Phân tích và nghiên cứu điển hình về ngân hàng HDFC năm 2021: Trong bài viết này, chúng tôi sẽ xem xét các nguyên tắc cơ bản của HDFC Bank, tập trung vào cả khía cạnh định tính và định lượng. Ở đây, chúng tôi sẽ thực hiện Phân tích SWOT của Ngân hàng HDFC, Phân tích 5 lực của Michael Porter, tiếp theo là xem xét các tài chính chính của Ngân hàng HDFC. Chúng tôi hy vọng bạn sẽ thấy nghiên cứu điển hình của Ngân hàng HDFC hữu ích.

Mục lục

Giới thiệu về Ngân hàng HDFC và Mô hình kinh doanh của ngân hàng này

Được thành lập vào năm 1994, HDFC Bank là một trong những ngân hàng khu vực tư nhân sớm nhất nhận được sự chấp thuận của RBI trong lĩnh vực này. Ngân hàng HDFC có sự hiện diện ở khắp Ấn Độ với hơn 5400 điểm giao dịch ngân hàng tại 2800+ thành phố, có cơ sở rộng lớn với hơn 56 triệu khách hàng và tất cả các chi nhánh của ngân hàng được liên kết với nhau trên cơ sở trực tuyến thời gian thực.

HDFC Limited là đơn vị quảng bá của công ty, được thành lập vào năm 1977. Ngân hàng HDFC đã tiến hành IPO lần thứ 50 vào tháng 3 năm 1996, nhận được 55 lần đăng ký. Hiện tại, HDFC Bank là ngân hàng lớn nhất ở Ấn Độ về giá trị vốn hóa thị trường (Gần 8,8 Rs Lac Cr.). HDFC Securities và HDB Financial Services là các công ty con của ngân hàng.

Ngân hàng HDFC chủ yếu cung cấp các dịch vụ sau:

• Ngân hàng Bán lẻ (Sản phẩm cho vay, Tiền gửi, Bảo hiểm, Thẻ, Dịch vụ Demat, v.v.)
• Ngân hàng Bán buôn (Ngân hàng Thương mại. Ngân hàng Đầu tư, v.v.)
• Kho bạc (Ngoại hối, Chứng khoán Nợ, Quản lý Tài sản Có)

Nghiên cứu điển hình về Ngân hàng HDFC - Phân tích ngành

Có 12 ngân hàng PSU, 22 ngân hàng khu vực tư nhân, 1485 ngân hàng hợp tác thành thị, 56 ngân hàng nông thôn khu vực, 46 ngân hàng nước ngoài và 96.000 ngân hàng hợp tác nông thôn ở Ấn Độ. Tổng số máy ATM ở Ấn Độ không ngừng tăng lên và có 209.110 máy ATM ở Ấn Độ tính đến tháng 8 năm 2020, dự kiến ​​sẽ tăng lên 407.000 vào cuối năm 2021.

Trong bốn năm qua, tín dụng ngân hàng ghi nhận mức tăng trưởng CAGR 3,57%, tăng lên 1698,97 tỷ USD vào năm tài chính 20. Đồng thời, tiền gửi tăng với tốc độ CAGR là 13,93%, đạt 1,93 tỷ USD vào năm tài chính 20. Tuy nhiên, tăng trưởng tổng tiền gửi vào GDB đã giảm xuống 7,9% trong năm tài chính 20 do đại dịch khủng hoảng, con số này trước đó là 9%.

Do hoạt động và tăng trưởng kinh tế mạnh mẽ, lương tăng và khả năng tiếp cận tín dụng dễ dàng hơn, nhu cầu tín dụng đã tăng mạnh dẫn đến tỷ lệ Tín dụng trên GDP tăng lên 56%. Tuy nhiên, nó vẫn còn kém xa so với các nền kinh tế phát triển trên thế giới. Ngay cả ở Trung Quốc, nó cũng đang xoay quanh mức 150 đến 200%.

Kể từ năm tài chính 20, tỷ lệ cho vay Bán lẻ trên GDP của Ấn Độ là 18%, trong khi ở các nền kinh tế phát triển (Mỹ, Anh), tỷ lệ này dao động trong khoảng 70% - 80%).

Phân tích 5 lực của Michael Porter đối với Ngân hàng HDFC

1. Kình địch giữa các đối thủ cạnh tranh

• Ngành ngân hàng đã phát triển rất nhanh trong vài năm qua với sự ra đời của công nghệ và giờ đây nó không chỉ giới hạn ở việc gửi và cho vay mà còn có nhiều loại cho vay và ứng trước, dịch vụ kỹ thuật số, chương trình bảo hiểm, thẻ, dịch vụ môi giới, Vân vân.; do đó, các ngân hàng phải đối mặt với sự cạnh tranh gay gắt từ các đối thủ.

