Tính trung bình chi phí đô la và đầu tư một lần đều có thể giúp bạn đầu tư tiền của mình một cách chiến lược, nhưng có thể khó lựa chọn giữa chúng.

Nếu khả năng chấp nhận rủi ro của bạn thấp, chi phí trung bình bằng đồng đô la có thể giúp bảo vệ bạn khỏi thua lỗ bằng cách dàn trải các khoản đầu tư của bạn theo thời gian và thông qua các biến động thị trường. Tuy nhiên, nếu rủi ro không phải là mối quan tâm chính của bạn, thì đầu tư một lần có thể giúp bạn tối đa hóa lợi nhuận đầu tư của mình.

Dưới đây là phân tích về cách hoạt động của tính trung bình chi phí đô la và đầu tư tổng hợp cũng như cách lựa chọn giữa chúng để đáp ứng các mục tiêu tài chính của bạn.

Trung bình chi phí đô la là gì?

Tính trung bình chi phí đô la là thực hành đầu tư số tiền bằng nhau theo một lịch trình nhất định, bất kể biến động thị trường. Ví dụ:tự động đầu tư một phần của mỗi khoản tiền lương vào kế hoạch hưu trí như 401 (k) hoặc thiết lập tiền gửi tự động vào IRA là hai cách phổ biến mà các nhà đầu tư thực hiện tính trung bình chi phí đô la.

Một cách khác mà nhà đầu tư có thể sử dụng trung bình chi phí đô la là đầu tư một khoản tiền lớn, chẳng hạn như tiền thưởng công việc, hoàn thuế hoặc thừa kế. Thay vì đầu tư số tiền vào một giao dịch lớn, nhà đầu tư có thể sử dụng các khoản đầu tư của họ với số tiền bằng nhau trong suốt nhiều tháng.

Trên thực tế, một nhà đầu tư có thể lên lịch nhiều lệnh mua cho một tài sản nhất định trong suốt một năm. Ví dụ, bạn có thể làm điều này bằng cách thiết lập một lệnh mua thông qua một công ty môi giới với $ 500 cổ phiếu quỹ tương hỗ mỗi tháng.

Ưu điểm của Trung bình chi phí đô la

• Bạn ít gặp rủi ro về thời gian hơn. Rủi ro về thời điểm là rủi ro khi mua một tài sản với một mức giá nhất định chỉ để xem giá trị của nó giảm vào ngày mai. Tính trung bình chi phí đô la giảm thiểu rủi ro này bằng cách dàn trải các khoản đầu tư, nhằm mục đích cân bằng giá trung bình trên mỗi cổ phiếu của bạn giữa giá cổ phiếu cao hơn và thấp hơn.
• Nó bảo vệ bạn khỏi những quyết định bốc đồng. Một trong những lợi ích chính của tính trung bình chi phí đô la là một lợi ích tâm lý:Đầu tư dần dần theo thời gian có thể giúp nhà đầu tư ít cảm thấy như họ đang đặt cược tất cả các chip của mình cùng một lúc bằng cách dàn trải các khoản đầu tư của họ. Các nhà đầu tư đôi khi thực hiện các động thái đầu tư bốc đồng trong lúc nóng vội, dễ dẫn đến thua lỗ. Đầu tư dần dần theo một lịch trình đã định có thể giúp bạn duy trì khoảng cách cảm xúc với những biến động của thị trường và tránh bán cổ phiếu vào thời điểm không thích hợp.

Nhược điểm Trung bình Chi phí Đô la

• Rủi ro cơ hội có thể hạn chế lợi nhuận của bạn. Ngừng đầu tư có thể có nghĩa là bỏ lỡ sự tăng trưởng. Ví dụ:nếu thị trường tăng 10% trong một năm nhất định và bạn đang đầu tư một khoản tiền với số tiền tăng dần, bạn sẽ chỉ được hưởng lợi một phần từ sự tăng trưởng. Mặt khác, đầu tư gia tăng cũng giúp bạn tránh bị thua lỗ khi thị trường suy giảm.
• Tính trung bình chi phí đô la đòi hỏi kỷ luật. Định thời điểm cho thị trường là rủi ro và có thể dẫn đến thua lỗ đáng kể, vì vậy các chuyên gia thường cảnh báo không nên áp dụng chiến lược này. Nếu bạn dự định sử dụng trung bình chi phí đô la để đầu tư tiền của mình, điều quan trọng là phải tuân theo kế hoạch đầu tư của bạn bất kể mức cao và mức thấp của thị trường để tránh rơi vào bẫy cố gắng tính thời gian của thị trường.

Đầu tư một lần là gì?

Đầu tư tổng hợp là đầu tư một khoản tiền lớn cùng một lúc, thay vì đầu tư nhỏ hơn theo thời gian. Ví dụ, sử dụng một cú hích để mua nhiều cổ phiếu cùng một lúc được coi là đầu tư một lần.

