Benjamin Franklin nổi tiếng đã nói rằng hai điều chắc chắn duy nhất trong cuộc sống là cái chết và thuế. Trong thế kỷ 21, chúng ta có thể thêm một yếu tố thứ ba:nhu cầu tiết kiệm để nghỉ hưu.
Kế hoạch lương hưu truyền thống đã tuyệt chủng trong khu vực tư nhân và không còn hào phóng như trước đây trong khu vực công. Và An sinh xã hội, mặc dù chắc chắn là một mức thu nhập cơ bản tốt, nhưng nói chung sẽ không đủ để thanh toán tất cả các hóa đơn của bạn.
Theo dữ liệu của Cục điều tra dân số Hoa Kỳ, thời gian nghỉ hưu trung bình kéo dài khoảng 18 năm. Do đó, bất kỳ quỹ hưu trí nào không chỉ cần tập trung vào thu nhập mà còn cả tăng trưởng.
Rachel Klinger, chủ tịch McCann Wealth Strategies, một cố vấn đầu tư đã đăng ký có trụ sở chính tại State College, Pennsylvania cho biết:“Khách hàng của chúng tôi yêu thích thu nhập. "Nhưng nếu chúng tôi không cho họ tăng trưởng, tài khoản của họ sẽ không theo kịp lạm phát. Vì vậy, chúng tôi coi tăng trưởng là một phần cực kỳ quan trọng của kế hoạch."
Điều đó nói rằng, với việc định giá cổ phiếu chạm mức được thấy lần cuối trong thời kỳ bong bóng công nghệ những năm 1990, chúng ta cần phải cẩn thận khi lựa chọn quỹ hưu trí. Chịu đựng thị trường giá xuống ngay sau khi bạn nghỉ hưu có thể làm cạn kiệt danh mục đầu tư của bạn và làm giảm mức sống của bạn về mặt vật chất trong suốt phần đời còn lại của bạn.
Brad Lamensdorf, Giám đốc điều hành của công ty quản lý tiền tệ ActiveAectors, cho biết thị trường chứng khoán đã "đạt đến mức kỳ vọng quá mức" khi các nhà đầu tư kỳ vọng lợi nhuận cao hơn nhiều so với các tiêu chuẩn lịch sử. "Chúng tôi đã huy động tiền mặt và bổ sung các phòng ngừa rủi ro, vì chúng tôi dự đoán sẽ có nhiều biến động hơn trong những tháng tới. Bạn nên tự bảo vệ mình".
Vì vậy, cùng với tăng trưởng và thu nhập, những người nghỉ hưu và những người sắp nghỉ hưu cũng phải cân nhắc đến sự an toàn, có lẽ nhiều hơn một chút so với bình thường.
10 quỹ hưu trí này được chọn có lưu ý đến những mối quan tâm đó cũng như chi phí. Tất cả đều có tỷ lệ chi phí hợp lý, nếu không muốn nói là rẻ-bèo. Mỗi lựa chọn, trải rộng trên các quỹ tương hỗ và quỹ giao dịch trao đổi (ETF), có thể giúp hoàn thành kế hoạch nghỉ hưu và phải được cân nhắc tùy theo mức độ chấp nhận rủi ro của bạn.
Chúng tôi sẽ bắt đầu với khoản đầu tư vào S&P 500, một đại diện cho thị trường chứng khoán Hoa Kỳ rộng lớn hơn.
Nếu bạn muốn tiếp xúc với một số cổ phiếu tăng trưởng blue-chip lớn nhất, nổi bật nhất, quỹ giao dịch trao đổi chỉ số S&P 500 là lựa chọn rẻ nhất, hiệu quả về thuế nhất. ETF Danh mục SPDR S&P 500 (SPLG, $ 53,29) chỉ là vậy, cung cấp quyền truy cập vào các cổ phiếu S&P 500 với mức chi phí hàng năm thấp đáng kinh ngạc 0,03%. Nói một cách dễ hiểu, nếu bạn đầu tư 10.000 đô la vào quỹ này, bạn sẽ chỉ phải trả 3 đô la phí mỗi năm.
S&P 500 đã là một cỗ máy tăng trưởng kép, nghiền nát phần lớn các quỹ được quản lý tích cực hàng năm trong hơn một thập kỷ. Trong một, ba và năm năm qua, chỉ số này mang lại tổng lợi nhuận (giá cộng với cổ tức) lần lượt là 28,6%, 18,2% và 18,0%.
