Làm việc với các vận động viên và nghệ sĩ giải trí chuyên nghiệp, tôi đã bắt gặp một số người đột ngột trở nên giàu có lần đầu tiên khi bắt đầu con đường lập kế hoạch tài chính. Có rất nhiều quyết định phải đưa ra, trong đó quan trọng nhất là bạn có thể tin tưởng ai để giúp bạn trong suốt chặng đường?

Câu hỏi đó đã được đặt ra hàng đầu khi ngày 15 tháng 3 năm 2018, phán quyết của tòa án vòng quanh đặt vấn đề bảo vệ người tiêu dùng đối với quy tắc ủy thác của Bộ Lao động. Với dự thảo NFL đã có ở phía sau chúng tôi và dự thảo NBA gần như sắp xảy ra, điều bắt buộc là những người tìm kiếm sự giàu có đột ngột phải được trang bị thông tin thích hợp về các chuyên gia tài chính mà họ sẽ lựa chọn.

Bạn có thể mong đợi rằng những lợi ích tốt nhất của bạn sẽ được lưu tâm, nhưng có thể không. Khách hàng tiềm năng cần biết sự khác biệt trong các loại chuyên gia tài chính ngoài kia. Với suy nghĩ đó, đây là bảy câu hỏi bạn nên đặt ra khi tìm cách thuê một chuyên gia tài chính mới hoặc để xác định xem người bạn đang làm việc có phù hợp với bạn hay không.

1. Bạn thuộc kiểu cố vấn tài chính nào?

Các cố vấn tài chính sử dụng nhiều thuật ngữ khác nhau để phân biệt với đối thủ cạnh tranh của họ. Một số có thể sử dụng các thuật ngữ như “Người lập kế hoạch tài chính”, “Người quản lý tài sản”, “Người tư vấn tài sản riêng”, “Người quản lý danh mục đầu tư”, “Người tư vấn đầu tư”, cũng như vô số chức danh ưa thích khác để gây ấn tượng với khách hàng tiềm năng. Tóm lại, tất cả đều liên quan đến việc cấp phép và trải nghiệm. Tuy nhiên, có thể một cố vấn được cấp phép nhiều lần quan tâm đến việc bán sản phẩm hơn là một cố vấn có một giấy phép được trả tiền khi tư vấn đầu tư.

Nhu cầu của mọi người là khác nhau, vì vậy, việc tìm kiếm một người có kiến ​​thức phù hợp với mục tiêu của bạn là rất hợp lý. Ví dụ:một người nhận thừa kế sẽ được hưởng lợi từ một cố vấn tài chính chỉ tính phí để giúp lập một kế hoạch tài chính cùng nhau. Các đại lý bảo hiểm thích hợp hơn để đưa ra lời khuyên về cách giảm thiểu rủi ro và các giải pháp thay thế cho thị trường chứng khoán.

Người quản lý danh mục đầu tư là một loại cố vấn tài chính tham gia vào việc quản lý hàng ngày các khoản đầu tư của bạn và có thể có chỉ định Nhà phân tích tài chính được điều hành (CFA). Người lập kế hoạch tài chính là một kiểu cố vấn tài chính tập trung hơn vào toàn bộ bức tranh tài chính của bạn thay vì đề xuất các khoản đầu tư và có thể được chỉ định Người lập kế hoạch tài chính được chứng nhận (CFP). Có một số trường hợp cố vấn tài chính sẽ có cả hai, vì vậy bạn cần hỏi chuyên môn của họ là gì vì họ không thể làm mọi thứ.

2. Bạn có nhận được bất kỳ khoản tiền thưởng hoặc ưu đãi nào cho các khoản đầu tư được đề xuất không?

Các cố vấn tài chính thường nhận được cả tiền thưởng và ưu đãi trên các khoản đầu tư đã bán, nhưng họ hiếm khi đề cập đến nó trong các bài thuyết trình của mình. Ví dụ, một số quỹ tương hỗ, niên kim và chính sách bảo hiểm nhân thọ sẽ cung cấp các chuyến đi và bồi thường bổ sung cho họ cho hoạt động kinh doanh của họ. Mặc dù bạn có thể nghĩ rằng cố vấn tài chính của bạn đang đề xuất các khoản đầu tư phù hợp, nhưng thực tế họ có thể đang làm điều hoàn toàn ngược lại.

