Charles Schwab là một trong những nhà cung cấp tài khoản đầu tư hàng đầu của Mỹ. Nhưng việc mở một trong những tài khoản đó không phải là điều kiện tiên quyết để Schwab giúp bạn nghỉ hưu.
Đó là bởi vì bạn vẫn có thể sở hữu bất kỳ số lượng quỹ hưu trí nào của Schwab trong tài khoản hưu trí cá nhân (IRA) miễn là nhà cung cấp IRA của bạn cung cấp quỹ Schwab… điều mà hầu hết đều làm như vậy.
Schwab cung cấp một số quỹ hưu trí lớn nhất và tiết kiệm chi phí nhất trong trò chơi, trên cả các quỹ tương hỗ được quản lý tích cực và được lập chỉ mục. Và IRA cũng như các tài khoản được ưu đãi về thuế khác là nơi hoàn hảo để cất giữ những khoản tiền này vì bạn có thể hưởng lợi từ các chiến lược hợp lý của họ đồng thời phủ nhận những hậu quả về thuế mà bạn phải đối mặt nếu sở hữu những khoản tiền này trong tài khoản môi giới chịu thuế.
Hãy để tôi giới thiệu cho bạn một số quỹ tương hỗ Schwab—mỗi quỹ đều có mục tiêu đầu tư dài hạn không tốn kém, hiệu quả và thể thao. Những khoản tiền này cũng có ý nghĩa đối với nhiều kế hoạch được ưu đãi về thuế, vì vậy bạn cũng có thể cân nhắc việc giữ chúng không chỉ trong IRA mà còn cả HSA hoặc (nếu có) 401(k)s.
Tuyên bố từ chối trách nhiệm:Bài viết này không phải là lời khuyên đầu tư cá nhân. Chứng khoán, quỹ riêng lẻ và/hoặc các khoản đầu tư khác xuất hiện để bạn xem xét chứ không phải dưới dạng đề xuất đầu tư được cá nhân hóa. Hãy hành động theo ý riêng của bạn.
Khi bạn đã sẵn sàng đầu tư tiền tiết kiệm hưu trí của mình và dùng số tiền đó để đầu tư vào quỹ tương hỗ, bạn sẽ muốn xem xét các yếu tố quan trọng sau:
Liên quan:9 quỹ Schwab tốt nhất bạn có thể mua:Phí thấp, mức tối thiểu thấp
Ảnh gửi tiền IRA thường hoạt động rất giống với các tài khoản môi giới chịu thuế, trong chừng mực chúng thường tự định hướng và cực kỳ linh hoạt. Bạn thường có thể sở hữu cổ phiếu và trái phiếu riêng lẻ cũng như bất kỳ loại quỹ đầu tư nào—quỹ tương hỗ, quỹ giao dịch trao đổi (ETF) và thậm chí cả quỹ đóng (CEF ).
ETF thường đánh bại cả quỹ tương hỗ và CEF về phí, đôi khi với mức chênh lệch đáng kể. Nhưng có một số lý do để xem xét quỹ tương hỗ Schwab trong IRA:
Sự khác biệt lớn nhất giữa IRA và tài khoản môi giới là cách xử lý thuế. Bạn bị đánh thuế trên lãi vốn, cổ tức, thu nhập từ lãi và các khoản lãi khác hàng năm trong tài khoản môi giới. Tuy nhiên, nói chung, loại thuế duy nhất bạn cần phải lo lắng với IRA là thuế thu nhập đối với số tiền bạn rút khi nghỉ hưu.
Về mặt đó:Một số quỹ tương hỗ của Schwab có nhiều hậu quả về thuế đáng kể hơn những quỹ khác. Một số tạo ra một lượng thu nhập lãi đáng kể, trong khi những người khác giao dịch nhiều và kết quả là tạo ra sự phân chia lãi vốn ngắn hạn - cả hai đều bị đánh thuế ở mức thu nhập thông thường. Trong tài khoản chịu thuế, đây sẽ là những sự kiện chịu thuế mà bạn phải trả mỗi năm. Tuy nhiên, tiền được gửi trong các tài khoản được ưu đãi về thuế như IRA sẽ được miễn thuế, do đó bạn có được toàn bộ hiệu suất của các quỹ này mà không bị đánh thuế hàng năm.
