Mã hóa? Xml ="utf-8"?>
Rất có thể bạn đã nghe nói về Cục Dự trữ Liên bang hoặc “Fed”, nhưng không chắc chắn chính xác nó hoạt động như thế nào. Được coi là sức mạnh ẩn sau nền tài chính của quốc gia chúng ta, Fed dường như luôn làm việc trong bối cảnh nền tảng để giữ cho chúng ta tồn tại. Nhưng dù sao thì Cục Dự trữ Liên bang là gì?
Hệ thống Dự trữ Liên bang, AKA Cục Dự trữ Liên bang là ngân hàng trung ương của Hoa Kỳ. Đó là ngân hàng của ngân hàng. Một số chức năng ngân hàng quốc gia mà Fed kiểm soát như sau:
Trước khi bạn có thể tìm hiểu về việc tăng và giảm lãi suất, bạn nên chia nhỏ chính xác lãi suất là một ý tưởng thông minh. Về cơ bản, lãi suất là mức giá mà người đi vay trả để sử dụng tiền của người cho vay trong một khoảng thời gian đã thỏa thuận. Khi người vay trả lại khoản vay, họ sẽ trả số tiền gốc cũng như tiền lãi. Vì vậy, nếu bạn vay 5.000 đô la với lãi suất 10% trong một năm, bạn sẽ phải trả lại 5.000 đô la ban đầu cộng với tiền lãi cộng dồn, trong trường hợp này là 500 đô la, tổng cộng là 5.500 đô la. Lãi suất là lợi ích dành cho người cho vay và toàn bộ lý do họ cho vay tiền.
Mặc dù về mặt kỹ thuật, Cục Dự trữ Liên bang chỉ ấn định lãi suất mà các ngân hàng vay từ các ngân hàng khác, nhưng tỷ lệ liên bang này sẽ ảnh hưởng đến mức phí mà một ngân hàng sẽ tính phí khách hàng của mình. Nếu Fed đặt ra một mức lãi suất liên bang cao, thì điều đó có hiệu lực buộc các ngân hàng phải tăng lãi suất cho khách hàng của họ.
Tại sao các ngân hàng cần phải vay tiền từ các ngân hàng khác? Bởi vì họ phải đáp ứng quy định liên bang về dự trữ ngân hàng, vốn được thiết lập sau cuộc Đại suy thoái.
Cũng giống như các chuyên gia tài chính đề nghị dành ra khoản tiết kiệm có giá trị từ 3 đến 6 tháng trong trường hợp khẩn cấp, Fed khuyên các ngân hàng cũng nên làm như vậy. Đó là dự trữ của họ.
Khi một ngân hàng hết tiền và đôi khi điều này xảy ra, họ có thể vay từ một ngân hàng khác hoặc từ Fed để đáp ứng mức dự trữ tối thiểu của họ. Vay từ một ngân hàng khác sẽ dễ dàng hơn và rẻ hơn, nhưng vì không còn quá nhiều ngân hàng, họ có xu hướng gặp khó khăn (chẳng hạn như bị Fed đóng cửa). Các quy định luôn thay đổi (do FED thiết lập) cùng với việc sáp nhập và các ngân hàng nhỏ bị nuốt chửng vào các ngân hàng lớn (được FED chấp thuận) tạo ra một tình huống mà FED là nơi duy nhất để tìm đến khi dự trữ cần được đáp ứng. Ồ, và Fed đặt ra mức dự trữ tối thiểu.
Mặc dù đây không phải là ngân hàng mà bất kỳ ai trong chúng ta cũng có thể bước vào, nhưng nó có rất nhiều quyền kiểm soát đối với tất cả các ngân hàng khác mà chúng ta có quyền truy cập. Và đó là một điều tốt. Trước khi Fed được thành lập, chính sách và thủ tục tài chính của chúng tôi ở Hoa Kỳ vô tổ chức hơn nhiều.
Cục Dự trữ Liên bang được thành lập thông qua một đạo luật được Quốc hội thông qua vào năm 1913. Như đã ghi nhận trong một bài báo của Viện Nghiên cứu Kinh tế Hoa Kỳ:
Ở dạng cuối cùng, Đạo luật Dự trữ Liên bang thể hiện sự thỏa hiệp giữa ba nhóm chính trị. Hầu hết các đảng viên Đảng Cộng hòa (và các chủ ngân hàng ở Phố Wall) ủng hộ Kế hoạch Aldrich ra khỏi Đảo Jekyll. Các đảng viên Đảng Dân chủ cấp tiến yêu cầu một hệ thống dự trữ và cung ứng tiền tệ do Chính phủ sở hữu và kiểm soát để chống lại “niềm tin tiền tệ” và phá hủy sự tập trung nguồn lực tín dụng hiện có ở Phố Wall. Các đảng viên Đảng Dân chủ Bảo thủ đề xuất một hệ thống dự trữ phi tập trung, do tư nhân sở hữu và kiểm soát nhưng không chịu sự chi phối của Phố Wall. Không có nhóm nào đạt được chính xác những gì họ muốn. Nhưng kế hoạch Aldrich gần như thể hiện lập trường thỏa hiệp giữa hai thái cực Đảng Dân chủ và nó gần nhất với luật cuối cùng được thông qua.
