Tìm hiểu quỹ tương hỗ trên thị trường tiền tệ

Các nhà đầu tư quỹ tương hỗ thường tha hồ lựa chọn khi chọn từ các chương trình khác nhau. Các quỹ tương hỗ trên thị trường tiền tệ đầu tư vào các công cụ nợ ngắn hạn, tiền mặt và các khoản tương đương tiền có xếp hạng cao nhất, tạo ra lợi nhuận rủi ro thấp. Do đó, những khoản tiền này được coi là khoản đầu tư an toàn cho lợi nhuận có rủi ro thấp có thể dự đoán được.

Tìm hiểu quỹ tương hỗ trên thị trường tiền tệ

Các quỹ tương hỗ trên thị trường tiền tệ là để đáp ứng các nhu cầu tài chính ngắn hạn. Các quỹ này đầu tư chủ yếu vào tiền và các khoản tương đương tiền với thời gian đáo hạn trung bình là một năm. Nhưng chúng cũng có thể bao gồm các công cụ thanh khoản chất lượng cao như tín phiếu, hợp đồng mua lại, thương phiếu và chứng chỉ tiền gửi. Mục tiêu chính của các quỹ này là thu lãi cho những người mới lớn trong khi giảm thiểu sự biến động của giá trị tài sản ròng (NAV).

Các loại công cụ thị trường tiền tệ

Các quỹ tương hỗ trên thị trường tiền tệ đầu tư vào các loại công cụ sau.

Chứng chỉ tiền gửi : Đây là những khoản tiền gửi có kỳ hạn giống như tiền gửi cố định do các ngân hàng phát hành theo lịch trình. Tuy nhiên, một điểm khác biệt đáng kể giữa FD và Chứng chỉ tiền gửi là đĩa CD không cho phép nhà đầu tư rút tiền trước hạn.

Giấy tờ thương mại : Đây là một dạng nợ ngắn hạn, không có bảo đảm của công ty. Chỉ những tổ chức lớn được xếp hạng tín nhiệm cao nhất mới có thể phát hành thương phiếu (CP) để huy động vốn từ thị trường. Đây là những kỳ phiếu được phát hành với lãi suất chiết khấu và được hoàn lại theo mệnh giá. Sự khác biệt giữa hai mức giá là lợi ích cho nhà đầu tư.

Tín phiếu kho bạc : Tín phiếu kho bạc do chính phủ phát hành có thời gian đáo hạn tối đa là 365 ngày. Vì được chính phủ hậu thuẫn, tín phiếu là công cụ đầu tư an toàn nhất và lãi suất thu được từ những khoản này được gọi là lãi suất phi rủi ro. Tuy nhiên, lãi suất cũng thấp nhất trong các loại hình đầu tư.

Thỏa thuận mua lại : Thỏa thuận mua lại là một hợp đồng theo đó RBI cho các ngân hàng thương mại vay tiền. Nó liên quan đến việc mua và bán các thỏa thuận đồng thời.

Ai nên đầu tư vào quỹ tương hỗ thị trường tiền tệ?

Các quỹ tương hỗ trên thị trường tiền tệ giúp đa dạng hóa danh mục đầu tư. Mục tiêu chính là tạo ra lợi nhuận ngắn hạn có rủi ro thấp từ việc đầu tư vào các công cụ thị trường tiền tệ được đánh giá cao. Tập đoàn được đầu tư vào một danh mục đầu tư đa dạng để tạo ra lợi nhuận ngắn hạn cao nhất. Các nhà đầu tư có thời hạn đầu tư ngắn hạn trong một năm có thể đầu tư vào các quỹ này.

Hơn nữa, các nhà đầu tư ưa thích rủi ro thấp tìm kiếm lợi nhuận cao hơn so với các lựa chọn đầu tư truyền thống như tiền gửi cố định có thể sử dụng công cụ có thể đầu tư của họ trong các chương trình quỹ thị trường tiền tệ tạo ra lợi nhuận có thể dự đoán được trong ngắn hạn.

Tuy nhiên, nếu bạn có chân trời đầu tư dài hạn, các quỹ tương hỗ trên thị trường tiền tệ có thể không phù hợp với mục đích của bạn. Thay vào đó, bạn nên đầu tư vào các quỹ trái phiếu động hoặc quỹ cân bằng, đây vẫn là những khoản đầu tư có rủi ro thấp có khả năng tạo ra nhiều lợi nhuận hơn các quỹ tương hỗ trên thị trường tiền tệ.

Những điều cần cân nhắc khi đầu tư

Ngay cả khi bạn đang đầu tư vào một lựa chọn đầu tư có rủi ro thấp, vẫn có một số yếu tố bạn cần lưu ý với tư cách là một nhà đầu tư.

Rủi ro : Các công cụ thị trường tiền tệ mang rủi ro lãi suất, rủi ro tín dụng và rủi ro tái đầu tư. Trong trường hợp rủi ro lãi suất, nếu giá cơ sở tăng lên, lãi suất sẽ giảm. Hơn nữa, để tạo ra lợi nhuận hấp dẫn, nhà quản lý quỹ có thể đầu tư vào các chứng khoán rủi ro, điều này sẽ làm tăng rủi ro tổng thể cho khoản đầu tư của bạn.

