Thế giới đã thay đổi theo nhiều cách bởi đại dịch coronavirus, từ cơ sở hạ tầng y tế công cộng đến cách chúng ta nghĩ về trường học và công việc. Một trong số đó là sự phụ thuộc nhiều hơn vào mua sắm và chi tiêu kỹ thuật số - thứ đã thúc đẩy cổ phiếu thương mại điện tử tăng mạnh vào năm ngoái và mở rộng là ETF thương mại điện tử.
Và dù tốt hơn hay tệ hơn, những thay đổi đó có vẻ như sẽ không sớm quay trở lại.
Công bằng mà nói, sự gia tăng của thương mại điện tử và chi tiêu kỹ thuật số đã được tiến hành tốt trước COVID-19; đại dịch chỉ đơn thuần đẩy nhanh nó lên. Nhờ tập trung vào các giao dịch không dùng tiền mặt và không cần chạm, nhiều thương gia truyền thống đã được đưa vào thế kỷ 21, cho dù họ đã chuẩn bị cho nó hay chưa.
Điều này tạo ra cơ hội duy nhất cho các nhà đầu tư vào năm 2021. Bạn thấy đấy, chi tiêu của người tiêu dùng và hoạt động kinh tế dự kiến sẽ bình thường hóa vào cuối năm nay, nhưng tất cả chúng ta đã trở nên phụ thuộc nhiều hơn vào hoạt động thương mại điện tử trong cuộc sống hàng ngày của chúng ta. Khi bạn nhìn thấy thực tế là nhiều nhà bán lẻ truyền thống đã phải chịu áp lực, thì rõ ràng là các nhà lãnh đạo thương mại điện tử vẫn có khả năng khai thác thị phần tăng trưởng từ bất kỳ sự hồi sinh nào trong chi tiêu của người tiêu dùng.
Tất nhiên, một cách để chơi xu hướng này là tìm một cổ phiếu thương mại điện tử mà bạn tin tưởng và đặt tên cho cá nhân đó. Nhưng đối với các nhà đầu tư muốn thực hiện một cách tiếp cận đa dạng hơn hoặc đơn giản là để giảm bớt sự phức tạp của việc nghiên cứu các tên riêng lẻ, chín ETF thương mại điện tử này đều cung cấp các cách khác nhau để khai thác xu hướng lớn này vào năm 2021.
Mặc dù Amplify không chính xác là một tên tuổi lớn trong ETF biz, nhưng Amplify ETF bán lẻ trực tuyến mang tính chiến thuật của nó (IBUY, $ 126,03) là một trong những ETF thương mại điện tử phổ biến nhất. Ngoài quy mô đáng kể, với gần 2 tỷ đô la tài sản tính đến thời điểm viết bài này, nó cũng rất đa dạng trên khoảng 60 tổng số vị trí, không có cổ phiếu nào chiếm hơn 5% quỹ.
IBUY cũng không có nhiều tên tuổi thương mại điện tử lớn mà nhiều nhà đầu tư cá nhân có thể đã sở hữu trực tiếp dưới dạng cổ phiếu, chẳng hạn như Amazon.com (AMZN) ngày càng phổ biến. Ba vị trí hàng đầu trong IBUY hiện tại bao gồm thị trường giao dịch kỹ thuật số Groupon (GRPN), nhà bán lẻ thời trang trực tuyến Revolve Group (RVLV) và cổng thông tin du lịch TripAdvisor (TRIP), hiện chiếm khoảng 13% tổng tài sản.
Quỹ có vẻ ngoài quốc tế, nhưng với hơn 80% tài sản hiện là cổ phiếu của Hoa Kỳ, nó không thực sự là một quỹ tập trung quốc tế. Kết quả là sự kết hợp khá đồng đều giữa các tên tuổi trong nước có uy tín cao, điều này đã tạo nên hiệu suất ấn tượng với mức tăng khoảng 225% trong 12 tháng qua.
Tìm hiểu thêm về IBUY tại trang web của nhà cung cấp Amplify.
