Nếu bạn là chủ doanh nghiệp đang tìm kiếm một khoản vay, người cho vay sẽ tìm kiếm tỷ lệ khả năng thanh toán của bạn. Tất nhiên, nếu bạn là người khởi nghiệp và mới điều hành doanh nghiệp, bạn có thể không biết tỷ lệ khả năng thanh toán là gì - nhưng người cho vay của bạn sẽ theo dõi tỷ lệ này một cách cẩn thận. Tình trạng của tỷ lệ khả năng thanh toán của bạn có thể sẽ quyết định liệu bạn có được vay vốn kinh doanh hay không. Xây dựng tín dụng kinh doanh không phải lúc nào cũng đơn giản nhưng nó có thể quan trọng nếu bạn cần vay để tài trợ cho hoạt động kinh doanh. Bạn có thể làm việc với cố vấn tài chính để giúp bạn lập kế hoạch tài chính và giúp đưa tín dụng của bạn đi đúng hướng.
Đó là một phương trình hoặc công thức toán học xác định liệu dòng tiền của doanh nghiệp có chảy đủ ổn định để công ty có thể trả lại bất kỳ khoản tiền nào đã vay hay không. (Bạn có thể đã từng nghe giới kinh doanh đặt những câu hỏi như:“Doanh nghiệp của bạn có khả năng thanh toán không?” Chà, tỷ lệ khả năng thanh toán sẽ trả lời câu hỏi đó.)
Người cho vay xem xét các khoản nợ và tài sản của chủ doanh nghiệp cũng như mức độ khấu hao của tài sản và cuối cùng quyết định liệu tỷ lệ khả năng thanh toán của doanh nghiệp này mạnh hay yếu về mặt tài chính. Nếu nó mạnh, doanh nghiệp của bạn có thể sẽ nhận được khoản vay và nếu nó yếu thì có thể sẽ không vay được – hoặc các điều khoản của khoản vay sẽ không tốt lắm, chẳng hạn như bạn phải chịu lãi suất cao.
Tỷ lệ khả năng thanh toán là một cách không hoàn hảo để người cho vay xác định khả năng trả nợ của doanh nghiệp. Ví dụ:nó không tính đến hạn mức tín dụng hiện tại mà bạn có thể sử dụng để trả nợ hoặc cổ phiếu bạn có thể bán để trả nợ. Nhưng dù tốt hay xấu thì người cho vay cũng muốn biết tỷ lệ khả năng thanh toán của doanh nghiệp.
Người cho vay sẽ làm điều này khi họ phân tích bảng cân đối kế toán của bạn; bạn sẽ không phải tính toán các con số. Nhưng bạn có thể muốn biết cách tính tỷ lệ khả năng thanh toán của doanh nghiệp mình để kỳ vọng của bạn phù hợp với việc liệu bạn có khả năng nhận được khoản vay kinh doanh hay không. Đầu tiên, cảnh báo rằng điều này sắp trở nên nặng về toán học, nhưng nếu bạn muốn tính toán nó, có bốn loại tỷ lệ khả năng thanh toán chính mà người cho vay xem xét.
Công ty của bạn có thể xử lý các khoản thanh toán lãi vay không? Đó là yếu tố mà tỷ lệ bao phủ lãi suất quyết định.
Ai sở hữu cái gì? Tỷ lệ này xem xét bao nhiêu phần trong doanh nghiệp của bạn được sở hữu bởi những người mà công ty bạn nợ tiền, so với bao nhiêu phần trong công ty được sở hữu bởi các cổ đông.
Công ty của bạn khỏe mạnh đến mức nào? Nó chủ yếu được tài trợ bằng vốn chủ sở hữu hay bằng nợ? Đó là điều mà người cho vay muốn biết khi họ tìm kiếm tỷ lệ vốn chủ sở hữu của công ty bạn.
Bạn đang sử dụng bao nhiêu nợ để điều hành doanh nghiệp của mình so với vốn chủ sở hữu của chính bạn? Nó có vẻ rất giống với tỷ lệ vốn chủ sở hữu, nhưng như bạn sẽ thấy, phép toán hơi khác một chút.
Tỷ lệ thanh khoản thường được đề cập giống như tỷ lệ khả năng thanh toán vì tỷ lệ này cũng đo lường tình trạng của công ty và giống như tỷ lệ khả năng thanh toán, có rất nhiều loại tỷ lệ thanh khoản khác nhau. Trong trường hợp tỷ lệ thanh khoản, người cho vay đang xem xét tình hình hoạt động ngắn hạn của công ty. Lý tưởng nhất là bạn muốn cả hai tỷ lệ đều khỏe mạnh, nhưng bạn đặc biệt muốn tỷ lệ khả năng thanh toán trông hấp dẫn.
Người cho vay có xu hướng xem xét tỷ lệ thanh khoản một cách cẩn thận với các khoản vay, đặc biệt nếu chúng được coi là có rủi ro cao. Họ muốn biết bạn có bao nhiêu tiền mặt để trả lại khoản vay nếu bạn gặp khó khăn trong việc trả nợ. Bạn có tiền mặt không? Hàng tồn kho để bán? Tuy nhiên, ít nhất về mặt lý thuyết, người cho vay có thể không quan tâm nhiều đến việc tỷ lệ thanh khoản của doanh nghiệp bạn không quá mạnh nếu tỷ lệ khả năng thanh toán có vẻ hấp dẫn.
Tỷ lệ khả năng thanh toán có thể không phải là điều bạn thường xuyên nghĩ đến, đặc biệt nếu bạn là người mới điều hành một doanh nghiệp nhưng người cho vay lại đang nghĩ đến chúng. Bạn nên hiểu chúng, ngay cả khi bạn hiện không có mặt trên thị trường để vay tiền. Nếu bạn phân tích các tỷ lệ khả năng thanh toán của mình và phát hiện ra rằng chúng không ở trạng thái tốt, điều đó có thể thúc đẩy bạn cải thiện tình hình tài chính của công ty mình. Điều đó tốt cho doanh nghiệp của bạn, cho dù một ngày nào đó bạn có muốn vay vốn hay không.
Nguồn ảnh:©iStock.com/MStudioImages, ©iStock.com/courtneyk, ©iStock.com/kate_sept2004