Trong nhiều trường hợp, bạn có thể được chấp thuận hoặc từ chối ngay lập tức đối với một khoản vay cá nhân và rất thường quy trình bảo lãnh phát hành thậm chí không có sự tham gia của con người. Tuy nhiên, đối với một khoản vay lớn bằng đô la, đơn của bạn thường được chuyển đến một người bảo lãnh phát hành thực tế và tùy thuộc vào lượng thông tin bạn cung cấp trước, thông thường sẽ mất từ vài giờ đến vài ngày để người bảo lãnh phát hành đưa ra quyết định.
Hầu hết các ngân hàng đều có các chương trình bảo lãnh phát hành dựa trên máy tính tự động có thể đưa ra quyết định về các khoản vay cá nhân. Vì các khoản vay cá nhân không liên quan đến tài sản thế chấp, hệ thống tự động đưa ra quyết định dựa trên điểm tín dụng và thông tin thu nhập của người nộp đơn, do nhân viên cho vay đầu vào. Nhiều ngân hàng không yêu cầu người xin vay cung cấp xác minh thu nhập đối với các khoản vay không vượt quá $ 5.000 hoặc $ 10.000. Các văn phòng tín dụng có thể ước tính mức thu nhập của bạn dựa trên việc sử dụng tín dụng của bạn và các văn phòng tín dụng có thể chia sẻ thông tin đó với các hệ thống bảo lãnh phát hành tự động. Thông thường, chỉ mất vài giây để hệ thống tự động đưa ra quyết định.
Nhân viên bảo lãnh phát hành xem xét các ứng dụng quá lớn hoặc phức tạp đối với hệ thống bảo lãnh phát hành tự động. Đối với các khoản vay được bảo lãnh theo cách thủ công, bạn thường phải nộp các tài liệu hỗ trợ như sao kê lương 30 ngày cuối cùng, hai năm W2 và cả tờ khai thuế của bạn. Người bảo lãnh sẽ so sánh thu nhập có thể xác minh của bạn với các khoản nợ của bạn như được trình bày bởi văn phòng tín dụng và sử dụng cả hai bộ thông tin để tính toán tỷ lệ nợ trên thu nhập của bạn. Quá trình xem xét này thường mất chưa đến một giờ, miễn là bạn cung cấp tất cả thông tin cho nhân viên cho vay khi bạn gửi đơn đăng ký của mình.
Người bảo lãnh khoản vay cá nhân có thể đưa ra một trong ba quyết định sau khi xem xét đơn đăng ký của bạn và các tài liệu hỗ trợ. Người bảo lãnh phát hành có thể phê duyệt khoản vay, từ chối khoản vay hoặc yêu cầu thêm thông tin. Bạn thường nhận được sự chấp thuận hoặc từ chối trong vòng vài giờ sau khi gửi đơn đăng ký trừ khi những người bảo lãnh phát hành có khối lượng công việc lớn, trong trường hợp đó, có thể mất vài ngày trước khi có người xem xét đơn đăng ký của bạn. Nếu người bảo lãnh phát hành cần thêm thông tin, điều đó có thể trì hoãn quyết định vài phút hoặc vài ngày.
Nếu bạn không có đủ thu nhập để đủ điều kiện vay hoặc nếu bạn có tín dụng kém, người bảo lãnh có thể yêu cầu bạn cung cấp bằng chứng về nguồn thu nhập bổ sung hoặc để bạn giải thích các vấn đề trên báo cáo tín dụng của bạn trước khi đưa ra quyết định cuối cùng về khoản vay . Các ngân hàng có thể đưa ra các trường hợp ngoại lệ và chấp thuận cho vay đối với những khách hàng lâu năm không đáp ứng được các yêu cầu cơ bản. Tuy nhiên, các trường hợp ngoại lệ thường yêu cầu sự chấp thuận của người bảo lãnh cấp cao và tùy thuộc vào khối lượng công việc của người bảo lãnh phát hành đó, có thể mất vài phút hoặc vài ngày nữa trước khi bạn nghe phán quyết cuối cùng về khoản vay của mình.