Sau khi khoan vào những vị trí lớn nhất, thật dễ hiểu tại sao. Apple (AAPL), Microsoft (MSFT), Amazon.com (AMZN), Facebook (FB) và Alphabet mẹ của Google (GOOGL) chiếm hơn 20% tài sản của quỹ.
Tất nhiên, thành phần của S&P 500 sẽ thay đổi theo thời gian và nó có thể không phải lúc nào cũng nặng về công nghệ này trong tương lai. Nhưng vì chỉ số này được tính theo giá trị vốn hóa thị trường, SPLG sẽ luôn là tập hợp của những tên tuổi lớn nhất và thống trị nhất trên thị trường.
Nếu bạn đang tìm kiếm một khoản nắm giữ tăng trưởng cốt lõi để thêm vào quỹ hưu trí của mình, thật khó để làm tốt hơn SPLG.
Tìm hiểu thêm về SPLG tại trang web của nhà cung cấp SPDR.
Để có một tùy chọn tăng trưởng vững chắc, được quản lý chủ động, hãy xem xét Mức độ tương phản về độ trung thực (FCNTX, $ 20,06), mà William Danoff đã quản lý trong hơn 30 năm.
Mặc dù đánh bại S&P 500 không phải là nhiệm vụ dễ dàng, nhưng Danoff đã cố gắng làm được điều đó trong ba, năm và 10 năm qua ngay cả khi các khoản phí và chi phí được tính vào. Mức chênh lệch đã trở lại 20,9%, 22,0% và 18,4% mỗi năm so với các mức tương ứng thời gian.
Danoff, giống như người cố vấn Warren Buffett, không ngại ngùng khi đảm nhận các vị trí tập trung. Hai vị trí lớn nhất của anh ấy - Facebook và Amazon - lần lượt chiếm 10,3% và 8,1% danh mục đầu tư. Trong một ngành mà hầu hết các nhà quản lý đều sợ đi lệch quá nhiều so với S&P 500, việc Danoff sẵn sàng đặt cược lớn là điều đáng khen ngợi.
Tất nhiên, Contrafund không đánh bại thị trường hàng năm. Quỹ này thực sự theo dõi S&P 500 trong 12 tháng qua, mặc dù với mức lợi nhuận vẫn cao 23,0%. Nếu bạn đang tìm cách để tăng trưởng vào danh mục đầu tư của mình, Fidelity Contrafund là một trong những quỹ hưu trí tốt nhất mà bạn có thể tìm thấy.
Tìm hiểu thêm về FCNTX tại trang web của nhà cung cấp Fidelity.
Hoa Kỳ đã là đầu tàu thúc đẩy nền kinh tế thế giới trong nhiều thập kỷ và thị trường chứng khoán của nó đã thưởng cho các nhà đầu tư một cách hào phóng trong lịch sử của nó. Tuy nhiên, có những thời điểm, khi cổ phiếu nước ngoài, đặc biệt là cổ phiếu các thị trường mới nổi, hoạt động tốt hơn. Chúng ta có thể bắt đầu một trong những giai đoạn đó ngay bây giờ.
Michael Kass, giám đốc danh mục đầu tư của Quỹ các thị trường mới nổi Baron (BEXFX, $ 19,23), đã viết trong bức thư quý đầu tiên gửi cho các nhà đầu tư rằng ông lạc quan rằng thu nhập doanh nghiệp sẽ mang lại và ông dự đoán "một thời kỳ bền vững của sự suy yếu của đồng đô la và khả năng vượt trội tương đối đối với EM và cổ phiếu quốc tế."
Đồng đô la sẽ đi theo hướng nào từ đây vẫn còn phải xem, nhưng cho dù đồng đô la tăng, giảm hay đi ngang, việc tiếp xúc một chút với các thị trường mới nổi có tiềm năng cao có thể giúp làm tròn phần tăng trưởng trong danh mục đầu tư của bạn. Baron Emerging Markets - một trong Kiplinger 25, danh sách các quỹ không tải yêu thích của chúng tôi - sở hữu một số cái tên tăng trưởng thú vị nhất trong thế giới đang phát triển. Nó tính Đài Loan Semiconductor (TSM), Alibaba Group (BABA) và Samsung trong số các cổ phần lớn nhất của mình.
