Đây là bài đăng của Bo Lu, Giám đốc điều hành của Futurevisor , một cố vấn đầu tư đã đăng ký chỉ tính phí.
Tìm hiểu ngay bây giờ:401 (k) của tôi hoạt động như thế nào?
Tái cân bằng là một kỹ thuật quản lý danh mục đầu tư được xây dựng dựa trên hai nguyên tắc cơ bản là đầu tư, đa dạng hóa và 'đi đúng hướng' bằng cách duy trì tỷ trọng tài sản không đổi từ năm này sang năm khác. Khi làm như vậy, danh mục đầu tư của bạn sẽ được bảo vệ tốt hơn trước những biến động của thị trường và bạn có thể thấy các khoản tiết kiệm lành mạnh trong thời gian dài.
Để chứng minh sức mạnh của tái cân bằng, chúng tôi đã chạy một phân tích làm nổi bật các khoản tiết kiệm mà danh mục đầu tư được tái cân bằng sẽ phải trải qua thông qua hai bong bóng tài chính lớn gần đây nhất. Chúng tôi bắt đầu bằng cách giả định một danh mục đầu tư ban đầu đơn giản 100.000 đô la với mức phân chia cổ phiếu / trái phiếu 70-30% điển hình. Biểu đồ dưới đây theo dõi tiến trình của các khoản đầu tư có và không có tái cân bằng hàng năm thông qua bong bóng dot-com của những năm 1990 và bùng nổ bất động sản vào những năm 2000.
Nó cho thấy rằng việc tái cân bằng danh mục đầu tư của bạn hàng năm sẽ giúp bạn vượt qua những cơn bão của suy thoái kinh tế và mang lại cho bạn một khoản lợi nhuận lành mạnh vào cuối năm.
Hãy thử nó cho chính mình!
Dữ liệu:Ibbotson Cổ phiếu, Trái phiếu, Hóa đơn và Niên giám Cổ điển về Lạm phát, Morningstar Inc., 2010
Danh mục đầu tư là một hỗn hợp của nhiều loại tài sản khác nhau với tỷ lệ khác nhau. Các tỷ lệ này thường được xác định dựa trên khả năng chấp nhận rủi ro, tuổi tác và các yếu tố khác của nhà đầu tư. Bởi vì chúng khác nhau, những tài sản này sẽ phát triển với tốc độ khác nhau trong một năm; ví dụ:trái phiếu của bạn có thể tăng ở mức 2% trong một năm khi cổ phiếu của bạn tăng vọt và tăng 20%. Sự tăng trưởng không cân đối này có nghĩa là cơ cấu tài sản của bạn vào cuối năm khác với tỷ trọng mà danh mục đầu tư của bạn có ban đầu. Việc cân bằng lại danh mục đầu tư của bạn trong trường hợp này sẽ liên quan đến việc bán một số cổ phiếu có tỷ trọng cao không cân xứng và phân bổ số tiền đó vào trái phiếu, để khôi phục tỷ lệ mục tiêu ban đầu giữa cả hai.
Vậy, tái cân bằng áp dụng các nguyên tắc đầu tư cơ bản như thế nào để kiếm tiền cho mọi người? Tái cân bằng cho phép danh mục đầu tư của bạn duy trì sự đa dạng hóa thích hợp hàng năm. Duy trì sự kết hợp của các loại tài sản khác nhau sẽ giảm thiểu rủi ro khi các thị trường tăng và giảm khác nhau. Theo thời gian, tài sản danh mục đầu tư của bạn sẽ thay đổi một cách tự nhiên. Nhưng nếu mục tiêu đa dạng hóa ban đầu của bạn không thay đổi, thì số dư danh mục đầu tư của bạn cũng sẽ không thay đổi. Bạn không nên dễ dàng bị ảnh hưởng bởi các kết quả trong quá khứ; thị trường có xu hướng giảm dần theo thời gian.
Trên biểu đồ, bạn có thể nhận thấy rằng, vào khoảng thời gian xảy ra bong bóng dot-com (1999), danh mục đầu tư tái cân bằng của bạn sẽ hoạt động tốt hơn đáng kể so với phương pháp bó tay. Điều này là do, khi bong bóng bùng phát, cổ phiếu tăng trưởng với tốc độ lớn hơn nhiều so với trái phiếu. Tái cân bằng sẽ đòi hỏi phải bán một số cổ phiếu hoạt động tốt cho những trái phiếu sẽ không hoạt động tốt trong năm tới. Tuy nhiên, như bạn có thể thấy từ biểu đồ, khi thị trường ổn định sau năm đó. Tái cân bằng là một lựa chọn khôn ngoan trong dài hạn vì danh mục đầu tư của bạn đã phục hồi cùng với phần còn lại của thị trường.
Một cố vấn tài chính có thể không thể thiếu trong quá trình này bằng cách tham khảo ý kiến của bạn, xác định chiến lược tối ưu và tổng hợp các tài sản được xây dựng để thành công dựa trên tình hình cá nhân của bạn. Sau đó, cố vấn sẽ quản lý danh mục đầu tư của bạn, định kỳ thực hiện các giao dịch để khôi phục số dư mục tiêu. Mặc dù những công việc này có thể được thực hiện bởi con người, nhưng các công ty quản lý tài chính kỹ thuật số như FutureCity Premium cung cấp các đề xuất đa dạng hóa tương tự và tái cân bằng tự động, cùng với các dịch vụ quản lý tài sản khác.
Nếu bạn đang muốn xây dựng đáng kể giá trị của danh mục đầu tư của mình theo cách tương đối dễ hiểu, hãy xem xét việc đa dạng hóa danh mục đầu tư của bạn và sau đó điều chỉnh danh mục đầu tư hàng năm bằng cách tái cân bằng. Hãy tận dụng những lời khuyên tài chính sẵn có, dựa trên toán học và các kết quả lịch sử đã được chứng minh, và sử dụng nó để giúp bạn chống chọi với những thời điểm khó khăn về tài chính. Khó có thể bỏ qua khoản tiết kiệm tiềm năng.
Tín dụng hình ảnh:jwellsrobinsonpc