Đây là danh sách các quỹ tương hỗ vốn cổ phần hoạt động kém nhất trong mỗi khoảng thời gian 5, 4, 3 và 2 năm có thể xảy ra từ ngày 1 tháng 1 năm 2013 (ngày giới thiệu kế hoạch trực tiếp) đến ngày 8 tháng 3 năm 2021.

Một số lưu ý trước khi chúng ta bắt đầu:(1) Định nghĩa về “quỹ tương hỗ tồi tệ nhất” cũng tùy tiện như định nghĩa về “quỹ tương hỗ tốt nhất”. Chúng tôi hy vọng rằng đó là một định nghĩa hợp lý, xem xét mức phí cao mà ngành công nghiệp bảo vệ quyền lợi đòi hỏi. Đây là một trong những mức cao nhất trên thế giới, theo một nghiên cứu của Morningstar. (2) Chúng tôi chọn điểm chuẩn danh mục đại diện và so sánh lợi nhuận của quỹ với điểm chuẩn trong các giai đoạn nêu trên. Việc lựa chọn điểm chuẩn cũng tùy ý nhưng mang tính đại diện hợp lý. (3) Các quy tắc phân loại quỹ tương hỗ SEBI đã được áp dụng đầy đủ từ tháng 5 đến tháng 6 năm 2018. Một số quỹ (đặc biệt là từ các AMC nhỏ hơn) có thể đã thay đổi đáng kể về phong cách sau đó. Một số quỹ mà chúng tôi có thể thu lại từ bộ nhớ đã bị xóa. Việc lọc toàn bộ nằm ngoài khả năng của nghiên cứu này.

(4) Một quỹ được dán nhãn là “tồi tệ nhất” có nghĩa là cần phải điều tra kỹ lưỡng, sâu sắc hơn về hoạt động trong quá khứ của quỹ, đặc biệt nếu bạn đầu tư vào quỹ đó hoặc xem xét các khoản đầu tư trong tương lai vào quỹ đó. (5) Các quỹ ngành / quỹ chuyên đề được so sánh với Nifty 100 TRI. Là một nhà phân tích dữ liệu, lựa chọn này là không chính xác. Tuy nhiên, là một nhà đầu tư, điều đó có ý nghĩa, và điều đó quan trọng hơn! Chúng tôi không cố gắng gửi một luận án ở đây; chúng tôi đang cố gắng kiếm tiền! Nếu một quỹ chuyên đề thất bại trước chỉ số vốn hóa lớn, thì đó là một quỹ có thể tránh được đối với hầu hết các nhà đầu tư.

Cách xác định quỹ tương hỗ tồi tệ nhất

Giả sử có thể có 800 khoảng thời gian quay trở lại năm năm; 1025 kỳ quay trở lại bốn năm; 1300 kỳ quay trở lại ba năm; 1500 thời gian hoàn vốn hai năm. Chúng tôi sẽ xác định một quỹ là "tồi tệ nhất" nếu nó đã vượt qua điểm chuẩn cho dưới 50% của 5Y và 4Y và 3Y và Thời gian hoàn vốn trong 2 năm.

---

Ví dụ, chúng ta hãy lấy ví dụ, Quỹ Đa sơ đồ Tập trung Chính- Kế hoạch Trực tiếp. Chúng tôi so sánh nó với Nifty Largemidcap 250 TRI.

• Không có mục nhập hoàn vốn luân phiên (2 Năm) 1519
• Không có lần nào quỹ hoạt động tốt hơn chỉ số (2 năm) 474
• hiệu quả hoạt động mang lại lợi nhuận luân phiên Điểm nhất quán (2 năm) 31% (474/1519)

• Không có mục nhập hoàn vốn luân phiên (3 năm) 1272
• Không có lần nào quỹ hoạt động tốt hơn chỉ số (3 năm) 352
• hiệu suất vượt trội hoàn vốn Điểm nhất quán (3 năm) 28%

• Không có mục nhập hoàn vốn luân phiên (4 năm) 1025
• Không có lần nào quỹ hoạt động tốt hơn chỉ số (4 năm) 303
• hiệu suất vượt trội hoàn vốn Điểm nhất quán (4 năm) 30%

• Không có mục nhập hoàn vốn luân phiên (5 năm) 780
• Không có lần nào quỹ hoạt động tốt hơn chỉ số (5 năm) 199
• hiệu suất vượt trội hoàn vốn Điểm nhất quán (5 năm) 26%

Sử dụng Công cụ sàng lọc quỹ tương hỗ công bằng vào tháng 3 năm 2021, chúng tôi lọc ra tất cả các quỹ có tính nhất quán về hiệu suất hoàn vốn luân phiên dưới 50% trong 5 năm 4 năm và 3 năm 2 năm. Đây sẽ là định nghĩa của chúng tôi về “quỹ tồi tệ nhất”. Chúng tôi không khẳng định sự vượt trội so với định nghĩa này. Chúng tôi chỉ điều này là hợp lý.

