Tín dụng hình ảnh:monsitj/iStock/GettyImages

Đầu tư vào cổ phiếu và trái phiếu là một trong những cách tốt nhất để tích lũy tài sản suốt đời. Một số người thích nghiên cứu thị trường và từng cổ phiếu để đưa ra quyết định mua bán. Nhưng điều này cần có công sức và không nhiều người có đủ thời gian để nghiên cứu thị trường chứng khoán. Ngoài ra, về lâu dài, khó có thể kiếm được lợi nhuận tốt hơn thị trường chung.

Đối với những người thích một giải pháp thay thế đơn giản hơn, có các quỹ chỉ số. Sau đây là cách hoạt động của quỹ chỉ số cũng như ưu và nhược điểm của việc đầu tư vào chúng.

Quỹ chỉ số là gì?

Quỹ chỉ số là quỹ tương hỗ hoặc quỹ giao dịch trao đổi trong đó người quản lý chỉ cần mua các cổ phiếu tạo nên chỉ số vì bạn không thể đầu tư trực tiếp vào chỉ số. Mục tiêu của quỹ là theo dõi diễn biến của chỉ số một cách chặt chẽ nhất có thể.

Các nhà quản lý quỹ chỉ số không tích cực quản lý cổ phần của quỹ. Thay vào đó, các nhà quản lý thực hiện chiến lược mua và giữ thụ động thay vì giao dịch cổ phiếu nhằm cố gắng đạt được lợi nhuận tốt hơn.

Một số ví dụ là các quỹ chỉ số chứng khoán dựa trên Standard &Poor's 500, Chỉ số công nghiệp trung bình Dow Jones, Russell 2000 và NASDAQ 100.

Ưu điểm của quỹ chỉ số

Dưới đây là những lợi ích của việc đầu tư vào quỹ chỉ số.

​Phí thấp: Các quỹ chỉ số thường có phí quản lý thấp nhất trong số các quỹ tương hỗ và quỹ ETF. Vì các quỹ này được quản lý thụ động nên bạn không phải trả tiền cho các nhà phân tích chứng khoán nghiên cứu và giao dịch cổ phiếu nhằm cố gắng tối đa hóa lợi nhuận. Do mức phí thấp hơn, nhiều vốn của bạn được sử dụng hơn để tạo ra lợi nhuận với lãi suất gộp tăng dần qua các năm.

​Lợi nhuận ổn định: ​ Lãi và lỗ của bạn đi theo thị trường và thị trường trong những năm qua luôn có tỷ suất lợi nhuận ổn định. Các nhà quản lý quỹ tương hỗ đang tích cực mua và bán cổ phiếu hiếm khi có thể đánh bại lợi nhuận của thị trường chung một cách nhất quán. Bạn có lợi nhuận ổn định hơn và ít rủi ro hơn với quỹ chỉ số.

​Tránh thuế: ​ Vì các quỹ chỉ số được quản lý một cách thụ động nên không có hoạt động mua bán cổ phiếu tích cực nào có thể tạo ra lãi vốn, điều này có thể phải chịu thuế.

​Đơn giản: ​ Với quỹ chỉ số, bạn đầu tư vào toàn bộ thị trường chứng khoán. Bạn không cần phải dành thời gian nghiên cứu từng cổ phiếu riêng lẻ để quyết định nên mua cái nào và khi nào nên bán. Bạn chỉ cần đầu tư vào một quỹ chỉ số và đi theo thị trường.

​Đa dạng: ​ Các quỹ chỉ số chứa một số lượng lớn cổ phiếu, vì vậy khoản đầu tư của bạn sẽ được đa dạng hóa. Nó không chỉ tập trung vào một vài cổ phiếu riêng lẻ.

Nhược điểm của quỹ chỉ số

Các quỹ chỉ số không phải không có nhược điểm. Đây là một số lý do khiến quỹ chỉ số có thể không phù hợp với hồ sơ đầu tư của bạn.

​Không linh hoạt: ​ Nếu thị trường đi xuống, các quỹ chỉ số cũng sẽ đi xuống theo. Vì chúng được quản lý thụ động nên bạn không cần các nhà quản lý quỹ điều chỉnh danh mục đầu tư để hạn chế thua lỗ, như chuyển tiền từ cổ phiếu sang trái phiếu.

​Thiếu quản lý rủi ro: ​ Mặc dù các quỹ chỉ số có một số cổ phiếu nắm giữ nhưng chúng vẫn tập trung. S&P 500 có 500 công ty lớn nhất và Russell 2000 bao gồm 2.000 công ty nhỏ. Ngay cả chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones nổi tiếng cũng chỉ bao gồm 30 công ty. Chỉ đầu tư vào bất kỳ quỹ chỉ số nào trong số này có nghĩa là bạn có thể bỏ lỡ cơ hội ở các lĩnh vực khác, chẳng hạn như bất động sản hoặc các công ty quốc tế.

​Không tham gia vào các xu hướng đổi mới ​ :Các công ty trong quỹ chỉ số hầu hết đều lớn hơn, lâu đời hơn và hiếm khi tạo ra xu hướng mới. Những khám phá mang tính đổi mới và thay đổi cuộc chơi thường đến từ các công ty nhỏ hơn không nằm trong bất kỳ quỹ chỉ số nào.

​Có thể bỏ lỡ những khoản lợi nhuận lớn ​ :Các quỹ chỉ số có xu hướng di chuyển ổn định theo hướng này hay hướng khác và hiếm khi trải qua những biến động lớn, lên hoặc xuống. Các quỹ được quản lý tích cực hơn đôi khi sẽ có người chiến thắng tạo ra lợi nhuận từ 30% trở lên.