Tiền đặt cọc là tài sản hoặc nợ phải trả, vì vậy bạn không thể khấu trừ chúng dưới dạng chi phí với tư cách là người thuê nhà và bạn không cần phải kê khai chúng dưới dạng thu nhập trên tờ khai thuế thu nhập với tư cách là chủ nhà cho đến khi bạn sử dụng chúng. Tuy nhiên, tùy thuộc vào việc bạn là người thuê nhà hay chủ nhà, tiền lãi trả cho các khoản đặt cọc có thể được khấu trừ như một khoản chi phí hoặc có thể phải được kê khai là thu nhập.
Nếu bạn là người thuê nhà, tiền đặt cọc mà bạn đưa cho chủ nhà là tiền của bạn và bạn có thể liệt kê nó như một tài sản. Chủ nhà nên ký quỹ để được trả lại hoặc áp dụng cho chi phí sửa chữa thiệt hại hoặc tiền thuê chưa thanh toán khi bạn rời khỏi nhà cho thuê. Thông thường, bạn không thể khấu trừ tiền đặt cọc thuê nhà làm chi phí cho đến khi được sử dụng, toàn bộ hoặc một phần, để trả tiền thuê nhà hoặc thiệt hại và chỉ sau đó nếu được phép làm chi phí kinh doanh, chẳng hạn. Tuy nhiên, tiền lãi bạn thực hiện trên khoản tiền gửi có khả năng là thu nhập chịu thuế và bạn nên kê khai khoản lãi này như các khoản lãi khác thu được trên tờ khai thuế của mình.
Chủ nhà nên giữ tiền ký quỹ trong một tài khoản ký quỹ như một khoản nợ phải trả chứ không phải là tài sản. Đó không phải là tiền của họ trừ khi cần thiết để khôi phục tài sản cho thuê sau những thiệt hại hoặc để áp dụng cho tiền thuê nhà chưa thanh toán. Chủ nhà có hơn một số đơn vị cho thuê nhất định ở hầu hết các địa phương có nghĩa vụ trả lãi tiền đặt cọc cho người thuê mỗi năm. Khoản lãi đã trả như vậy thường được khấu trừ thuế như một khoản chi phí. Khi tất cả hoặc một phần tiền đặt cọc được dùng để cho thuê hoặc sửa chữa, nó sẽ trở thành thu nhập cho chủ nhà.
