Báo cáo lưu chuyển tiền tệ là một trong ba báo cáo tài chính chính mà các công ty phát hành một cách thường xuyên. Báo cáo lưu chuyển tiền tệ cho biết tiền đến từ đâu và sẽ đi về đâu. Nếu bạn là nhà đầu tư hoặc nhà đầu tư tiềm năng trong một công ty, tuyên bố này có thể cung cấp cho bạn thông tin có giá trị, nhưng nó cũng có một số hạn chế.
Một trong những ưu điểm của báo cáo lưu chuyển tiền tệ là nó cung cấp cho bạn cái nhìn chi tiết về những thay đổi lượng tiền mặt mà một công ty nắm giữ theo thời gian. Nó không phải là một báo cáo cung cấp cho bạn thông tin tuyệt đối như bảng cân đối kế toán hoặc báo cáo thu nhập. Thay vào đó, nó sẽ xem xét liệu công ty có đang tích lũy nhiều tiền mặt hơn trước đây hay nó đang mất tiền mặt. Điều này giúp bạn có cái nhìn bao quát về sự thành công của công ty khi kết hợp với các tuyên bố khác.
Một lợi ích khác của việc sử dụng báo cáo lưu chuyển tiền tệ là nó cho bạn biết liệu công ty có đủ tiền để mở rộng hay không. Thông thường, khi một công ty muốn mở rộng, nó cần tiền mặt. Trong khi các công ty không phải lúc nào cũng mở rộng khi họ có tiền mặt, các công ty có lượng tiền mặt lớn thường mạnh hơn về mặt tài chính so với những công ty không có. Báo cáo lưu chuyển tiền tệ chỉ cung cấp thông tin về việc tiền và các khoản tương đương tiền sẽ đến và đến từ đâu. Nó không xem xét việc nắm giữ tài sản của công ty.
Một trong những nhược điểm tiềm ẩn của báo cáo lưu chuyển tiền tệ là nó không tính đến bất kỳ sự tăng trưởng nào trong tương lai. Khi xem báo cáo lưu chuyển tiền tệ, về cơ bản bạn đang xem xét thông tin từ các hoạt động kinh doanh trong quá khứ. Nếu công ty đang trong quá trình phát triển một công nghệ đột phá, nó có thể sắp tạo ra một lượng lớn tiền mặt. Nếu chỉ nhìn vào báo cáo lưu chuyển tiền tệ, bạn có thể không đánh giá đúng tiềm năng tương lai của công ty.
Một vấn đề tiềm ẩn khác với báo cáo lưu chuyển tiền tệ là việc giải thích dữ liệu có thể khó khăn. Thông tin trên báo cáo lưu chuyển tiền tệ không nhất thiết phải dễ hiểu. Bạn có thể thấy tất cả dòng tiền đang đi đến đâu, nhưng bạn có thể không biết liệu nó có nên đi đến đó hay không. Ví dụ, có thể khó đánh giá xem công ty nên đầu tư thêm vào một nhà máy hay trả hết nợ. Bạn phải nắm bắt tất cả các thông tin được trình bày và đưa ra các giả định tốt nhất mà bạn có thể đưa ra.
