Tiết kiệm và đầu tư cho các mục tiêu ngắn hạn, trung hạn hoặc dài hạn liên quan đến một loạt các đánh đổi để thiết kế một phân bổ tài sản phù hợp. Điều quan trọng để tạo ra phân bổ tài sản đó là hiểu khả năng chấp nhận rủi ro của bạn và cách nó có thể phát triển theo thời gian.
Khả năng chấp nhận rủi ro mang tính cá nhân cao. Để xác định chính xác mức độ chấp nhận rủi ro, bạn không chỉ phải hiểu cách bạn phản ứng với rủi ro mà còn phải hiểu môi trường thị trường và kinh nghiệm đầu tư đã tác động đến bạn như thế nào. Khả năng chấp nhận rủi ro cũng phải tính đến mục tiêu đầu tư của bạn, độ tuổi của bạn và số tiền bạn có trong khoản tiết kiệm.
Bởi vì những yếu tố này luôn thay đổi, khả năng chấp nhận rủi ro của bạn không thể cố định. Nếu bạn đặt nó và quên nó, bạn có thể nhận thấy mình đang đi sai hướng của sự sụt giảm thị trường với một chiến lược không còn phù hợp nữa.
Việc quan tâm đến mức độ chấp nhận rủi ro của bạn một cách thường xuyên đảm bảo rằng khả năng chấp nhận rủi ro, phân bổ tài sản và danh mục đầu tư của bạn luôn phù hợp. Nếu - hoặc khi - mức độ chấp nhận rủi ro của bạn thay đổi, bạn hoặc cố vấn tài chính của bạn có thể chủ động thực hiện các thay đổi trong phân bổ tài sản và danh mục đầu tư của bạn để đảm bảo rằng niềm tin của bạn về rủi ro, mục tiêu và tình hình hiện tại của bạn được phản ánh một cách thích hợp trong danh mục đầu tư của bạn.
Mức độ chấp nhận rủi ro của bạn quyết định mức lỗ đầu tư mà bạn có thể chịu đựng. Thị trường cổ phiếu và trái phiếu luôn biến động và không có gì đảm bảo khi kiếm tiền trong một khoảng thời gian cụ thể.
Bất kỳ ai đã đầu tư trong một thời gian dài đều nhớ về cuộc khủng hoảng tài chính, khi S&P 500 giảm 37% vào năm 2008. Điều đó gây nhức nhối, khiến nhiều nhà đầu tư bán và từ bỏ thị trường chứng khoán.
Tuy nhiên, bởi vì các thị trường có tiềm năng mang lại lợi nhuận đáng kể trong một thời gian dài, chúng là một nơi hợp lý để đầu tư và tăng vốn của bạn. Đó là lý do tại sao việc đánh giá mức độ chấp nhận rủi ro của bạn là rất quan trọng - vì vậy bạn có thể phân biệt giữa các tình huống phù hợp để đầu tư và các tình huống sai lầm.
Sự phục hồi từ cuộc khủng hoảng tài chính chứng tỏ điều này, khi thị trường trải qua chu kỳ tăng giá kéo dài hàng thập kỷ. Nếu bạn đã có mục tiêu dài hạn, bạn không thể đủ khả năng để hoàn toàn đứng ngoài thị trường. Điều đó đang được nói, nếu bạn có các mục tiêu ngắn hạn đến trung hạn, bạn không nhất thiết phải phơi bày bản thân trước sự biến động tiềm ẩn có thể khiến bạn tỉnh táo vào ban đêm.
Hãy chấp nhận rủi ro phù hợp và dễ dàng xác định phân bổ tài sản chính xác và xây dựng danh mục đầu tư hoạt động một cách tự nhiên. Nó sẽ không khiến bạn thức đêm và kết quả sẽ phù hợp với nhu cầu của bạn - cả trong ngắn hạn và dài hạn.
Phân bổ tài sản là thực hành xác định tỷ lệ phần trăm danh mục đầu tư của bạn được đầu tư vào các loại tài sản khác nhau, chẳng hạn như cổ phiếu, trái phiếu và tiền mặt. Việc phân bổ tài sản của bạn giữa các loại hình đầu tư này đảm bảo rằng danh mục đầu tư của bạn vẫn đa dạng, có khả năng chống chọi tốt hơn với những thăng trầm của thị trường.
Nguy cơ của việc bạn chấp nhận rủi ro sai hoặc đeo bám mức chấp nhận rủi ro đã quá hạn là việc phân bổ tài sản và danh mục đầu tư của bạn sẽ không phù hợp với tình hình, mục tiêu và giai đoạn cuộc sống hiện tại của bạn. Nếu điều đó xảy ra, bạn có thể dễ bị thua lỗ nhiều hơn mức bạn có thể chấp nhận được và kết quả là bạn sẽ phải tháo chạy khỏi thị trường nếu nó giảm đáng kể hoặc trải qua sự biến động liên tục.
Loại quyết định đó có thể khiến bạn đứng ngoài thị trường trong nhiều năm, làm tổn hại đến khả năng tiết kiệm cho việc nghỉ hưu và các mục tiêu dài hạn khác của bạn. Tôi không muốn điều này xảy ra với bạn, đó là lý do tại sao Tôi khuyên bạn nên đánh giá lại mức độ chấp nhận rủi ro của mình hàng năm và điều chỉnh phân bổ tài sản và danh mục đầu tư của bạn cho phù hợp, nếu điều đó là cần thiết.
Hãy nhớ rằng các mục tiêu khác nhau yêu cầu các đánh giá khác nhau. Khi bạn đánh giá mức độ chấp nhận rủi ro của mình, hãy thực hiện các bài tập riêng biệt cho các mục tiêu khác nhau. Chẳng hạn, đừng trộn lẫn khả năng chấp nhận rủi ro khi nghỉ hưu của bạn với khả năng chấp nhận rủi ro tiết kiệm đại học của bạn.