Liên quan:8 quỹ chỉ số Schwab tốt nhất dành cho nhà đầu tư tiết kiệm
Một quỹ tương hỗ là một công ty đầu tư tập hợp tiền từ nhiều nhà đầu tư để mua cổ phiếu, trái phiếu hoặc chứng khoán khác. Các nhà đầu tư nhận được lợi ích từ việc quản lý chuyên nghiệp và tính kinh tế theo quy mô nhất định. Một nhóm tiềm năng hàng triệu hoặc thậm chí hàng tỷ đô la đủ lớn để đa dạng hóa và có thể tiếp cận các khoản đầu tư mà một nhà đầu tư cá nhân không thể sở hữu được.
Đây là một ví dụ:Một nhà đầu tư muốn bắt chước Chỉ số S&P 500 (một chỉ số bao gồm 500 công ty lớn niêm yết ở Hoa Kỳ) thường sẽ gặp khó khăn khi mua và quản lý danh mục đầu tư gồm 500 cổ phiếu riêng lẻ, đặc biệt là theo tỷ lệ chính xác của Chỉ số S&P 500. Một ví dụ khác:Một nhà đầu tư muốn có một danh mục đầu tư trái phiếu đa dạng có thể gặp khó khăn trong việc xây dựng một danh mục khi phát hành trái phiếu riêng lẻ có thể có quy mô mua tối thiểu hàng nghìn (hoặc hàng chục nghìn!) đô la.
Quỹ đầu tư cổ phần hoặc quỹ trái phiếu nói chung sẽ là giải pháp thiết thực hơn nhiều.
Để đầu tư vào quỹ tương hỗ, bạn cần mở tài khoản với nhà tài trợ quỹ hoặc mở tài khoản đầu tư với nhà môi giới có thỏa thuận bán hàng với nhà tài trợ quỹ. Theo nguyên tắc chung, hầu hết các quỹ tương hỗ lớn, phổ biến sẽ có sẵn ở hầu hết các nhà môi giới, vì vậy nếu bạn mở bất kỳ tài khoản đầu tư truyền thống nào (như môi giới hoặc IRA), bạn sẽ có quyền truy cập vào hầu hết của quỹ tương hỗ mà bạn muốn đầu tư vào.
Bạn có muốn nghiêm túc về việc tiết kiệm và lập kế hoạch nghỉ hưu không? Đăng ký nhận bản tin lập kế hoạch nghỉ hưu miễn phí của Riley, Young and the Invested.
Charles Schwab là một công ty môi giới và ngân hàng có trụ sở tại Hoa Kỳ được thành lập vào năm 1971 với tư cách là một công ty môi giới truyền thống và sau đó là dịch vụ môi giới chiết khấu vào năm 1974. Công ty có trụ sở chính tại San Francisco, California và hoạt động chủ yếu trên khắp Hoa Kỳ nhưng cũng có hoạt động quốc tế.
Công ty này là công ty dịch vụ đầu tư được giao dịch công khai lớn nhất với tài sản khách hàng hơn 12 nghìn tỷ USD. Schwab cung cấp nhiều loại dịch vụ tài chính, chẳng hạn như tư vấn và quản lý đầu tư, dịch vụ giao dịch, lập kế hoạch tài chính, dịch vụ ngân hàng, kế hoạch nghỉ hưu cho cá nhân và nơi làm việc , niên kim, v.v.
Về mặt sản phẩm, Schwab có hơn 100 quỹ - được biết đến với các sản phẩm hoạt động và đội ngũ quản lý dày dặn kinh nghiệm, nhưng đây cũng là một trong những nhà cung cấp quỹ tương hỗ được lập chỉ mục lớn nhất. Hơn nữa, các sản phẩm của Schwab không có phí giao dịch hoặc phí nạp và chi phí hàng năm dưới mức trung bình của ngành.
Tóm lại:Các quỹ tương hỗ tốt nhất dành cho nghỉ hưu của Schwab thường nằm trong số những lựa chọn hàng đầu của bạn thời gian , và nhìn chung chúng sẽ không làm tổn hại đến ví của bạn.
