Nếu bạn biết rằng bạn muốn đưa một số tiền của mình vào ISA Cổ phiếu &Cổ phiếu, bạn vẫn có thể không chắc nên chọn nhà cung cấp nào. Nó có thể là một bãi mìn vì có rất nhiều sự lựa chọn ngoài đó. Bài viết này so sánh hiệu suất của ISA Cổ phiếu &Cổ phiếu từ một số cố vấn robot phổ biến để giúp bạn đưa ra quyết định đúng đắn, đặc biệt là xem xét lợi nhuận năm 2020 mà chúng tôi cung cấp bảng tóm tắt dễ đọc ở cuối bài viết này. Tuy nhiên, chúng tôi cũng xem xét hiệu suất qua các khung thời gian dài hơn, trong đó một sản phẩm có đủ hồ sơ theo dõi để cho phép chúng tôi làm như vậy, trong suốt bài viết này.
Đầu tiên, xin nhắc lại nhanh về những gì ISA Cổ phiếu &Cổ phiếu thực hiện. Đây là một loại phương tiện tiết kiệm cho phép bạn đầu tư vào quỹ hoặc cổ phiếu trong khi vẫn bảo vệ mọi khoản lợi nhuận đầu tư bạn thực hiện trong vòng bao thuế, nghĩa là bạn không phải trả thuế lợi tức vốn hoặc thuế thu nhập đối với bất kỳ khoản lợi nhuận nào kiếm được. Trợ cấp ISA cho năm tính thuế hiện tại và sắp tới (bắt đầu từ ngày 6 tháng 4 năm 2021) là 20.000 bảng Anh.
Có nhiều loại khác nhau tùy thuộc vào mức độ tham gia của bạn khi lựa chọn đầu tư và mỗi loại sẽ có các khoản phí khác nhau. Bạn có thể chọn ISA tự làm thực sự, ISA được quản lý một phần hoặc được quản lý hoàn toàn để quản lý đầu tư được thực hiện cho bạn, nhưng bạn sẽ phải trả phí quản lý cao hơn cho việc này. Bài viết này tập trung vào các ISA được quản lý đầy đủ để chúng ta có thể so sánh hiệu suất. Để biết thêm thông tin về các loại ISA hiện có, hãy đọc bài viết của chúng tôi "Bạn nên đầu tư khoản trợ cấp ISA vào đâu?"
Bạn có thể chuyển tiền được giữ trong các loại ISA khác (ví dụ:ISA tiền mặt) vào ISA Cổ phiếu &Cổ phiếu và số tiền này sẽ không được tính vào trợ cấp ISA hàng năm của bạn nếu bạn đã thanh toán vào ISA hiện tại trong năm tính thuế trước. Bạn có thể tìm thêm thông tin chi tiết về vấn đề này trong bài viết "Giải thích về chuyển ISA" của chúng tôi.
Để thảo luận chung hơn về việc liệu ISA Cổ phiếu &Cổ phiếu có đáng nắm giữ hay không, chúng tôi tóm tắt trong bài viết "Cổ phiếu và Cổ phiếu ISA có đáng nắm giữ không?"
Với mục đích của bài viết này, chúng tôi đang xem xét các ISA được quản lý đầy đủ từ năm trong số các cố vấn rô bốt phổ biến nhất của Vương quốc Anh. Chúng tôi sẽ so sánh hiệu suất của các danh mục mô hình được cung cấp để cố gắng tìm ra ISA Cổ phiếu &Cổ phiếu hoạt động tốt nhất trên thị trường hiện tại (nhưng lưu ý rằng hiệu suất trong quá khứ không phải là chỉ dẫn cho lợi nhuận trong tương lai).
Wealthify hoạt động theo cách tương tự như các dịch vụ tư vấn bằng robot khác, sử dụng quy trình tự động để xây dựng danh mục đầu tư phù hợp với khả năng chấp nhận rủi ro của khách hàng và nó cũng sử dụng các quỹ tương hỗ và ETF giá rẻ để giảm chi phí. Đội ngũ đầu tư của nó liên tục theo dõi và cân đối lại danh mục đầu tư của khách hàng để giữ cho chúng phù hợp với khả năng chấp nhận rủi ro. Trước đây, nó có một cách tiếp cận khá thận trọng, với tỷ trọng cổ phiếu thấp hơn bạn có thể mong đợi đối với việc chào bán rủi ro trung bình, nhưng gần đây nó đã đưa việc phân bổ tài sản của mình trở nên chặt chẽ hơn với các cố vấn robot khác. Nó có năm danh mục ISA Cổ phiếu &Cổ phiếu 'nguyên bản' cũng như năm danh mục Cổ phiếu &Cổ phiếu ISA 'có đạo đức'. Danh mục đầu tư 'Tự tin' của nó nằm ở giữa phạm vi phân loại rủi ro này. Hiệu suất năm 2020 của Wealthify đối với danh mục đầu tư này là lợi nhuận sau phí khoảng 4,87% và danh mục đầu tư có đạo đức tương đương đã trả lại 9,04% vào năm 2020. Danh mục đầu tư mạo hiểm của nó đã thu về khoảng 5,06% vào năm 2020 và danh mục đầu tư SRI tương đương của nó đã thu về 13,43%.
