Cho đến vài năm gần đây, các nhà đầu tư trung bình có xu hướng tránh xa thế giới bên ngoài biên giới của họ.
Ngay cả những huyền thoại tài chính như Warren Buffett và Jack Bogle cũng đặt câu hỏi về sự cần thiết của việc mua cổ phiếu ở nước ngoài do lo ngại về sự biến động tiền tệ và bất ổn chính trị.
Nhưng mọi thứ đang dần thay đổi. Nhờ sự tăng trưởng của nền kinh tế toàn cầu, các nhà đầu tư nhận ra rằng các cơ hội lớn đến từ khắp nơi - đặc biệt là ở các thị trường mới nổi.
Ngày nay, việc đầu tư vào chứng khoán toàn cầu cũng tương đối dễ dàng, vì vậy không có gì ngạc nhiên khi các nhà đầu tư đang dành một phần lớn hơn nhiều trong danh mục đầu tư của họ để đầu tư ra nước ngoài.
Trước hết, hãy định nghĩa nhanh:Đầu tư toàn cầu chỉ đơn giản là đầu tư vào các doanh nghiệp có trụ sở tại các quốc gia khác với quốc gia của bạn.
Những công ty này có thể bao gồm từ những công ty khởi nghiệp chưa được biết đến ở Nam Mỹ đến những gã khổng lồ có thương hiệu như Toyota ở Nhật Bản, Anheuser-Busch ở Bỉ hay Adidas ở Đức.
Đương nhiên, đầu tư toàn cầu cho phép mọi người tiếp cận với một vũ trụ rộng lớn hơn nhiều để xây dựng danh mục đầu tư của họ.
Các nhà đầu tư thường có các lựa chọn tương tự cho họ trên phạm vi quốc tế cũng như trong nước. Cho dù nhà đầu tư Hoa Kỳ muốn đầu tư vào cổ phiếu, trái phiếu, ETF hay quỹ tương hỗ, thì vẫn có một giải pháp thay thế toàn cầu cho tất cả.
Đầu tư toàn cầu có ba lợi thế chính:đa dạng hóa, cơ hội mở rộng và tiềm năng tăng trưởng toàn cầu.
Chúng ta hãy xem xét từng cái một.
Hầu hết các nhà đầu tư đều biết quy tắc vàng là không đặt tất cả trứng của bạn vào một giỏ.
Chúng tôi luôn được dạy phải đa dạng hóa danh mục đầu tư của mình trên các loại tài sản khác nhau (cổ phiếu, trái phiếu, tiền mặt), phong cách đầu tư (giá trị, tăng trưởng) và thậm chí cả quy mô công ty (vốn hóa nhỏ, vốn hóa trung bình, vốn hóa lớn).
Nhưng đầu tư toàn cầu đưa đa dạng hóa lên một cấp độ hoàn toàn khác.
Phân bổ trên các thị trường toàn cầu cung cấp thêm một lớp ổn định trong thời gian hỗn loạn. Bạn càng dàn trải các khoản đầu tư của mình trên các quốc gia khác nhau, bạn càng có cơ hội giảm bớt các mối tương quan trong danh mục đầu tư và tìm các nguồn lợi nhuận chưa được khai thác.
Nhiều yếu tố khác nhau - chẳng hạn như tăng trưởng kinh tế, lãi suất và sự ổn định chính trị - quyết định khu vực nào hoạt động tốt hơn (và kém hiệu quả hơn) tại bất kỳ thời điểm nào. Nhưng bạn không bao giờ có thể đoán trước được khi nào.
Bằng cách rót tiền vào các khoản đầu tư trên khắp thế giới, bạn có cơ hội tiếp xúc thường xuyên với các quốc gia đang bùng nổ, giúp giảm thiểu rủi ro một cách lâu dài.
Một lợi ích rõ ràng khác của việc đầu tư toàn cầu là có thể đánh bắt cá trong một cái ao lớn hơn rất nhiều. Hoa Kỳ không phải là nơi duy nhất tồn tại các doanh nghiệp lớn.
Ví dụ, Trung Quốc “có thị trường chứng khoán lớn thứ hai, thị trường trái phiếu lớn thứ hai”, Wei Li, chiến lược gia đầu tư chính tại Viện đầu tư BlackRock, nói với Financial Times. "Nó nên được thể hiện nhiều hơn trong danh mục đầu tư."
Bằng cách giới hạn tìm kiếm của bạn chỉ trong các công ty trong nước, bạn thu hẹp danh sách cơ hội của mình một cách giả tạo.
Mặc dù đầu tư ra nước ngoài đi kèm với một loạt rủi ro riêng và thường là một lượng lớn công việc hơn, nhưng đầu tư vào một vài người chiến thắng ở nước ngoài cũng có thể xứng đáng.
Bạn cũng không cần phải đi đào những viên ngọc ẩn.
Con khỉ đột khai thác mỏ Brazil Vale đã mang lại lợi nhuận trung bình hàng năm là 30% trong 5 năm qua. Trong khi đó, gã khổng lồ trò chơi điện tử Nhật Bản Nintendo đã thu về mức trung bình 18% so với cùng khung thời gian.
Chắc chắn rằng nền kinh tế Hoa Kỳ vẫn là nền kinh tế lớn nhất thế giới. Nhưng kích thước khổng lồ của nó có thể sẽ đóng vai trò như một mỏ neo tiến về phía trước.
Sự gia tăng của tầng lớp trung lưu ở các nước mới nổi và sự gia tăng dân số bên ngoài Hoa Kỳ dự kiến sẽ thúc đẩy phần lớn sự tăng trưởng toàn cầu trong vài thập kỷ tới.
