Hướng dẫn cho người mới bắt đầu về cách thực hiện phân tích cơ bản về chứng khoán (Cập nhật): Phân tích cơ bản của một cổ phiếu được sử dụng để xác định tình trạng tài chính và kinh doanh của một công ty. Bạn nên thực hiện phân tích cơ bản đầy đủ về cổ phiếu trước khi đầu tư nếu bạn đang có kế hoạch đầu tư dài hạn.
Nếu bạn tham gia vào thị trường, bạn cũng có thể hiểu về thuật ngữ "Phân tích kỹ thuật". Tốt, phân tích kỹ thuật là một cách tiếp cận tốt để tìm cổ phiếu thời gian vào và ra cho giao dịch trong ngày hoặc ngắn hạn. Ở đây, chúng tôi xem xét các biểu đồ, xu hướng và các mẫu. Bạn có thể tạo ra lợi nhuận tốt bằng cách sử dụng các chỉ báo kỹ thuật khác nhau một cách hiệu quả. Tuy nhiên, nếu bạn muốn tìm một cổ phiếu nhiều bagger để đầu tư, có thể mang lại cho bạn lợi nhuận tốt hàng năm, thì phân tích cơ bản là công cụ thực tế mà bạn phải sử dụng.
Điều này là do để nhận được lợi nhuận gấp nhiều lần (giả sử là 5 lần hoặc 10 lần), bạn cần phải duy trì đầu tư vào một cổ phiếu trong thời gian dài. Mặc dù các chỉ báo kỹ thuật sẽ cho bạn thấy các dấu hiệu thoát khỏi trong ngắn hạn bất cứ khi nào có xu hướng giảm hoặc thất bại nhỏ, tuy nhiên, bạn phải tiếp tục đầu tư vào cổ phiếu đó nếu công ty về cơ bản là mạnh. Trong những trường hợp như vậy, bạn phải tự tin rằng cổ phiếu sẽ tăng trưởng và mang lại lợi nhuận tốt trong tương lai và tránh tình trạng hoạt động kém hiệu quả trong ngắn hạn. Các biến động thị trường ngắn hạn, các yếu tố không thể tránh khỏi hoặc diễn biến sai sẽ không ảnh hưởng đến các nguyên tắc cơ bản của một công ty mạnh trong dài hạn.
Trong bài đăng này, chúng ta sẽ thảo luận về cách thực hiện phân tích cơ bản về cổ phiếu. Ở đây, chúng tôi sẽ trình bày chi tiết về một số nguyên tắc mà nếu bạn tuân theo kỷ luật, bạn có thể dễ dàng chọn được các công ty mạnh về cơ bản.
Dưới đây là sáu bước thiết yếu mà bạn cần thực hiện để phân tích các nguyên tắc cơ bản của một công ty trên thị trường chứng khoán Ấn Độ. Chúng thực sự đơn giản nhưng hiệu quả để tìm ra các công ty về cơ bản là lành mạnh. Đây rồi:
Mục lục
Có hơn 5.500 cổ phiếu được niêm yết trên thị trường chứng khoán Ấn Độ. Nếu bạn bắt đầu đọc báo cáo tài chính của tất cả các công ty này (tức là bảng cân đối kế toán, báo cáo lãi lỗ, v.v.), thì có thể mất nhiều năm. Các báo cáo hàng năm của hầu hết các công ty dài khoảng 200-300 trang. Và không đáng để bạn dành thời gian đọc từng báo cáo của công ty.
Một cách tiếp cận tốt hơn trước tiên là đưa ra danh sách chọn lọc một vài công ty tốt dựa trên một vài tiêu chí. Và sau đó nghiên cứu từng công ty được sàng lọc này để chọn ra công ty phù hợp nhất với bạn.
Để sàng lọc ban đầu các cổ phiếu, bạn có thể sử dụng các tỷ lệ tài chính khác nhau như tỷ lệ Giá trên thu nhập (PE), tỷ lệ Giá trên giá trị sổ sách (PBV), ROE, CAGR, Tỷ lệ hiện tại, Tỷ suất cổ tức, v.v. Nếu bạn muốn biết thêm về các tỷ lệ tài chính tốt nhất để sàng lọc, đây là bài viết về 8 Phân tích Tỷ lệ Tài chính mà Mọi Nhà Đầu Tư Chứng Khoán Nên Biết. Tóm lại, bạn cần sử dụng các tỷ lệ tài chính khác nhau để sàng lọc ban đầu.
Tiếp theo, để thực hiện sàng lọc cổ phiếu bằng cách sử dụng tỷ lệ tài chính, bạn có thể sử dụng các trang web tài chính khác nhau như Trade Brains Screener, Screener.in, Investor.com, Tickertape, v.v. Hãy để tôi cung cấp cho bạn một ví dụ về cách sàng lọc cổ phiếu bằng Trade Brains Screener.
Bước 1:Truy cập Cổng Trade Brains.
Bước 2:Từ menu trên cùng, chọn Trình sàng lọc. Khác, đây là liên kết trực tiếp.