Wealthify tính phí quản lý 0,60%. Nó cũng có một chương trình giới thiệu bạn bè, trong đó bạn có thể kiếm được £ 50 cho mỗi người bạn mà bạn giới thiệu và bạn có thể đọc thêm trong bài viết của chúng tôi "Đánh giá giàu có - Đó có phải là lựa chọn đầu tư phù hợp cho bạn?".
Moneyfarm là giải pháp thay thế gần nhất có thể so sánh được với Nutmeg (xem bên dưới), là công ty nổi tiếng nhất trong số các cố vấn robot của Vương quốc Anh. Người quản lý tài sản kỹ thuật số sử dụng bảng câu hỏi để đánh giá kinh nghiệm đầu tư, khả năng chấp nhận rủi ro và mục tiêu đầu tư của bạn, sau đó đề xuất danh mục đầu tư phù hợp với bạn, được phân loại là tư vấn tài chính theo quy định (Nutmeg gần đây đã bắt đầu cung cấp lời khuyên tài chính như một dịch vụ độc lập mà bạn trả tiền £ 575 cộng với VAT). Moneyfarm xây dựng danh mục ETF dựa trên nghiên cứu đầu tư của riêng mình và sử dụng tính năng nhắm mục tiêu biến động khi thực hiện phân bổ tài sản của bạn, Nó sẽ cân bằng lại danh mục đầu tư khoảng ba tháng một lần. Vì nó đang đưa ra lời khuyên, hàng năm Moneyfarm phải xem xét danh mục đầu tư của bạn để đảm bảo rằng nó vẫn phù hợp.
Nếu bạn đã đầu tư 25.000 bảng Anh vào danh mục rủi ro trung bình của Moneyfarm với Mức rủi ro 6 (trên 7), bạn sẽ thu được lợi nhuận 67,5% trong khoảng thời gian từ tháng 1 năm 2016 (khi Moneyfarm ra mắt) đến ngày 1 tháng 8 năm 2021 (ngày có hiệu suất hiện có mới nhất dữ liệu). Vào năm 2020, danh mục đầu tư tương tự sẽ có lợi nhuận 6,1%, bằng mức lợi nhuận như danh mục đầu tư tương đương của Nutmeg, như chúng tôi chứng minh trong bảng so sánh hiệu suất của chúng tôi ở phần sau của bài viết này. Moneyfarm tính phí quản lý từ 0,35% đến 0,75% tùy thuộc vào quy mô đầu tư của bạn và nó cho biết một khoản tiền 25.000 bảng Anh sẽ khiến bạn mất khoảng 140-170 bảng Anh một năm phí. Tuy nhiên, độc giả của Money to the Mass có thể tận dụng ưu đãi độc quyền của Moneyfarm, nơi danh mục đầu tư của bạn có thể được quản lý MIỄN PHÍ TRONG NĂM ĐẦU TIÊN *.
Đọc bài Đánh giá Moneyfarm độc lập chi tiết của chúng tôi.
Nutmeg cung cấp một loạt 10 danh mục đầu tư mô hình được phân loại rủi ro để bạn lựa chọn, tùy thuộc vào mức độ rủi ro mà bạn sẵn sàng chấp nhận. Nutmeg thiết lập khả năng chấp nhận rủi ro của bạn bằng cách hỏi bạn một loạt câu hỏi và sau đó đề xuất một danh mục đầu tư mà công ty cho rằng sẽ phù hợp với bạn, từ ‘thận trọng’ đến ‘năng nổ’. Các danh mục đầu tư chứa các quỹ giao dịch trao đổi chi phí thấp (ETF) đa dạng hóa trên các tài sản, quốc gia và lĩnh vực và Nutmeg thường xuyên xem xét việc phân bổ tài sản trên các sản phẩm được quản lý đầy đủ của mình để giữ cho chúng phù hợp với mục tiêu và hồ sơ rủi ro của bạn.
