Sự gia tăng của thị trường tài chính đã mang lại cơ hội đầu tư vào một loạt các loại tài sản. Theo truyền thống, các tài sản như tiền tệ và cổ phiếu là một trong những tài sản phổ biến nhất và đã đóng một vai trò quan trọng trong sự phát triển của các nền kinh tế thị trường lớn.
Trong khi vai trò của thị trường ngoại hối là xác định giá trị của các loại tiền tệ khác nhau, thị trường chứng khoán giúp huy động vốn cho các công ty niêm yết để đổi lấy quyền sở hữu một phần. Cả hai thị trường tài chính này được liên kết với nhau theo một số cách nhưng có sự khác biệt giữa ngoại hối và chứng khoán.
Hãy tìm hiểu thêm về chúng để hiểu rõ hơn về chúng như là những lựa chọn đầu tư.
Các yếu tố ảnh hưởng đến thị trường ngoại hối
Lạm phát : Có một số yếu tố tác động đồng thời đến cả chuyển động cổ phiếu và tiền tệ, nhưng một số yếu tố có xu hướng ảnh hưởng lớn hơn đến thị trường tiền tệ. Ví dụ, tỷ lệ lạm phát trong một nền kinh tế ảnh hưởng đáng kể đến tiền tệ. Người ta quan sát thấy rằng các quốc gia có lạm phát thấp hơn có xu hướng có sức mua cao hơn.
Các quốc gia như Nhật Bản, Đức và Mỹ trong nhiều năm đã điều chỉnh các con số lạm phát có lợi cho họ. Các con số lạm phát được các cơ quan thống kê ở mọi quốc gia công bố theo định kỳ, điều này gần như ngay lập tức tác động đến tỷ giá hối đoái.
Lãi suất :Các chính sách tỷ giá chuẩn được các ngân hàng trung ương xem xét một cách thường xuyên. Ở Ấn Độ, tỷ giá được xem xét hai tháng một lần. Ngân hàng trung ương, để giữ tỷ giá hối đoái ổn định, liên tục thay đổi tỷ giá chính sách được các nhà giao dịch ngoại hối theo dõi chặt chẽ vì nó tác động đến lạm phát và do đó giá trị tiền tệ.
Thâm hụt Tài khoản Hiện tại :Tỷ giá hối đoái của một quốc gia có xu hướng giảm nếu quốc gia đó thâm hụt tài khoản vãng lai, tức là nếu quốc gia đó chi tiêu cho hoạt động ngoại thương nhiều hơn số tiền kiếm được.
Nợ công :Tỷ giá hối đoái bị ảnh hưởng rất nhiều bởi xếp hạng nợ của quốc gia. Nợ công cao hơn dẫn đến lạm phát. Bên cạnh đó, một khoản nợ cao không bền vững cũng tạo ra lo ngại về việc vỡ nợ nghĩa vụ có thể làm nản lòng các nhà đầu tư nước ngoài và do đó làm tổn hại đến giá trị trao đổi.
Tính ổn định :Các nhà đầu tư nước ngoài có xu hướng bỏ tiền của họ vào một nền kinh tế ổn định. Môi trường chính trị là một yếu tố quan trọng khác. Niềm tin vào tiền tệ của một quốc gia sẽ nhiều hơn nếu quốc gia đó có một chính phủ mạnh và ổn định.
Tất cả các yếu tố chính tác động đến thị trường tiền tệ đều có liên quan đến biến động giá trên thị trường chứng khoán nhưng hiệu suất ở cấp công ty có liên quan nhiều hơn đến quyết định mua và bán.
Thu nhập của công ty: Động lực cuối cùng hoặc giá cổ phiếu là khả năng của một công ty để thể hiện sự tăng trưởng và chia cổ tức. Các con số hàng quý được quan tâm theo dõi để biết tình hình tài chính của một công ty.
Tin tức :Dòng tin tức trong ngày tác động đến giá. Tin tức về một vụ sáp nhập hoặc mua lại có thể ảnh hưởng đến giá của một công ty niêm yết trong khi một câu chuyện về quản lý yếu kém trên báo chí có thể làm tổn hại đến cổ phiếu của một công ty. Vì thị trường chứng khoán phụ thuộc lẫn nhau nên tin tức về các nền kinh tế khác cũng có thể tác động đến giá cả.
Tâm lý thị trường :Tâm lý thị trường là một trong những yếu tố lớn nhất trên thị trường chứng khoán. Một lĩnh vực nghiên cứu mới, tài chính hành vi, do đó đang trở nên phổ biến. Thực tế là thị trường không phải lúc nào cũng được hướng dẫn bởi những con số cứng làm cho biến động giá rất khó lường. Ví dụ, các nhà giao dịch thường phản ứng quá mức với một mẩu tin tức và thường có xu hướng bỏ qua những tin tức khác.
Tính thanh khoản : Tính thanh khoản là yếu tố thúc đẩy giá chính. Các công ty blue chip thường có tính thanh khoản cao. Các cổ phiếu có tính thanh khoản cao có xu hướng phản ứng nhanh hơn với các tin tức quan trọng.
Macro: Tình hình kinh tế vĩ mô của quốc gia cũng là một trong những động lực lớn nhất của tăng trưởng, đến nỗi thị trường chứng khoán thường được coi là thước đo cho tăng trưởng kinh tế trong một nền kinh tế. Tuy nhiên, thị trường chứng khoán không được nhầm lẫn với nền kinh tế thực. Chúng ta đã có một số trường hợp (trong ngắn hạn) khi tăng trưởng kinh tế và chuyển động thị trường dường như không liên quan đến nhau.
Vì vậy, có phải forex tốt hơn chứng khoán?
Biến động : Biến động giá trong ngắn hạn được gọi là biến động. Thị trường chứng khoán luôn biến động. Tuy nhiên, cổ phiếu xanh được biết là ít biến động hơn. Chúng được các nhà đầu tư ưa chuộng phong cách đầu tư mua và nắm giữ. Ngược lại, các nhà giao dịch ngoại hối thích thị trường biến động để tìm kiếm lợi nhuận tốt. Thị trường ngoại hối thường thu hút các nhà giao dịch ngắn hạn trong ngày.
Giờ giao dịch: Giờ giao dịch cổ phiếu ở Ấn Độ là từ 9:00 sáng đến 3:30 chiều. Ngoài ra, chợ đóng cửa vào cuối tuần và ngày lễ. Ngược lại, thị trường ngoại hối vẫn hoạt động suốt cả ngày. Do đó, thị trường ngoại hối mang lại sự linh hoạt hơn về thời gian. Các nhà giao dịch muốn tiếp cận thị trường suốt ngày đêm có thể chọn thị trường ngoại hối thay vì thị trường chứng khoán.
Kết luận :
Quyết định giao dịch cổ phiếu hoặc tiền tệ phụ thuộc vào mục tiêu của nhà giao dịch hoặc nhà đầu tư và nguồn vốn sẵn có và quan trọng nhất là thời gian. Nếu bạn không có mặt trong thời gian mở cửa, đóng cửa và trước khi mở cửa, có thể không phải là một ý kiến hay khi đầu tư vào cổ phiếu. Tuy nhiên, chiến lược mua và giữ được biết là có hiệu quả trong trường hợp giao dịch trên thị trường chứng khoán. Thị trường ngoại hối có thể phù hợp hơn với những nhà đầu tư đang tìm kiếm giờ giấc linh hoạt.