Các câu hỏi quan trọng nhất cần hỏi trước khi mua cổ phiếu: Chọn một cổ phiếu chiến thắng có thể mang lại lợi nhuận ổn định trong nhiều năm đòi hỏi rất nhiều phân tích và nghiên cứu. Tuy nhiên, bạn có thể đơn giản hóa quá trình nghiên cứu nếu bạn có danh sách kiểm tra đầu tư.
Có một danh sách kiểm tra đáng tin cậy để chọn cổ phiếu có thể giảm nguy cơ bỏ sót một chi tiết quan trọng mà bạn nên nghiên cứu trước khi đầu tư vào cổ phiếu. Như Charlie Munger, Phó Chủ tịch Berkshire Hathaway đã trích dẫn nổi tiếng:
Trong bài đăng này, chúng ta sẽ thảo luận về mười câu hỏi chính cần hỏi trước khi mua cổ phiếu của mọi nhà đầu tư chứng khoán. Hãy bắt đầu.
Dưới đây là mười câu hỏi chính mà mọi nhà đầu tư nên hỏi trước khi đầu tư vào cổ phiếu.
Mục lục
Sản phẩm / dịch vụ mà công ty cung cấp là gì? Bạn có hiểu mô hình kinh doanh của công ty không? Công ty thực sự kiếm tiền như thế nào? Sản phẩm hàng đầu / bán chạy nhất của công ty là gì?
Ai là người quảng bá / chủ sở hữu của công ty? Đó là công ty do gia đình sở hữu hay được quản lý chuyên nghiệp? Ai đang quản lý công ty? Chứng chỉ / lý lịch của Giám đốc điều hành, Giám đốc điều hành, Hội đồng quản trị và đội ngũ quản lý là gì? Hình thức sở hữu cổ phần của công ty là gì?
Công ty đã tạo ra bao nhiêu lợi nhuận trong vài năm qua? Lợi nhuận gộp, hoạt động và lợi nhuận ròng của công ty như thế nào và tỷ suất lợi nhuận ở mỗi cấp là bao nhiêu? Lợi nhuận của công ty đang tăng trưởng theo thời gian hay bị trì trệ / giảm sút?
Công ty có lợi thế như tài sản vô hình, chi phí chuyển đổi khách hàng, hiệu ứng mạng, lợi thế chi phí hoặc bất kỳ lợi thế cạnh tranh bền vững nào khác có thể khiến đối thủ tránh xa lợi nhuận của họ không?
Tình hình tài chính của công ty trong vài năm qua như thế nào? Xu hướng trong báo cáo thu nhập và báo cáo lưu chuyển tiền tệ của công ty là gì? Doanh thu, EBITDA, Tiền từ hoạt động kinh doanh, dòng tiền tự do và các chỉ số tài chính khác trong vài năm qua như thế nào?
Tài sản của công ty có tăng theo thời gian không? Trách nhiệm của công ty là bao nhiêu? Vốn cổ đông của công ty có đang tăng lên không? Công ty có bao nhiêu tiền mặt trên tài sản? Tài sản vô hình, Hàng tồn kho, Khoản phải thu, Khoản phải trả và hơn thế nữa của công ty là bao nhiêu? Công ty có đầu tư vào Nghiên cứu &Phát triển của mình, đặc biệt là trong một số lĩnh vực như Công nghệ, Dược phẩm, v.v. không?
Người quảng bá hoặc quản lý của công ty có liên quan đến bất kỳ hành vi lừa đảo nào trong quá khứ không? Công ty có bất kỳ tiền sử lừa dối cổ đông nào hoặc bất kỳ hình phạt nào trong quá khứ của SEBI không?
Đối thủ cạnh tranh trực tiếp và gián tiếp của công ty là ai? Thị phần của công ty so với các đối thủ trong ngành là bao nhiêu? Công ty này đang làm gì khác biệt so với các đối thủ cạnh tranh? Có bất kỳ đối thủ cạnh tranh toàn cầu nào hoặc khả năng các nhà lãnh đạo toàn cầu sẽ sớm tham gia vào cùng một thị trường không?
Công ty có bao nhiêu khoản nợ ngắn hạn và dài hạn? Liệu công ty có tạo ra đủ lợi nhuận hay Dòng tiền tự do để trang trải các khoản nợ trong những năm sắp tới? Những người quảng bá có cam kết bất kỳ cổ phần nào của họ không?
Giá trị nội tại thực sự của công ty là bao nhiêu? Công ty hiện đang được định giá quá cao, được định giá thấp hơn hay được định giá thấp? Công ty có được định giá tương đối thấp so với các đối thủ cạnh tranh và ngành không? Giá trị nội tại được tính toán theo các phương pháp định giá khác nhau là bao nhiêu? Biên độ an toàn là bao nhiêu? Bạn sẽ trả quá nhiều nếu mua cổ phiếu ngay bây giờ?
Mặc dù nhận được lời giới thiệu hoặc đầu tư khi bạn bè / đồng nghiệp gợi ý có thể đưa bạn đến một vài giao dịch có lãi. Nhưng nếu bạn muốn kiếm được lợi nhuận ổn định từ thị trường (và không chỉ là may mắn), bạn cần phải xây dựng chiến lược đầu tư đáng tin cậy của riêng mình.
Đúng là để chọn được một cổ phiếu thắng cuộc đòi hỏi rất nhiều nghiên cứu. Tuy nhiên, việc có một danh sách đầu tư gồm những câu hỏi cần hỏi trước khi đầu tư vào cổ phiếu làm giảm đáng kể cơ hội đầu tư vào những cổ phiếu yếu về cơ bản. Hơn nữa, bạn có thể dễ dàng loại bỏ hơn 90% các công ty không đáp ứng danh sách kiểm tra của bạn.
Tôi hy vọng các câu hỏi thảo luận trong bài đăng này hữu ích cho bạn. Nếu tôi bỏ lỡ bất kỳ thông tin quan trọng nào cần hỏi trước khi mua cổ phiếu trong danh sách kiểm tra đầu tư này, vui lòng đề cập bên dưới trong hộp nhận xét.
Đó là tất cả. Chúc một ngày tốt lành và Đầu tư Hạnh phúc!