Nghỉ hưu là một nguồn lo lắng đáng kể cho người Mỹ. Theo báo cáo, 40% chúng ta sợ nghỉ hưu hơn cái chết. Ngoài công việc của chính phủ, lương hưu gần như đã biến mất. Những thay đổi quan trọng nhằm giải quyết một số vấn đề mang tính hệ thống sắp tới, nhưng các chuyên gia như Wade Pfau tin rằng luật An sinh Xã hội mới có thể là không đủ. Kết hợp với khả năng suy thoái (khi thị trường tăng giá tiếp tục chạy), áp lực kinh tế do COVID-19 gây ra và 10.000 Baby Boomers nghỉ hưu mỗi ngày, điều này hầu như không gây ngạc nhiên.
Với sự tuyệt chủng của lương hưu do người sử dụng lao động cung cấp gần như tuyệt chủng, người Mỹ ngày càng phải tìm ra kế hoạch thu nhập khi nghỉ hưu của riêng họ, mặc dù nhiều người trong chúng ta thiếu công cụ hoặc đào tạo để làm như vậy.
Hiểu biết về tài chính là một lĩnh vực giáo dục thường bị bỏ quên ở người Mỹ; điều này khiến cho việc lập kế hoạch tài chính trở nên không rõ ràng và quá sức. Đối với nhiều người, việc nghỉ hưu bao gồm:"Tôi cần tiết kiệm bao nhiêu tiền vào thời điểm nghỉ hưu?" Nhưng điều đó không đơn giản như vậy và việc không lập kế hoạch cho rủi ro chuỗi lợi nhuận là một cạm bẫy lớn.
Bởi vì tài khoản hưu trí thường gắn liền với thị trường chứng khoán và thị trường chứng khoán vốn đã biến động, có thể xảy ra suy thoái bất ngờ tác động đáng kể đến dòng thu nhập của người về hưu nếu nó xảy ra trong cái gọi là “thập kỷ mong manh” - 5 năm dẫn đến nghỉ hưu và 5 năm tiếp theo.
Nói một cách đơn giản, nếu bạn gặp phải những tổn thất đáng kể do sự kết hợp của một số khoản rút tiền và hoạt động kém hiệu quả trong suốt một thập kỷ mong manh, thì rất khó để phục hồi. Bạn đang ở một vị trí mà số năm thu nhập của bạn chậm hơn hoặc gần như sau bạn và phần lớn thời gian nghỉ hưu của bạn (nếu không phải là tất cả) vẫn còn ở phía trước. Cho rằng việc nghỉ hưu có thể kéo dài 30 năm hoặc hơn, điều đó có thể gây ra thảm họa trong những năm dễ bị tổn thương nhất của bạn. Đó là rủi ro chuỗi lợi nhuận hoặc rủi ro chuỗi.
Vì vậy, việc nghỉ hưu của bạn có phải chấp nhận rủi ro vốn có trên thị trường chứng khoán? Có lẽ. Nhưng nó không nhất thiết phải như vậy. Trợ cấp niên kim có thể là một cách hiệu quả để đảm bảo độ bền cho thời gian nghỉ hưu của bạn bằng cách giảm mức độ rủi ro thị trường của dòng thu nhập của bạn. Giống như việc bạn bảo vệ ngôi nhà của mình trước rủi ro hỏa hoạn và lũ lụt, bạn cũng có thể đảm bảo một khoản đầu tư khác có giá trị nhất của mình khỏi rủi ro:khoản tiết kiệm hưu trí của bạn.
Một số cố vấn tài chính đã do dự trong việc cung cấp niên kim cho khách hàng của họ, vì nhiều lý do. Trong số những lý do này là chi phí cao và tính thanh khoản hạn chế, cũng như thiếu quyền lợi tử vong. Nhiều người tin rằng chúng quá phức tạp. Mặc dù những lời phàn nàn này đúng với một số loại niên kim, nhưng nhìn chung chúng không đúng. Không còn nữa.
Những phản đối này đang được khắc phục vì các chế độ niên kim hiện đại có xu hướng đơn giản hơn và ít tốn kém hơn. Những đổi mới này đã truyền cảm hứng cho nhiều cố vấn tài chính thay đổi quan điểm của họ về niên kim; trên thực tế, một cuộc khảo sát năm 2021 do RetireOne và Protective Life thực hiện cho thấy ít hơn một phần tư cố vấn tài chính sẽ không giới thiệu một niên kim cho khách hàng, ngay cả khi nó phù hợp nhất với nhu cầu của khách hàng.