Liên quan:16 quỹ ETF tốt nhất nên mua để có một năm 2026 thịnh vượng
Tôi đã liệt kê các quỹ hưu trí Schwab này theo Điểm rủi ro danh mục đầu tư Morningstar tổng thể của họ, từ bảo thủ nhất đến tích cực nhất. Dưới đây là các mức độ rủi ro mà mỗi phạm vi điểm thể hiện:
Những điểm số này là thước đo chung về rủi ro so với tất cả các khoản đầu tư khác . Ví dụ:một quỹ trái phiếu có điểm 20 có thể được coi là một chiến lược thận trọng về tổng thể, nhưng nó có thể đồng thời rủi ro hơn một số quỹ trái phiếu khác.
Sau tất cả những điều đó, hãy cùng tìm hiểu một số quỹ hưu trí Schwab tốt nhất mà bạn có thể cân nhắc nắm giữ trong IRA.
Có liên quan:Các quỹ Schwab tốt nhất để nắm giữ trong HSA
Tôi sẽ tiếp tục và bắt đầu với một trong những khoản đầu tư có rủi ro thấp nhất mà bạn có thể đưa vào IRA (hoặc thực sự là bất kỳ tài khoản đầu tư nào).
Quỹ thị trường tiền tệ là các quỹ tương hỗ đầu tư vào các khoản đầu tư rất ngắn hạn, chẳng hạn như tiền mặt, Kho bạc Hoa Kỳ hoặc chứng khoán đại lý có thời gian đáo hạn cực kỳ ngắn, thương phiếu hoặc chứng khoán lãi suất thả nổi. Mặc dù có thể có rủi ro tín dụng trong trường hợp quỹ sở hữu chứng khoán không được chính phủ bảo lãnh nhưng tổn thất trong quỹ thị trường tiền tệ là cực kỳ hiếm.
Chúng cũng độc đáo trong số các quỹ tương hỗ ở chỗ chúng nhắm mục tiêu cụ thể đến giá trị tài sản ròng là 1 USD trên mỗi cổ phiếu. Bất kỳ khoản thu nhập nào làm cho giá trị tài sản ròng cao hơn 1 đô la sẽ được phân phối dưới dạng cổ tức. Điều này có nghĩa là trừ khi bạn tái đầu tư cổ tức, giá trị quỹ tương hỗ thị trường tiền tệ của bạn sẽ không tăng theo thời gian. Bạn thực sự chỉ đang thu lợi nhuận.
Có liên quan:Quỹ hưu trí Schwab tốt nhất cho khoản 401(k)
Và trong số các quỹ thị trường tiền tệ, ít quỹ nào an toàn hơn Schwab U.S. Thế thôi. Không có chứng khoán của công ty hoặc cơ quan. Không có thỏa thuận repo hoặc công cụ phái sinh. Điều này an toàn như các quỹ thị trường tiền tệ có được. (Đừng bận tâm đến việc thiếu Điểm rủi ro danh mục đầu tư Morningstar—chúng không được trao cho các quỹ thị trường tiền tệ.)
Thời gian đáo hạn trung bình có trọng số của cổ phiếu SNSXX nắm giữ chỉ là 49 ngày, nghĩa là bạn hầu như không có rủi ro về lãi suất. Chưa hết, bạn vẫn đang nhận được lợi suất rất cạnh tranh, hơn 3% khi tôi viết bài này.
Tôi đã đề cập rằng giá của quỹ thị trường tiền tệ thường được cách ly với các lực bên ngoài, nhưng hiệu suất của chúng rất nhạy cảm với các động thái chính sách của Cục Dự trữ Liên bang. Trước năm 2022, các quỹ thị trường tiền tệ hầu như không mang lại lợi suất nào. Điều đó đã thay đổi vào năm 2022 khi Fed tung ra một loạt các đợt tăng lãi suất mạnh mẽ; lãi suất đã giảm trong vài năm qua, nhưng Quỹ tiền tệ kho bạc Hoa Kỳ Schwab vẫn là một quỹ thu nhập hợp pháp với lợi suất cao hơn 3%. Nhưng nếu bạn yêu cầu một mức thu nhập nhất định, bạn sẽ muốn theo dõi chặt chẽ Fed.
