Bạn muốn nghỉ hưu vào năm nào? Câu hỏi duy nhất đó là khái niệm đằng sau quỹ ngày mục tiêu, vốn đang nhanh chóng trở nên phổ biến.
Quỹ ngày mục tiêu ra mắt vào năm 1994 như một lựa chọn đơn giản cho những người tiết kiệm khi nghỉ hưu. Chúng là quỹ tương hỗ, dựa trên năm người tiết kiệm dự định nghỉ hưu. Giả sử bạn 50 tuổi và bạn dự định nghỉ hưu ở tuổi 65. Bạn sẽ chọn quỹ ngày mục tiêu cho năm 2036 - hoặc nhiều khả năng hơn là năm 2035, vì quỹ ngày mục tiêu có xu hướng là bội số của năm. Quỹ ngày mục tiêu được chủ động quản lý trong suốt phần đời còn lại của bạn, tái cân bằng để điều chỉnh rủi ro khi bạn già đi và gần đến ngày nghỉ hưu.
Khi nhiều người tiết kiệm hưu trí chuyển sang tùy chọn này, có một số ưu và nhược điểm cần lưu ý.
Về mặt khái niệm, quỹ ngày mục tiêu là rất tốt; chúng là một giải pháp đơn giản cho những người không muốn giao dịch đầu tư hoặc những người bị đe dọa bởi tiền bạc. Chúng là một lựa chọn tốt cho những nhà đầu tư không có tay và không muốn tự mình cân đối lại các khoản đầu tư của mình. Các quỹ theo ngày mục tiêu cũng tốt cho các nhà đầu tư DIY, bởi vì chúng là một chiến lược toàn diện hơn là chọn dựa trên hiệu suất trong quá khứ, đây là cách mà những người tự làm thường chọn đầu tư. Họ sẽ chọn những cổ phiếu hoạt động tốt trong quý hoặc năm trước, đây không phải là một chiến lược thành công, bởi vì hiệu suất trong quá khứ không nhất thiết cho thấy sự tăng trưởng trong tương lai.
Các quỹ ngày mục tiêu không được cá nhân hóa cho tình huống cụ thể của một người; họ coi mọi người sẽ nghỉ hưu trong một năm nhất định như nhau. Tuy nhiên, mỗi người không giống nhau. Họ có nhu cầu thu nhập, lối sống và nguồn lực khác nhau khi nghỉ hưu. Mọi người nên có kế hoạch thu nhập cá nhân khi nghỉ hưu và các quỹ theo ngày mục tiêu không thể làm điều đó.
Một vấn đề khác là nhiều người không đào sâu đủ để tìm quỹ theo ngày mục tiêu tốt nhất khi nói đến chi phí nội bộ, phân bổ tài sản và cách quản lý quỹ. Họ cũng không dành thời gian để tìm cách kết hợp quỹ ngày mục tiêu vào một chiến lược hưu trí tổng thể. Nếu bạn có Roth hoặc IRA truyền thống, cả hai bổ sung cho nhau như thế nào? Các quỹ theo ngày mục tiêu phải là một phần của kế hoạch nghỉ hưu hoàn chỉnh.
Để thực sự đa dạng hóa, những người tiết kiệm hưu trí cần phải phân chia tiền của họ giữa các loại tài sản khác nhau - bao gồm tài sản thanh khoản mà bạn có thể truy cập bất cứ lúc nào (như tài khoản tiết kiệm và CD ngắn hạn), tài sản tăng trưởng (như quỹ tương hỗ) và tài sản an toàn tài sản (CD dài hạn hơn và có thể là niên kim).
Phải nói rằng, điều quan trọng là phải đa dạng hóa tài sản của bạn trong mỗi danh mục. Vì vậy, mặc dù các quỹ theo ngày mục tiêu có lợi thế của chúng, nhưng việc đặt 100% số tiền bạn nắm giữ vào một quỹ duy nhất có thể đang làm quá mức. Bất cứ khi nào bạn đặt tất cả trứng của mình vào một giỏ, đó không phải là một giải pháp tuyệt vời.