Bước 3:Thêm Tiêu chí (tỷ lệ tài chính) để sàng lọc cổ phiếu
Bước 4:Chạy Bộ lọc để lấy danh sách cổ phiếu
Ví dụ:nếu bạn muốn lọc các công ty có tỷ lệ PE từ 8 đến 20 và tỷ suất cổ tức% từ 1 đến 3% và ROE trung bình trong ba năm qua lớn hơn 12%, bạn có thể chọn tiêu chí sau. Trade Brains Screener sẽ đưa ra danh sách chọn lọc các cổ phiếu theo các tiêu chí đã đề cập và cung cấp cho bạn danh sách các công ty.
(Nguồn:Trade Brains Portal)
Hơn nữa, bạn cũng có thể thêm một số tỷ lệ tài chính trong tiêu chí của mình như ROCE, Tỷ lệ hiện tại, ROA, P / Giá trị sổ sách, v.v. Bên cạnh đó, bạn cũng có thể sử dụng bất kỳ tỷ lệ tài chính nào khác mà bạn muốn để sàng lọc các cổ phiếu phù hợp với yêu cầu của mình. Dưới đây là bản demo về cách chọn các công ty trong danh sách chọn lọc sử dụng Trade Brains Screener:
Sau khi bạn đã sàng lọc các công ty dựa trên các tiêu chí trên, bước tiếp theo là điều tra chúng. Điều quan trọng là bạn phải hiểu công ty mà bạn đang đầu tư. Bởi vì nếu không, bạn sẽ không thể quyết định xem công ty đang hoạt động tốt hay xấu, liệu công ty có đang đưa ra những quyết định đúng đắn đối với mục tiêu tương lai của mình hay không; cho dù đối thủ cạnh tranh của họ đang làm tốt hay kém so với họ và quan trọng nhất là liệu bạn có nên nắm giữ hay bán cổ phiếu hay không.
Vì vậy, điều cần thiết là bạn phải hiểu về công ty. Bạn nên biết những câu hỏi như sản phẩm / dịch vụ của công ty, ai đang lãnh đạo công ty (người sáng lập / người quảng bá), hiệu quả quản lý, đối thủ cạnh tranh, v.v..
Một cách đơn giản để hiểu về công ty là truy cập trang web của công ty. Truy cập trang web của công ty và kiểm tra trang ‘GIỚI THIỆU’, ‘SẢN PHẨM’, ‘NHÀ XÚC TIẾN / HỘI ĐỒNG QUẢN TRỊ’, v.v. Đọc tuyên bố sứ mệnh và tầm nhìn của công ty đó. Hơn nữa, nếu bạn có thể tìm thấy báo cáo hàng năm của công ty, hãy tải xuống và đọc nó. Báo cáo này sẽ cung cấp kiến thức chuyên sâu về công ty.
Hơn nữa, nếu bạn có thể hiểu các sản phẩm, dịch vụ và tầm nhìn của công ty và thấy nó hấp dẫn, thì hãy chuyển sang bước tiếp theo. Nếu không, hãy bỏ qua công ty đó.
CŨNG ĐỌC
Khi bạn đã hiểu công ty và thấy nó hấp dẫn, tiếp theo, bạn cần kiểm tra tài chính của công ty như Bảng cân đối kế toán, Báo cáo lỗ lãi và Báo cáo lưu chuyển tiền tệ.
Theo nguyên tắc chung, Doanh thu / Doanh số, lợi nhuận ròng và tỷ suất lợi nhuận tăng trong năm năm qua có thể được coi là một dấu hiệu tốt cho công ty. Sau đó, bạn cũng cần kiểm tra các khoản tài chính khác như Chi phí hoạt động, chi phí, tài sản, nợ phải trả, v.v.
Bây giờ, bạn có thể tìm thấy nguồn tài chính của một công ty mà bạn muốn đầu tư ở đâu? Một trong những trang web tốt nhất để kiểm tra báo cáo tài chính của một công ty mà tôi chắc chắn khuyên bạn nên kiểm tra là Trade Brains Portal. Dưới đây là các bước để kiểm tra kết quả tài chính của một công ty trên cổng Trade Brains:
Bước 1:Truy cập Cổng Trade Brains
Bước 2:Nhập tên công ty vào hộp tìm kiếm. Thông tin chi tiết của công ty sẽ mở ra như các tỷ lệ chính, báo cáo lãi lỗ, bảng cân đối kế toán, báo cáo lưu chuyển tiền tệ, báo cáo hàng quý, cạnh tranh ngang hàng, v.v.
Bước 3:Nghiên cứu kết quả tài chính của công ty trong 5 năm qua.
(Hình:Reliance Industries Financials)
Yêu cầu bạn phải nghiên cứu kỹ tình hình tài chính của công ty để chọn được cổ phiếu tốt để đầu tư lâu dài. Nếu bạn không biết cách đọc báo cáo tài chính của một công ty, bạn có thể tham khảo khóa học phân tích tỷ số và báo cáo tài chính dành cho người mới bắt đầu này.