Giả sử bạn đã chọn danh mục đầu tư số sáu, ở giữa gói, cung cấp "mức tăng trưởng vừa phải mà không có biến động mạnh". Nếu bạn đã đầu tư Vào năm 2020, bạn sẽ nhận được 6,1%, ngang bằng với Moneyfarm và cao hơn một chút so với 4,3% so với lợi tức trung bình của các đối thủ cạnh tranh còn lại. Nutmeg cũng có một loạt các danh mục đầu tư có trách nhiệm với xã hội (SRI), thường được gọi là danh mục đầu tư 'có đạo đức' hoặc 'bền vững' và danh mục đầu tư có đạo đức tương đương đã thu về 9,3% vào năm 2020.
Số liệu về hiệu suất đầu tư của Nutmeg dựa trên quy mô tài khoản là 25.000 bảng Anh và được tính sau phí, sử dụng dữ liệu từ các giao dịch thực tế thay vì trung bình. Phí quản lý bình quân gia quyền mà khách hàng của Nutmeg phải trả là 0,64% -0,82% mỗi năm, tùy thuộc vào ngày đầu tư.
Nutmeg tính toán hiệu suất của các đối thủ cạnh tranh bằng cách sử dụng mức trung bình, sau khi tính phí, từ một loạt các nhà quản lý đầu tư tùy ý bao gồm Coutts, UBS và Rathbone (thay vì các cố vấn robot khác mà chúng tôi đề cập trong bài viết này).
Trong khoảng thời gian dài hơn, danh mục đầu tư đã phân phối 32,5% trong 5 năm và 69,0% kể từ khi Nutmeg ra mắt vào năm 2012, vượt trội so với lợi nhuận trung bình của các đối thủ cạnh tranh là 27,8% trong 5 năm và 58,3% kể từ năm 2012. Trên cơ sở hàng năm, Nutmeg đã vượt trội hơn một chút các đối thủ của nó, mang lại 5,8%, so với 5,0% một năm kể từ khi ra mắt.
Nhìn trên toàn bộ phạm vi của Nutmeg, hiệu suất so sánh tốt hơn ở cấp cao hơn, vì vậy nó có thể là một lựa chọn tốt cho những người muốn đầu tư vào danh mục đầu tư có rủi ro cao hơn. Mức chào bán rủi ro nhất của nó, danh mục đầu tư số 10, đã kiếm được 8,3% vào năm 2020 so với 6,5% của đối thủ cạnh tranh và cũng đã vượt trội hơn kể từ năm 2012, tăng 100,2% so với 86,6%, hoặc 8,7% so với 7,8% hàng năm.
Về phí, bạn phải trả từ 0,35% đến 0,75% cho các danh mục đầu tư được quản lý hoàn toàn và có trách nhiệm với xã hội, tùy thuộc vào số tiền bạn phải đầu tư và từ 0,25% đến 0,45% cho các danh mục phân bổ cố định của Nutmeg.
Ngoài ra còn có các khoản phí được tính bởi các quỹ cơ bản trong danh mục đầu tư robo (áp dụng cho tất cả các mệnh đề được đề cập trong bài viết này và không chỉ Nutmeg), thường là khoảng 0,2%. Chúng tôi không khám phá những điều này một cách chi tiết trong bài viết này để giữ cho nó ngắn gọn, tuy nhiên, chúng tôi cung cấp một so sánh đầy đủ trong bài viết của chúng tôi 'Phí của Wealthsimple so với các cố vấn robot khác như thế nào?'
Người đọc Money to the Mass cũng có thể tận dụng ưu đãi độc quyền của chúng tôi, nơi Nutmeg sẽ miễn tất cả phí quản lý trong 12 tháng đầu tiên. Để biết thêm chi tiết, hãy đọc "đánh giá Nutmeg" độc lập của chúng tôi, cũng giải thích thêm về cung cấp tổng thể của họ, bao gồm cả hiệu suất đầu tư.
Không cần đầu tư tối thiểu và chiến lược phí thấp, Weathsimple đã chứng tỏ được sự yêu thích của các nhà đầu tư kể từ khi ra mắt tại Vương quốc Anh. Bạn sẽ nhận được một bảng câu hỏi tương tự như bảng câu hỏi của các đối thủ cạnh tranh nhưng với cách tiếp cận hợp lý hơn một chút, hỏi về thu nhập, kết quả hoạt động và mục tiêu đầu tư của bạn. Sau đó, bạn sẽ nhận được một danh mục đầu tư được đề xuất bao gồm các quỹ ETF và quỹ tương hỗ. Chiến lược đầu tư của nó là tập trung vào “phí, đa dạng hóa và cảm xúc” và để thị trường chứng khoán quan tâm đến lợi nhuận trong dài hạn. Nhưng cách tiếp cận này có thành công không?
