Update June 2022: If you’ve been watching the market, you might be feeling a little anxious. Inflation data, the Russia-Ukraine war, and anticipated monetary policy changes are contributing to increased market volatility. It's normal to feel nervous when the market goes down, but panic selling can hurt your portfolio rather than help it. We think it’s best to focus on the long-term, invest in a diversified portfolio and automate investing with Auto-Stash. Staying invested through all parts of a market cycle is key to long term investing success.
Nếu bạn tò mò về giao dịch trong ngày, bạn không đơn độc:Không thiếu những người truyền bá về giao dịch trong ngày, những người tuyên bố biết bí quyết để đánh bại thị trường. Tuy nhiên, thực tế phức tạp hơn. Giao dịch trong ngày đi kèm với một số rủi ro nghiêm trọng và nó được quy định nghiêm ngặt hơn so với các loại hình đầu tư khác. Tìm hiểu các quy tắc giao dịch trong ngày để hiểu cách thức hoạt động của nó.
Giao dịch trong ngày là mua và bán cùng một cổ phiếu trong một ngày bằng tài khoản ký quỹ. Không giống như tài khoản môi giới tiền mặt chỉ được cấp vốn bằng tiền của bạn, tài khoản ký quỹ cho phép bạn vay tiền từ công ty môi giới của mình. Đó được gọi là “giao dịch ký quỹ” hoặc “đòn bẩy”.
Về mặt lý thuyết, đòn bẩy nhân lên các nguồn lực của bạn để bạn có thể mua và bán nhiều cổ phiếu hơn và có khả năng tạo ra lợi nhuận lớn hơn. Tất nhiên, bạn sẽ phải trả lại khoản vay, cộng với lãi và phí.
Nhưng đòn bẩy cũng nhân lên bất kỳ tổn thất nào bạn có thể phải chịu. Bạn có thể mất tiền của chính mình và cuối cùng cũng nợ tiền môi giới, có thể nhiều hơn số tiền bạn đã đầu tư.
Các nhà giao dịch hàng ngày tìm kiếm các chứng khoán có giá lên xuống hàng ngày. Sau đó, họ đặt cược xem giá trị sẽ tăng hay giảm trong vòng một buổi chiều, hoặc thậm chí trong một vài phút. Dựa trên các cược đó, các nhà giao dịch trong ngày mua cổ phiếu và bán chúng trong ngày.
Lý tưởng nhất là nhà giao dịch trong ngày đoán đúng, tạo ra nhiều khoản lợi nhuận nhỏ cộng lại. Tuy nhiên, việc dự đoán những thay đổi về giá là vô cùng khó khăn, ngay cả với phần mềm công nghệ cao. Mất mát là phổ biến. Giao dịch ký quỹ làm tăng rủi ro, bởi vì bất kỳ khoản lỗ nào cũng nhanh chóng nhân lên.
Bởi vì giao dịch trong ngày rất rủi ro, những người thường xuyên giao dịch trong ngày phải tuân theo các quy tắc giao dịch trong ngày đặc biệt.
Các nhà giao dịch trong ngày thông thường được gọi là các nhà giao dịch theo ngày mẫu. Nếu công ty môi giới của bạn xác định rằng bạn là một nhà giao dịch trong ngày, bạn sẽ phải tuân theo các quy tắc giao dịch trong ngày.
Nói chung, bạn sẽ được gắn cờ là nhà giao dịch theo ngày mẫu nếu hoạt động giao dịch của bạn phù hợp với những điều sau:
Các nhà môi giới bắt buộc phải chỉ định bạn là nhà giao dịch theo ngày mẫu nếu họ có niềm tin hợp lý rằng bạn tham gia vào giao dịch theo ngày mẫu, ngay cả khi bạn không phù hợp chính xác với các tiêu chí trên. Ví dụ:một số công ty môi giới cung cấp các lớp học về giao dịch trong ngày. Nếu bạn lấy một cái, bạn có thể bị gắn cờ trước khi thực hiện một giao dịch.
Khi bạn được gắn cờ là nhà giao dịch theo ngày mẫu, bạn phải đối mặt với các hạn chế đặc biệt.
Các nhà giao dịch trong ngày mẫu phải giữ ít nhất 25.000 đô la tiền mặt hoặc chứng khoán trong tài khoản ký quỹ của họ khi giao dịch. Tài khoản phải đáp ứng mức tối thiểu vào đầu ngày giao dịch và tuân thủ suốt cả ngày.
Nếu tài khoản giảm xuống dưới 25.000 đô la, công ty môi giới phải tạm ngừng giao dịch trong ngày cho đến khi đáp ứng yêu cầu vốn chủ sở hữu tối thiểu. Một số công ty môi giới có mức tối thiểu cao hơn.