Baron Thị trường mới nổi đã thu về 7,8% hàng năm trong 10 năm qua. Điều đó nghe có vẻ không nhiều, nhưng đó là một thành tựu không hề nhỏ khi xét đến việc các nhà đầu tư đã tránh xa các thị trường mới nổi ở nhiều thời điểm khác nhau trong thập kỷ qua. Hiệu suất của quỹ cũng tốt hơn 91% so với các quỹ cùng loại trong khung thời gian đó.
Tìm hiểu thêm về BEXFX tại trang web của nhà cung cấp Baron Funds.
Để có sự kết hợp tốt đẹp giữa tăng trưởng và thu nhập, hãy xem xét Quỹ tăng trưởng cổ tức trung thực (FDGFX, $ 37,53).
Mặc dù nó thực sự là một quỹ cổ tức, nhưng trọng tâm không phải là lợi nhuận, ở mức khiêm tốn 1,6%, chỉ tốt hơn 1,3% của S&P 500. Thay vào đó, FDGFX là tập hợp các công ty có lịch sử trả và tăng cổ tức theo thời gian, hoặc ban quản lý Fidelity tin rằng sẽ trả cổ tức cao hơn trong tương lai.
Morningstar phân loại Fidelity Cổ tức Tăng trưởng như một quỹ giá trị lớn của Hoa Kỳ và các vị trí hàng đầu của nó bao gồm các quỹ như JPMorgan Chase (JPM), Wells Fargo (WFC) và Bank of America (BAC) từ lĩnh vực tài chính định hướng giá trị. Cũng nằm trong số 10 cổ phần lớn nhất của công ty còn có một số tên tuổi tăng trưởng quen thuộc, chẳng hạn như Microsoft, Apple và Walt Disney (DIS). Sự chú trọng của quỹ vào cổ tức và giá trị mang lại mức độ đa dạng hóa, vì quỹ giá trị và quỹ tăng trưởng đều có xu hướng trải qua các giai đoạn hoạt động hiệu quả hơn so với nhau.
Tất nhiên, quỹ cổ phiếu vẫn là quỹ cổ phiếu, và hầu như tất cả chúng sẽ thua lỗ trong thị trường giá xuống. Tuy nhiên, FDGFX đã vượt qua mọi thứ tốt trong trung và dài hạn, đây là một đặc điểm hấp dẫn giữa các quỹ hưu trí. Trên thực tế, sản phẩm Fidelity này đang chiếm vị trí thứ ba hàng đầu của tất cả các quỹ danh mục trong ba năm và năm năm sau đó, và trong 30% hàng đầu trong 15 năm qua.
Tìm hiểu thêm về FDGFX tại trang web của nhà cung cấp Fidelity.
Bất động sản mang lại sự kết hợp tốt đẹp giữa thu nhập, bảo vệ lạm phát và một chút tăng trưởng mà bạn thường không tìm thấy ở những nơi khác. Tuy nhiên, cho rằng quyền sở hữu và quản lý tài sản là không thực tế đối với hầu hết những người về hưu, một quỹ chuyên về ủy thác đầu tư bất động sản (REIT) thường có xu hướng là giải pháp thay thế tốt nhất.
Cổ phiếu Đô đốc của Quỹ Chỉ số Bất động sản Vanguard (VGSLX, $ 157,14) là một cách hiệu quả về chi phí để tiếp cận REIT, vốn được yêu cầu trả ít nhất 90% thu nhập chịu thuế của họ cho các cổ đông dưới hình thức cổ tức. Do đó, REITs có xu hướng trở thành một trong những ngành có năng suất tốt nhất; Chỉ số Bất động sản Vanguard mang lại lợi suất gần 3% theo giá hiện tại.
Tất nhiên, không phải bất động sản nào cũng được tạo ra như nhau.
Burland East, Giám đốc điều hành của American Assets Capital Advisers, một công ty quản lý tiền tệ tổ chức với tài sản khoảng 1 tỷ USD được quản lý cho biết:“Chúng tôi tập trung vào các lĩnh vực mà kinh tế học có lợi cho chủ nhà hơn là người thuê. "Mặc dù người thuê văn phòng có thể tương đối dễ dàng thương lượng lại hợp đồng thuê trong môi trường này, nhưng khách hàng của trung tâm dữ liệu sẽ khó hơn rất nhiều trong việc đóng gói và di chuyển. Chúng tôi nhận thấy tiềm năng tốt nhất trong các lĩnh vực và công ty có cấu trúc độc quyền hoặc độc tài tại chỗ cho phép chủ nhà tăng tiền thuê và giá trị trong thời gian dài. "
Quỹ của Vanguard tập trung cao độ vào các REIT chuyên biệt, chẳng hạn như các chủ sở hữu tháp di động American Tower (AMT) và Crown Castle International (CCI), hậu cần REIT Prologis (PLD) và bất động sản trung tâm dữ liệu Digital Realty Trust (DLR). Nói chung, REIT chuyên biệt chiếm khoảng 38% danh mục đầu tư. REIT văn phòng, có vẻ hơi rủi ro trong thế giới hậu COVID khi làm việc tại nhà, chỉ chiếm 7%.