ETF thương mại điện tử Global X (EBIZ, $ 35,00) nhỏ hơn đáng kể so với IBUY, cả về tổng tài sản đang quản lý, cũng như tổng vị trí trong danh mục đầu tư, nhưng nó cũng rẻ hơn đáng kể. Chỉ với 0,50% chi phí hàng năm, đây là một trong những ETF thương mại điện tử rẻ nhất trong danh sách này.
IBUY tập trung hơn với danh sách ngắn khoảng 40 cổ phiếu nắm giữ hiện tại, nhưng vẫn rất đa dạng với không có cổ phiếu nào chiếm hơn 6% hoặc lâu hơn vào thời điểm hiện tại. Và một lần nữa, những người muốn vượt ra khỏi những nghi ngờ thông thường như Amazon.com sẽ vui mừng lưu ý rằng các vị trí hàng đầu hiện tại là những cổ phiếu mà họ có thể không tiếp xúc. Trên thực tế, hai vị trí dẫn đầu là Vipshop Holdings (VIPS) và Trip.com Group (TCOM) - hai cổ phiếu của Trung Quốc không nhận được cùng các tiêu đề ở Mỹ như nhiều tên tuổi trong nước.
Do những cổ phiếu như thế này, danh sách này cũng mang tính quốc tế hơn nhiều so với các quỹ khác trong danh sách này. Chỉ khoảng một nửa tổng số tài sản là ở Hoa Kỳ, với khoảng 30% ở Trung Quốc và hầu hết phần còn lại ở các thị trường phát triển bao gồm Vương quốc Anh, Nhật Bản và Canada.
Tìm hiểu thêm về EBIZ tại trang web của nhà cung cấp Global X.
Nếu bạn không quan tâm đến những người chơi có thời gian nhỏ của Hoa Kỳ hoặc các cổ phiếu thương mại điện tử ít người biết đến của Trung Quốc, thì không cần tìm đâu xa hơn ProShares Online Retail ETF (ONLN, $ 79,40). ETF này không đặc biệt kỳ lạ, với tổng số ít hơn 30 vị trí và các cổ phiếu hàng đầu bao gồm những cái tên bạn có thể đoán như Amazon.com và Alibaba Group (BABA). Nó cũng rất nặng với hai cổ phiếu đó, chiếm khoảng 35% tổng danh mục đầu tư.
Đối với những người đang tìm kiếm những cái tên mới nổi trong lĩnh vực thương mại điện tử, ONLN có thể không đặc biệt thú vị. Tuy nhiên, đây có thể là cách đơn giản nhất để các nhà đầu tư tiếp cận các cổ phiếu thống trị trong không gian thông qua một vị trí duy nhất - và xem xét có hơn 1 tỷ đô la tài sản trong quỹ này, cách tiếp cận đó thực sự đang trở nên phổ biến.
Và với lợi nhuận 12 tháng khoảng 130% cho ETF thương mại điện tử này, rõ ràng là chiến lược tập trung này có thể mang lại lợi nhuận trong thời gian dài cho các nhà đầu tư. Rõ ràng là có rủi ro với một quỹ tập trung vào vấn đề này, nhưng khi danh sách ngắn các thành phần phân phối, bạn có thể thu được lợi nhuận vượt trội nghiêm trọng.
Tìm hiểu thêm về ONLN tại trang web của nhà cung cấp ProShares.
Một bước ngoặt thú vị trong cuộc cách mạng thương mại điện tử là ProShares Long Online / Short Stores ETF này (CLIX, $ 83,70). Như tên của nó, các nhà đầu tư đang tham gia vào một "giao dịch cặp" trên doanh số bán hàng kỹ thuật số bằng cách đặt tiền của họ sau sự hỗ trợ của các thương gia kỹ thuật số nhưng cũng đặt cược vào các nhà bán lẻ truyền thống.