Ngoài ra, năng suất bình quân đầu người đang tăng ở một cường quốc như Trung Quốc (với dân số khoảng 1,4 tỷ người) cho thấy những nơi đầu tư hiệu quả nhất sẽ là ở nước ngoài.
Bằng cách chỉ giới hạn tìm kiếm đầu tư của bạn cho các công ty trong nước, bạn sẽ bỏ lỡ lợi nhuận to lớn từ một số khu vực phát triển nhanh nhất thế giới.
Theo IMF, các nền kinh tế phát triển nhanh nhất thế giới vào năm 2021 bao gồm các khu vực như Ma Cao (56%), Guyana (16%) và Ấn Độ (13%). Trong khi đó, nền kinh tế Hoa Kỳ dự kiến sẽ tăng trưởng với tốc độ 6,4% trong năm.
Có một số cách khác nhau để tiếp cận cổ phiếu nước ngoài, bao gồm mua chúng trực tiếp trong “tài khoản toàn cầu” do một nhà môi giới như Fidelity, E * TRADE hoặc Interactive Brokers cung cấp.
Nhưng phương pháp đó không lý tưởng cho các nhà đầu tư trung bình. Đầu tư trực tiếp ra nước ngoài đi kèm với chi phí gia tăng, tác động về thuế, quy đổi tiền tệ và một loạt các vấn đề hỗ trợ.
Tuy nhiên, với sự phổ biến ngày càng tăng của các quỹ giao dịch trao đổi (ETF) và sự gia tăng nhanh chóng của Biên lai lưu ký Mỹ (ADR), việc giải quyết những vấn đề đau đầu đó không phải là vấn đề.
Có lẽ không có gì ngạc nhiên đối với những độc giả thông thường, nhưng ETF là cách đơn giản nhất để tiếp cận thị trường quốc tế. Đầu tư vào một vài ETF được lựa chọn tốt sẽ đơn giản hơn là chọn một loạt các cổ phiếu toàn cầu của riêng bạn.
ETF cũng cho phép bạn nhắm mục tiêu các khu vực địa lý chính xác mà bạn muốn. Một số ETF cung cấp khả năng tiếp xúc với một nhóm khu vực, trong khi những quỹ khác đầu tư vào một quốc gia.
Ngoài địa lý, ETF toàn cầu bao gồm nhiều loại hình đầu tư - chẳng hạn như vốn hóa thị trường, phong cách và lĩnh vực - để có thêm khả năng đa dạng hóa.
Ví dụ:quỹ ETF cho các thị trường phát triển của Vanguard FTSE cho phép bạn tiếp cận với 1.000 vốn hóa lớn tại các thị trường nước ngoài phát triển như Tây Âu, Nhật Bản và Úc. Trong khi đó, iShares MSCI Emerging Markets Small-Cap ETF cung cấp khả năng tiếp xúc với các công ty đại chúng nhỏ ở các thị trường mới nổi bao gồm Đài Loan, Ấn Độ và Brazil.
Bạn có thể dễ dàng đầu tư vào các quỹ ETF nước ngoài thông qua bất kỳ số lượng ứng dụng đầu tư nào - mặc dù một số ứng dụng sẽ cung cấp cho bạn cổ phiếu miễn phí chỉ khi đăng ký.
Mua các ADR riêng lẻ là một phương pháp đơn giản khác để tiếp cận với các kho dự trữ toàn cầu.
ADR chỉ đơn giản là chứng chỉ được phát hành bởi một ngân hàng lưu ký đại diện cho cổ phần của một công ty nước ngoài nhưng được niêm yết trên sàn giao dịch trong nước.
ADR được tạo ra đặc biệt để tránh các vấn đề về tiền tệ, thuế và chi phí khi mua trực tiếp cổ phiếu nước ngoài. Chúng được niêm yết, mua, bán và thanh toán giống như cổ phiếu của các công ty có trụ sở tại Hoa Kỳ, giúp họ dễ dàng đầu tư vào.
Thêm vào đó, các ứng dụng đầu tư không có hoa hồng đang cung cấp một menu ADR ngày càng lớn hơn trên thực tế.
Điển hình:Một trong những ứng dụng phổ biến nhất hiện nay cung cấp quyền truy cập vào hơn 650 cổ phiếu toàn cầu thông qua ADR. Họ bao gồm các thương hiệu nổi tiếng như Nintendo (Nhật Bản), Adidas (Đức) và Alibaba (Trung Quốc) cho đến những công ty lớn trên toàn cầu như AstraZeneca (Anh), Nokia (Phần Lan) và Vale (Brazil).
Với việc thị trường chứng khoán Hoa Kỳ tiếp tục đạt mức cao nhất mọi thời đại và định giá ngày càng giãn ra, các nhà đầu tư thận trọng có thể muốn bắt đầu đa dạng hóa ở các quốc gia khác nhau trên thế giới.
Và với sự tăng trưởng toàn cầu dự kiến trong nhiều thập kỷ sắp tới - đặc biệt là từ các thị trường mới nổi - nó thậm chí có thể chứng tỏ là một rất thời điểm hấp dẫn để bắt đầu.
Những rủi ro duy nhất của đầu tư toàn cầu - bao gồm biến động tiền tệ, bất ổn chính trị và các phương thức kinh doanh không quen thuộc - không bao giờ được bỏ qua. Các nhà đầu tư mới hơn có thể thử cách tiếp cận đặt cược thấp bằng cách sử dụng một ứng dụng cho phép bạn đầu tư chỉ với "tiền lẻ".
Nhưng miễn là bạn tiến hành thẩm định, đầu tư toàn cầu vào năm 2021 có thể là một trong những động thái tài chính thông minh nhất mà bạn thực hiện.
