Mua nhà là một cam kết tài chính rất lớn. Bạn muốn đảm bảo rằng bạn có thể đủ khả năng trả các khoản thế chấp hàng tháng trong 30 năm tới và người cho vay thế chấp của bạn cũng muốn đảm bảo rằng bạn có đủ khả năng chi trả. Đó là lý do tại sao người cho vay có các hướng dẫn tài chính khi xem xét liệu bạn có đủ điều kiện để vay thế chấp hay không. Bạn có thể sử dụng những nguyên tắc đó và tự đánh giá xem mình có đủ khả năng mua được ngôi nhà trong mơ của mình không.
Biết giá trị tối đa của một ngôi nhà mà bạn có thể được chấp thuận cho một khoản thế chấp chỉ là một trong những chi phí bạn cần xem xét trước khi mua nhà. Đó là lý do tại sao người cho vay thế chấp của bạn xem xét hai tỷ lệ khi quyết định bạn có thể mua được bao nhiêu căn nhà. Một tỷ lệ xem xét khoản thanh toán hàng tháng, nhưng tỷ lệ thứ hai xem xét khoản thanh toán hàng tháng và các khoản nợ khác của bạn từ những thứ như thẻ tín dụng, khoản vay mua ô tô, khoản vay sinh viên và tiền cấp dưỡng nuôi con. Bạn sẽ cần phải dưới ngưỡng cho ít nhất một trong những con số này để được chấp thuận cho vay thế chấp với khoản thanh toán hàng tháng là 2.500 đô la.
Người cho vay thế chấp của bạn sẽ muốn khoản thanh toán thế chấp hàng tháng của bạn không quá 28 phần trăm tổng thu nhập hàng tháng của bạn. Nếu khoản thanh toán vượt quá 28 phần trăm, thì bạn vẫn có thể được chấp thuận nếu tổng số nợ dài hạn của bạn dưới 36 phần trăm tổng thu nhập hàng tháng của bạn. Các số liệu được cho là số tiền phải chăng, trong khi vẫn để lại chỗ cho chi phí sinh hoạt hàng tháng và thu nhập khả dụng.
Nếu bạn biết khoản thanh toán thế chấp hàng tháng của mình dự kiến là 2.500 đô la một tháng, thì bạn cần chia số đó cho 0,28 để có được tổng thu nhập hàng tháng tối thiểu bạn cần thực hiện để đủ khả năng thanh toán, là 8,928 đô la. Điều này tương đương với việc kiếm được 107.136 đô la một năm trước thuế. Tuy nhiên, với mức thu nhập hàng năm này, bạn sẽ cần phải đảm bảo rằng khoản nợ dài hạn khác của mình không vượt quá $ 714 một tháng. Điều này là do $ 8,928 lần .36 là $ 3,214 một tháng. Nếu bạn trừ đi 2.500 đô la từ số tiền đó, bạn còn lại một khoản nợ dài hạn cho phép khác.
Nếu thu nhập của bạn không đủ lớn để trả một khoản thế chấp cho ngôi nhà bạn muốn, thì bạn có thể tìm cách trả một số khoản nợ dài hạn của mình hoặc trả trước một khoản lớn hơn cho căn nhà. Làm theo cách sau sẽ làm cho khoản thanh toán thế chấp hàng tháng của bạn nhỏ hơn, và điều này sẽ làm giảm tỷ lệ tài chính mà người cho vay thế chấp xem xét.