Nếu bạn đang tìm kiếm các quỹ hưu trí cung cấp khả năng tiếp xúc với REITs hiệu quả về chi phí, thì VGSLX và tỷ lệ chi phí 0,12% của nó có vẻ là một nơi thích hợp để bắt đầu. Danh mục đầu tư tương tự cũng có sẵn dưới dạng ETF thông qua Vanguard Real Estate ETF (VNQ).
Tìm hiểu thêm về VGSLX tại trang web của nhà cung cấp Vanguard.
Trong khi thị trường chứng khoán đã tạo ra khối tài sản khổng lồ trong nhiều thập kỷ, thì vẫn có những khoảng thời gian dài khi chứng khoán gặp khó khăn. Ví dụ, S&P 500 về cơ bản chẳng đi đến đâu trong khoảng thời gian từ năm 2000 đến năm 2013.
Đây là lý do tại sao đa dạng hóa quan trọng. Ví dụ:kết hợp trái phiếu và các khoản tương đương tiền có thể làm giảm sự biến động và ổn định lợi nhuận của danh mục đầu tư theo thời gian, ngay cả khi điều đó có nghĩa là lợi nhuận thấp hơn trong các thị trường tăng giá.
Nhập Cổ phiếu của nhà đầu tư quỹ Vanguard Wellington (VWELX, $ 50,61), một thành viên khác của Kiplinger 25.
Wellington, được thành lập vào năm 1929, là quỹ tương hỗ lâu đời nhất trong gia đình quỹ Vanguard. Nó cũng là quỹ cân bằng lâu đời nhất ở Mỹ. "Cân bằng" không nhất thiết có nghĩa là nhàm chán. Quỹ giữ khoảng 66% danh mục đầu tư của mình vào cổ phiếu, cao hơn đáng kể so với mức 60% trong cách phân chia 60/40 truyền thống mà nhiều cố vấn tài chính ưa chuộng.
Lợi nhuận chắc chắn không làm bạn thất vọng. Wellington đã thu về lần lượt là 13,4% và 12,2% hàng năm trong 3 và 5 năm qua, đưa nó vào top 15% các công ty cùng ngành. Quỹ này thậm chí còn nổi bật trong dài hạn hơn, với lợi nhuận lần lượt là 11,6% và 8,9% trong các giai đoạn 10 và 15 năm sau đó để xếp hạng trong top 10% các quỹ đầu tư khác. Trong khi đó, Wellington đã tạo ra lợi nhuận hàng năm 8,4% kể từ khi thành lập vào năm 1929.
Ngoài một vài năm khó khăn trong cuộc Đại suy thoái những năm 1930 và lạm phát đình trệ những năm 1970, quỹ này đã có những khoản suy giảm đáng kể ở mức tối thiểu, rõ ràng là vẫn tồn tại qua thử thách của thời gian. Thật khó để tìm thấy nhiều quỹ hưu trí có thành tích mạnh mẽ (và sâu rộng) như vậy.
* Lưu ý:Mặc dù Wellington hiện đang đóng cửa với các nhà đầu tư mới, bạn vẫn có thể mua trực tiếp thông qua tài khoản môi giới Vanguard. Nếu bạn không có tài khoản Vanguard, bạn có thể xem xét Fidelity Balanced (FBALX) được quản lý tích cực, tính phí 0,52% hàng năm, hoặc Vanguard Balanced (VBIAX), một sản phẩm được lập chỉ mục có giá chỉ 0,07% trong chi phí hàng năm.
Tìm hiểu thêm về VWELX tại trang web của nhà cung cấp Vanguard.
