Hiểu mối quan hệ giữa bảng cân đối kế toán và báo cáo thu nhập sẽ giúp bạn hiểu rõ hơn về kế toán, cùng với các công cụ mới để phân tích các khoản đầu tư. Một chủ đề chính cần hiểu là mối quan hệ giữa bảng cân đối kế toán và báo cáo thu nhập; cụ thể hơn, số tiền lỗ ròng hoặc thu nhập được chuyển sang thu nhập giữ lại như thế nào.
Báo cáo thu nhập cho biết một công ty đã kiếm được bao nhiêu tiền trong một khoảng thời gian, trong khi bảng cân đối kế toán cho biết tình hình tài chính của công ty. Phần vốn chủ sở hữu của cổ đông có hai phần - vốn góp và lợi nhuận giữ lại. Vốn góp là những gì chủ sở hữu đã đóng góp vào công ty, trong khi lợi nhuận giữ lại là những gì công ty đã kiếm được và tái đầu tư vào chính mình.
Thu nhập giữ lại theo dõi thu nhập ròng tích lũy của công ty kể từ khi thành lập. Sau khi hoàn thành báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh, số liệu thu nhập trong khoảng thời gian này được chuyển thành lợi nhuận giữ lại trong phần vốn chủ sở hữu của cổ đông trên bảng cân đối kế toán. Lỗ ròng làm giảm lợi nhuận giữ lại; thu nhập ròng làm tăng thu nhập giữ lại.
Thu nhập giữ lại có thể giảm ngay cả khi con số thu nhập là dương. Nếu một công ty trả cổ tức nhiều hơn số tiền họ kiếm được trong năm, lợi nhuận giữ lại của công ty sẽ giảm. Hơn nữa, cổ tức được trả bằng tiền mặt, trong khi thu nhập là thước đo kế toán cho lợi nhuận. Một công ty có thể trả cổ tức nhiều hơn số tiền kiếm được nếu thu nhập kế toán không khớp với dòng tiền.
Xem nhanh thu nhập giữ lại sẽ cho bạn ý tưởng về mức độ thành công của công ty kể từ khi thành lập. Một con số lợi nhuận giữ lại cao là một dấu hiệu tích cực; đó là một dấu hiệu cho thấy công ty đã rất thành công. Thành công mang lại những lợi ích khác, chẳng hạn như khả năng công ty mua lại cổ phiếu và trả cổ tức. Một con số thu nhập giữ lại thấp có thể cho thấy công ty đã không thành công lắm kể từ khi thành lập và có lẽ không có nhiều tiền để chia cổ tức và mua lại cổ phiếu.