Danh mục đầu tư Cân bằng của Wealthsimple (mức độ rủi ro 4, dành cho các nhà đầu tư có mức độ chấp nhận rủi ro thấp đến trung bình) đã trở lại 30,19% so với thời điểm ra mắt vào ngày 6 tháng 7 năm 2017 đến ngày 30 tháng 6 năm 2021. Trong hơn một năm, hiệu suất năm 2020 của Wealthsimple là 7,12% cho danh mục này, nhiều hơn một chút so với danh mục đầu tư tương đương từ Moneyfarm. Wealthsimple cũng có một loạt các danh mục Đầu tư có trách nhiệm với Xã hội (SRI) và danh mục đầu tư có đạo đức tương đương đã thu về 8,27% vào năm 2020.
Để có phân tích độc lập chi tiết về Wealthsimple, hãy đọc "Đánh giá Wealthsimple" của chúng tôi.
Vanguard là một trong những người chơi lớn nhất trong không gian quỹ, cung cấp cả quỹ chủ động và thụ động, mặc dù nó đã tạo nên tên tuổi khi cung cấp quỹ theo dõi chỉ số chi phí thấp. Chúng tôi quan tâm ở đây là quỹ LifeStrategy, có sẵn thông qua nền tảng Nhà đầu tư Vanguard. Các quỹ LifeStrategy là danh mục đầu tư được tạo sẵn của các quỹ theo dõi chỉ số Vanguard và chúng có xu hướng tập trung vào vốn cổ phần của Hoa Kỳ. Chúng có năm hỗn hợp cổ phiếu và trái phiếu khác nhau, được dán nhãn tùy theo phân bổ vốn chủ sở hữu của chúng.
Hãy xem xét lợi nhuận hàng năm của Vanguard. Quỹ LifeStrategy 60% Equity nằm ở giữa phạm vi, nhằm mục đích thu lợi nhuận dài hạn với rủi ro được kiểm soát. Vào năm 2020, tỷ lệ này là 7,84%, trong khi quỹ LifeStrategy 40% Equity có rủi ro thấp hơn một chút là 7,71%. Theo dữ liệu của FE, cả hai danh mục đầu tư đều nằm trong nhóm lớn nhất trong vòng một, ba và năm năm so với các công ty cùng ngành trong Hiệp hội đầu tư Đầu tư hỗn hợp 40-85% lĩnh vực Cổ phần, theo dữ liệu của FE, do đó, hiệu quả hoạt động của quỹ Vanguard có xu hướng tốt trong trung và dài hạn.
Về phí, tổng số phí bao gồm phí nền tảng đối với khoản đầu tư £ 20.000 ISA sẽ là 0,37% nếu bạn mua LifeStrategy thông qua nền tảng riêng của Vanguard, Vanguard Investor. Điều đáng nói là nếu bạn có hơn 80.000 bảng Anh để đầu tư, một trong những cách rẻ nhất để mua quỹ Vanguard là thông qua nền tảng Interactive Investor *, không phải trực tiếp thông qua Vanguard Investor. Để biết thêm về mẹo này và để biết thông tin chi tiết về Vanguard cũng như phạm vi sản phẩm và giá cả của nó, hãy đọc toàn bộ "Đánh giá về Vanguard Investor UK" độc lập của chúng tôi.
Năm 2020 là một năm khó khăn đối với các nhà đầu tư, với FTSE 100 giảm 14,3%, mức giảm lớn nhất kể từ năm 2008 và sự đảo ngược gần như hoàn toàn của mức tăng 12,1% đã trải qua trong năm 2019. Nhìn qua các nhà cung cấp mà chúng tôi đã xem xét, chúng tôi đã cung cấp một bản tóm tắt về hiệu suất tương đối cho năm 2020 và 2019. Với các danh mục đầu tư có đạo đức hoạt động đặc biệt tốt vào năm 2020, chúng tôi nghĩ rằng việc cung cấp lợi nhuận của các danh mục đầu tư có đạo đức tương đương cho các nhà cung cấp cung cấp chúng là rất hữu ích.