Quá trình lọc

Tổng số 368 quỹ tương hỗ cổ phần đã được nghiên cứu từ các danh mục này và dựa trên các tiêu chuẩn này.

Danh mục Điểm chuẩn Quỹ hỗn hợp tích cựcCRISIL 65:35 Chỉ số hỗn hợp tích cựcContra FundNifty 100 TRIDividend Yield FundNifty 100 TRILarge Cap FundNifty 100 TRIELSSNifty 100 TRIFocussed FundNifty Largemidcap 250 TRILarge &Mid Cap FundNifty Largemidcap 250 TRIMulti-Capal FundNifty 100 TRIFocussed FundNifty Largemidcap 250 TRILarge &Mid Cap FundNifty Largemidcap 250 TRIMulti-Capal Capital Cap FundNiftyMidcap150TRI

Chúng tôi còn lại 95 tiền sau khi áp dụng bộ lọc trên.

Quỹ lai tích cực

1. QUỸ VỐN CỔ PHẦN HÓA BARODA HYBRID - Kế hoạch B (Trực tiếp) - Tùy chọn tăng trưởng
2. Quỹ hỗn hợp vốn cổ phần JM (Trực tiếp) - Tùy chọn tăng trưởng
3. Kết hợp vốn chủ sở hữu Kotak - Tăng trưởng - Trực tiếp
4. LIC MF Vốn chủ sở hữu hỗn hợp Quỹ-Kế hoạch Trực tiếp-Tăng trưởng
5. Quỹ Cổ phần Kết hợp Shriram- Tăng trưởng Trực tiếp

Quỹ tương phản

1. QUỸ HỢP ĐỒNG SBI - KẾ HOẠCH TRỰC TIẾP - TĂNG TRƯỞNG

Quỹ lợi tức cổ tức

1. Quỹ lợi tức cổ tức Aditya Birla Sun Life - Tăng trưởng - Kế hoạch trực tiếp
2. ICICI Thận trọng Lợi tức Cổ tức Vốn chủ sở hữu Phương án Trực tiếp Kế hoạch Tăng trưởng-Tăng trưởng
3. UTI-Quỹ lợi tức cổ tức.-Tăng trưởng-Trực tiếp

ELSS Funds

1. Baroda ELSS 96 Kế hoạch B (Trực tiếp) -Tùy chọn phát triển
2. Quỹ Lợi thế Dài hạn của Essel- Kế hoạch Trực tiếp-Tùy chọn Tăng trưởng
3. HDFC TaxSaver -Dự án Tăng trưởng-Kế hoạch Trực tiếp
4. Quỹ tiết kiệm thuế cá nhân chính - Gói trực tiếp
5. Quỹ tiết kiệm thuế Nippon Ấn Độ - Kế hoạch trực tiếp-Kế hoạch tăng trưởng - Lựa chọn tăng trưởng
6. SƠ ĐỒ THUẾ THUẾ SBI MAGNUM 1993 - KẾ HOẠCH TRỰC TIẾP -GIỚI THIỆU
7. Lược đồ tiết kiệm thuế liên minh - Kế hoạch trực tiếp-Tùy chọn tăng trưởng

Quỹ tập trung

1. Quỹ đầu tư tập trung Aditya Birla Sun Life - Tăng trưởng - Kế hoạch trực tiếp
2. Quỹ HDFC Tập trung 30-Kế hoạch Trực tiếp-Phương án Tăng trưởng
3. ICICI Quỹ đầu tư cổ phần tập trung Prudential - Kế hoạch trực tiếp-Tăng trưởng
4. Quỹ đầu tư cổ phần tập trung IDFC-Kế hoạch trực tiếp-Tăng trưởng
5. Quỹ Đa sơ đồ Tập trung Chính- Kế hoạch Trực tiếp-Lựa chọn Tăng trưởng
6. Sundaram Chọn Trọng tâm - Kế hoạch Trực tiếp-Tùy chọn Tăng trưởng

