Hiểu những ưu và nhược điểm của việc Đầu tư vào Cổ phiếu Nước ngoài: Các nhà đầu tư Ấn Độ luôn được biết đến là những người hướng nội. Có nghĩa là, họ muốn đầu tư vào thị trường Ấn Độ hơn là các thị trường nước ngoài. Điều này đã xảy ra mặc dù đã hơn 15 năm kể từ lần đầu tiên họ được phép đầu tư vào cổ phiếu nước ngoài.
Một trong những lý do chính cho điều này là do Ấn Độ là một quốc gia đang phát triển có nền kinh tế phát triển nhanh hơn nhiều quốc gia phát triển. Hôm nay chúng ta thảo luận về những lợi ích có thể có mà một nhà đầu tư có thể nhận được khi đầu tư vào thị trường nước ngoài và cả những hạn chế của việc làm đó.
Mục lục
Nói chung, khi chúng ta nói về đa dạng hóa, chúng ta thường đề cập đến việc đầu tư vào các ngành khác nhau và các MCAP khác nhau. Nhưng bằng cách đầu tư vào thị trường nước ngoài, chúng tôi có thể nhận được những lợi ích tương tự của việc đa dạng hóa ngay cả khi các công ty mà chúng tôi đưa vào danh mục đầu tư của mình đã tồn tại trong cùng một ngành hoặc MCAP. Mục đích chính của đa dạng hóa là để bảo vệ danh mục đầu tư. Bằng cách đầu tư ra nước ngoài, danh mục đầu tư được bảo vệ khỏi mọi rủi ro trong nước có thể ảnh hưởng đến thị trường trong nước nói chung.
Trước đó chúng tôi đã đề cập rằng các nhà đầu tư Ấn Độ thích đầu tư vào chứng khoán Ấn Độ vì chúng mang lại tốc độ tăng trưởng tốt hơn. Các thị trường trên khắp thế giới đồng thời trải qua các cuộc khủng hoảng. Hiếm khi điều này xảy ra, điều này đã xảy ra hai lần sau năm 2000. Giữ tốc độ tăng trưởng sang một bên, chúng ta hãy thử và lưu ý đến hoạt động của các thị trường sau cuộc khủng hoảng như vậy.
Cuộc suy thoái năm 2008 chứng kiến các nền kinh tế đình trệ trên toàn thế giới. Mặc dù họ lần đầu tiên được kích hoạt bởi các vấn đề ở Mỹ, nền kinh tế Ấn Độ cũng phải hứng chịu sự sụp đổ. Thị trường Ấn Độ đã giảm 55% so với mức đỉnh mà nó đã đạt được vào cuối năm 2007. Có thể nhận thấy rằng giai đoạn từ tháng 12 năm 2007 đến tháng 12 năm 2013, thị trường Ấn Độ chỉ tăng 4,3% sau khi phục hồi. Hãy để chúng tôi so sánh điều này với các thị trường Hoa Kỳ. Trong thời kỳ suy thoái, thị trường Mỹ đã giảm khoảng 50%. Nhưng trong cùng khoảng thời gian từ tháng 12 năm 2007 đến tháng 12 năm 2013, thị trường Mỹ đã cung cấp lợi nhuận gần 50% sau khi phục hồi trở lại mức trước đó.
Chúng ta cũng hãy lấy ví dụ thứ hai khi chúng ta đã thấy các thị trường trên toàn thế giới có hợp đồng. Điều này là do đại dịch mà chúng ta vẫn đang phải chịu đựng. Nếu chúng ta để ý các thị trường Hoa Kỳ kể từ đỉnh cao của họ vào tháng Hai, chúng ta có thể thấy rằng các thị trường này đã giảm 30% vào tháng Ba nhưng đã phục hồi và chạm đỉnh mới với mức lợi nhuận 15%. Mặt khác, thị trường Ấn Độ giảm hơn 35% và vẫn chưa bằng mức trước đó.
Một lợi thế bổ sung khác của việc đầu tư vào thị trường nước ngoài là khả năng tiếp xúc mà nhà đầu tư sẽ nhận được đối với chứng khoán có sẵn cho mình. Chúng ta hãy quay ngược thời gian trở lại đầu những năm 2000 và quan sát các lựa chọn có sẵn cho các nhà đầu tư Ấn Độ khi nói đến chứng khoán dựa trên công nghệ. Chúng được giới hạn ở TCS, Infosys và Wipro.
Mặt khác, các thị trường nước ngoài lại cung cấp những sản phẩm tương tự như Apple. Microsoft, Google. Đôi khi, các khu vực pháp lý thậm chí cấm các công ty nhất định hoạt động tại một quốc gia. Tuy nhiên, các nhà đầu tư có quyền lựa chọn chỉ cần đầu tư ra nước ngoài.