Trả lại : Các quỹ này gửi vào các công cụ thị trường tiền tệ mang lại lợi nhuận cao hơn các tài khoản tiết kiệm thông thường. Nhưng những lợi nhuận này không được đảm bảo. Giá trị NAV sẽ thay đổi theo sự thay đổi của chế độ lãi suất. Lãi suất giảm sẽ làm tăng giá trị của tài sản cơ bản để mang lại lợi nhuận tốt hơn.

Chi phí : Công ty quản lý quỹ sẽ tính phí để quản lý khoản đầu tư của bạn. Tuy nhiên, SEBI đã cố định giới hạn trên ở mức 1,05 phần trăm mà các công ty quản lý tài sản có thể tính phí. Khi tài sản được quản lý (AUM) trong sơ đồ tăng lên, nó có xu hướng giảm chi phí hoạt động.

Cơ hội đầu tư : Các quỹ này phù hợp với các mục tiêu đầu tư ngắn hạn từ ba tháng đến một năm. Nếu bạn có xu hướng đầu tư trung bình, hãy chọn quỹ trái phiếu động.

Mục tiêu tài chính : Nếu bạn đang tìm kiếm một lựa chọn ngắn hạn để gửi các khoản tiền có thể đầu tư vượt mức sẽ kiếm được lợi nhuận cao hơn các tài khoản tiết kiệm thông thường, bạn có thể đầu tư vào các quỹ tương hỗ trên thị trường tiền tệ.

Thuế : Thu nhập vốn theo quỹ tương hỗ thị trường tiền tệ phải chịu thuế. Nó phụ thuộc vào thời gian bạn đầu tư vào quỹ. Nếu thời gian nắm giữ dưới ba năm, thuế thu nhập vốn ngắn hạn sẽ được áp dụng. Khoản lợi nhuận ngắn hạn bổ sung vào thu nhập của nhà đầu tư và bị đánh thuế theo bảng thuế thu nhập.

Ngược lại, đối với thời gian nắm giữ trên ba năm, thuế thu nhập vốn dài hạn sẽ được đánh ở mức cố định là 20% sau khi lập chỉ mục.

Ưu điểm và nhược điểm của việc đầu tư vào quỹ tương hỗ thị trường tiền tệ

Các quỹ tương hỗ trên thị trường tiền tệ cạnh tranh với các khoản đầu tư liên quan đến nợ khác và các khoản đầu tư truyền thống trên thị trường. Tuy nhiên, các quỹ này đầu tư vào nhiều loại tài sản hơn đồng thời hướng đến lợi nhuận cao hơn.

Mục đích chính của các quỹ này là cung cấp các con đường đầu tư an toàn để đầu tư vào các khoản tương đương tiền và tài sản dựa trên nợ có tính thanh khoản cao và an toàn bằng cách sử dụng một phần nhỏ của khoản đầu tư. Trong hình thức đầu tư quỹ tương hỗ, các chương trình này là các khoản đầu tư có rủi ro thấp, lợi nhuận thấp.

Do đó, các nhà đầu tư tìm kiếm các giải pháp đầu tư ngắn hạn với tính thanh khoản cao thường đầu tư vào các hình thức này. Tuy nhiên, các quỹ này không phù hợp cho việc lập kế hoạch nghỉ hưu dài hạn vì khả năng tăng vốn hạn chế.

Vì vậy, về mặt tích cực, những khoản tiền này có tính thanh khoản cao, chi phí thấp và được thiết kế để mang lại lợi nhuận tốt hơn tài khoản tiết kiệm của ngân hàng.

Mặt khác, đây là những khoản đầu tư không có bảo đảm mà giá trị của nó có thể thay đổi theo những thay đổi của chế độ lãi suất. Thứ hai, vốn tăng giá ít hơn đáng kể.

Kết luận

Các quỹ tương hỗ trên thị trường tiền tệ được thiết kế để đáp ứng các mục tiêu tài chính ngắn hạn. Nếu bạn nghĩ từ mô tả trên rằng các lựa chọn đầu tư này phù hợp với danh mục đầu tư của bạn, hãy nghiên cứu thị trường để tìm các quỹ tương hỗ thị trường tiền tệ tốt nhất trước khi đầu tư. Nếu bạn có một quỹ đầu tư dư thừa mà bạn cần sử dụng trong thời gian ngắn, các quỹ tương hỗ tiền tệ phù hợp để đa dạng hóa danh mục đầu tư.


Thông tin quỹ
  1. Thông tin quỹ
  2.   
  3. Quỹ đầu tư công
  4.   
  5. Quỹ đầu tư tư nhân
  6.   
  7. Quỹ phòng hộ
  8.   
  9. Quỹ đầu tư
  10.   
  11. Quỹ chỉ số