2. Đe dọa bởi Người thay thế

• Đối với các dịch vụ như quỹ tương hỗ, đầu tư, bảo hiểm, các khoản cho vay được phân loại, v.v., ngân hàng không phải là lựa chọn duy nhất hiện nay vì nhiều người chơi thích hợp đã đặt chân vào danh mục chuyên biệt, làm gia tăng mối đe dọa bởi các sản phẩm thay thế cho ngân hàng .
• Một mối đe dọa khác đối với các ngân hàng truyền thống là Ngân hàng NEO. Ngân hàng Neo là ngân hàng ảo hoạt động trực tuyến, hoàn toàn là kỹ thuật số và có sự hiện diện vật lý tối thiểu.

3. Rào cản gia nhập

• Các ngân hàng hoạt động trong một lĩnh vực được quản lý chặt chẽ. Các quy định quản lý nghiêm ngặt, yêu cầu vốn ban đầu khổng lồ và chiếm được lòng tin của mọi người khiến những người chơi mới trở thành ngân hàng cấp quốc gia ở Ấn Độ rất khó khăn. Tuy nhiên, nếu một công ty tham gia với tư cách là một công ty thích hợp, thì sẽ có ít rào cản gia nhập hơn.
• Với việc RBI phê duyệt hoạt động của các ngân hàng tài chính nhỏ mới, ngân hàng thanh toán và sự gia nhập của các ngân hàng nước ngoài, sự cạnh tranh càng trở nên khốc liệt hơn trong lĩnh vực ngân hàng Ấn Độ.

4. Quyền lực thương lượng của các nhà cung cấp

• Nguồn cung cấp duy nhất mà các ngân hàng cần là vốn và họ có bốn nguồn cung cấp vốn viz. tiền gửi của khách hàng, chứng khoán thế chấp, các khoản cho vay và cho vay từ các tổ chức tài chính. Tiền gửi của khách hàng có khả năng thương lượng cao hơn vì nó hoàn toàn phụ thuộc vào thu nhập và tính khả dụng của các lựa chọn.
• Các Tổ chức Tài chính cần phải phòng ngừa lạm phát và các ngân hàng phải chịu trách nhiệm với các quy tắc và quy định của RBI để làm cho họ trở thành một cuộc đặt cược an toàn hơn; do đó, họ có ít khả năng thương lượng hơn.

5. Quyền lực thương lượng của khách hàng

• Trong thời hiện đại, khách hàng không chỉ mong đợi dịch vụ ngân hàng phù hợp mà còn cả chất lượng và dịch vụ nhanh hơn. Với sự ra đời của số hóa và sự gia nhập của các ngân hàng tư nhân và ngân hàng nước ngoài mới, khả năng thương lượng của khách hàng đã tăng lên rất nhiều.
• Về phương diện cho vay, những người đi vay đáng tin cậy có khả năng thương lượng cao vì có nhiều ngân hàng và NBFC sẵn sàng cung cấp các khoản vay và dịch vụ hấp dẫn với chi phí chuyển đổi thấp và các chi phí khác.

Nghiên cứu điển hình về Ngân hàng HDFC - Phân tích SWOT

Bây giờ, tiếp tục trong nghiên cứu điển hình về Ngân hàng HDFC, chúng tôi sẽ thực hiện phân tích SWOT.

1. Điểm mạnh

• Hiện tại, HDFC Bank dẫn đầu trong phân khúc cho vay bán lẻ (cho vay cá nhân, mua xe và mua nhà) và kinh doanh thẻ tín dụng, tăng thị phần qua từng năm
• Thẻ HDFC đã trở thành dấu hiệu tin cậy của mọi người khi HDFC trở thành người tiên phong không chỉ trong lĩnh vực ngân hàng mà còn cho vay, bảo hiểm, quỹ tương hỗ, AMC và môi giới.
• Ngân hàng HDFC luôn là một tổ chức về lời nói, chắc chắn đã đưa ra hướng dẫn của mình và điều này đã tạo nên sự trung thành với thương hiệu mạnh mẽ trên thị trường đối với họ.
• HDFC Bank đã tận dụng rất tốt công nghệ để giúp sinh lời, chỉ 34% giao dịch qua Internet Banking trong năm 2010 và 95% giao dịch vào năm 2020.

2. Điểm yếu

• Ngân hàng HDFC không có sự hiện diện đáng kể ở nông thôn so với các ngân hàng cùng ngành. Kể từ khi thành lập, nó chủ yếu tập trung vào khách hàng cao cấp. Tuy nhiên, trọng tâm đang thay đổi trong giai đoạn gần đây vì gần 50% chi nhánh của công ty hiện đang ở khu vực bán thành thị và nông thôn.