Đầu tư một lần có thể hiệu quả nhất khi được thực hiện kết hợp với các động thái đầu tư thông minh khác. Ví dụ, tài trợ cho IRA hoặc mua nhiều cổ phiếu của một quỹ đa dạng hóa là hai cách để đầu tư một số tiền lớn trong khi hạn chế rủi ro của bạn. Nhưng hãy nhớ rằng dù bạn đầu tư, bạn đang chấp nhận rủi ro và nên mong đợi tài khoản của bạn biến động về giá trị.

Đầu tư một lần khác với chi phí trung bình bằng đô la ở những điểm chính. Dưới đây là những ưu và nhược điểm của đầu tư một lần.

Ưu điểm của đầu tư một lần

• Bạn có nhiều khả năng đạt được lợi nhuận cao hơn. Theo dữ liệu từ Northwestern Mutual, đầu tư một lần mang lại hiệu quả cao hơn chi phí đô la trung bình gần 75% so với chi phí đầu tư. Nếu bạn cảm thấy thoải mái với rủi ro, thì việc đầu tư tiền của bạn vào một khoản tiền lớn có thể mang lại kết quả tốt hơn. Tất nhiên, không có cách nào để dự đoán hiệu suất thị trường trong tương lai và dữ liệu trong quá khứ không đảm bảo kết quả trong tương lai.
• Bạn có thể thấy các khoản đầu tư của mình sinh lợi nhanh hơn. Trái ngược với tính trung bình chi phí đô la, đầu tư một lần đặt một khoản đầu tư lớn vào thị trường cùng một lúc. Mặc dù điều này có nghĩa là rủi ro nhiều hơn so với việc giữ một số quỹ đầu tư của bạn bằng tiền mặt, nhưng nó cũng có nghĩa là có nhiều thời gian hơn để tối đa hóa lợi nhuận.

Nhược điểm của đầu tư một lần

• Nó đòi hỏi một dạ dày đối với sự biến động của thị trường. Biến động thị trường là một điều nhất định, và bạn nên mong đợi danh mục đầu tư của mình tăng và giảm giá trị thường xuyên. Nhưng nếu bạn không chắc mình có thể đứng nhìn số dư của mình lên xuống thất thường, đầu tư từ từ trong khi bạn tích lũy kinh nghiệm và sự tự tin là một cách tốt để bắt đầu đầu tư.
• Đây không phải là một giải pháp thay thế tốt cho việc đầu tư theo nhịp thông thường. Đầu tư tổng hợp là một cách tốt để đầu tư ngay lập tức, nhưng nó không phải là một chiến lược tốt. Đừng coi đó là một giải pháp thay thế cho việc đầu tư những khoản tiền nhỏ khi bạn kiếm được, chẳng hạn như bằng cách chuyển một phần của mỗi khoản lương vào 401 (k) của bạn.

Cách lựa chọn giữa Trung bình chi phí đô la và Đầu tư một lần

Việc lựa chọn giữa đầu tư thông qua tính trung bình chi phí đô la và đầu tư tổng hợp đi kèm với việc cân bằng hiệu suất tiềm năng với khả năng chấp nhận rủi ro và biến động của bạn.

Đầu tư tất cả cùng một lúc thông qua đầu tư tổng hợp có thể có nghĩa là lợi nhuận cao hơn, vì vậy hãy chọn phương pháp này nếu mối quan tâm chính của bạn là hiệu suất. Nhưng tính trung bình chi phí bằng đô la có thể giúp bạn tăng dần mức độ rủi ro của mình theo thời gian, điều này có thể giúp bạn giảm căng thẳng và tránh hối tiếc. Nếu bạn lo lắng về việc đầu tư tiền của mình cùng một lúc, đầu tư từ từ là một giải pháp thay thế tốt.

Cho dù bạn chọn phương pháp nào, các nhà đầu tư thường được hưởng lợi nhiều nhất khi bắt đầu đầu tư bằng cách cấp vốn đầy đủ cho bất kỳ tài khoản hưu trí nào mà họ có quyền truy cập. Đầu tư một khoản tiền lớn vào IRA truyền thống hoặc Roth là một cách hiệu quả để tối đa hóa các khoản đóng góp được hưởng lợi từ thuế của bạn trong năm và tiết kiệm nhiều hơn cho thời gian nghỉ hưu.

Đầu tư có kế hoạch

Bất kể bạn chọn cách đầu tư tiền của mình như thế nào, việc lập ra một kế hoạch có thể giúp bạn đưa ra các quyết định đầu tư thông minh và tránh hành động do bốc đồng. Đầu tư có mục tiêu trong đầu có thể giúp bạn có chủ ý về mức độ rủi ro mà bạn chấp nhận.

Nếu bạn cần trợ giúp để lên kế hoạch cho tiền của mình, một nhà lập kế hoạch tài chính có thể giúp bạn tạo ra một chiến lược đầu tư có tính đến tài chính, mục tiêu và khả năng chấp nhận rủi ro của bạn.