Các cổ phiếu hàng đầu, giống như quỹ ONLN trước đây từ ProShares, đã giảm khá nhiều cổ phiếu thương mại điện tử với những cái tên quen thuộc như Amazon.com và Alibaba Group ở đầu danh sách. Nhưng việc đặt cược vào các cửa hàng truyền thống đang gặp khó khăn, chẳng hạn như Bed Bath &Beyond (BBBY) và Macy's (M), có nghĩa là bạn được đầu tư gấp đôi vào việc rời bỏ cách mua sắm cũ và bước vào thế giới bán lẻ kỹ thuật số mới.
Tất nhiên, thách thức là mặc dù nhiều nhà bán lẻ truyền thống đi sau một chút về mọi thứ, nhưng họ chắc chắn sẽ không phải chịu đựng. Trên thực tế, Macy's không tốt đã tăng gấp 4 lần so với mức thấp nhất trong 52 tuần được thiết lập trong thời kỳ tồi tệ nhất của đợt biến động liên quan đến đại dịch năm ngoái.
Kết quả là, CLIX "chỉ" tăng được khoảng 52% trong 12 tháng qua, một phần nhờ vào việc buôn bán sai lầm khi các cửa hàng truyền thống rầm rộ trở lại. Nếu bạn đồng ý với rủi ro này hoặc nghĩ rằng xu hướng này có thể tồn tại trong thời gian ngắn, thì Cửa hàng trực tuyến dài hạn / bán ngắn hạn có thể đáng xem - nhưng hãy đảm bảo bạn biết rủi ro là gì trước khi tham gia.
Tìm hiểu thêm về CLIX tại trang web của nhà cung cấp ProShares.
Một góc độ khác về thương mại điện tử là ETF Internet &thương mại điện tử của các thị trường mới nổi (EMQQ, $ 65,69), hoàn toàn tập trung vào các nhà bán lẻ kỹ thuật số đang phát triển nhanh ở các thị trường mới nổi. EMQQ không phải là một quỹ thích hợp, tuy nhiên, với tổng tài sản gần 2 tỷ đô la để vượt qua một số dịch vụ thương mại điện tử tập trung vào nội địa trong danh sách này.
Có lẽ không có gì ngạc nhiên khi khu vực được quan tâm hàng đầu là Trung Quốc, với khoảng 2/3 tài sản EMQQ được đầu tư vào quốc gia này. Nhưng các thị trường khác, bao gồm Brazil, Hàn Quốc và Nam Phi, cũng được đại diện để biến quỹ này thực sự trở thành một quỹ toàn cầu. Hơn nữa, hiện tại có gần 100 vị trí, từ tập đoàn công nghệ Tencent Holdings (TCEHY) của Trung Quốc đến gã khổng lồ thương mại điện tử Nam Mỹ MercadoLibre (MELI).
Không cần phải nói rằng EMQQ mang nhiều rủi ro hơn so với một quỹ tập trung vào Hoa Kỳ điển hình, cả vì bản chất tích cực hơn của các thị trường mới nổi nói chung và vì một số cổ phiếu cụ thể này nhỏ hơn đáng kể so với những gã khổng lồ công nghệ trong nước mà bạn có thể nghĩ đến đầu tiên.
Kết quả là, quỹ này đã hoạt động kém hiệu quả hơn các ETF thương mại điện tử tập trung vào Hoa Kỳ, với mức tăng khoảng 100% trong 12 tháng qua. Tuy nhiên, sự quan tâm đến tiềm năng dài hạn của những thị trường này, cùng với nhu cầu đa dạng hóa, có thể khiến EMQQ trở nên hấp dẫn đối với một số nhà đầu tư.
Tìm hiểu thêm về EMQQ tại trang web của nhà cung cấp EMQQ.
Các quỹ trước đây đều đóng góp vào thương mại điện tử bằng cách nào đó, nhưng một số cổ phiếu lớn nhất trong lĩnh vực này đã chứng minh rằng việc xác định phân ngành công nghệ này không phải lúc nào cũng chỉ có trắng và đen. Hãy xem Amazon.com, công ty sở hữu cửa hàng tạp hóa truyền thống Whole Foods và được biết đến nhiều với chi nhánh Dịch vụ Web Amazon đang phát triển nhanh chóng ngày nay như các hoạt động bán hàng trực tuyến.