Cho đến lúc đó, rủi ro thấp và lợi suất cạnh tranh khiến SNSXX trở thành một trong những quỹ hưu trí tốt nhất của Schwab định kỳ, mặc dù tốt nhất là nên sử dụng tài khoản HSA hoặc tài khoản được ưu đãi thuế khác. Đó là bởi vì quỹ thị trường tiền tệ thực sự là quỹ trái phiếu, với thu nhập từ lãi là nguồn lợi nhuận chủ yếu. Thu nhập từ tiền lãi bị đánh thuế là thu nhập thông thường—nếu bạn ở trong khung thuế liên bang 37% , thì bạn sẽ mất 37% tiền lãi trái phiếu vì thuế—khiến các quỹ trái phiếu (và quỹ thị trường tiền tệ) trở nên cực kỳ kém hiệu quả về thuế.
* Lợi tức SEC trong 7 ngày phản ánh việc phân phối thu nhập hàng ngày hàng năm được thực hiện trong bảy ngày trước đó. Đây là thước đo tiêu chuẩn cho các quỹ thị trường tiền tệ.
** Tỷ lệ tổng chi phí 0,35% được giảm với việc miễn phí 1 điểm cơ bản trong thời gian Charles Schwab Investment Management đóng vai trò cố vấn cho quỹ. (Một điểm cơ bản là một phần trăm điểm phần trăm.) Thỏa thuận chỉ có thể được sửa đổi hoặc chấm dứt khi có sự chấp thuận của ban quản trị quỹ.
Bạn muốn tìm hiểu thêm về SNSXX? Hãy xem trang web của nhà cung cấp Schwab.
Làm cho trẻ và được đầu tư nguồn tin tức ưa thích của bạn trên Google
Chỉ cần đi tới trang tùy chọn của bạn và chọn hộp ✓ cho Trẻ và được đầu tư . Sau khi thực hiện cập nhật này, bạn sẽ thấy Trẻ và được đầu tư hiển thị thường xuyên hơn trong nguồn cấp dữ liệu “Câu chuyện hàng đầu” của Google cũng như trong phần “Từ nguồn của bạn” dành riêng trên trang kết quả tìm kiếm của Google.
Nếu bạn sẵn sàng chấp nhận rủi ro nhiều hơn một chút để có được phần thưởng tiềm năng hơn một chút, bạn có thể chuyển từ quỹ thị trường tiền tệ sang quỹ trái phiếu truyền thống hơn .
Quỹ chỉ số trái phiếu tổng hợp của Hoa Kỳ Schwab (SWAGX) chẳng hạn, là một lựa chọn đa dạng bao trùm một phạm vi rộng lớn của thị trường trái phiếu. SWAGX, công ty nắm giữ 11.500 đợt phát hành nợ khổng lồ, được Morningstar phân loại là quỹ “Trái phiếu cốt lõi trung cấp”, điều này rất rộng rãi có nghĩa là hai điều:
Đừng lo lắng. Tôi sẽ giải thích.
Đối với phần đầu tiên:Mọi trái phiếu mà SWAGX hiện nắm giữ đều được xếp hạng “cấp đầu tư”, về cơ bản có nghĩa là các cơ quan xếp hạng tín dụng tin rằng tổ chức phát hành trái phiếu có rủi ro vỡ nợ thấp. Những trái phiếu này được coi là tương đối an toàn hơn (nhưng kết quả là lợi suất thấp hơn) các chứng khoán có niên đại tương tự ở cấp độ đầu tư thấp hơn, hay còn gọi là trái phiếu lãi suất cao, hay còn gọi là trái phiếu rác. Hiện tại, phần tài sản lớn nhất (45%) được đầu tư vào trái phiếu chính phủ và cơ quan Hoa Kỳ, trong khi một nửa tài sản còn lại được chia đều giữa chứng khoán đảm bảo bằng thế chấp (MBS) và trái phiếu doanh nghiệp. Phần còn lại được chia thành các trái phiếu liên quan đến chính phủ, trái phiếu đô thị và các khoản nợ khác.
