Bạn có thể thực hiện các con đường khác nhau để đầu tư vào hợp đồng tương lai.
Để đầu tư thành công vào hợp đồng tương lai, bạn cần đánh giá thị trường đang hướng đến đâu một cách chính xác nhất có thể. Một nguồn lực là phân tích chuyên nghiệp, có thể là cơ bản hoặc kỹ thuật. Trên thực tế, hầu hết các nhà giao dịch hợp đồng tương lai dựa trên cả hai khía cạnh để đưa ra quyết định của họ
Họ sử dụng nghiên cứu cơ bản để xem xét các điều kiện thị trường và nghiên cứu kỹ thuật để hỗ trợ hoặc đặt câu hỏi về dự đoán giá của họ.
Nội dung 1 Phân tích cơ bản 2 Phân tích kỹ thuật 3 Quy định thị trường 4 Hợp đồng tương lai được quản lýCác nhà phân tích cơ bản cố gắng xác định nguồn cung của một loại hàng hóa cụ thể và nhu cầu tương ứng. Những thay đổi về giá hợp đồng, dẫn đến lãi hoặc lỗ, phần lớn dựa trên việc có thặng dư khiến giá giảm hay thiếu hụt khiến giá tăng.
Với các mặt hàng nông nghiệp, nhà phân tích xem xét các dự báo thời tiết, năng suất cây trồng dự kiến, khả năng mất mùa do dịch bệnh, các yếu tố tài chính ảnh hưởng đến hoạt động của nông dân và giá của các sản phẩm thay thế, cạnh tranh hàng hóa. Ví dụ, thị trường gỗ xẻ được thúc đẩy bởi sự khởi đầu của nhà ở. Hợp đồng khai thác đồng tương lai bị ảnh hưởng bởi tình hình lao động và bất ổn chính trị ở các quốc gia có sản lượng khai thác đáng kể.
Mối quan tâm khác với hàng hóa tài chính. Ví dụ, nhu cầu đối với một loại tiền cụ thể bị ảnh hưởng một phần bởi người tiêu dùng Hoa Kỳ mua các sản phẩm được định giá bằng loại tiền đó. Vì vậy, các nhà phân tích có thể xem xét khối lượng hàng điện tử hoặc ô tô của Nhật Bản mà người tiêu dùng Mỹ đang mua. Nhu cầu về những sản phẩm này càng nhiều thì giá trị của đồng yên Nhật càng cao có xu hướng so với đồng đô la.
Tìm kiếm thông tin
Bạn có thể truy cập thông tin nghiên cứu của các nhà phân tích thông qua công ty môi giới của bạn, các sàn giao dịch và các chuyên gia đầu tư. Bạn cũng có thể tìm thấy thông tin giao dịch hợp đồng tương lai, bao gồm giá hợp đồng theo thời gian thực hoặc giá hợp đồng bị chậm trễ một chút, trên trang web của sàn giao dịch liệt kê hợp đồng bạn đang xem xét, trên trang web của các công ty môi giới thực hiện giao dịch tương lai và trên nhiều bản in và tài liệu trực tuyến. Và bạn có thể kiểm tra các trang web tài chính để biết các báo cáo về hoạt động giao dịch hàng ngày.
Các nhà phân tích kỹ thuật bỏ qua cung và cầu, thay vào đó nhìn vào chính thị trường tương lai - bao gồm hành vi giá, khối lượng giao dịch và lãi suất mở , là số lượng hợp đồng chưa thanh toán về mặt hàng chưa được bù trừ.
Ví dụ:các nhà phân tích kỹ thuật lập biểu đồ giá để phát hiện mô hình mà họ đang di chuyển, để xác định đường xu hướng và đánh giá khi nào xu hướng sẽ thay đổi. Sử dụng các chương trình máy tính phức tạp, chúng phân tích và phân tích hàng loạt dữ liệu về mối quan hệ phức tạp liên kết khối lượng giao dịch và xu hướng giá cả.
