Theo báo cáo năm 2018 từ Morningstar, có hơn 1 nghìn tỷ đô la tài sản của khách hàng được đầu tư vào các quỹ theo ngày mục tiêu (TDF). Trên thực tế, có khả năng 401 (k) hoặc IRA của bạn cung cấp quỹ theo ngày mục tiêu như một tùy chọn đầu tư. Điều này làm cho các TDF có các lựa chọn tiết kiệm hưu trí cực kỳ dễ tiếp cận. Vẻ đẹp của những quỹ này là có sẵn rất nhiều chiến lược đầu tư khác nhau, cho phép bạn chọn chiến lược nào bạn thích. Tuy nhiên, giống như bất kỳ thứ gì khác trong lĩnh vực tài chính, những khoản đầu tư này không đến mà không có cạm bẫy của chúng. Dưới đây là bảng phân tích những điều bạn cần biết về quỹ vào ngày mục tiêu.
Quỹ theo ngày mục tiêu hoạt động giống như một quỹ tương hỗ trong đó nó cung cấp một điểm dừng duy nhất để đầu tư hưu trí. Như tên gọi của chúng đã chỉ ra, quỹ theo ngày mục tiêu là tập hợp các khoản đầu tư được thiết kế để đáo hạn vào một thời điểm nhất định. Bạn sẽ chọn quỹ của mình dựa trên ngày dự định nghỉ hưu, vì chúng thường được chia thành các khoảng thời gian nhiều năm. Khi nói đến đầu tư, các quỹ theo ngày mục tiêu thường đầu tư vào hỗn hợp cổ phiếu, trái phiếu, quỹ tương hỗ, quỹ giao dịch trao đổi (ETF) và hơn thế nữa. Nói chung, khi bạn gần đến ngày nghỉ hưu, quỹ sẽ điều chỉnh việc phân bổ tài sản của mình để trở nên thận trọng hơn.
Các quỹ theo ngày mục tiêu đang ngày càng phổ biến hàng năm. Các nhà tuyển dụng thậm chí đang tích hợp quỹ theo ngày mục tiêu vào các lựa chọn đầu tư cho kế hoạch nghỉ hưu mặc định của họ cho người lao động mới. Nhưng phương án “đặt nó và quên nó đi” có phải là một lựa chọn thông minh? Câu trả lời cho câu hỏi này phụ thuộc vào quỹ ngày mục tiêu mà bạn cuối cùng sẽ đầu tư.
Khi chọn quỹ vào ngày mục tiêu để đầu tư, bước đầu tiên là tìm hiểu chiến lược đầu tư của quỹ. Nghiên cứu các tùy chọn quỹ theo ngày mục tiêu khác nhau có sẵn cho bạn và so sánh các chiến lược đầu tư của các nhà quản lý quỹ khác nhau. Đây là một bước quan trọng, vì việc quản lý chuyên nghiệp mà các quỹ theo ngày mục tiêu cung cấp là một con dao hai lưỡi. Mặt khác, một người nào đó có thể có nhiều kinh nghiệm đầu tư đang chăm sóc các khoản đầu tư của bạn. Nhưng mặt khác, những người quản lý này không có mối liên hệ cá nhân nào với bạn, chẳng hạn như một cố vấn tài chính.
Nếu phong cách này phù hợp với bạn, hãy thử đánh giá xem việc phân bổ tài sản của quỹ có phù hợp với sở thích của bạn hay không. Các quỹ thường sẽ đầu tư vào một số loại chứng khoán, cụ thể là cổ phiếu trong nước và quốc tế, trái phiếu và chứng khoán có thu nhập cố định, ETF, v.v. Nói chung, một quỹ có nhiều cổ phiếu thì rủi ro cao, phần thưởng cao, trong khi quỹ có thu nhập chủ yếu là cố định theo truyền thống là rủi ro thấp, phần thưởng thấp. Ngoài ra, hãy xem xét các ngành và thị trường mà quỹ tập trung các khoản đầu tư của mình.
Bạn cũng bắt buộc phải nghiên cứu “đường đi của quỹ” khi thực hiện nghiên cứu của mình. Thuật ngữ này đề cập đến việc các khoản đầu tư của quỹ sẽ thay đổi như thế nào theo thời gian hoặc cụ thể hơn là cách quỹ chuyển đổi từ rủi ro hơn sang an toàn hơn khi bạn gần về hưu. Phần lớn, bạn muốn giảm tỷ lệ tiếp xúc với cổ phiếu khi bạn chuẩn bị rút tiền về hưu, mặc dù đây không nhất thiết là triết lý của mọi quỹ. Cuối cùng, lịch sử hoạt động của bất kỳ quỹ nào cũng có thể là một trong những chỉ số chính cho sự thành công trong tương lai.