AMZN không hoàn toàn là một cổ phiếu thương mại điện tử nữa, vì vậy các nhà đầu tư muốn đồng hành với các tập đoàn Big Tech như thế này có thể được phục vụ tốt hơn với một quỹ ETF như First Trust Dow Jones Internet Index Fund (FDN, $ 225,53) so với một trò chơi dường như trực tiếp vào xu hướng thương mại điện tử tập trung vào các tên tuổi nhỏ hơn.
Phải thừa nhận rằng FDN không quá sáng tạo. Nó có tổng cộng khoảng 40 vị trí đại diện cho những tên tuổi công nghệ lớn nhất hiện có và một số như PayPal Holdings (PYPL) và Netflix (NFLX) chỉ có thể được gọi là cổ phiếu "thương mại điện tử" một cách lỏng lẻo. Tuy nhiên, lịch sử cho thấy rằng Big Tech có thói quen ăn tươi nuốt sống, với các công ty mới thành lập nhỏ hơn bị thay thế bởi những tên tuổi lớn hơn như Amazon.com hoặc Alphabet (GOOGL) trong nhiệm vụ thống trị toàn bộ các phân khúc của nền kinh tế kỹ thuật số.
Nếu bạn muốn phát triển lớn mạnh hơn là chơi với những công ty mới nổi nhỏ hơn, quỹ FDN ETF trị giá 10 tỷ đô la cung cấp một phương thức thanh khoản và phổ biến để khai thác mọi thứ về công nghệ - bao gồm cả thương mại điện tử.
Tìm hiểu thêm về FDN tại trang web của nhà cung cấp First Trust.
Bạn có thể tìm thấy một cách tiếp cận khác đối với những người chơi Công nghệ lớn đang thống trị thương mại điện tử thông qua ETF internet tập trung vào Nasdaq này. Tóm lại, Invesco NASDAQ Internet ETF (PNQI, $ 238,19) lấy khoảng 80 cái tên hàng đầu trong phân ngành công nghệ này được niêm yết trên sàn giao dịch chứng khoán Nasdaq.
Tất nhiên, điều đó có nghĩa là các tập đoàn lớn như Alphabet - công ty mẹ của Google hay gã khổng lồ truyền thông xã hội Facebook (FB) lọt vào danh sách. Nhưng hãy nhớ rằng, Google cung cấp các giải pháp thương mại điện tử cho các doanh nghiệp nhỏ và Facebook vận hành Thị trường của mình bên cạnh các sản phẩm và dịch vụ mà các cổ phiếu internet này có thể được biết đến nhiều hơn. Và ngoài những cái tên như thế này, các nhà đầu tư sẽ nhận được nhiều cổ phiếu thương mại điện tử thuần túy như Amazon.com, Alibaba Group, nhà điều hành cổng thông tin du lịch Booking Holdings (BKNG) và nhà cung cấp dịch vụ Shopify (SHOP) trong những cổ phiếu hàng đầu.
Trên thực tế, hầu hết các công ty đều có một số loại công cụ bán hàng kỹ thuật số như một phần của hoạt động bình thường của họ trong thế kỷ 21. Vì vậy, thay vì quá chú trọng đến các thương nhân trực tuyến riêng lẻ là tên thương mại điện tử mà chúng ta có thể nhận ra là người tiêu dùng, các công ty internet nền tảng này có thể cung cấp cách tiếp cận toàn diện và đa dạng hơn cho các hoạt động bán hàng hiện đại. Chúng cũng có thể ít biến động hơn khi xem xét mức độ trưởng thành và giàu tiền mặt của các cổ phiếu công nghệ hàng đầu.
Tìm hiểu thêm về PNQI tại trang web của nhà cung cấp Invesco.
