Với biểu đồ thị trường chứng khoán giống như đường viền của một chuyến đi tàu lượn siêu tốc trong những ngày gần đây, nhiều người Mỹ có thể được tha thứ khi để mắt tới quỹ 401(k) của họ với một chút lo lắng.
Tiết kiệm hưu trí rất quan trọng đối với hạnh phúc tài chính của hàng triệu người, đặc biệt là người lớn tuổi ở Hoa Kỳ, vì vậy mối lo ngại này là điều dễ hiểu.
Nhưng mọi người nên lo lắng đến mức nào trước những biến động của thị trường? Và mức độ ảnh hưởng của 401(k) khi thị trường sụt giảm là bao nhiêu? Cuộc trò chuyện đã chuyển sang Ronald Premuroso của Đại học Western Governors, một chuyên gia trong lĩnh vực này, để tìm câu trả lời.
Nói một cách đơn giản, 401(k) là một kế hoạch tiết kiệm hưu trí do người sử dụng lao động tài trợ, trong đó nhân viên đóng góp một phần tiền bồi thường của họ trên cơ sở hoãn thuế.
Nhân viên ở mọi lứa tuổi đều có đủ điều kiện để đóng góp vào kế hoạch 401(k) và có quyền lựa chọn đóng góp vào các kế hoạch này trong suốt quá trình làm việc của họ. Nhiều nhà tuyển dụng kết hợp một số hoặc tất cả các khoản đóng góp của nhân viên, khiến kế hoạch này càng trở nên hấp dẫn hơn.
Theo quy định của Sở Thuế vụ, người có tài khoản 401(k) phải bắt đầu rút tiền từ kế hoạch của họ khi họ đủ 73 tuổi. Một số người bắt đầu rút tiền ở độ tuổi sớm hơn.
Người có 401(k) có thể rút tiền khỏi kế hoạch sớm và bất kỳ lúc nào. Tuy nhiên, số tiền rút thường sẽ được coi là thu nhập chịu thuế. Ngoài ra, những người từ 59 tuổi rưỡi trở xuống có thể sẽ phải đối mặt với mức phạt 10% khi rút tiền, trừ khi kế hoạch của người sử dụng lao động cho phép phân bổ khó khăn, rút tiền sớm hoặc cho vay từ tài khoản gói của bạn.
IRS có các quy tắc cụ thể cho việc rút tiền sớm này; nếu rơi vào tình huống này, bạn nên nhờ chuyên gia thuế trợ giúp.
Tất cả các khoản rút tiền bắt đầu ở tuổi 73, mà các chuyên gia thuế gọi là “RMD”, sau đó sẽ bị đánh thuế khi nghỉ hưu - có lẽ ở mức thuế suất thấp hơn mức thuế mà nhân viên phải chịu khi làm việc và làm việc. Vì vậy, việc rút tiền bắt đầu ở tuổi 73 có thể là một cách lập kế hoạch tài chính rất hiệu quả về thuế, bao gồm cả việc lập kế hoạch thuế thu nhập cá nhân cho cuộc sống sau này, đặc biệt là trong những năm nghỉ hưu của một người.
Một lần nữa, điều quan trọng là bạn phải nhận được sự trợ giúp từ chuyên gia thuế để đảm bảo bạn đáp ứng các yêu cầu rút tiền bằng đô la RMD của IRS sau khi bạn bắt đầu rút tiền.
Trong năm dương lịch 2025, số tiền tối đa mà một nhân viên có thể đóng góp cho kế hoạch 401(k) hoãn thuế hàng năm là 23.500 USD, bao gồm cả khoản đóng góp phù hợp của người sử dụng lao động. "Các khoản đóng góp siêu bắt kịp được phép cho nhân viên trên 50 tuổi vào kế hoạch 401(k) của người sử dụng lao động mỗi năm được tính theo lạm phát. Vào năm 2025, các khoản đóng góp siêu bắt kịp cho phép các cá nhân từ 50 tuổi trở lên đóng góp thêm 7.500 đô la vượt quá giới hạn tiêu chuẩn, nâng tổng số tiền đóng góp hàng năm của họ lên 31.000 đô la. Đối với những người bước sang tuổi 60, 61, 62 hoặc 63 tuổi vào năm 2025, Đạo luật AN TOÀN 2.0 cho phép giới hạn đóng góp bắt kịp cao hơn là 11.250 USD, dẫn đến tổng mức đóng góp được phép là 34.750 USD vào năm 2025.
Trước năm 1978, các lựa chọn tiết kiệm hưu trí bị hạn chế.
Năm 1935, Quốc hội đã ban hành Kế hoạch Hưu trí An sinh Xã hội. Tiếp theo là Đạo luật đảm bảo thu nhập khi nghỉ hưu của nhân viên năm 1974, tạo ra các tài khoản hưu trí cá nhân, hay IRA, như một cách để nhân viên tiết kiệm tiền hoãn thuế khi nghỉ hưu.