Một trong những vấn đề lớn mà các nhà đầu tư gặp phải là do tỷ giá hối đoái thay đổi. Cổ phiếu quốc tế được định giá theo đơn vị tiền tệ của quốc gia mà họ đặt trụ sở. Đối với một nhà đầu tư Ấn Độ, nguyên nhân này là một vấn đề vì giờ đây anh ta không chỉ tiếp xúc với sự không chắc chắn của chứng khoán mà còn cả sự không chắc chắn của tiền tệ.
Lấy ví dụ, cổ phiếu của Công ty TNHH ABC ở Mỹ trị giá 100 đô la. Sau khi giao dịch mua được thực hiện, cổ phiếu tăng lên 110 đô la. Nhưng đồng thời, đồng đô la suy yếu 15%. Nếu một nhà đầu tư trong nước bán bớt vị thế của mình và chuyển nó sang đồng rupee, anh ta sẽ không chỉ từ bỏ khoản lãi 10% mà còn bị lỗ thêm 5% do tỷ giá hối đoái. Nhưng với rủi ro gia tăng, cũng tồn tại cơ hội kiếm thêm lợi nhuận trong quá trình trao đổi. Nếu đồng rupee suy yếu trong trường hợp trên, nhà đầu tư sẽ bỏ đi với mức tăng 25%.
Thu nhập mà một cá nhân kiếm được từ các khoản đầu tư nước ngoài có thể bị đánh thuế hai lần. Đầu tiên khi cổ phiếu được bán ở nước ngoài. Và thứ hai là ở Ấn Độ. Tuy nhiên, điều này phụ thuộc vào việc cá nhân đó được coi là cư dân hay bất kỳ tình trạng nào khác. Tỷ lệ áp dụng ở đây sẽ phụ thuộc vào việc thu nhập được coi là Thu nhập vốn dài hạn hay Thu nhập vốn ngắn hạn tùy thuộc vào thời kỳ tài sản được nắm giữ. Đây được gọi là Đánh thuế hai lần.
Điều này có thể tránh được nếu có một hiệp định thuế giữa nước ngoài và Ấn Độ. Hiệp định thuế này được gọi là Hiệp định tránh đánh thuế hai lần. Ấn Độ hiện có DTAA với hơn 80 quốc gia, bao gồm Mỹ, Anh, Pháp, Hy Lạp, Brazil, Canada, Đức, Israel, Ý, Mauritius, Thái Lan, Tây Ban Nha, Malaysia, Nga, Trung Quốc, Bangladesh và Australia.
Khi đầu tư ra nước ngoài, nhà đầu tư phải nhận thức được rủi ro chính trị tiềm ẩn. Điều này khiến các nhà đầu tư cần theo dõi các sự kiện chính trị lớn như bầu cử, hiệp định thương mại, thay đổi thuế và bất ổn dân sự. Một quốc gia có các yếu tố không thuận lợi khiến việc đầu tư vào đó không có giá trị ngay cả khi công ty hoạt động tốt.
Các nhà đầu tư muốn đầu tư vào thị trường nước ngoài phải biết rằng các chính phủ nước ngoài có thể không có cùng mức độ các quy định được tuân thủ ở Ấn Độ. Họ có thể có các quy tắc công bố thông tin và kế toán khác nhau được tuân theo tương ứng. Điều này làm cho các nhà đầu tư khó khăn hơn và mất thời gian trong việc theo kịp các quy định không nhất quán ở các quốc gia khác nhau.
Có rất nhiều lợi thế và rủi ro tồn tại khi đầu tư vào cổ phiếu nước ngoài. Sự tồn tại của rủi ro không có nghĩa là người ta nên làm ngơ trước hơn một nửa cơ hội đầu tư dành cho nhà đầu tư. Điều này là do phần lớn các cơ hội như vậy tồn tại ở thị trường nước ngoài.
Tuy nhiên, các nhà đầu tư nên chọn một cơ hội mà rủi ro được xem xét và đánh giá và vẫn còn hấp dẫn như một khoản đầu tư.
Ưu điểm của việc nắm giữ cổ phiếu
Chi phí cơ hội là gì? Và nó được sử dụng như thế nào trong Đầu tư?
Tại sao Đầu tư vào Cổ phiếu KHÔNG phải là Cờ bạc? Huyền thoại được đơn giản hóa!
Khái niệm cơ bản về đầu tư cổ tức:Ưu và nhược điểm của đầu tư cổ tức!
Phương pháp đầu tư từ trên xuống là gì? Ưu điểm &Rủi ro