Các quỹ lớn &trung bình

1. BOI AXA Lập kế hoạch trực tiếp cho Quỹ đầu tư vốn lớn và vốn trung bình - Tăng trưởng
2. Quỹ Essel Large &Midcap- Kế hoạch Trực tiếp-Tùy chọn Tăng trưởng
3. Quỹ Franklin India Equity Advantage - Tăng trưởng Trực tiếp
4. Quỹ Cơ hội Tăng trưởng HDFC - Kế hoạch Tăng trưởng Trực tiếp
5. ICICI Prudential Large &Mid Cap Fund - Direct Planning-Growth
6. Quỹ vốn chủ sở hữu cốt lõi IDFC-Kế hoạch trực tiếp-Tăng trưởng
7. Lập kế hoạch trực tiếp cho quỹ có vốn hóa lớn và trung bình của L&T - Tăng trưởng
8. Quỹ Tầm nhìn Nippon Ấn Độ - Kế hoạch Trực tiếp-Kế hoạch Tăng trưởng - Lựa chọn Tăng trưởng
9. UTI - Quỹ Vốn chủ sở hữu - Phương án Kế hoạch Trực tiếp-Tăng trưởng

Quỹ Largecap

1. Quỹ Baroda Large cap - Kế hoạch B (Trực tiếp) - Tùy chọn Tăng trưởng
2. Quỹ 100 vốn chủ sở hữu hàng đầu của DSP - Kế hoạch trực tiếp-Tăng trưởng
3. Quỹ Franklin Ấn Độ Bluechip- Tăng trưởng Trực tiếp
4. IDFC Large Cap Fund-Trực tiếp lập kế hoạch-Tăng trưởng
5. Quỹ JM Large Cap (Trực tiếp) - Tùy chọn Tăng trưởng
6. Quỹ vốn hóa lớn của L&T Ấn Độ - Kế hoạch trực tiếp-Tăng trưởng
7. Quỹ Tata Large Cap-Kế hoạch Trực tiếp-Tăng trưởng
8. Taurus Largecap Equity Fund-Kế hoạch Trực tiếp-Lựa chọn Tăng trưởng

Nguồn vốn trung bình

1. Aditya Birla Sun Life Midcap Fund - Tăng trưởng - Kế hoạch trực tiếp
2. Quỹ trung bình Baroda- Kế hoạch B (Trực tiếp) - Tùy chọn tăng trưởng
3. Quỹ Cơ hội Vốn hóa Trung bình DHFL Pramerica - Phương án Tăng trưởng-Kế hoạch Trực tiếp
4. Quỹ Motilal Oswal Midcap 30 (MOF30) -Dự án tăng trưởng-Kế hoạch trực tiếp
5. Quỹ Tăng trưởng Nippon Ấn Độ - Kế hoạch Trực tiếp-Kế hoạch Tăng trưởng - Lựa chọn Tăng trưởng
6. QUỸ MIDCAP SBI Magnum - KẾ HOẠCH TRỰC TIẾP - TĂNG TRƯỞNG
7. Quỹ Sundaram Mid Cap- Kế hoạch Trực tiếp-Tùy chọn Tăng trưởng
8. Tùy chọn tăng trưởng vốn trung bình của UTI- Trực tiếp

Quỹ nhiều gói

1. QUỸ VỐN ĐA NĂNG BARODA - Kế hoạch B (Trực tiếp) - Lựa chọn Tăng trưởng
2. Canara Robeco Vốn chủ sở hữu Đa dạng Kế hoạch trực tiếp bằng vốn-Tùy chọn tăng trưởng
3. Quỹ Franklin India Equity Fund - Tăng trưởng Trực tiếp
4. Quỹ vốn chủ sở hữu HDFC -Kế hoạch trực tiếp-Tùy chọn tăng trưởng
5. Quỹ đầu tư đa vốn của HSBC - Trực tiếp tăng trưởng
6. Trực tiếp tăng trưởng QUỸ VỐN CỔ PHIẾU ĐA DẠNG CỦA IDBI
7. IDFC Quỹ đa giới hạn-Kế hoạch-Tăng trưởng trực tiếp
8. Quỹ cổ phần của L&T-Kế hoạch-Tăng trưởng Trực tiếp
9. Quỹ Đa sơ đồ LIC MF-Kế hoạch Trực tiếp-Tăng trưởng
10. Quỹ đa vốn hóa Nippon Ấn Độ - Kế hoạch trực tiếp-Kế hoạch tăng trưởng - Tùy chọn tăng trưởng
11. SBI Magnum Multicap Fund - KẾ HOẠCH TRỰC TIẾP - Lựa chọn tăng trưởng
12. Quỹ đa tài sản Sundaram Tăng trưởng trực tiếp
13. Quỹ đầu tư (Multi Cap) của Taurus Star - Kế hoạch trực tiếp-Tùy chọn tăng trưởng
14. Quỹ đa vốn liên minh - Phương án tăng trưởng-kế hoạch trực tiếp
15. UTI - Tùy chọn tăng trưởng quỹ cổ phần - Trực tiếp

