2025 .

Nhóm phân tích của Motley Fool Vương quốc Anh vừa xuất bản một báo cáo toàn diện cho bạn thấy chính xác lý do tại sao chúng tôi tin rằng nó có nhiều tiềm năng tăng giá đến vậy.

Nhưng tôi cảnh báo bạn, bạn cần phải hành động nhanh chóng , với tốc độ phát triển của ‘Monster IPO’ này.

Nhấp vào đây để xem cách bạn có thể nhận bản sao của báo cáo này cho chính mình ngay hôm nay