Hệ thống Dự trữ Liên bang không thuộc quyền sở hữu của bất kỳ ai, nhưng họ có một người phát ngôn được gọi là chủ tịch. Chủ tịch hiện tại là Jerome Powell, được Donald Trump bổ nhiệm vào năm 2018. Trách nhiệm chính của ông trên cương vị chủ tịch là thực hiện nhiệm vụ của Fed. Ông ấy báo cáo trước Quốc hội hai lần mỗi năm trừ khi bị thúc ép bởi các sự kiện tài chính.
Chủ tịch cũng giám sát ba đơn vị chủ chốt của Fed. Đó là:
Hội đồng Thống đốc Cục Dự trữ Liên bang, bảy thành viên hội đồng giám sát Hệ thống Dự trữ Liên bang. 12 ngân hàng Cục Dự trữ Liên bang hoạt động ở các vị trí địa lý khác nhau bao gồm Hoa Kỳ. Và cuối cùng là Ủy ban Thị trường Mở Liên bang, cơ quan đặt ra chính sách tiền tệ.
Có một số cách chính mà các quyết định của Fed liên quan đến lãi suất tác động đến bạn. Một số hiển thị khá rõ ràng, một số ẩn nhưng vẫn có tác động và một số gần như không có chút gì nổi bật trên radar của hầu hết mọi người.
Giống như chúng tôi đã nói, khi Fed tăng lãi suất, việc các ngân hàng vay tiền từ họ sẽ trở nên đắt đỏ hơn. Tại sao họ lại làm vậy? Để làm cho lượng tiền cung ứng nhỏ hơn. Khi tiền lưu thông ít hơn, nó trở nên có giá trị hơn và mọi người (bạn) sẽ trả nhiều tiền hơn cho nó dưới hình thức lãi suất cho vay mua nhà hoặc ô tô.
Tương tự như vậy, quyết định giảm lãi suất của họ làm cho việc vay tiền của các ngân hàng ít tốn kém hơn, từ đó họ sẽ chuyển cho bạn. Việc Fed hạ lãi suất xuống gần 0 sẽ khuyến khích các ngân hàng giảm lãi suất, điều này khuyến khích người tiêu dùng vay tiền. Mức lãi suất thấp hơn đó không chuyển thành tiêu chuẩn thấp hơn đối với người đi vay, nhưng những người đủ tiêu chuẩn sẽ được hưởng ít hơn khi trả số tiền đã vay.
Lãi suất thẻ tín dụng thường được tính bằng cách thêm một biến (do công ty tính toán và lựa chọn) vào một số tiền chính. Bạn có thể nhớ lại đã nhìn thấy cụm từ “APR over prime” trên bản in chi tiết thẻ tín dụng của bạn. Điều này có nghĩa là lãi suất vay tiền qua thẻ tín dụng của bạn bằng lãi suất cơ bản cộng với bất kỳ mức lãi suất nào họ đang cung cấp cho bạn. Lãi suất mà công ty phát hành thẻ tín dụng của bạn tính thêm ngoài lãi suất cơ bản hiện tại được gọi là “chênh lệch”. Vì vậy, nếu lãi suất cơ bản hiện tại là 5,50% và chênh lệch là 13%, thì tổng lãi suất trên thẻ lãi suất thay đổi của bạn sẽ là 18,50%. Trong khi việc Fed hạ và tăng lãi suất cơ bản về mặt lý thuyết sẽ ảnh hưởng đến lãi suất tín dụng tiêu dùng, các công ty thường không điều chỉnh lãi suất và mọi người cuối cùng phải trả một mức lãi suất khá cao cho tất cả các giao dịch mua của họ.
Khi Cục Dự trữ Liên bang tăng hoặc giảm lãi suất, các tài khoản tiết kiệm cũng có khả năng điều chỉnh lợi suất.
Mặc dù nó hoạt động đằng sau hậu trường, Fed có nhiều tiếng nói hơn đối với tài chính của bạn hơn những gì bạn có thể biết. Họ là những người tăng và giảm tỷ lệ tác động đến lãi suất tài khoản tiết kiệm và thẻ tín dụng của bạn, cũng như chuyển dịch nền kinh tế theo những cách tinh tế bằng cách khuyến khích lòng tin và chi tiêu của người tiêu dùng. Hiểu cách thức hoạt động của tổ chức khổng lồ này là bước đầu tiên để đưa kiến thức đó vào chiến lược đầu tư của bạn.