3. Cơ hội

• Độ tuổi trung bình của dân số Ấn Độ là khoảng 28 tuổi và hơn 65% dân số dưới 35 tuổi, với thu nhập khả dụng ngày càng tăng và tốc độ đô thị hóa gia tăng, nhu cầu về các khoản vay bán lẻ dự kiến ​​sẽ tăng lên. HDFC Bank, là công ty đi đầu trong lĩnh vực cho vay bán lẻ, có thể tận dụng tốt nhất cơ hội này.
• Với việc hiện đại hóa nông nghiệp và sự gia tăng thu nhập khả dụng ở nông thôn và bán thành thị, chi tiêu của người tiêu dùng dự kiến ​​sẽ tăng. HDFC Bank có thể tăng thị phần của mình trong các phân khúc này bằng cách nắm bắt cơ hội này. Hiện ngân hàng chỉ có 21% chi nhánh ở khu vực nông thôn.

4. Đe doạ

• Rất nhiều công ty thích hợp đã thành lập các chi nhánh mạnh của họ trong các phân khúc tương ứng, điều này cho thấy sự cạnh tranh gay gắt và đã thu hẹp thị phần cũng như tỷ suất lợi nhuận của công ty. Ví dụ - Các khoản cho vay bằng vàng, quỹ tương hỗ, môi giới, v.v.
• Tài trợ bằng xe (là nguồn thu nhập cho vay chính của HDFC Bank), hầu hết các công ty phương tiện hàng đầu đang cung cấp cùng một dịch vụ, đây là mối đe dọa đối với hoạt động kinh doanh của ngân hàng.

CŨNG ĐỌC

Ban quản lý của Ngân hàng HDFC

Ngân hàng HDFC đã đặt ra các tiêu chuẩn cao trong quản trị công ty kể từ khi thành lập.

Ngay từ khi tuân thủ lời nói của họ cho đến việc viết sách phù hợp, HDFC chưa bao giờ thỏa hiệp với các tiêu chuẩn ngân hàng và tất cả tín dụng đều thuộc về ông Aditya Puri, người đứng sau HDFC Bank, người đã đưa ngân hàng lên một tầm cao lớn đến mức ngày nay vốn hóa thị trường của nó. nhiều hơn Goldman Sachs và Morgan Stanley của Mỹ.

Năm 2020, sau 26 năm phục vụ, ông thôi giữ chức vụ Giám đốc ngân hàng và chuyển giao chức vụ Giám đốc điều hành cho ông Shasidhar Jagadishan. Ông gia nhập ngân hàng với tư cách là Giám đốc bộ phận tài chính vào năm 1996 và với kinh nghiệm hơn 29 năm trong lĩnh vực ngân hàng, Jagadishan đã lãnh đạo nhiều mảng khác nhau của lĩnh vực này trong quá khứ.

Phân tích tài chính của HDFC Bank

• 48% tổng doanh thu của ngân hàng HDFC đến từ Ngân hàng Bán lẻ, tiếp theo là Ngân hàng Bán buôn (27%), Kho bạc (12%) và 13% tổng doanh thu đến từ các nguồn khác.
• Các ngành nhận được tỷ lệ cho vay tối đa do ngân hàng HDFC phát hành, là 31,7%, tiếp theo là Cho vay Cá nhân và Dịch vụ với tỷ lệ 28,7% trong tổng số. Chỉ 10,9% tổng số khoản vay được cấp cho các hoạt động Nông nghiệp và các hoạt động liên minh.
• HDFC Bank chiếm 31,3% thị phần trong giao dịch thẻ tín dụng, tăng 0,23% so với năm tài chính trước, dẫn đầu thị trường, tiếp theo là SBI.
• Ngân hàng HDFC dẫn đầu thị trường trong lĩnh vực Ngân hàng doanh nghiệp lớn và Khách hàng doanh nghiệp quy mô vừa với thị phần lần lượt là 75% và 60%.
• Trong Giao dịch Ngân hàng Di động, thị phần của ngân hàng HDFC là 11,8%, đã giảm 0,66% trong năm tài chính hiện tại.
• Với mỗi năm, HDFC Bank đều cho thấy lợi nhuận ròng ngày càng tăng, điều này làm cho mức tăng trưởng lợi nhuận 1 năm (24,57%) lớn hơn cả CAGR 3 năm (21,75%) và CAGR 5 năm (20,78 %).