Đến thứ hai? Trái phiếu trung hạn là trái phiếu có thời hạn còn lại từ 3 năm đến 10 năm; chiếm phần lớn (55%) số cổ phần của SWAGX. Một phần tư tài sản khác được đầu tư vào trái phiếu ngắn hạn (ba năm trở xuống) và phần còn lại được đầu tư vào trái phiếu dài hạn (10 năm trở lên). Điều đó, kết hợp với chất lượng tín dụng, cho thấy thời hạn của quỹ, hiện là 5,8 năm. Mặc dù cách tính toán thực tế phức tạp hơn nhiều, nhưng về cơ bản, điều này ngụ ý rằng cứ mỗi 1 điểm phần trăm tăng lãi suất, Quỹ Chỉ số Trái phiếu Tổng hợp của Schwab Hoa Kỳ sẽ giảm 5,8% trong ngắn hạn và ngược lại.
Đó là một mức độ rủi ro vừa phải. Điều này có nghĩa là SWAGX chắc chắn có nhiều khả năng tăng giá (và thua lỗ) hơn bất kỳ quỹ thị trường tiền tệ nào, nhưng bạn vẫn có thể mong đợi ít biến động hơn so với khi bạn thoát khỏi quỹ chứng khoán. Trong khi đó, bạn sẽ nhận được lợi nhuận cao hơn gần một điểm phần trăm so với SNSXX đã nói ở trên.
Và giống như SNSXX, phần lợi nhuận lớn nhất sẽ đến từ thu nhập lãi, vì vậy quỹ Schwab này tốt nhất nên được giữ trong IRA hoặc một tài khoản được ưu đãi thuế khác.
* Lợi tức của SEC phản ánh số tiền lãi kiếm được trong khoảng thời gian 30 ngày gần đây nhất. Đây là thước đo tiêu chuẩn đối với các quỹ nắm giữ trái phiếu và cổ phiếu ưu đãi.
Bạn muốn tìm hiểu thêm về SWAGX? Hãy xem trang web của nhà cung cấp Schwab.
Liên quan:9 quỹ chỉ số trung thực tốt nhất nên mua vào năm 2026
Chúng ta sẽ leo lên thang rủi ro một chút bằng cách chuyển sang các quỹ cân bằng, hay còn gọi là quỹ phân bổ, hay còn gọi là danh mục đầu tư trong một hộp.
Dù bạn chọn gọi chúng là gì đi nữa, các sản phẩm như Quỹ cân bằng Schwab (SWOBX) được thiết kế để giúp bạn tiếp xúc với hai loại tài sản chính—cổ phiếu và trái phiếu—trong một lần nắm giữ. Cụ thể hơn, SWOBX là một quỹ phân bổ “vừa phải”, cung cấp tỷ lệ kết hợp khoảng 60/40 giữa vốn chủ sở hữu và nợ (sau này cũng bao gồm một tỷ lệ nhỏ bằng tiền mặt).
Trong khi các quỹ phân bổ thường được xây dựng bằng các cổ phiếu và trái phiếu riêng lẻ, các nhà quản lý SWOBX Zifan Tang và Patrick Kwok đã xây dựng danh mục đầu tư của họ với một bộ sưu tập nhỏ các quỹ tương hỗ Schwab khác. Khoảng một nửa tài sản của quỹ hiện được đầu tư vào cổ phiếu của Hoa Kỳ; 10% khác được phân bổ cho cổ phiếu quốc tế. Trong khi đó, hầu như tất cả trái phiếu nắm giữ của họ đều đến từ Quỹ Chỉ số Trái phiếu Tổng hợp Hoa Kỳ của Schwab, nghĩa là bạn có thể tiếp cận với trái phiếu chính phủ Hoa Kỳ, nợ doanh nghiệp cấp đầu tư, MBS và bất kỳ thứ gì khác mà SWAGX sở hữu.
Các quỹ phân bổ như Schwab Balanced là một cách cực kỳ đơn giản để nhận được bảo hiểm cổ phiếu và trái phiếu chỉ bằng một nút bấm. Trên thực tế, nếu bạn thực sự muốn, SWOBX có thể hoạt động như toàn bộ danh mục đầu tư của bạn—nhưng chỉ khi việc phân bổ cổ phiếu/trái phiếu của nó có ý nghĩa để đạt được các mục tiêu tài chính của bạn. Chỉ riêng SWOBX có thể quá thận trọng đối với hầu hết các nhà đầu tư và thay vào đó lại có ý nghĩa như một phần của tập hợp cổ phiếu đa dạng hơn.
