Nhiều lần, người ta đã chứng minh rằng các quy tắc đơn giản có thể giúp bạn xây dựng danh mục đầu tư hợp lý nhất và giải tỏa tâm trí của bạn khỏi gánh nặng phát sinh từ sự phức tạp không cần thiết. Dưới đây là một số quy tắc được đưa ra bởi không ai khác ngoài John C Bogle, một trong những người quan trọng nhất trên toàn thế giới trong ngành dịch vụ tài chính.

John Bogle là ai?

Trở lại năm 1975, quỹ tương hỗ chỉ số đầu tiên trên thế giới được thành lập với nguyên tắc hướng dẫn là "ủy thác". Nó tìm cách đặt nhà đầu tư lên hàng đầu và nghiêng quy mô phần thưởng đầu tư về phía nhà đầu tư. Không chỉ vậy, tổ chức này đã thiết lập các tiêu chuẩn để điều hành một tổ chức được điều hành bởi sự ủy thác.

Nhà quỹ, như một cái tên quen thuộc với bạn, được gọi là Vanguard. Cho đến ngày nay, Vanguard là quỹ tương hỗ không tải lớn nhất trên thế giới quản lý hàng nghìn tỷ đô la cho các chủ sở hữu đơn vị của nó.

Tôi muốn bạn tập trung vào người đàn ông đã xây dựng Vanguard, người sáng lập ra nó, John C. Bogle.

John Bogle đã nghiên cứu sâu về quỹ tương hỗ kể từ năm 1949, khi ông bắt đầu luận văn cao cấp tại Đại học Princeton trước khi gia nhập ngành vào năm 1951. Ông được tạp chí Fortune vinh danh là một trong bốn “gã khổng lồ tài chính của thế kỷ XX” của Mỹ.

Anh ấy là một tác giả có nhiều kinh nghiệm và đã viết ra sự khôn ngoan của mình khi đầu tư vào những cuốn sách như Common Sense on Mutual Funds - Những mệnh lệnh mới cho nhà đầu tư thông minh.

Ông Bogle là một tín đồ cứng rắn trong việc lập chỉ mục hoặc mua quỹ chỉ mục. Trong phát hiện của ông (được hỗ trợ bởi dữ liệu), một quỹ chỉ số thị trường rộng gần như sẽ luôn đánh bại một quỹ được quản lý tích cực. Đây chủ yếu sẽ là một hàm của các chi phí được nạp vào các quỹ được quản lý tích cực. Anh ấy vạch ra cách tiếp cận của mình một cách rất logic trong cuốn sách Common Sense on Mutual Funds.

Tuy nhiên, đối với những người vẫn đi theo hướng khác và chọn các quỹ được quản lý tích cực, ông đã chia sẻ 8 quy tắc để xây dựng danh mục đầu tư quỹ tương hỗ. Các quy tắc này dựa trên cùng các chiến lược giúp lập chỉ mục các quỹ thành công.

Mặc dù các quy tắc đã được giải thích rất chi tiết trong cuốn sách Common Sense on Mutual Funds của anh ấy, nhưng trong bài đăng này, tôi mang đến cho bạn bản chất của 8 quy tắc này.

Mặc dù bối cảnh của các quy tắc này là ở Hoa Kỳ, tôi tin rằng chúng sẽ áp dụng cho bất kỳ nhà đầu tư hợp lý nào xây dựng danh mục đầu tư để đáp ứng các mục tiêu tài chính dài hạn.

Tất cả 8 quy tắc được liệt kê dưới đây. Để đọc phần giải thích chi tiết cũng như bối cảnh quỹ tương hỗ của Ấn Độ, bạn có thể tải xuống toàn bộ hướng dẫn.

Chúng ta bắt đầu.

8 Quy tắc của John Bogle để xây dựng Danh mục quỹ chung

Quy tắc 1:Chọn quỹ chi phí thấp

Khi nói đến chi phí, Mr Bogle được coi là một "kẻ cuồng tín". Anh ấy chỉ đơn giản nói "Chi phí quan trọng". Đến nỗi, trong số 8 quy tắc này, anh ấy đã thực hiện Quy tắc số 1 này .