Vào bất kỳ ngày nhất định nào, sức mua của nhà giao dịch trong ngày mẫu bị giới hạn bởi số dư tài khoản của ngày trước đó. Theo quy tắc giao dịch trong ngày, một nhà giao dịch không thể vượt quá bốn lần số tiền ký quỹ duy trì vượt quá khi đóng cửa của ngày hôm trước. Các công ty môi giới có thể đặt giới hạn chặt chẽ hơn.
Nếu bạn vượt quá giới hạn, công ty môi giới phải đưa ra lệnh gọi ký quỹ:thông báo rằng bạn có năm ngày làm việc để tài khoản của mình tuân thủ. Trong khi đó, sức mua của bạn sẽ bị giảm sút. Nếu bạn không đáp ứng cuộc gọi đúng hạn, bạn không thể giao dịch ký quỹ trong 90 ngày hoặc cho đến khi cuộc gọi được đáp ứng.
Một lần nữa, các công ty môi giới có thể có các quy tắc nghiêm ngặt hơn về các cuộc gọi ký quỹ. Ví dụ:họ thường không cho phép giao dịch cho đến khi bạn tuân thủ. Họ cũng có thể bán chứng khoán trong tài khoản của bạn mà không cần thông báo trước, để đáp ứng cuộc gọi.
Cuối cùng, bạn sẽ phải đưa ra quyết định cho chính mình, nhưng đây là những gì các chuyên gia tại Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch (SEC) nói:“Giao dịch trong ngày là cực kỳ rủi ro và có thể dẫn đến tổn thất tài chính đáng kể trong một khoảng thời gian rất ngắn. ”
Cơ quan Quản lý Công nghiệp Tài chính (FINRA), cơ quan chịu trách nhiệm giám sát các công ty môi giới để bảo vệ các nhà đầu tư Hoa Kỳ và đặt ra các quy tắc giao dịch trong ngày, đồng ý:“Giao dịch trong ngày có thể cực kỳ rủi ro. Giao dịch trong ngày nói chung không thích hợp cho những người có nguồn lực hạn chế và kinh nghiệm đầu tư hoặc giao dịch hạn chế và khả năng chấp nhận rủi ro thấp. Bạn nên sẵn sàng để mất tất cả số tiền mà bạn sử dụng cho giao dịch trong ngày. ”
Có khoa học để chứng minh những nhận định này:Một nghiên cứu về tỷ lệ thành công của các nhà giao dịch trong ngày cho thấy rằng 97% các nhà giao dịch trong ngày bị mất tiền trong thời gian dài và chỉ 1% kiếm được nhiều hơn mức lương tối thiểu.
Tất cả các hoạt động đầu tư đều có rủi ro, bao gồm cả rủi ro mà bạn có thể mất tiền. Nhiều chuyên gia đồng ý rằng giao dịch trong ngày là một trong những lựa chọn rủi ro nhất hiện có. Vì vậy, nếu bạn đang cân nhắc xem có nên mua và bán cổ phiếu trong cùng một ngày hay không, hãy lưu ý những rủi ro trước khi lao vào.
Các nhà giao dịch trong ngày tìm kiếm chiến thắng nhanh chóng, tham gia và rút lui khỏi thị trường trong giây lát. Nhiều chuyên gia gợi ý rằng một chiến lược ít rủi ro hơn là có một cái nhìn toàn cảnh hơn:mua và nắm giữ chứng khoán trong dài hạn, vượt qua những thăng trầm không thể tránh khỏi của thị trường.
Đa dạng hóa danh mục đầu tư của bạn giữa cổ phiếu, trái phiếu, quỹ, khu vực thị trường, v.v. cũng có thể làm giảm rủi ro của bạn. Cuối cùng, hiểu rõ hồ sơ rủi ro của bạn có thể giúp bạn đưa ra các lựa chọn đầu tư phù hợp với mục tiêu dài hạn của mình.
Giao dịch trong ngày có thể thú vị đối với một số người; nhiều người đề xuất thổi phồng khả năng kiếm tiền mặt nhanh chóng. Nhưng cũng giống như bất kỳ kế hoạch làm giàu nhanh chóng nào, nó có thể dẫn đến tổn thất tài chính và có khả năng khiến bạn mắc nợ, ngay cả khi bạn tuân theo các quy tắc giao dịch trong ngày. May mắn thay, có một cách an toàn hơn:đầu tư mua và giữ. Với chiến lược đầu tư có tầm nhìn dài hạn, bạn có thể có cơ hội tốt hơn nhiều về một tương lai tài chính tươi sáng hơn.