Đơn giản thôi; Hợp đồng tương lai ngoại hối vi mô là một phiên bản 'vi mô' của hợp đồng tương lai ngoại hối thông thường, nhằm mục đích cho phép các nhà đầu tư muốn giao dịch hợp đồng tương lai ngoại hối nhưng không muốn đầu tư số tiền tương đối lớn cần thiết để làm như vậy với các hợp đồng tương lai ngoại hối thông thường . Thay vào đó, các hợp đồng tương lai ngoại hối vi mô này cho phép các nhà đầu tư tiếp cận thị trường hợp đồng tương lai ngoại hối, với tổng số tiền đầu tư và chi phí thấp hơn một hợp đồng tương lai chính thức. Tuy nhiên, để hiểu cách thức hoạt động của hợp đồng tương lai ngoại hối vi mô, chúng ta không được chỉ dựa vào phần tóm tắt định nghĩa của nó. Hãy cùng xem xét sâu hơn.
"Tương lai" và "hợp đồng tương lai" là cùng một thứ được đề cập đến trong hai thuật ngữ khác nhau. Hãy tưởng tượng một viễn cảnh mà bạn có một công ty sản xuất ngũ cốc và mặt khác, chúng ta có những người nông dân trồng ngô. Cả hai đều phụ thuộc vào nhau. Trong khi nhà sản xuất ngũ cốc muốn mức giá phải chăng cho ngô mà họ thu được, thì người nông dân muốn đảm bảo rằng lượng ngô dư thừa sẽ không làm giảm giá mà họ nhận được. Để chống lại điều này, cả hai đều ký kết một hợp đồng tương lai.
Hợp đồng tương lai là sự thoả thuận giữa hai bên về việc mua và bán một tài sản cơ sở khi thời hạn của hợp đồng kết thúc, với một mức giá xác định trước. Điều này giúp các nhà đầu tư phòng ngừa rủi ro của họ. Bằng cách tham gia vào hợp đồng tương lai, người nông dân và nhà sản xuất ngũ cốc đều đã phòng ngừa rủi ro của họ. Nếu giá thị trường tăng vào thời điểm hợp đồng kết thúc, người nông dân đứng ra chịu lỗ; Nếu nó đi xuống, nhà sản xuất ngũ cốc. Tuy nhiên, bất kể kết quả như thế nào, cả hai bên đã đảm bảo rủi ro của họ được phòng ngừa. Một khái niệm tương tự cũng được áp dụng trong thị trường ngoại hối tương lai.
Thị trường ngoại hối tương lai hoạt động tương tự như bất kỳ thị trường nào khác. Tại đây, các nhà đầu tư cân nhắc các loại tiền tệ khác (được gọi là tiền tệ định giá) so với một loại tiền tệ mà họ lựa chọn (tiền tệ cơ sở) trong khi giao dịch. Điều này đưa chúng ta đến chức năng thứ hai của thị trường kỳ hạn; Suy đoán. Như đã đề cập trước đó, các nhà đầu tư suy đoán về giá của một tài sản và ký hợp đồng tương ứng, dựa trên việc họ mong đợi giá tăng hay giảm. Do đó, các thị trường ngoại hối tương lai có thể được các nhà đầu tư sử dụng để đạt được hai mục tiêu; đầu cơ vào thị trường ngoại hối để tạo ra lợi nhuận tốt hơn và khả năng phòng ngừa rủi ro của họ. Nếu bạn đang giao dịch cặp Rupee / Dollar và phân tích của bạn cho bạn biết rằng đồng rupee sẽ giảm giá trong tương lai, bạn có thể ký hợp đồng tương lai ngoại hối để chống lại điều này. Tuy nhiên, nếu thị trường không có lợi cho bạn, bạn sẽ thua cuộc.