Nhưng một số ý kiến phản đối vẫn đáng được xem xét. Hầu hết các niên kim do có các hạn chế về tính thanh khoản và có nhiều hạn chế về mặt lịch sử không tốt trong việc bảo vệ chống lại lạm phát.
Niên kim trả chậm tiềm tàng (CDA) có lợi thế tổng thể giống như các niên kim thu nhập khác - thu nhập được đảm bảo bất kể thị trường chứng khoán suy thoái, rút tiền đúng thời hạn, v.v. - nhưng loại niên kim này vượt qua một số rào cản còn lại.
CDA hoạt động như một loại “giấy bao bọc rủi ro” cho IRA, Roth IRA và tài khoản môi giới chịu thuế của bạn, nhưng phần bảo hiểm không được gộp từ các tài khoản cơ bản để các khoản đầu tư vào ETF và quỹ tương hỗ có thể được bảo hiểm. Số thu nhập bạn nhận được từ CDA (cơ sở bảo hiểm của bạn) được tính từ tổng số tiền đầu tư ban đầu của bạn và sẽ không giảm xuống dưới số tiền đó, bất kể thị trường làm gì. Trên thực tế, cơ sở bảo hiểm của bạn có thể tăng lên, và các khoản thanh toán thu nhập hàng năm đó có thể dao động từ 3% đến 6%. Tuy nhiên, hãy nhớ rằng việc rút tiền vượt quá CÓ THỂ ảnh hưởng đến cơ sở bảo hiểm của bạn.
Thanh toán thu nhập của CDA kích hoạt khi bạn cần và được công ty bảo hiểm thanh toán cho phần còn lại của cuộc đời bạn, ngay cả sau khi tài sản của bạn đã cạn kiệt. Cho đến lúc đó, cố vấn tài chính của bạn vẫn tiếp tục quản lý tài sản hưu trí cho bạn.
Điều này có nghĩa là, nếu thị trường chứng khoán có xu hướng rất tốt, các tài khoản mà CDA đang bảo vệ sẽ phát triển và số tiền mà các khoản thanh toán thu nhập của bạn dựa trên đó cũng sẽ tăng lên, tạo cho bạn một bước đệm lớn hơn sau này trong cuộc sống. Nhưng nếu thị trường hoạt động kém và tài khoản của bạn bị thu hẹp, CDA của bạn tiếp tục thanh toán với tỷ lệ tương tự, bất kể các khoản đầu tư của bạn hoạt động kém như thế nào. Và, tùy thuộc vào khả năng thanh toán các yêu cầu của công ty bảo hiểm, chúng vẫn tiếp tục ngay cả khi các tài khoản cơ bản đã cạn kiệt. Đó là thu nhập đảm bảo cho cuộc sống.
Điều đó nghe có vẻ tuyệt vời, phải không? Nhưng có thể bạn đang hỏi tất cả hoạt động như thế nào và có lẽ quan trọng nhất là chi phí của nó là bao nhiêu. Một lần nữa, đây là bảo hiểm. Nó không miễn phí. Tuy nhiên, tất cả đều đơn giản hơn bạn nghĩ.
Câu hỏi đầu tiên cần hỏi là:Tôi muốn bao gồm những gì? CDA thường được thiết kế để bao gồm các quỹ tương hỗ và ETF. Các CDA tốt nhất cung cấp nhiều quỹ tương hỗ và ETF đã được phê duyệt để lựa chọn. Rất có thể các tài khoản hưu trí của bạn đã được thiết lập để hoạt động với chúng. Bạn quyết định tổng giá trị bạn muốn đảm bảo và điều đó đặt cơ sở bảo hiểm ban đầu của bạn.