Kinh phí ngành hoặc chuyên đề

1. Quỹ Cổ phần Hàng hóa Aditya Birla Sun Life - Kế hoạch Tăng trưởng Nông nghiệp Toàn cầu - Kế hoạch Trực tiếp
2. Quỹ Cổ phần Quốc tế Aditya Birla Sun Life - Kế hoạch A - Tăng trưởng - Kế hoạch Trực tiếp
3. Aditya Birla Sun Life International Equity Fund - Kế hoạch B - Tăng trưởng - Kế hoạch Trực tiếp
4. Quỹ cổ phần sản xuất Sun Life của Aditya Birla - Kế hoạch trực tiếp-Tăng trưởng
5. Quỹ Franklin Asian Equity Fund - Tăng trưởng Trực tiếp
6. Quỹ Cơ sở hạ tầng HDFC-Phương án Tăng trưởng-Kế hoạch Trực tiếp
7. Quỹ Cổ phần Cơ sở hạ tầng của HSBC - Trực tiếp Tăng trưởng
8. Quỹ Cơ sở hạ tầng Prudential ICICI - Kế hoạch Trực tiếp-Tăng trưởng
9. Quỹ Cải cách Kinh tế &Cơ sở hạ tầng Kotak- Kế hoạch Trực tiếp-Phương án Tăng trưởng
10. Quỹ chu kỳ kinh doanh của L&T - Kế hoạch trực tiếp-Tăng trưởng
11. Quỹ Dịch vụ Tài chính và Ngân hàng LIC MF-Kế hoạch Trực tiếp-Tăng trưởng
12. Quỹ Cơ sở hạ tầng LIC MF-Kế hoạch Trực tiếp-Tăng trưởng
13. Quỹ Tiêu dùng Nippon Ấn Độ - Kế hoạch Trực tiếp-Kế hoạch Tăng trưởng - Lựa chọn Tăng trưởng
14. Nippon India Japan Equity Fund- Nippon India Japan Equity Fund- Direct Plan- Growth Plan- Growth Option
15. Quỹ Nippon India Power &Infra - Kế hoạch Trực tiếp-Kế hoạch Tăng trưởng - Lựa chọn Tăng trưởng
16. Nippon India Quant Fund - Kế hoạch Trực tiếp-Kế hoạch Tăng trưởng - Lựa chọn Tăng trưởng
17. QUỸ CƠ HỘI TIÊU DÙNG SBI - KẾ HOẠCH TRỰC TIẾP - TĂNG TRƯỞNG
18. Quỹ Lợi thế Cơ sở hạ tầng Sundaram (Cơ hội Đầu tiên trong khi Sundaram Capex) Lập kế hoạch trực tiếp-Tăng trưởng
19. Quỹ chăm sóc sức khỏe UTI - Kế hoạch Trực tiếp-Lựa chọn Tăng trưởng
20. Quỹ Người tiêu dùng Ấn Độ UTI - Phương án Tăng trưởng-Kế hoạch Trực tiếp
21. Quỹ Cơ sở hạ tầng UTI-Tùy chọn Tăng trưởng- Trực tiếp

Các quỹ vốn hóa nhỏ

1. Quỹ Cổ phần Vốn hóa Nhỏ của HSBC - Trực tiếp Tăng trưởng
2. ICICI Prudential Smallcap Fund - Direct Planning-Growth
3. Quỹ Sundaram Small Cap - Phương án Kế hoạch Trực tiếp-Tăng trưởng
4. Quỹ Union Small Cap - Phương án Tăng trưởng-Kế hoạch Trực tiếp

Các quỹ giá trị

1. Quỹ Khám phá Giá trị Indiabulls - Phương án Tăng trưởng-Kế hoạch Trực tiếp
2. Quỹ Cơ hội Giá trị UTI- Kế hoạch Trực tiếp-Tùy chọn Tăng trưởng

Các nhà đầu tư nắm giữ các quỹ này không cần phải thoát khỏi chúng một cách vội vàng. Vui lòng sử dụng điều này như một dấu hiệu để tìm hiểu sâu hơn và đánh giá lại các khoản tiền này. Một quỹ vắng mặt trong danh sách này không có nghĩa là quỹ đó là một “quỹ tốt” hoặc một quỹ hoạt động hiệu quả!

---

Xem công cụ sàng lọc quỹ tương hỗ mới của chúng tôi để lựa chọn, theo dõi và học hỏi (tháng 3 năm 2021)

---