Các số liệu hiệu suất cho năm 2020 và 2019 nên được xem trong bối cảnh rộng hơn của các số liệu hiệu suất dài hạn được đề cập ở trên và trên trang web của mỗi nhà cung cấp.
Bảng so sánh hiệu suất của cố vấn Robo 2020 và 2019
| Danh mục của nhà cung cấp | % lợi nhuận vào năm 2020 (sau khi trừ phí) | % hoàn vốn vào năm 2019 (sau khi trừ phí) | Tỷ lệ hiển thị của danh mục đầu tư đối với cổ phiếu% | Phí nền tảng hàng năm (không bao gồm chi phí quỹ) |
| Wealthify SRI (Danh mục đầu tư đầy tham vọng) * | 13,43% | 14,04% | 75,00% | £ 120 |
| Nutmeg SRI (Portfolio 6) | 9,30% | 15,10% | 62,24% | £ 150 |
| Nutmeg SRI (Portfolio 7) | 9,20% | 17,20% | 72,36% | £ 150 |
| Wealthify SRI (Confident Portfolio) * | 9,04% | 11,73% | 55,00% | £ 120 |
| Danh mục Wealthsimple Balanced SRI (mức độ rủi ro 4) | 8,27% | 16,61% | 60,00% | £ 140 |
| Vanguard LifeStrategy 60% Equity | 7,84% | 15,24% | 60,00% | £ 30 |
| Danh mục đầu tư cân bằng Wealthsimple (mức độ rủi ro 4) | 7,12% | 15,70% | 60,00% | £ 140 |
| Nutmeg (Portfolio 7) | 6,30% | 15,00% | 72,77% | £ 150 |
| Moneyfarm risk (cấp độ 6) * | 6,10% | 16,50% | 63,00% | £ 136 |
| Nutmeg (Portfolio 6) | 6,10% | 12,70% | 62,56% | £ 150 |
| Giàu có (Danh mục đầu tư đầy tham vọng) * | 5,06% | 14,33% | 64,24% | £ 120 |
| Wealthify (Confident Portfolio) * | 4,87% | 11,89% | 47,79% | £ 120 |
| Moneyfarm risk (cấp độ 5) * | 4,50% | 14,40% | 54,00% | £ 136 |
Bạn có thể thấy rằng Wealthify đứng đầu với tư cách là công ty hoạt động nổi bật với danh mục đầu tư SRI đầy tham vọng mang lại lợi nhuận 13,43% vào năm 2020 trong khi Moneyfarm dẫn đầu với mức lợi nhuận 4,50%.
Hãy nhớ rằng đầu tư đi kèm với rủi ro và thị trường có thể di chuyển nhanh chóng, như đã diễn ra trong những tháng gần đây, vì vậy không có gì đảm bảo rằng những doanh nghiệp hoạt động hàng đầu vào năm 2020 sẽ vẫn như vậy trong những năm tới. Thêm vào đó, mức độ rủi ro của danh mục đầu tư bạn chọn sẽ phụ thuộc vào mức độ tập trung vào việc bảo vệ vốn của bạn khỏi thua lỗ thay vì kiếm được càng nhiều càng tốt trong các thị trường đang tăng.
Mặc dù bạn có thể đang tìm kiếm ISA về Cổ phiếu &Cổ phiếu hoạt động tốt nhất, nhưng có những yếu tố khác mà bạn nên xem xét khi lựa chọn một sản phẩm. Điều này có thể bao gồm các yếu tố như giá cả, kết hợp tài sản, đầu tư tối thiểu, chất lượng dịch vụ khách hàng, đầu tư và lựa chọn sản phẩm cũng như các tùy chọn để xem và quản lý danh mục đầu tư của bạn - cho dù thông qua ứng dụng hay trang web thân thiện với người dùng. Xem bài viết của chúng tôi "ISA cổ phiếu và cổ phiếu tốt nhất (&nền tảng quỹ rẻ nhất)".
Nếu một liên kết có dấu * bên cạnh, điều này có nghĩa là nó là một liên kết được liên kết. Nếu bạn đi qua liên kết Money to the Mass có thể nhận được một khoản phí nhỏ giúp giữ cho Money to the Mass được sử dụng miễn phí. Nhưng như bạn có thể thấy rõ điều này không hề ảnh hưởng đến bài xã luận ở trên. Các liên kết sau đây có thể được sử dụng nếu bạn không muốn trợ giúp Money to the Mass hoặc tận dụng lợi thế của những ưu đãi dành riêng cho Money to the Masses - Moneyfarm, Wealthify và Interactive Investor.