Một câu hỏi thường được đặt ra khi thảo luận về hợp đồng tương lai ngoại hối và hợp đồng tương lai ngoại hối vi mô, là tại sao người ta lại giao dịch các hợp đồng tương lai này thay vì giao dịch ngoại hối. Câu trả lời cho điều này là các hợp đồng tương lai ngoại hối được giao dịch trên một sàn giao dịch tập trung, CME Index do nhóm CME thiết lập. Tại đây, các hợp đồng tương lai ngoại hối vi mô cũng được niêm yết. Lợi ích lớn nhất ở đây là do sàn giao dịch tập trung, tất cả các nhà đầu tư đều giao dịch với tỷ giá và số liệu thống kê chính xác giống nhau, một điều không thể xảy ra trên thị trường giao dịch ngoại hối, vì nó không tập trung và các nhà đầu tư giao dịch thông qua một số nhà môi giới ngoại hối.
Bây giờ chúng ta đã hiểu hợp đồng tương lai ngoại hối là gì, cách thức hoạt động và lợi ích của nó, việc hiểu khái niệm về hợp đồng tương lai ngoại hối vi mô không có vẻ gì là khó khăn.
Hợp đồng tương lai ngoại hối vi mô E về cơ bản là phiên bản ‘vi mô’ của hợp đồng tương lai chính thức. Trong khi hợp đồng tương lai ngoại hối kích thước đầy đủ dao động quanh mốc 100.000 đơn vị. Điều này tạo ra một rào cản gia nhập rõ ràng cho các nhà phát minh không có nguồn vốn đầu tư lớn như vậy. Hợp đồng tương lai ngoại hối vi mô giúp giảm bớt rào cản này, với kích thước phân bổ bằng khoảng 1/10 hợp đồng tương lai ngoại hối thông thường, ở mức 10.000 đơn vị. Điều này mang lại lợi ích rõ ràng cho các nhà đầu tư.
Một lợi ích khác của hợp đồng tương lai ngoại hối vi mô điện tử là giống như các hợp đồng tương lai ngoại hối thông thường, chúng được liệt kê trên chỉ số toàn cầu CME, cho phép tất cả các nhà đầu tư hưởng lợi từ việc tiêu chuẩn hóa thị trường.
Hợp đồng tương lai ngoại hối vi mô cung cấp sáu cặp tiền tệ:
Trước đây trong bài viết, chúng tôi đã đề cập đến một số ưu và nhược điểm của hợp đồng tương lai ngoại hối vi mô điện tử, như lợi ích của sàn giao dịch tập trung và quy mô phân bổ thấp hơn. Cũng có những rủi ro liên quan, mặc dù những rủi ro này bắt nguồn từ bản chất của loại công cụ mà hợp đồng tương lai ngoại hối vi mô là (phần 'hợp đồng tương lai').
Với thị trường kỳ hạn, trong khi bạn có khả năng phòng ngừa rủi ro của mình, bạn đang cố gắng suy đoán xem thị trường sẽ di chuyển như thế nào và hành động theo đó một cách hiệu quả. Cảnh báo rõ ràng ở đây là không ai có thể dự đoán chính xác thị trường. Nếu bạn mong đợi giá của một đồng tiền định giá nhất định tăng lên nhưng nó giảm xuống, bạn có thể mất một phần khoản đầu tư của mình, vì bạn sẽ cam kết thực hiện hợp đồng theo các điều khoản định trước.
Hợp đồng tương lai ngoại hối vi mô là một sự bổ sung khác cho các công cụ khác nhau đang được cung cấp trên thị trường nhằm cho phép ngày càng nhiều người tiếp cận với các cơ hội đầu tư, trong nỗ lực loại bỏ các rào cản của họ để tham gia thị trường; Nếu bạn là một nhà giao dịch lành nghề nhưng không có vốn, bạn có thể không thể giao dịch trên thị trường ngoại hối tương lai, vì quy mô phân bổ có xu hướng vào khoảng 100.000 đơn vị (ví dụ:100.000 đô la). Tuy nhiên, với hợp đồng tương lai ngoại hối vi mô E, bạn chỉ cần 1/10 số tiền đó để bắt đầu đầu tư, với quy mô lô trung bình là 10.000 đơn vị. Với hợp đồng tương lai ngoại hối vi mô E, hợp đồng tương lai ngoại hối nhỏ và một loạt các dịch vụ khác, bạn có thể giao dịch hợp đồng tương lai và gặt hái lợi ích của một sàn giao dịch tập trung, rủi ro thấp hơn và chênh lệch tốt.