Quy tắc 2:Xem xét cẩn thận các chi phí bổ sung của lời khuyên

Điều mà ông Bogle chỉ ra rằng bạn phải cân nhắc cẩn thận chi phí của lời khuyên mà bạn đang thực hiện. Sau tất cả, đó là chi phí cũng có thể ảnh hưởng đến lợi nhuận của bạn.

Quy tắc 3:Không đánh giá quá cao hiệu quả hoạt động của quỹ trong quá khứ

“… Yếu tố đầu tiên thu hút sự chú ý của hầu hết các nhà đầu tư, cho dù là người có kinh nghiệm hay người mới:thành tích trong quá khứ của quỹ.” Mr Bogle củng cố nó bằng một tuyên bố này.

Hiệu suất trong quá khứ thực sự thu hút sự yêu thích của mọi nhà đầu tư bao gồm cả bạn và tôi. Dòng nổi tiếng này từ quảng cáo của một công ty ô tô tổng hợp tất cả “ kitna degi “.

Quy tắc 4:Sử dụng hiệu suất trong quá khứ để xác định tính nhất quán và rủi ro

Bây giờ, không phải tất cả đều tệ về hiệu suất trong quá khứ. “Nhà đầu tư thông minh“ có thể sử dụng kết quả hoạt động trong quá khứ để xác định tính nhất quán của hiệu suất và biết rủi ro mà quỹ đã thực hiện để đạt được hiệu suất đó.

Ông Bogle nói “hãy tìm kiếm sự nhất quán - đó là đức tính của quỹ tương hỗ.”

Quy tắc 5:Cảnh giác với các ngôi sao

Ở đây Mr Bogle đề cập đến “các nhà quản lý quỹ cấp sao”.

Như ông Bogle đã chỉ ra, vấn đề với Người quản lý ngôi sao là hai vấn đề. Một, không ai có thể nói trước ai sẽ là ngôi sao. Hai, Người quản lý ngôi sao không bao giờ ở trong cùng một tổ chức, ngoại trừ một số ít.

Quy tắc 6:Cẩn thận với quy mô tài sản

Mr Bogle có 2 điều rất đơn giản muốn nói về vấn đề này. “Tránh các tổ chức quỹ lớn:

• không có lịch sử đóng quỹ - nghĩa là chấm dứt việc chào bán cổ phiếu của họ cho các nhà đầu tư mới, hoặc
• dường như sẵn sàng để quỹ của họ phát triển, bất kể mục tiêu đầu tư của họ, với quy mô dường như vô hạn, vượt quá khả năng của họ để phân biệt kết quả đầu tư của họ với đám đông. ”

Thật không may, ở Ấn Độ, rất hiếm khi xảy ra trường hợp quỹ đóng đăng ký mới hoặc trả lại tiền cho nhà đầu tư.

Quy tắc 7:Không sở hữu quá nhiều tiền

“Tôi thực sự tin rằng nhìn chung không cần thiết phải vượt quá bốn hoặc năm quỹ cổ phần” là lời khuyên hiền triết từ Mr Bogle. Tôi chắc rằng bạn cũng đã từng nghe điều đó.

Quy tắc 8:Mua danh mục đầu tư của bạn - và giữ nó

Hãy hiểu một điều - quỹ tương hỗ không phải là cổ phiếu .

Lời khuyên của ông Bogle là, “Khi bạn đã xác định được mục tiêu dài hạn của mình, xác định khả năng chấp nhận rủi ro và lựa chọn cẩn thận… .các khoản tiền đáp ứng được mục tiêu của bạn, hãy tiếp tục hành động. Giữ chặt. ”

Vì vậy, đây là 8 quy tắc đơn giản do John Bogle đưa ra để xây dựng danh mục đầu tư quỹ tương hỗ thành công.

Bạn không nên bỏ lỡ việc đọc các ghi chú chi tiết về 8 điểm này, đặc biệt khi tham khảo bối cảnh Ấn Độ, trong sách điện tử “ John Bogle về Cách xây dựng danh mục quỹ tương hỗ thành công. ”

Đây là cách bạn có thể làm điều đó.