Kế hoạch 401(k) trở nên phổ biến sau khi Quốc hội thông qua Đạo luật Doanh thu năm 1978.
Vào thời điểm đó, Quốc hội coi kế hoạch 401(k) là một cách thay thế để bổ sung các phúc lợi An sinh xã hội mà tất cả người Mỹ đủ điều kiện đều có quyền nhận khi nghỉ hưu. Năm 1981, IRS ban hành các quy tắc và quy định mới cho phép nhân viên tài trợ cho quỹ 401(k) của họ thông qua việc khấu trừ tiền lương. Điều này làm tăng đáng kể số lượng nhân viên đóng góp vào kế hoạch 401(k) của người sử dụng lao động.
Theo Viện Công ty Đầu tư, tính đến tháng 9 năm 2024, người Mỹ nắm giữ 8,9 nghìn tỷ USD trong các kế hoạch 401(k). Một nghiên cứu do Trung tâm Quyền hưu trí công bố vào cuối năm 2023 sử dụng dữ liệu do Cục Thống kê Lao động cung cấp đã kết luận rằng 56% tổng số người lao động - bao gồm cả nhân viên khu vực tư nhân và chính quyền tiểu bang và địa phương - tham gia vào kế hoạch nghỉ hưu tại nơi làm việc. Con số này tương đương với 145 triệu người lao động toàn thời gian và bán thời gian.
Các khoản đóng góp cho 401(k) thường được đầu tư vào nhiều công cụ tài chính khác nhau, bao gồm cả thị trường chứng khoán.
Hầu hết các kế hoạch 401(k) đều cung cấp các lựa chọn đầu tư với mức độ rủi ro khác nhau, cho phép nhân viên lựa chọn dựa trên mức độ thoải mái cá nhân và mục tiêu tài chính của họ.
Người sử dụng lao động thường thuê bên thứ ba quản lý các kế hoạch 401(k) này. Một số công ty lớn nhất quản lý quỹ 401(k) thay mặt cho người sử dụng lao động và nhân viên bao gồm Fidelity Investments, T. Rowe Price và Charles Schwab, chỉ kể tên một số công ty.
Bởi vì nhiều khoản đầu tư này gắn liền với thị trường chứng khoán nên số dư 401(k) có thể tăng hoặc giảm theo biến động của thị trường.
Điều này phụ thuộc – vào thời điểm bạn bắt đầu đóng góp, thời điểm bạn dự định nghỉ hưu và thời điểm bạn dự kiến bắt đầu rút tiền.
Nhân viên có tài khoản 401(k) chỉ nên lo lắng về việc cổ phiếu giảm giá nếu họ cần tiền ngay bây giờ - cho chi phí sinh hoạt khi nghỉ hưu hoặc vì các lý do khẩn cấp khác. Nếu bạn không cần rút tiền sớm thì thường không có lý do gì để hoảng sợ. Lịch sử đã chỉ ra rằng thị trường có thể hồi phục nhanh chóng; sự sụt giảm ngắn hạn thường không báo hiệu xu hướng dài hạn.
Theo thời gian, thị trường chứng khoán đã trải qua nhiều giai đoạn sụt giảm giá cổ phiếu:bong bóng internet vỡ năm 2000; giai đoạn sau sự kiện 11/9; và cuộc khủng hoảng ngân hàng toàn cầu và Hoa Kỳ năm 2007-2010, chỉ kể ra ba cuộc khủng hoảng.
Nhưng nhìn chung, theo thời gian, lợi nhuận của thị trường chứng khoán đạt trung bình 9% từ năm 1994 đến năm 2024, bao gồm cả những giai đoạn giá cổ phiếu giảm nêu trên.
Vì vậy, ngay cả khi bạn thuộc thế hệ bùng nổ dân số sắp nghỉ hưu và quỹ 401(k) của bạn đã bị ảnh hưởng trong những tuần gần đây, đừng hoảng sợ. Hãy ghi nhớ sự thật hiển nhiên rằng thị trường chứng khoán luôn có thể đi xuống cũng như đi lên.
Lịch sử cho thấy rằng về lâu dài, tùy thuộc vào kế hoạch và thời điểm nghỉ hưu của bạn, hợp tác chiến lược với một cố vấn tài chính đáng tin cậy về khoản tiết kiệm hưu trí 401(k) của bạn là một cách tiếp cận tốt, đặc biệt là trong những giai đoạn như chúng ta đã thấy trong những tuần gần đây trên thị trường chứng khoán.
Bài viết này nhằm mục đích cung cấp thông tin và không phải là lời khuyên tài chính. Hãy tham khảo ý kiến của cố vấn tài chính đủ năng lực trước khi đưa ra quyết định tài chính.