Dưới đây là năm bước để đánh giá khả năng chấp nhận rủi ro của bạn và điều chỉnh phân bổ tài sản của bạn dựa trên những gì bạn tìm hiểu:
Khi bạn cân nhắc mức độ chấp nhận rủi ro xung quanh mục tiêu đầu tư của mình, hãy tự hỏi bản thân những câu hỏi sau:
Mục đích của các câu hỏi là đánh giá mục đích của khoản đầu tư này, khoảng thời gian khi nào bạn sẽ cần tiền từ khoản đầu tư và tầm quan trọng của khoản đầu tư này đối với việc đạt được mục tiêu của bạn.
Khả năng bạn sẽ cần rút một phần đáng kể trong số tài sản này trước thời hạn dự kiến là bao nhiêu?
Nếu bạn muốn rút một phần đáng kể trong tài khoản của mình, thì điều đó có khả năng xảy ra khi nào?
Trước khi đầu tư, bạn cần hiểu trong những trường hợp nào bạn sẽ cần rút số tiền bạn đã đầu tư. Đó là bởi vì các khoản đầu tư ngắn hạn và dài hạn tồn tại cho các mục đích khác nhau. Nếu bạn rút tiền sớm từ một khoản đầu tư dài hạn, bạn có thể cần nó vào thời điểm thị trường đi xuống. Đó là lý do tại sao bạn cần phải hoàn toàn trung thực với bản thân về thời gian của bạn.
Giả sử thời gian đầu tư của bạn là hơn 10 năm. Trong năm đầu tư thứ hai, danh mục đầu tư của bạn giảm xuống thấp hơn giá trị ban đầu. Bạn sẽ đặt phản ứng của mình ở đâu trong thang đo sau?
Nếu bạn đầu tư dài hạn 100.000 đô la, bạn sẽ chịu lỗ bao nhiêu trong một năm trước khi bán?
Giả sử rằng danh mục đầu tư của bạn bị mất một lượng giá trị đáng kể trong khoảng thời gian từ hai đến ba năm. Bạn sẽ thực hiện hành động nào?
Nếu bạn ưu tiên một hoặc hai câu trả lời đầu tiên cho mỗi câu hỏi, bạn sẽ trở thành một nhà đầu tư thận trọng hơn, người muốn bảo toàn những gì bạn có hơn là rủi ro thua lỗ. Nếu bạn thích hai câu trả lời ở giữa, bạn là một nhà đầu tư vừa phải quan tâm đến cả việc bảo toàn và tăng trưởng. Nếu bạn thích hai câu trả lời cuối cùng cho mỗi câu hỏi, bạn có xu hướng phát triển theo định hướng.
Như tôi đã đề cập, những cấu hình này thay đổi theo thời gian. Ví dụ:khi bạn còn trẻ, bạn có một cơ hội dài hạn cho việc đầu tư khi nghỉ hưu, điều đó có nghĩa là bạn có đủ khả năng để trở nên tích cực. Khi đã nghỉ hưu, bạn có xu hướng thận trọng hơn. Tuy nhiên, vì thời gian nghỉ hưu có thể kéo dài hàng thập kỷ, tốt hơn hết bạn nên giữ một tư thế ôn hòa vì sẽ hữu ích khi giữ lại một thành phần tăng trưởng để chống lại lạm phát.
Cuối cùng, điều chỉnh phân bổ tài sản của bạn với mức chấp nhận rủi ro của bạn. Trong phạm vi chấp nhận rủi ro của bạn, không có danh mục công cụ cắt cookie đơn giản nào đáp ứng hoàn hảo nhu cầu của bạn.
Tuy nhiên, có những sản phẩm như quỹ theo ngày mục tiêu và quỹ phân bổ tài sản có thể gói gọn phân bổ trong một gói để người quản lý quỹ có thể thực hiện công việc nặng nhọc giúp bạn. Trước khi bạn đi theo con đường này, hãy điều tra phí quỹ, tuổi thọ của người quản lý và mục tiêu đầu tư của quỹ.
Bạn cũng có thể kết hợp và kết hợp các quỹ, ETF, cổ phiếu riêng lẻ và trái phiếu riêng lẻ để đạt được phân bổ tài sản ưa thích của mình.
Khi rủi ro được quản lý một cách thích hợp, lợi nhuận có thể sẽ theo sau. Tập trung vào việc hiểu và quản lý khả năng chấp nhận rủi ro của bạn, thay vì theo đuổi lợi nhuận. Tập trung vào rủi ro mà bạn sẵn sàng chấp nhận và lợi nhuận thích hợp mà bạn có thể sống sẽ theo sau.
Chuyên gia bảo hiểm được cấp phép. Thông tin này được thiết kế để cung cấp một cái nhìn tổng thể chung về chủ đề được đề cập và không phải là tiểu bang cụ thể. Các tác giả, nhà xuất bản và máy chủ lưu trữ không cung cấp lời khuyên pháp lý, kế toán hoặc cụ thể cho tình huống của bạn. Các tuyên bố và ý kiến được bày tỏ là của tác giả và có thể thay đổi bất cứ lúc nào. Tất cả thông tin được cho là từ các nguồn đáng tin cậy; tuy nhiên, chuyên gia bảo hiểm trình bày không trình bày về tính đầy đủ hoặc chính xác của nó. Tài liệu này chỉ được chuẩn bị cho các mục đích thông tin và giáo dục. Nó không nhằm mục đích cung cấp và không nên dựa vào lời khuyên kế toán, pháp lý, thuế hoặc đầu tư.