Điều quan trọng cần nhắc lại là những khoản tiền này vẫn ở nguyên vị trí của chúng. Người lập kế hoạch tài chính của bạn tiếp tục quản lý chúng và bạn vẫn giữ nguyên mức độ kiểm soát mà bạn luôn có. Trong một số trường hợp, bạn cũng có thể tiếp tục thêm tiền vào cơ sở bảo hiểm đó. Tùy thuộc vào CDA cụ thể mà bạn đang trả tiền, bạn thậm chí có thể tăng thu nhập bạn nhận được từ CDA bằng cách làm như vậy. Bạn cũng có thể rút tiền từ tài khoản hưu trí của mình một cách bình thường, mặc dù việc rút tiền quá thường xuyên có thể có tác động tiêu cực đến thu nhập hàng năm của bạn.
Khi bạn kích hoạt các khoản thanh toán của mình, các khoản thanh toán đó sẽ tiếp tục suốt đời. Chúng được rút khỏi các tài khoản được bảo hiểm, nhưng tốc độ thanh toán vẫn không đổi ngay cả khi giá trị của các tài khoản được bảo hiểm giảm xuống - ngay cả khi nó giảm xuống 0.
Một điểm nổi bật khác:Bạn không cần kích hoạt các khoản thanh toán nếu bạn không cần thu nhập đó và bạn có thể hủy bảo hiểm đó khi bạn cảm thấy tin tưởng rằng các dòng thu nhập hưu trí khác của bạn đủ để duy trì chất lượng cuộc sống của bạn. Nếu bạn không muốn trả phí cho bảo hiểm mà bạn không cần, thì bạn không cần phải trả.
Và nói về các khoản phí đó, bạn thường xem xét khoảng 1% đến 2,2% giá trị tài khoản được rút mỗi năm từ các tài khoản được bảo hiểm. Các khoản phí đó có thể thay đổi, dựa trên giá trị tài khoản hoặc chúng có thể cố định dựa trên tổng số vốn đầu tư ban đầu của bạn. Phí cố định có nghĩa là phí của bạn được xác lập khi bạn thiết lập cơ sở bảo hiểm ban đầu và nó không đổi khi giá trị tài khoản biến động. Phí không tăng nếu tài khoản hưu trí của bạn mang lại cho bạn lợi nhuận đặc biệt tốt, nhưng điều ngược lại cũng đúng:Nếu tài khoản của bạn hoạt động kém, bạn sẽ không thấy giảm phí.
Đây là một trong những phần hay nhất:Việc kích hoạt các khoản thanh toán của bạn không nhất thiết phải kích hoạt sự kiện chịu thuế. Nếu bạn đã hoãn nộp thuế của mình với Roth IRA, việc bao trả Roth đó bằng CDA cho phép bạn thu nhập từ tài khoản đó khi nghỉ hưu, mà không có các tác động thuế thông thường khi rút tiền từ IRA truyền thống hoặc tài khoản chịu thuế.
Tất cả những lợi ích này làm cho CDA trở thành một phương pháp hiệu quả để giảm rủi ro cho danh mục đầu tư của bạn khi bạn gần về hưu. Đó là một cách tuyệt vời để làm cho thập kỷ mong manh bớt mong manh hơn.
Những ngày này hiếm có lương hưu. Toàn bộ thế hệ đã tham gia lực lượng lao động mà không có lời hứa về lương hưu. Cha mẹ của bạn có thể có lương hưu. Nhưng bạn có một cái không? Có lẽ là không.
CDA có thể biến tài khoản hưu trí hiện tại của bạn thành một thứ gì đó rất giống lương hưu, một tài khoản có thể bảo vệ thu nhập của bạn trong “thập kỷ mong manh” quan trọng đó. Và, với lợi thế kép là có thể chi trả cho các quỹ tương hỗ bán lẻ và ETF, cũng như khả năng kế thừa của tài sản, CDA thực sự là một “Personal Pension Plus”.
Khi giao dịch với các tài khoản đầu tư, dễ dàng có được tầm nhìn đường hầm về Lợi tức đầu tư và số tiền bạn đã tiết kiệm được. Nhưng những gì bạn đang cố gắng đạt được là chất lượng cuộc sống tốt nhất có thể, sau khi những năm thu nhập của bạn kết thúc. Bạn muốn có khả năng chi tiêu lớn nhất có thể trong thời gian nghỉ hưu. CDA có thể giúp bạn làm điều đó bằng cách biến tài khoản hưu trí của bạn thành một nguồn thu nhập đảm bảo… suốt đời.