Khi tìm cách đa dạng hóa quỹ ngày mục tiêu, hãy cân nhắc việc đa dạng hóa các nhà cung cấp của bạn. Các quỹ theo ngày mục tiêu trông khác nhau với mỗi nhà cung cấp, ví dụ như Vanguard, Fidelity và T. Rowe Price. Chúng được tạo thành từ các tỷ lệ cổ phiếu khác nhau và một số được quản lý tích cực trong khi những quỹ khác hoàn toàn là quỹ chỉ số. Nếu bạn có tùy chọn, tôi khuyên bạn nên đầu tư vào quỹ ngày mục tiêu cho cùng năm từ các nhà cung cấp khác nhau.
Một cách đơn giản khác để đa dạng hóa là chọn các năm khác nhau cho quỹ ngày mục tiêu của bạn, ví dụ như năm 2045 và 2050. Về mặt lý thuyết, quỹ ngày mục tiêu năm 2050 sẽ có rủi ro cao hơn. Điều đó có nghĩa là bạn sẽ nhận được phần thưởng tốt hơn trong những năm tốt đẹp ở Phố Wall. Bạn cũng sẽ bị đau đớn hơn trong một năm tồi tệ.
Các nhà đầu tư nên xem xét bản cáo bạch và chi phí của quỹ vào ngày mục tiêu. Bạn có thể truy cập một trang web như FINRA, đầu tư vào quỹ và tìm hiểu thông tin quan trọng dễ hiểu. Tôi rất nhạy cảm với phí, vì vậy tôi thích nhìn vào chi phí nội bộ. Có một tin tốt về mặt này:Phí quỹ theo ngày mục tiêu đã giảm trong những năm gần đây. Tính đến năm 2020, phí trung bình cho khoản đầu tư 10.000 đô la là khoảng 52 đô la. Con số đó so với mức 103 đô la vào năm 2009. Một quỹ được quản lý tích cực hay bị động hơn? Nếu một quỹ được quản lý tích cực, thì có một người quản lý tiền mua và bán cổ phiếu trong quỹ đó. Một quỹ thụ động sẽ có nhiều quỹ chỉ số hơn và thường có phí thấp hơn.
Một số quỹ theo ngày mục tiêu có nhiều rủi ro hơn những quỹ khác. Điều quan trọng là phải nghiên cứu vấn đề này để tìm ra mức độ rủi ro mà bạn đang phải đối mặt. Có những công cụ tuyệt vời để phân tích rủi ro, như Riskalyze hoặc AssetLock. Cố vấn tài chính có thể trợ giúp bằng cách sử dụng các công cụ này để nghiên cứu rủi ro liên quan đến từng quỹ.
Nói chung, nếu quỹ ngày mục tiêu được quản lý đúng cách, thì quỹ sẽ có ít rủi ro hơn khi bạn đến gần ngày mục tiêu. Bạn không muốn chấp nhận rủi ro nhiều hơn mức bạn có thể chấp nhận. Điều đó có thể khiến các nhà đầu tư lo lắng khi Phố Wall sụt giảm và họ bán sai thời điểm.
Bạn cũng có thể muốn xem xét quỹ ngày mục tiêu được đầu tư vào những công ty và ngành nào. Một số nhà đầu tư có ý thức xã hội có thể không muốn tiền của họ đổ vào các ngành cụ thể, như thuốc lá, rượu hoặc đạn dược. Nếu điều này quan trọng với bạn, hãy nghiên cứu về quỹ. Tìm hiểu kỹ số vốn nắm giữ của quỹ bằng cách thực hiện một số nghiên cứu trực tuyến. Bạn có thể tìm hiểu xem quỹ được đầu tư vào những công ty nào và có thể mua sắm xung quanh để tìm quỹ ngày mục tiêu phù hợp với mục tiêu của bạn.
Các thế hệ trẻ quan tâm hơn đến việc đầu tư có trách nhiệm với xã hội và chúng ta có thể thấy các quỹ mục tiêu có trách nhiệm với xã hội trong tương lai gần.
Nếu bạn là kiểu nhà đầu tư muốn “đặt nó và quên nó đi”, quỹ ngày mục tiêu là một lựa chọn đơn giản mà bạn nên khám phá. Điểm mấu chốt:Điều quan trọng là bạn phải cam kết tiết kiệm cho tương lai của mình. Tiếp tục gửi tiền vào tài khoản hưu trí của bạn trong cả thời điểm tốt và xấu. Bạn sẽ không hối tiếc.
