Vài năm trước, bạn bè gọi tôi dậy. Giống như những người bạn tốt, họ nói với tôi rằng tôi được đề cử vào đội bóng rổ của họ - đội mà họ đã đăng ký tại trung tâm cộng đồng địa phương. Tôi không phải là người tệ nhất từng chơi trò chơi này, nhưng tôi đã bị sốc khi được đưa vào… ngay cả trong một giải đấu chuyên nghiệp. Tôi đồng ý, biết rằng thành công của chúng tôi không phụ thuộc vào khả năng của tôi. Tôi đã tin tưởng vào những người bạn chơi cùng thời điểm đó hơn cả bản thân tôi. Tôi có thể thành thật nói rằng, cho đến trận đấu đầu tiên đó, tôi đã chưa bao giờ nghỉ việc trong một đội mà tôi là thành viên; cho dù nó có tồi tệ đến đâu, tôi vẫn trung thành đến cùng. Tuy nhiên, đêm đầu tiên chúng tôi chơi, tôi đã tìm thấy giới hạn của mình - kết quả của hiệu ứng quá tự tin .
Nếu tôi có thể vẽ cho bạn một bức tranh:Tôi bước vào phòng tập thể dục với đôi Converse All-Stars gắn cờ Mỹ của mình và điều đầu tiên tôi nhìn thấy là những người đàn ông trưởng thành nhảy từ vạch ném phạt và lao vào quả bóng với sự giận dữ không thể kiềm chế, như thể một quả bóng đã xúc phạm cá nhân họ. Trận đầu tiên chúng tôi thua ở còi:25 - 92. Chà, tôi không nhớ thực tế nhưng tôi biết đội kia đã chia hết cho đội của chúng tôi nhiều lần.
Tôi đã bước đi trong thành kiến với quá tự tin bởi vì kiến thức của tôi về các đồng đội của tôi và khả năng thể thao của họ, ít nhất là trong vòng kết nối của chúng tôi. Đúng vậy, đội của chúng tôi bao gồm những người thể thao bẩm sinh cùng với một số đã chơi ở cấp đại học. Nhưng nhìn lại, các môn thể thao bóng đá, gôn và quần vợt không chuyển thành một thứ gì đó vĩ đại hơn kỹ năng của những người đã chơi bóng rổ ở trình độ cao hơn.
Điều này cũng xảy ra trong danh mục đầu tư của chúng tôi. Chúng ta có thể có cái được gọi là thiên vị hành vi của sự tự tin thái quá , còn được gọi là “hiệu ứng quá tự tin”. Đây là nơi chúng tôi cảm thấy thông tin hoặc khả năng mà chúng tôi sở hữu có giá trị vượt xa các chỉ số và đó là một hiện tượng đã có cơ sở. Một ví dụ về điều này sẽ là cách ai đó có thể cảm nhận về cổ phiếu của công ty mà họ làm việc. Bởi vì người này nắm bắt được nhịp đập của hoạt động bên trong, họ cảm thấy họ có thể có tầm nhìn xa hơn so với thực tế. Thái độ này thường dẫn đến cảm giác an toàn sai lầm, và sau đó trở nên thừa cân ở vị trí đó. Điều tương tự cũng có thể xảy ra khi một người cảm thấy hoài niệm về một vị trí đầu tư đã được ban tặng, có lẽ bởi cha mẹ hoặc ông bà. Đây có thể được coi là một kiểu tâm lý “nó hiệu quả với họ và vì vậy nó sẽ giống nhau đối với chúng ta”.