Mặt khác, không có gì sai với tiền thưởng và chỉ vì chúng được cung cấp không nhất thiết có nghĩa là đó là một khoản đầu tư tồi. Nhưng nó cần được tiết lộ và khách hàng nên biết. Tôi đã thấy tiền thưởng và khuyến khích có được trong cách cung cấp lời khuyên tốt nhất.

Ngoài ra, khi các cố vấn tài chính thay đổi công ty môi giới, tiền thưởng thường nhận được khi đưa khách hàng đến công ty mới. Bắt buộc phải tìm hiểu xem có bất kỳ khoản bồi thường bổ sung nào được đưa ra khi theo một cố vấn tài chính đến một công ty mới hay không. Mặc dù bản thân tiền thưởng không đến từ tài khoản của khách hàng, nhưng khi tài khoản được chuyển cho một công ty môi giới khác, sẽ có chi phí, chẳng hạn như hoa hồng, do đó sẽ phát sinh. Và mặc dù cố vấn có thể đã làm rất tốt trong quá khứ, nhưng điều đó không có nghĩa là công ty mới của anh ấy sẽ cung cấp các khoản đầu tư giống như trước đây.

3. Bạn được thanh toán như thế nào?

Tìm hiểu cách mà cố vấn tài chính của bạn được trả tiền là một trong những câu hỏi quan trọng nhất. Có ba hình thức bồi thường chính:

1. Tính theo tỷ lệ phần trăm tài sản được quản lý hoặc một khoản phí cố định hoặc theo giờ để lập kế hoạch tài chính;
2. Hoa hồng đối với chứng khoán hoặc phí 12b-1 (ví dụ:quỹ tương hỗ, cổ phiếu, trái phiếu, Quỹ tín thác đầu tư bất động sản (REIT), Hợp danh hữu hạn chính (MLP), dịch vụ dầu khí, v.v.); và
3. Hoa hồng cho các sản phẩm bảo hiểm (ví dụ:niên kim, bảo hiểm nhân thọ, thương tật và chăm sóc dài hạn, v.v.).

Bằng cách tìm hiểu mô hình bồi thường của cố vấn tài chính, bạn sẽ hiểu rõ hơn nhiều nếu họ hoạt động theo tiêu chuẩn ủy thác hoặc tiêu chuẩn phù hợp (giải thích bên dưới).

4. Bạn cung cấp những loại dịch vụ nào?

Các loại cố vấn tài chính khác nhau cung cấp nhiều loại dịch vụ. Ví dụ, một người quản lý danh mục đầu tư (hoặc người quản lý tài sản) rất có thể sẽ chỉ đưa ra lời khuyên liên quan đến các loại đầu tư mà bạn nên có. Thật không may, nhiều người khác là nhân viên bán hàng đang tìm cách bán sản phẩm cho công ty của họ và không đưa ra lời khuyên toàn diện.

Thông thường, một nhà lập kế hoạch tài chính sẽ đánh giá mức độ chấp nhận rủi ro của bạn và lập một kế hoạch dài hạn có tính đến thuế, hưu trí, lập kế hoạch di sản và các nhu cầu khác cho các nhu cầu khác nhau.

Trước khi quyết định xem bạn có cần cố vấn tài chính hay không, hãy tự hỏi bản thân về các loại dịch vụ cần thiết và việc trả phí cho người có thể không cung cấp những gì bạn đang tìm kiếm có hợp lý hay không.

5. Bạn có phàn nàn gì không và kết quả như thế nào?

Mỗi cố vấn tài chính được cấp phép hợp lệ đều có một hồ sơ với thông tin chi tiết về các khiếu nại và bất kỳ tiết lộ nào khác. Bạn có thể dễ dàng truy cập lời khuyên này thông qua các trang web của FINRA’s Broker Check (https://brokercheck.finra.org/) hoặc Tiết lộ Công khai của Cố vấn Đầu tư của SEC (https://www.adviserinfo.sec.gov/). Bạn nên xem trước khi gặp cố vấn tài chính. Hãy nhớ rằng không phải tất cả các khiếu nại đều được tạo ra như nhau. Một số kết thúc là không có cơ sở, và những người khác có thể rất nhỏ hoặc cũ. Cũng có những khiếu nại mà cuối cùng có thể đã được giải quyết nhưng vì cố vấn đưa ra đề xuất "phù hợp", chúng có thể không có lợi cho khách hàng. Nếu vì lý do nào đó mà có khiếu nại, mục tiêu là hỏi và biết cách cố vấn này có thể làm việc cho bạn.