Tổng số nợ trong một công ty là một trong những yếu tố lớn nhất cần kiểm tra trước khi đầu tư vào cổ phiếu. Một công ty không thể hoạt động tốt và thưởng cho các cổ đông của mình nếu nó có một khoản nợ khổng lồ. Họ phải trả nợ và cũng phải trả lãi cho khoản tiền đã vay trước bất cứ thứ gì khác. Tóm lại, hãy tránh những công ty có những khoản nợ khổng lồ.
Theo nguyên tắc chung, luôn đầu tư vào các công ty có tỷ lệ nợ / vốn chủ sở hữu nhỏ hơn một. Bạn có thể sử dụng tỷ lệ này trong việc sàng lọc cổ phiếu ban đầu hoặc nếu không, hãy kiểm tra nó trong khi đọc tài chính của một công ty.
Ngoài ra, các dấu hiệu đỏ khác của công ty là lợi nhuận / tỷ suất lợi nhuận liên tục sụt giảm, tính thanh khoản thấp và việc cầm cố cổ phiếu.
Việc nghiên cứu các đồng nghiệp của một công ty trước khi đầu tư luôn là điều tốt. Xác định những gì công ty này đang làm mà các đối thủ cạnh tranh của họ không làm.
Hơn nữa, bạn sẽ có thể trả lời câu hỏi rằng tại sao bạn lại đầu tư vào công ty này mà không phải bất kỳ đối thủ cạnh tranh nào của nó. Câu trả lời phải thuyết phục như Điểm bán hàng độc nhất (USP), Lợi thế cạnh tranh, Sản phẩm chi phí thấp, Giá trị thương hiệu, triển vọng trong tương lai (dự án sắp tới, nhà máy mới), v.v.
Bạn có thể tìm thấy danh sách các đối thủ cạnh tranh của công ty trên Cổng Trade Brains chinh no. Chỉ cần nhập tên cổ phiếu vào hộp tìm kiếm và điều hướng xuống. Bạn sẽ tìm thấy một so sánh ngang hàng ở đó. Ngoài ra, bạn có thể thực hiện tìm kiếm trên google để tìm các đối thủ cạnh tranh của công ty. Nghiên cứu chi tiết các đối thủ cạnh tranh trước khi đầu tư.
(Hình:So sánh ngang hàng | Cổng Trade Brains)
Hầu hết các khoản đầu tư tốt đều dựa trên các khía cạnh / tiềm năng trong tương lai của công ty và hầu như không dựa trên tình hình hiện tại của chúng. Các nhà đầu tư quan tâm đến việc họ có thể nhận được bao nhiêu lợi nhuận từ các khoản đầu tư của mình trong tương lai. Do đó, hãy luôn đầu tư vào một công ty có triển vọng tương lai lâu dài mạnh mẽ. Chỉ chọn những công ty để đầu tư mà sản phẩm hoặc dịch vụ của họ sẽ vẫn được sử dụng trong hai mươi năm kể từ bây giờ.
Hơn nữa, không có ích gì khi đầu tư vào một công ty sản xuất CD hoặc ổ bút không có triển vọng dài hạn (giả sử là 10 năm kể từ bây giờ). Với các ổ đĩa đám mây phát triển quá nhanh, các sản phẩm này sẽ trở nên lỗi thời theo thời gian.
Nếu bạn đang có kế hoạch đầu tư dài hạn, thì tuổi thọ lâu dài của sản phẩm của công ty là một tiêu chí bắt buộc phải kiểm tra. Hơn nữa, hãy kiểm tra triển vọng trong tương lai, khả năng mở rộng, các nguồn doanh thu tiềm năng trong tương lai, v.v.
CŨNG ĐỌC
Phân tích cơ bản là một phương pháp cũ và đã được chứng minh để tìm ra các công ty mạnh để đầu tư dài hạn. Trong bài đăng này, chúng tôi đã thảo luận về cách thực hiện phân tích cơ bản về cổ phiếu.
Sáu bước để thực hiện phân tích cơ bản về cổ phiếu được giải thích trong bài viết này là:1) Sử dụng các tỷ số tài chính để sàng lọc ban đầu, 2) Tìm hiểu công ty, 3) Nghiên cứu các báo cáo tài chính của công ty, 4) Kiểm tra các khoản nợ và dấu hiệu đỏ, 5) Tìm đối thủ cạnh tranh của công ty 6) Phân tích triển vọng trong tương lai.
Bên cạnh đó, đây là video hướng dẫn cách phân tích cơ bản về cổ phiếu để giúp bạn phân tích sâu hơn về cổ phiếu.
Đó là tất cả cho ngày hôm nay. Tôi hy vọng bài đăng này về ‘ Cách thực hiện phân tích cơ bản về cổ phiếu 'Hữu ích cho người đọc. Hơn nữa, Nếu bạn thấy bài đăng này hữu ích và muốn tôi viết thêm nội dung về bất kỳ chủ đề tương tự nào, vui lòng bình luận bên dưới. Ngoài ra, nếu bạn có bất kỳ nghi ngờ / thắc mắc nào, bạn cũng có thể hỏi trong phần bình luận. Tôi rất sẵn lòng trợ giúp. Chăm sóc và Đầu tư Hạnh phúc.