Trong báo cáo này, chúng tôi đánh giá các quỹ tương hỗ vốn hóa trung bình được quản lý tích cực như thế nào so với Chỉ số tổng lợi nhuận 50 Nifty Next. Chỉ có ba quỹ tương hỗ vốn hóa trung bình đã liên tục đánh bại Nifty Next 50 trong mọi khoảng thời gian 3,4 và 5 năm có thể.
Tại sao so sánh này được thực hiện: Nifty Next 50 có rủi ro và phần thưởng gần như giống với Nifty Midcap 150 Index. Trên thực tế, Nifty Next 50 có nhiều biến động hơn một chút. Xem:Lo lắng về Nifty Next 50 Index? Những gì bạn cần biết. Điều này làm cho việc so sánh với quỹ vốn hóa trung bình trở thành một phần mở rộng tự nhiên.
Các nhà đầu tư phải đánh giá cao bản chất kỳ lạ của Nifty Next 50. Mặc dù nó là một phần “về mặt kỹ thuật” của vũ trụ vốn hóa lớn, nó không có tính thanh khoản và do đó khá dễ bay hơi như đã giải thích trước Cảnh báo! Ngay cả những cổ phiếu “vốn hóa lớn” cũng không đủ thanh khoản! Bạn có thể xử lý việc này không?
Chúng tôi sẽ xem xét lợi nhuận luân phiên. Có nghĩa là, chúng tôi sẽ so sánh mọi khoảng thời gian hoàn vốn 1,2,3,4 và 5 năm có thể có từ ngày 1 tháng 1 năm 2013 (từ khi bắt đầu các kế hoạch trực tiếp) đến ngày 19 tháng 6 năm 2020. Chúng tôi sẽ chỉ xem xét các quỹ có đủ lịch sử để tạo ra 1000 trở lên điểm dữ liệu hoàn vốn luân phiên 1,2 và 3 năm.
Đây là danh sách đầy đủ của 22 quỹ midcap được xem xét cho nghiên cứu. Trong số này, Edelweiss Mid Cap Fund, IDBI Midcap Fund và Mahindra Unnati Emerging Business Yojana đã bị loại bỏ vì số điểm dữ liệu một năm không hoàn vốn luân phiên dưới nghìn (quỹ non trẻ có lịch sử ngắn). DHFL Pramerica Midcap Opportunities Fund cũng không được coi là do lịch sử 3 năm của nó dẫn đến ít hơn một nghìn điểm dữ liệu. Các khoản tiền này được biểu thị bằng màu đỏ bên dưới.
Quỹ Midcap DSP - Kế hoạch trực tiếp - Quỹ Midcap GrowthInvesco Ấn Độ - Kế hoạch trực tiếp - Lựa chọn tăng trưởngL &T Quỹ Mid Cap-Kế hoạch trực tiếp-Tăng trưởng Kế hoạch vốn cổ phần mới nổi của Kotak - Tăng trưởng - Quỹ DirectAxis Midcap - Kế hoạch trực tiếp - Tăng trưởng Quỹ Franklin Ấn Độ Prima - Trực tiếp - GrowthTaurus Discovery (Midcap) Quỹ-Kế hoạch trực tiếp-Tùy chọn tăng trưởng Quỹ tăng trưởng dữ liệu trung bình - Tăng trưởng kế hoạch trực tiếp Quỹ cơ hội vốn trung bình của quỹ HDFC - Kế hoạch trực tiếp - Tùy chọn tăng trưởng Quỹ Motilal Oswal Midcap 30 (MOF30) - Kế hoạch trực tiếp-Tùy chọn tăng trưởngBNP Quỹ đầu tư trung bình Paribas - Kế hoạch trực tiếp - Tùy chọn tăng trưởngSundaram vốn hóa trung bình Quỹ- Kế hoạch trực tiếp - Tùy chọn tăng trưởng