Có khả năng thanh khoản trong thời điểm thị trường căng thẳng là một phần lớn những gì đã làm nên thành công của Warren Buffett trong những năm qua. Theo cách nói của Buffett, tiền mặt của Buffett cho phép ông trở nên "tham lam khi người khác sợ hãi". Bạn không thể mua tiền thưởng nếu bạn không có sẵn tiền mặt để làm việc đó.
Tất nhiên, thật tuyệt nếu bạn có thể kiếm được một chút lãi từ số tiền mặt đó, điều này không dễ thực hiện với việc Fed tiếp tục duy trì lãi suất gần bằng không. Đó là lúc các trái phiếu ngắn hạn ra đời.
Cổ phiếu của nhà đầu tư cấp quỹ đầu tư ngắn hạn Vanguard (VFSTX, $ 10,97) là một quỹ trái phiếu ngắn hạn với lợi suất khoảng 0,8%. Đó không phải là tiền làm giàu nhanh chóng trong bất kỳ khoảng thời gian nào, nhưng đó là một lợi nhuận đáng kể để thu được trong môi trường này chỉ để giữ tiền của bạn ở bên lề.
Điều quan trọng là quỹ có ít rủi ro thua lỗ do lãi suất tăng hoặc lợi tức trái phiếu tăng liên tục. Thời gian đáo hạn hiệu quả trung bình của các khoản nắm giữ là dưới ba năm. Rủi ro tín dụng cũng được quan tâm tối thiểu, vì 98% cổ phần nắm giữ là loại đầu tư và hầu hết được xếp hạng A hoặc cao hơn.
Một lần nữa, bạn sẽ không tạo dựng sự giàu có bằng cách thêm VFSTX vào danh mục quỹ hưu trí của mình. Nhưng đây là một nơi thuận tiện để gửi tiền mặt mà bạn chưa sẵn sàng đầu tư hoặc muốn giữ lại.
* Lợi tức SEC phản ánh tiền lãi kiếm được sau khi trừ đi chi phí quỹ trong khoảng thời gian 30 ngày gần đây nhất và là thước đo tiêu chuẩn cho các quỹ trái phiếu và cổ phiếu ưu đãi.
Tìm hiểu thêm về VFSTX tại trang web của nhà cung cấp Vanguard.
Để có cách tiếp cận được quản lý tích cực hơn đối với việc đầu tư trái phiếu, hãy xem xét Loại quỹ trái phiếu hoàn vốn toàn phần DoubleLine N (DLTNX, 10,58 đô la).
Được quản lý bởi "Vua trái phiếu" Jeffrey Gundlach, DLTNX là một bộ sưu tập chiết trung các tài sản thu nhập cố định mà bạn có thể không tìm thấy trong nhiều quỹ trái phiếu khác, mặc dù nó chủ yếu được đầu tư vào chứng khoán được bảo đảm bằng thế chấp và các tài sản liên quan.
Một khoản đầu tư vào quỹ DoubleLine đặt cược rất nhiều vào sự quản lý tích cực của Jeffrey Gundlach, vì doanh thu hàng năm là hơn 90%. Đó không hẳn là một điều xấu. Mặc dù lợi nhuận chậm chạp trong ngắn hạn và trung hạn, quỹ này đã cung cấp ít rủi ro hơn nhiều so với hầu hết các công ty cùng ngành và Gundlach tự hào chỉ có một năm thua lỗ kể từ khi thành lập năm 2010 - mức lỗ rất nhỏ 0,23% vào năm 2013.
Gundlach đã có một sự nghiệp lâu dài với tư cách là một nhà quản lý quỹ trái phiếu sắc sảo và hoạt động giao dịch tích cực khiến quỹ trở thành một công cụ đa dạng hóa tốt cho bất kỳ quỹ chỉ số trái phiếu nào mà bạn có thể sở hữu.
Tìm hiểu thêm về DLTNX tại trang web của nhà cung cấp DoubleLine.
Cục Dự trữ Liên bang đã nhấn mạnh trong nhiều tháng rằng bất kỳ sự gia tăng đột biến nào về lạm phát sẽ chỉ là "tạm thời" và sẽ nhanh chóng tiêu tan khi các nút thắt liên quan đến việc mở lại sau COVID được giải quyết. Bởi vì Fed được điều hành bởi một số chính sách thông minh nhất đã tồn tại và họ có quyền truy cập vào dữ liệu mà phần còn lại của chúng ta không có, chúng ta nên xem xét lời nói của họ một cách nghiêm túc.