Thị trường giao sau của Hoa Kỳ được quy định ở ba cấp độ. Mỗi sàn giao dịch là một SRO, chịu trách nhiệm về hoạt động của chính mình và hành vi của các công ty thành viên. Hiệp hội Hợp đồng Tương lai Quốc gia (NFA) là SRO trong ngành, chịu trách nhiệm giám sát các công ty và cá nhân giao dịch cho các nhà đầu tư. Nó có quyền kỷ luật những người vi phạm các quy tắc ứng xử nghề nghiệp của nó.
Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai (CFTC) là cơ quan quản lý liên bang, chịu trách nhiệm giữ cho thị trường cạnh tranh, minh bạch và lành mạnh về mặt tài chính và đảm bảo rằng các nhà đầu tư có thông tin cần thiết để cung cấp thông tin quyết định đầu tư.
Bắt đầu từ chân richt T
Trước khi bạn giao dịch hợp đồng tương lai — riêng lẻ, thông qua tài khoản được quản lý hoặc là một phần của nhóm hàng hóa — bạn có thể tìm hiểu thêm về rủi ro và lợi nhuận tiềm năng bằng cách xem lại tập sách có tên “Cơ hội và Rủi ro:Hướng dẫn Giáo dục về Giao dịch Hợp đồng Tương lai. ” Nó được xuất bản bởi Hiệp hội Hợp đồng Tương lai Quốc gia (NFA). Bạn có thể tải xuống văn bản tại www.nfa.futures.org.
Thay vì giao dịch hợp đồng tương lai thông qua tài khoản giao dịch cá nhân, bạn có thể chọn tham gia vào thị trường tương lai thông qua tài khoản được quản lý hoặc nhóm hàng hóa .
Tài khoản được quản lý là tài khoản giao dịch hợp đồng tương lai cá nhân của riêng bạn, ngoại trừ việc bạn đã cấp cho một người quản lý tài khoản chuyên nghiệp đã đăng ký, đôi khi được gọi là cố vấn giao dịch hàng hóa (CTA ), giấy ủy quyền bằng văn bản để thực hiện tất cả các quyết định giao dịch. Bạn có thể cần phải cam kết nhiều tiền hơn để mở một tài khoản được quản lý hơn là tự giao dịch. Và bạn sẽ trả phí quản lý ngoài phí giao dịch thông thường.
Nhóm hàng hóa kết hợp tiền của bạn với tiền từ những người tham gia nhóm khác để tạo tài khoản hoạt động tương tự như quỹ tương hỗ chứng khoán, nhưng không phải là quỹ tương hỗ. Bởi vì nhóm hàng hóa thường được cấu trúc dưới dạng quan hệ đối tác hữu hạn , bạn chia sẻ lãi và lỗ tương ứng với khoản đầu tư của mình, nhưng rủi ro của bạn được giới hạn trong số tiền đầu tư của bạn. Điều đó có nghĩa là bạn cũng được bảo vệ khỏi các cuộc gọi ký quỹ có thể xảy ra trong thị trường biến động mạnh này.
Một lợi thế tiềm năng khác của nhóm hàng hóa là đa dạng hóa nó thêm vào danh mục đầu tư của bạn bằng cách:
Bạn nên xem lại các tài liệu tiết lộ mà nhà điều hành nhóm hàng hóa cung cấp cho bạn để xác định các khoản phí liên quan cũng như triết lý và thông lệ giao dịch. Đối với các nhóm mới thành lập, bạn cần tìm hiểu xem giao dịch đang hoạt động đã bắt đầu hay chưa hay còn phụ thuộc vào việc huy động số tiền tối thiểu của nhóm. Trong trường hợp thứ hai, bạn sẽ muốn biết điều gì đang được thực hiện với số tiền của mình trong thời gian tạm thời cho đến khi nhóm bắt đầu giao dịch.
Cả CTA và nhà điều hành nhóm hàng hóa đều phải đăng ký với CFTC và là thành viên của NFA. Bạn có thể kiểm tra thông tin đăng nhập của các công ty và cá nhân trong ngành tương lai bằng cách sử dụng Trung tâm Thông tin Trạng thái Liên kết Cơ sở (BASIC) của NFA trên trang web của NFA.
Làm thế nào để đầu tư vào hợp đồng tương lai? bởi Inna Rosputnia