Giống như bất kỳ khoản đầu tư nào, phí đóng một phần trong việc quỹ xác định ngày mục tiêu có thể sinh lợi như thế nào. Biểu phí rất khác nhau giữa các công ty, vì không có quỹ nào đầu tư vào cùng một loại chứng khoán. Đảm bảo bạn dành thời gian để so sánh chi phí trước khi mua.
Nếu bạn không muốn hoặc không thể dành thời gian để lựa chọn các khoản đầu tư, quỹ vào ngày mục tiêu có thể là một Kế hoạch khả thi B. Bạn có thể dễ dàng tiếp cận với danh mục đầu tư đa dạng, danh mục này sẽ tự động được cân bằng lại cho bạn. Phong cách rảnh tay này được hỗ trợ bởi kiến thức đầu tư thực sự, mặc dù lợi nhuận cao không bao giờ được đảm bảo. Khả năng chọn một quỹ đầu tư theo năm bạn dự định nghỉ hưu cũng là một đặc quyền cực kỳ thiết thực.
Mặt khác, quỹ theo ngày mục tiêu không tránh khỏi sự thay đổi điển hình của thị trường. Chỉ vì các chuyên gia đầu tư kiểm soát các quỹ này không có nghĩa là không thể giảm. Trên thực tế, một báo cáo năm 2018 của Reuters chỉ ra rằng một số quỹ lớn nhất đã giảm hơn 1,00%.
Nhiều công ty lớn tồn tại trên thị trường quỹ xác định ngày mục tiêu, bao gồm Vanguard và Fidelity. Hãy nhớ rằng mặc dù những thương hiệu này cố gắng duy trì mục tiêu với việc phân bổ nội dung của họ, nhưng vẫn có một số sai lệch. Dưới đây là một vài trong số các quỹ nhắm mục tiêu tập trung vào quỹ hưu trí lớn nhất hiện nay:
Mục tiêu theo ngày Quỹ Quyền chọn Tên quỹ Phân bổ tài sản mục tiêu Vanguard Mục tiêu Hưu trí Quỹ thu nhập hưu trí 70% cổ phiếu và 30% trái phiếu Fidelity Freedom® Index Quỹ thu nhập 55% trái phiếu, 25% nợ ngắn hạn, 14% cổ phiếu trong nước và 6% cổ phiếu quốc tế TIAA- Quỹ thu nhập hưu trí theo vòng đời CREF 60% thu nhập cố định, 35% cổ phiếu và 5% bất động sản trực tiếp Quỹ thu nhập JPMorgan SmartRetirement® 62% thu nhập cố định, 30% cổ phiếu, 3,50% thị trường tiền tệ, 2,50% ETF và 2% “đặc sản” các khoản đầu tư 
Các quỹ theo ngày mục tiêu đơn giản và dễ dàng như bất kỳ sản phẩm tiết kiệm hưu trí nào mà bạn sẽ sử dụng. Họ cung cấp quyền truy cập dễ dàng vào quản lý tiền bạc chuyên nghiệp, mặc dù bạn thực sự đánh mất khía cạnh cá nhân của mọi thứ. Tuy nhiên, các công ty thiết kế quỹ theo ngày mục tiêu là khoản đầu tư hưu trí duy nhất của bạn, điều này giúp giảm bớt căng thẳng khi xây dựng danh mục đầu tư của riêng bạn.
Ngoài những lợi ích tiềm năng, quỹ theo ngày mục tiêu không dành cho tất cả mọi người. Cách tiếp cận đặt-nó-nó-nó-quên-nó-nó có thể khiến một số nhà đầu tư cảm thấy mất kiểm soát đối với khoản tiết kiệm của họ. Và có những chiến lược danh mục đầu tư khác có thể vượt qua lợi nhuận của các quỹ này. Cuối cùng, việc lựa chọn đầu tư vào một quỹ xác định ngày mục tiêu hay không là việc cá nhân và do đó, những cân nhắc nội bộ của bạn phải là điều tối quan trọng.
Tín dụng hình ảnh:© iStock.com / Doucefleur, © iStock.com / undefinedundefined, © iStock.com / AndreyPopov