Nhưng nếu họ sai thì sao? Ngân hàng trung ương chắc chắn không thể sai lầm và các hành động chính sách của ngân hàng này trong năm qua đều đi sâu vào lãnh thổ chưa được kiểm chứng. Fed đã mở rộng bảng cân đối kế toán của mình thêm hơn 4 nghìn tỷ đô la ngay cả khi Quốc hội cho phép thanh toán kích thích và tăng trợ cấp thất nghiệp để thúc đẩy chi tiêu.
Vậy điều gì sẽ xảy ra nếu - chỉ khi - lạm phát cao hơn không phải là tạm thời?
Để phòng ngừa, sở hữu một số trái phiếu được điều chỉnh lạm phát là một ý kiến hay. Chứng khoán được bảo vệ chống lạm phát của Kho bạc, được gọi là TIPS, là trái phiếu do Kho bạc Hoa Kỳ phát hành với điều chỉnh lạm phát tích hợp sẵn. iShares TIPS ETF trái phiếu (TIP, $ 128,80) là một cách không tốn kém để có quyền truy cập vào loại nội dung này.
Có một số điều để thích ở đây. Thứ nhất, chứng khoán mà quỹ này nắm giữ đều do chính phủ Hoa Kỳ phát hành. Rủi ro tín dụng là rất nhỏ, vì Uncle Sam được coi là hầu như không có rủi ro. Thứ hai, trái phiếu có thời gian đáo hạn thực tế là 8 năm, đây là mức trung bình đối với trái phiếu. Nếu lợi suất trái phiếu thị trường leo thang từ đây, thiệt hại tiềm ẩn sẽ rất khiêm tốn. (Giá trái phiếu giảm khi lợi tức tăng, hành vi thường rõ ràng hơn khi thời hạn của trái phiếu dài hơn.)
Chúng ta không thể biết chắc tương lai sẽ ra sao, nhưng nếu lạm phát thực sự vượt khỏi tầm tay, TIPS sẽ cung cấp sự bảo vệ theo cách mà hầu hết các quỹ hưu trí đơn giản là không thể.
* Lợi tức thực tế được điều chỉnh theo lạm phát.
Tìm hiểu thêm về MẸO tại trang web của nhà cung cấp iShares.
Cùng với đó, sở hữu một ít vàng là hợp lý để phòng ngừa lạm phát tự nhiên và quan trọng hơn là phòng hộ bằng đồng đô la.
Trong khi đồng đô la là trụ cột của hệ thống tài chính toàn cầu trong nhiều thập kỷ, một đại dịch kéo dài một thế kỷ và thâm hụt ngân sách lớn sau đó chính xác là thứ có thể làm đảo lộn sự ổn định đó.
Jeffrey Gundlach, người có quỹ trái phiếu mà chúng tôi đã đề xuất trước đó, cho biết trong một webcast tháng 6:"Cuối cùng, tôi nghĩ vàng sẽ tăng cao hơn nhiều khi đồng đô la giảm và hàng hóa nói chung có vai trò quan trọng hơn nữa đối với đợt phục hồi bắt đầu cách đây 15 tháng."
Bởi vì vàng có thể biến động, có lẽ bạn không nên giữ một vị trí quá lớn trong đó. Tuy nhiên, một vị trí khiêm tốn (5% hoặc ít hơn) mang lại sự đa dạng hóa và hàng rào chống lại lạm phát hoặc giảm giá đô la.
Một cách hiệu quả về chi phí để đầu tư vào vàng là thông qua SPDR Gold MiniShares (GLDM, $ 18,00), đại diện cho một phần quyền sở hữu trong danh mục vàng thỏi được cất giữ trong hầm. Nếu bạn yêu cầu hầu hết các nhà đầu tư đặt tên cho một quỹ vàng, rất có thể họ sẽ nghĩ đến người anh em lớn hơn của GLDM, SPDR Gold Shares (GLD), cung cấp khả năng tiếp xúc tương tự với vàng. Tuy nhiên, quỹ MiniShares là một thỏa thuận tốt hơn cho các nhà đầu tư mua và giữ.
Trên thực tế, SPDR đã ra mắt quỹ MiniShares vào năm 2018 với tâm điểm là các nhà đầu tư bán lẻ tiết kiệm. Với 0,18% chi phí hàng năm, chi phí thấp hơn một nửa so với GLD, tức 0,40%. Tại sao phải trả nhiều hơn nếu bạn không phải trả tiền?