Như đã đề cập, hầu như mọi nhà bán lẻ đều biết rằng họ phải có dấu ấn kỹ thuật số ngày nay. Điều đó đặc biệt đúng sau khi sự gián đoạn của coronavirus đã đẩy nhanh quá trình chuyển đổi sang giao dịch không cảm ứng và không dùng tiền mặt. Vì vậy, tại sao phải lo lắng quá nhiều về việc mọi người đang tiêu tiền trực tuyến ở đâu và thay vào đó chỉ cần tập trung vào phương pháp họ đang sử dụng để chi tiêu số tiền mặt kỹ thuật số đó?
Đó là góc của ETFMG Prime Mobile Payments ETF (IPAY, $ 69,09). Các giao dịch di động và không dùng tiền mặt là cốt lõi của quỹ giao dịch trao đổi này và các thành phần của nó, có nghĩa là nó có liên quan chặt chẽ đến bất kỳ chi tiêu trực tuyến nào. Danh mục đầu tư là sự kết hợp tốt giữa những người chơi thanh toán không dùng tiền mặt truyền thống như American Express (AXP) và Visa (V), cùng với các công ty thanh toán kỹ thuật số bản địa như PayPal mẹ của Venmo và nhà cung cấp dịch vụ ngân hàng trực tuyến Fiserv (FISV).
Phải thừa nhận rằng thanh toán di động đã không bùng nổ như cách mà nhiều hoạt động thương mại điện tử trực tiếp hơn đã làm trong năm ngoái, với IPAY "chỉ" tăng khoảng 80% trong 12 tháng qua so với 50% của S&P 500. Nhưng ở đó có khả năng sẽ tiếp tục duy trì hoạt động tốt trong dài hạn ở đây, cũng như mức độ biến động thấp hơn do quỹ này chỉ tập trung vào cơ sở hạ tầng thanh toán thay vì xu hướng chi tiêu của người tiêu dùng.
Tìm hiểu thêm về IPAY tại trang web của nhà cung cấp ETFMG.
Thật kỳ lạ, một trong những quỹ năng động nhất trong danh sách ETF thương mại điện tử này cũng là một trong những quỹ lớn nhất được đo lường theo tài sản được quản lý. ARK Fintech đổi mới (ARKF, 52,79 đô la) là một quỹ ETF trị giá 4 tỷ đô la ấn tượng, theo dõi các xu hướng đột phá và phát triển nhanh chóng trong lĩnh vực tài chính, bao gồm thương mại điện tử và thanh toán di động cùng với các chủ đề nóng khác.
Các cổ phiếu hàng đầu hiện tại cho thấy sự gắn bó với thương mại điện tử, với biểu tượng thanh toán di động Square (SQ) là số một. Gần đầu danh sách còn có thương gia trực tuyến Nam Mỹ MercadoLibre, cũng như thị trường bất động sản trực tuyến Zillow Group (Z).
Chắc chắn, bạn sẽ nhận được sự kết hợp của những cổ phiếu kỳ lạ nhưng sáng tạo khác trong đó cũng như có thể không có mối liên hệ trực tiếp với bán hàng trực tuyến. Đứng đầu trong số này là công ty cổ phần trò chơi điện tử đang phát triển nhanh của Trung Quốc Sea Ltd. (SE) chuyên về "giao dịch vi mô", cũng như các sản phẩm và dịch vụ dành riêng cho cộng đồng thể thao điện tử.
Nhưng nếu bạn chủ yếu quan tâm đến thương mại điện tử vì nó đại diện cho một xu hướng đột phá và phát triển nhanh chóng đang cách mạng hóa thị trường chứng khoán, thì việc ARKF linh hoạt đầu tư vào các xu hướng lớn tiềm năng khác có thể là một phần thưởng thú vị. Và xem xét quỹ ETF này đã tăng hơn gấp đôi trong 12 tháng giao dịch qua, rõ ràng là có tiềm năng sinh lời to lớn trong quỹ fintech độc đáo này.
Tìm hiểu thêm về ARKF tại trang web của nhà cung cấp ARK Invest.