Sự tin tưởng quá mức vào các khoản đầu tư có thể đến từ nhiều nguồn khác nhau, chẳng hạn như các cửa hàng chúng ta mua sắm, các mặt hàng mà con chúng ta hay đến, hoặc thậm chí là các ngành mà công việc của chúng ta dẫn dắt chúng ta. Một ví dụ có thể là suy nghĩ mà nhiều người trong chúng ta đã từng có vào một thời điểm nào đó. Bạn đã bao giờ tự nói với chính mình “Tôi sử dụng sản phẩm này rất nhiều, tôi nên mua hàng trong đó”? Điều này không có nghĩa là chúng tôi sẽ không phát hiện ra một viên ngọc quý tiềm ẩn hoặc chúng tôi không nên đề phòng các cơ hội đầu tư mới. Nhưng kế hoạch đầu tư và nghỉ hưu phải chính xác là:kế hoạch. Mục đích của khoản đầu tư là gì và nó khen ngợi danh mục đầu tư tổng thể của bạn như thế nào - so với cách bạn “cảm nhận” về nó như thế nào?
Mặt khác của hiệu ứng quá tự tin:bi quan Tự tin thái quá cũng có thể khiến người ta bi quan. Điều đó đặc biệt đúng trong thời đại như ngày nay trong thời kỳ đại dịch coronavirus và những tác động kinh tế của nó. Thị trường đã kéo lùi và khó đánh giá; những người bi quan thường càng cố chấp vào niềm tin của họ. Điều này có thể được khẳng định thêm qua một bài báo được viết hay, có lẽ là trên tạp chí tài chính định kỳ yêu thích của một người cũng tin rằng “điều tồi tệ nhất vẫn chưa xảy ra”. Không có nghĩa là thị trường sẽ không xảy ra nhiều đợt giảm giá nữa, nhưng khả năng bạn có thể căn thời gian cho chúng một cách thích hợp là bao nhiêu? Rất hợp lý khi tin rằng sự bi quan lâu dài của thị trường, cùng với việc không hành động, có thể dẫn đến mức tăng trong những năm qua.
Cách khắc phục cho sự tự tin quá mức là tạo một kế hoạch, một kế hoạch dựa trên một khuôn khổ rủi ro có thể chấp nhận được - và có thể quản lý được về mặt cảm xúc. Hãy chú ý đến trọng lượng của bạn ở các thị trường và không gian khác nhau, đồng thời cho phép đa dạng hóa trở thành người bạn của bạn. Câu ngạn ngữ của Warren Buffet vẫn được áp dụng: “ Nếu bạn không sẵn sàng sở hữu một cổ phiếu trong 10 năm, thậm chí đừng nghĩ đến việc sở hữu nó trong 10 phút ”. Xây dựng danh mục đầu tư của bạn dựa trên giá trị và mục đích.
Đối với những người nhạy cảm hơn với rủi ro (hoặc những người tự cho mình là bi quan!), Hãy tìm hiểu những gì bạn sẵn sàng chấp nhận rủi ro và những gì bạn muốn lưu trữ dưới dạng “bột khô”. Có ngày tháng và giá trị thị trường mà bạn cam kết đầu tư (tức là nếu thị trường đi xuống X hoặc nếu thị trường duy trì mức X.) Bỏ tiền ra làm thêm giờ - thông qua các khoản đóng góp hoặc tính trung bình chi phí đô la - là một cách tiếp cận thận trọng đối với mua vào thị trường mà không mang lại cảm xúc.
Hãy nhớ rằng, nếu bạn cần trợ giúp hoặc có bất kỳ câu hỏi nào, tôi luôn sẵn sàng phục vụ.
Nội dung trong tài liệu này chỉ dành cho thông tin chung và không nhằm mục đích cung cấp lời khuyên hoặc khuyến nghị cụ thể cho bất kỳ cá nhân nào. Không có chiến lược nào đảm bảo thành công hoặc bảo vệ khỏi mất mát. Đầu tư có rủi ro bao gồm cả mất gốc. Không có gì đảm bảo rằng danh mục đầu tư đa dạng sẽ nâng cao lợi nhuận tổng thể hoặc tốt hơn danh mục đầu tư không đa dạng. Đa dạng hóa không bảo vệ khỏi rủi ro thị trường.
Tháng 5 năm 2020