Quỹ trung bình Aditya Birla Sun Life - Tăng trưởng - Kế hoạch trực tiếp Quỹ đầu tư trung bìnhUTI - Tùy chọn tăng trưởng- DirectSBI Magnum MIDCAP FUND - KẾ HOẠCH TRỰC TIẾP - Quỹ tăng trưởng phụ thuộc vào kế hoạch trực tiếp - Kế hoạch tăng trưởng trực tiếp - Tùy chọn tăng trưởng Quỹ đầu tư trung bình củaaroda- Kế hoạch B (Trực tiếp) - Tùy chọn tăng trưởngQuy hoạch định mức Quỹ trung bình-Tùy chọn tăng trưởng-Kế hoạch trực tiếpDHFL Pramerica Quỹ cơ hội vốn hóa trung bình - Kế hoạch trực tiếp - Tùy chọn tăng trưởng Quỹ đầu tư trung bình Edelweiss - Kế hoạch trực tiếp - Lựa chọn tăng trưởng ionIDBI Midcap Fund Growth Direct DirectMahindra Unnati Doanh nghiệp mới nổi Yojana - Kế hoạch Trực tiếp - Tăng trưởngNăm năm: 11/18 quỹ đã hoạt động tốt hơn Nifty Next 50 (NN50) với mức độ nhất quán từ 70% trở lên. Ví dụ, DSP Midcap Fund có lợi tức tốt hơn NN50 trong 5 năm 604 trên 604 lần hoặc 100%. Chúng ta hãy gọi đây là tính nhất quán về hiệu suất. HDFC Mid Cap Opportunities Fund đánh bại NN50 463 trong tổng số 605 lần tương đương với mức độ nhất quán về hiệu suất là 76,5%
Bốn năm: Chỉ có 6/18 quỹ quản lý mức độ nhất quán về hiệu suất từ 70% trở lên!
Ba năm: Chỉ 3/18 quỹ quản lý mức độ nhất quán về hiệu suất từ 70% trở lên!
Hai năm: Chỉ 3/18 quỹ quản lý mức độ nhất quán về hiệu suất từ 70% trở lên!
một năm: Chỉ 1/18 quỹ quản lý được tính nhất quán về hiệu suất từ 70% trở lên!
Đây là ba quỹ đủ điều kiện như trên trong 5,4 và 3 năm:
Quỹ vốn hóa trung bình của DSP - Kế hoạch trực tiếp-Tăng trưởng L &T Quỹ vốn hóa trung bình-Kế hoạch trực tiếp-Tăng trưởng Kế hoạch vốn cổ phần mới nổi Kotak - Tăng trưởng - Trực tiếpNgay cả khi chúng tôi xem xét lợi nhuận theo dõi, chỉ 10 trong số 23 quỹ vốn hóa trung bình có thể vượt qua Nifty Next 50 TRI. Tức là, nhận được lợi nhuận ít tiêu cực hơn.
Những kết quả này có nghĩa là gì? Xin đừng vội đầu tư vào các quỹ này! Những kết quả này chỉ nhắc lại những gì chúng tôi đã nói trong một thời gian:Những người muốn tiếp xúc với vốn hóa trung bình (hoặc vốn hóa nhỏ) không cần nhìn xa hơn quỹ thụ động Nifty Next 50. Xem:Kết hợp quỹ Nifty và Nifty Next 50 để tạo danh mục đầu tư lớn, chỉ số vốn hóa trung bình và Cách tốt nhất để đầu tư vào Nifty Next 50 Index là gì? và ICICI Nifty Next 50 Index Fund vs Reliance ETF Junior BeEs
Các nhà đầu tư tốt hơn với quỹ chỉ số Nifty Next 50 hơn là quỹ chỉ số Nifty Midcap 150 hoặc các quỹ có giá trị vốn hóa trung bình đang hoạt động vì không thể dự đoán quỹ hoạt động nào sẽ vượt qua NN50 trong tương lai.