Các cố vấn đầu tư được yêu cầu cung cấp cho SEC một Biểu mẫu ADV với thông tin được đề cập ở trên, được tạo cho các mục đích pháp lý.

6. Công ty của bạn có bán các khoản đầu tư độc quyền hay hoạt động theo mô hình chia sẻ doanh thu không?

Tùy thuộc vào công ty tư vấn tài chính mà cố vấn của bạn liên kết, họ có thể bán các khoản đầu tư độc quyền hoặc hoạt động theo mô hình chia sẻ doanh thu. Điều đó có nghĩa là gì? Nói một cách đơn giản, cố vấn tài chính của bạn và công ty của họ có thể nhận được khoản bồi thường bổ sung (thường được gọi là “hỗ trợ tiếp thị”) ngoài tiền hoa hồng của họ khi bán cho bạn một số quỹ tương hỗ nhất định.

Là khách hàng tiềm năng, bạn có thể thực hiện tìm kiếm công ty đầu tư của cố vấn tài chính của mình với các từ “chia sẻ doanh thu”. Điều này sẽ trả lời câu hỏi nếu bạn không nhận được câu trả lời rõ ràng. Cũng giống như câu hỏi về tiền thưởng và khuyến khích ở trên, cần có sự minh bạch hơn về cách các công ty kiếm tiền thay vì đặt gánh nặng cho khách hàng khi tìm kiếm tài liệu quảng cáo ADV hoặc phải hỏi thêm các câu hỏi khác. Và bất kỳ sự thiếu minh bạch nào sẽ là dấu hiệu đỏ cho các nhà đầu tư.

7. Bạn có phải là “người được ủy thác” hay bạn hoạt động theo “tiêu chuẩn phù hợp”?

Đối với một khách hàng tiềm năng, việc giải mã giữa tiêu chuẩn ủy thác và tính phù hợp là rất khó. Lý do là bởi vì thường nhiều cố vấn tài chính không muốn tiết lộ đầy đủ ý định thực sự của họ và muốn hoạt động dưới quyền thay vì minh bạch. Biết được sự khác biệt là rất quan trọng để hiểu động lực đằng sau các khuyến nghị đầu tư.

Dưới đây là một số điểm khác biệt chính:

Tiêu chuẩn Phù hợp

• Các khoản đầu tư đã bán phải được coi là phù hợp, nhưng không nhất thiết phải là lựa chọn tốt nhất cho khách hàng.
• Các cố vấn được đề cập trong tiêu chuẩn này được phân loại là người môi giới (hoặc người môi giới chứng khoán), Người đại diện đã đăng ký (RR), tổ chức tín dụng và ngân hàng.
• Các cố vấn được trả hoa hồng được tính theo tỷ lệ phần trăm của số tiền đã đầu tư.
• Chúng được điều chỉnh bởi Cơ quan quản lý ngành tài chính (FINRA).

Ủy thác

• Các khoản đầu tư được cung cấp phải vì lợi ích tốt nhất của khách hàng của họ.
• Các chuyên gia tài chính như vậy được phân loại là cố vấn đầu tư, Đại diện cố vấn đầu tư (IAR) và
• Cố vấn Đầu tư đã Đăng ký (RIA).
• Họ thường được trả theo tỷ lệ phần trăm tài sản được quản lý, mức phí cố định, phí theo giờ hoặc phần trăm tài sản được quản lý.
• Chúng được điều chỉnh bởi Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch (SEC).

Việc chọn sai cố vấn tài chính - điều tồi tệ nhất - có thể là sự khác biệt giữa một tương lai tài chính an toàn và có thể mất đi mọi thứ bạn đã tích lũy. Vì vậy, bạn phải trả tiền nếu đặt những câu hỏi này và đảm bảo rằng bạn hiểu mình đang giao dịch với ai và liệu họ có phải là kiểu chuyên gia phù hợp với nhu cầu của bạn hay không.