Là một nhà đầu tư, bạn muốn đưa ra các lựa chọn thông minh với số tiền của mình. Một cách để làm điều đó là tính toán tổng lợi tức hàng năm của một khoản đầu tư. Tổng lợi nhuận hàng năm cho bạn biết lợi tức trung bình (hoặc lỗ) của một khoản đầu tư trong khoảng thời gian 12 tháng. Nó thường được đưa ra dưới dạng phần trăm.
Bạn có thể tìm thấy tổng lợi tức hàng năm cho nhiều loại đầu tư, bao gồm cả cổ phiếu , trái phiếu, quỹ tương hỗ, bất động sản, v.v. Bằng cách đó, bạn có thể so sánh hai loại đầu tư khác nhau, chẳng hạn như mua cổ phiếu so với đầu tư bất động sản. Bạn có thể làm điều đó ngay cả khi các khoản đầu tư này được giữ trong các khoảng thời gian khác nhau.
Tìm hiểu thêm về tổng lợi nhuận hàng năm và cách tìm nó.
Tổng lợi nhuận hàng năm tính số tiền trung bình kiếm được từ một khoản đầu tư vào một cơ sở hàng năm. Điều này có thể trong suốt một năm dương lịch, hoặc có thể trong một khoảng thời gian 12 tháng thay thế.
Tổng lợi tức hàng năm khác với lợi tức trung bình hàng năm. Tổng lợi tức hàng năm chiếm tỷ lệ gộp trong một khoảng thời gian đầu tư, trong khi lợi nhuận trung bình hàng năm thì không.
Biết được tổng lợi nhuận hàng năm sẽ hữu ích khi lợi tức đầu tư bằng đô la các điều khoản được biết đến, nhưng tỷ lệ phần trăm thực tế thì không. Nó cũng cho phép bạn so sánh lợi nhuận của các khoản đầu tư trong các khoảng thời gian khác nhau.
Ví dụ:giả sử bạn đã nắm giữ một cổ phiếu với một số lượng nhất định trong nhiều năm và một khoản đầu tư bất động sản trong một số năm khác nhau. Bằng cách sử dụng tổng lợi nhuận hàng năm, bạn có thể trực tiếp so sánh hai khoản đầu tư này đã hoạt động tốt như thế nào.
Bạn có thể so sánh hai quỹ tương hỗ có sự thay đổi về giá trị so với một quỹ khác số năm. Tổng lợi tức hàng năm là một cách tốt để so sánh mức độ thành công của các khoản đầu tư của bạn.
Giả sử bạn muốn so sánh hiệu suất của hai quỹ tương hỗ. Để làm như vậy, bạn cần biết hai biến số:lợi tức trong một khoảng thời gian nhất định và khoản đầu tư được giữ trong bao lâu.
Đây là phương trình:
Trong phương trình trên, “R” là lợi nhuận và “ N ”là số năm khoản đầu tư đã được giữ.
Giả sử bạn sở hữu một quỹ tương hỗ và nó đã có những quỹ này hàng năm lợi nhuận trong khoảng thời gian 4 năm:7%, 10%, 8% và 12%. Khi được cắm vào, phương trình sẽ là:
Tổng lợi nhuận hàng năm ={(1 + .07) x (1 + .10) x (1 + .08) x (1 + .12) 1/4 - 1 hoặc 1.09232 - 1 =.09232 x 100 (biểu thị dưới dạng phần trăm) =9.23%.
Vì vậy, tổng lợi nhuận hàng năm của quỹ tương hỗ là 9,23%. Giả sử sau đó bạn muốn so sánh lợi nhuận của quỹ tương hỗ này với quỹ khác và nó mang lại lợi nhuận hàng năm khác nhau trong khoảng thời gian hai năm. Sau đó, bạn sẽ lặp lại phương trình, đưa vào phần trăm mới cho R và hai cho N, thay vì bốn.
Thông thường, một khoản đầu tư được đánh giá dựa trên lợi tức hàng năm trung bình hơn là tổng lợi nhuận hàng năm. Lưu ý rằng hai chỉ số này không giống nhau.
Lợi tức trung bình hàng năm chỉ đơn giản là tổng lợi nhuận trong một khoảng thời gian, chia theo số giai đoạn đã diễn ra. Nó bỏ qua lãi kép, vốn tính đến tổng lợi nhuận hàng năm.
Lợi tức trung bình thường được sử dụng để đánh giá hoạt động của quỹ tương hỗ hoặc so sánh hai hoặc nhiều hơn. Nếu một quỹ trả lại 12% trong một năm, mất 20% vào năm tiếp theo và đạt được 15% trong năm thứ ba, thì lợi tức hàng năm trung bình trong ba năm sẽ là:
Lợi nhuận Trung bình =(12% + -20% + 15%) / 3 năm =2,33%
Tổng lợi nhuận hàng năm của cùng một năm sẽ khác nhau nhiều. Việc cắm các con số giống nhau vào công thức để tìm tổng lợi nhuận hàng năm trông giống như sau:
Tổng lợi nhuận hàng năm ={(1.12) (.80) (1.15 )} 1/3 - 1 =0,0100 x 100 ≈ 1,00%
Trong năm khoản đầu tư bị mất 20%, bạn có 80% số dư cuối năm đầu tiên. Đây là lý do tại sao bạn nhân với 0,80. Bạn có thể thấy tác động của khoản lỗ của năm thứ hai đối với tổng lợi nhuận hàng năm so với lợi nhuận trung bình hàng năm.
Tài khoản tổng lợi nhuận hàng năm cho tính gộp; khoản lỗ 20% trong năm thứ hai kéo theo tác động tích cực.
Tổng lợi nhuận hàng năm, so với lợi tức trung bình, thường là một ảnh chụp nhanh rõ ràng hơn về giá trị của khoản đầu tư.
Tổng lợi nhuận hàng năm cung cấp cho bạn bản xem trước về hiệu suất của các khoản đầu tư, nhưng hãy nhớ rằng nó không đưa ra bất kỳ dấu hiệu nào về sự biến động hoặc biến động giá cả. Khi xem xét các chỉ số, các nhà đầu tư có xu hướng đặt giá trị cao hơn thu nhập ròng hoặc số tiền mà một khoản đầu tư đã tạo ra hoặc bị mất trong một khoảng thời gian, sau khi trừ đi phí.