• Tỷ lệ an toàn vốn, một con số rất quan trọng đối với bất kỳ ngân hàng nào, ở mức 18,52% đối với HDFC Bank.
• Tính đến tháng 9 năm 2020, HDFC đang đứng ở vị trí thứ hai về các khoản ứng trước ngân hàng với 10,1% thị phần, đã tăng so với mức 9,25% một năm trước. SBI đứng đầu danh sách này với 22,8% thị phần, Bank of Baroda đứng ở vị trí thứ 3 với 6,68%, theo sau là Kotak Mahindra Bank (6,35%).
• Ngân hàng HDFC lại đứng ở vị trí thứ hai về thị phần tiền gửi Ngân hàng với 8,6%. SBI dẫn đầu với gần 24,57% thị phần. PNB chiếm 7,5% thị phần trong danh mục này, đứng thứ ba, tiếp theo là Bank of Baroda với 6,89%.

Tỷ số tài chính ngân hàng HDFC

1. Tỷ suất sinh lời

• Tính đến năm tài chính 20, tỷ suất lợi nhuận ròng của ngân hàng là 22,87%, mức tăng liên tục trong 4 năm tài chính qua. Đây là một dấu hiệu rất tích cực cho lợi nhuận của ngân hàng.
• Biên lãi ròng (NIM) đã dao động trong khoảng 3,85% đến 4,05% trong 5 năm tài chính qua. Hiện tại, nó ở mức 3,82% tính đến năm FY20.
• Kể từ năm tài chính 16, tỷ lệ RoE liên tục giảm, ngay từ mức cao nhất là 18,26% xuống còn 16,4% vào năm tài chính 20.

• RoA ít nhiều không đổi đối với công ty, hiện ở mức 1,89%, đây là một dấu hiệu rất tích cực.

2. Tỷ lệ hoạt động

• Tổng NPA của ngân hàng đã giảm từ năm tài chính 19 (1,36) xuống 1,26, đây là một dấu hiệu tích cực cho công ty. Một cải thiện tương tự cũng có thể nhìn thấy trong NPA ròng, hiện đang ở mức 0,36.
• Tỷ lệ CASA cho ngân hàng là 42,23%, đã giảm liên tục kể từ năm tài chính 17 (48,03%). Tuy nhiên, đã có một mức tăng đột biến trong năm tài chính 17 như năm năm 16, là 43,25 và trong năm tài chính 18, một lần nữa đạt mức gần như tương tự là 43,5.
• Trong năm tài chính 19, Tăng trưởng trước chứng kiến ​​mức tăng đột biến lớn từ mức 18,71 trong năm 18 lên 24,47%. Tuy nhiên, trong năm tài chính 20, nó lại giảm gần 4 điểm, xuống còn 21,27%.

Nghiên cứu điển hình về Ngân hàng HDFC - Mô hình cổ phần

1. Những người quảng bá nắm giữ 26% cổ phần trong ngân hàng, gần như ở mức tương tự trong nhiều quý qua. Trong quý tháng 12 cách đây một năm, tỷ lệ nắm giữ của nhà quảng bá là 26,18%. Sự sụt giảm biên chỉ là do Aditya Puri nghỉ hưu và bán một số cổ phiếu để lấy tài chính sau khi nghỉ hưu.
2. FII sở hữu 39,95% cổ phần trong ngân hàng, con số này đã tăng lên trong nhiều năm qua mỗi quý. Ngân hàng HDFC đã trở thành một cổ phần đáng tin cậy trong cộng đồng nhà đầu tư.
3. 21,70% cổ phần thuộc sở hữu của DIIs tính đến Quý 12 năm 2020. Mặc dù thấp hơn so với Quý năm 2020 (22,90%), nhưng vẫn cao hơn nhiều so với quý năm trước (21,07).
4. Tỷ lệ nắm giữ công khai tại ngân hàng HDFC là 12,95% tính đến tháng 12 năm 2020, con số này đã giảm so với quý trước (14,83%) khi FII tăng tỷ trọng, thể hiện rõ ràng là do giá cổ phiếu tăng.

Suy nghĩ kết thúc

Trong bài viết này, chúng tôi đã cố gắng thực hiện một nghiên cứu điển hình về Ngân hàng HDFC. Mặc dù vẫn còn nhiều triển vọng khác để xem xét, tuy nhiên, hướng dẫn này sẽ cung cấp cho bạn ý tưởng cơ bản về Ngân hàng HDFC.

Bạn nghĩ gì về các yếu tố cơ bản của HDFC Bank trên quan điểm đầu tư dài hạn? Hãy cho chúng tôi biết trong phần bình luận bên dưới. Hãy quan tâm và đầu tư vui vẻ!