Từ góc độ thuế, chúng tôi muốn xem xét hai yếu tố:doanh thu và thu nhập. Doanh thu của Quỹ cân bằng Schwab (quỹ mua và bán bao nhiêu cổ phần) thực sự khá hạn chế, ở mức khoảng 10%. Tại sao điều này lại quan trọng? Doanh thu cao có thể tạo ra lợi nhuận vốn đáng kể, được chia cho các cổ đông mỗi năm… và những khoản phân phối đó phải chịu thuế. Từ quan điểm đó, SWOBX khá hiệu quả về thuế. Tuy nhiên, giống như các quỹ trái phiếu nói trên, Schwab Balanced tạo ra một khoản thu nhập lãi kha khá từ danh mục nợ, do đó, một tài khoản IRA hoặc tài khoản được ưu đãi thuế khác vẫn sẽ là một ngôi nhà phù hợp.
* Tỷ lệ tổng chi phí 0,53% được giảm với việc miễn phí 2 điểm cơ bản trong thời gian Charles Schwab Investment Management đóng vai trò cố vấn cho quỹ. Thỏa thuận chỉ có thể được sửa đổi hoặc chấm dứt khi có sự chấp thuận của ban quản trị quỹ.
Bạn muốn tìm hiểu thêm về SWOBX? Hãy xem trang web của nhà cung cấp Schwab.
Liên quan:10 quỹ chỉ số Vanguard tốt nhất nên mua vào năm 2026
Quỹ vào ngày mục tiêu tương tự như quỹ phân bổ, nhưng chúng có thêm một bước khiến chúng cực kỳ hữu ích cho những người mua và nắm giữ dài hạn.
Một trong những thách thức trong việc lập kế hoạch nghỉ hưu là phân bổ tài sản phù hợp hoặc có sự kết hợp các loại tài sản phù hợp với nhà đầu tư ở độ tuổi và giai đoạn cuộc đời của bạn. Danh mục đầu tư lý tưởng cho người 20 tuổi có thể sẽ rất khác so với danh mục đầu tư của người 40 tuổi và cả hai danh mục đầu tư đó sẽ khác với danh mục đầu tư lý tưởng cho người 60 tuổi.
Quỹ phân bổ thường sẽ giữ nguyên sự kết hợp giữa cổ phiếu và trái phiếu trong suốt thời gian quỹ tồn tại. Tuy nhiên, quỹ có thời hạn mục tiêu (còn gọi là quỹ vòng đời) là một loại quỹ phân bổ được thiết kế để thay đổi việc phân bổ tài sản theo thời gian. Các quỹ có ngày mục tiêu bắt đầu đầu tư nhiều vào cổ phiếu, sau đó giảm dần tỷ lệ đầu tư vào cổ phiếu và thay thế bằng đầu tư vào trái phiếu khi họ đến gần ngày nghỉ hưu mục tiêu, theo một lộ trình lướt qua.
Ngày nghỉ hưu mục tiêu chỉ mang tính ước tính; chúng không cần phải cực kỳ chính xác. Nhìn chung, hầu hết các quỹ tương hỗ sẽ tạo quỹ có mục tiêu theo từng khoảng thời gian 5 năm (ví dụ:2025, 2030, 2035, v.v.).
Với sự tập trung siêu cụ thể vào việc nghỉ hưu, các quỹ có thời hạn mục tiêu có xu hướng trở thành trụ cột của các kế hoạch 401(k). Nhưng họ cũng có mặt trong các tài khoản hưu trí khác, chẳng hạn như IRA.
Schwab cung cấp hai chuỗi quỹ có ngày mục tiêu , cả hai đều nắm giữ nhiều quỹ khác nhau để cung cấp khả năng tiếp cận với cổ phiếu và trái phiếu của Hoa Kỳ và quốc tế:
Nhìn chung, cả hai chuỗi quỹ theo ngày mục tiêu của Schwab đều có tính kinh tế, nhưng Quỹ chỉ số mục tiêu của Schwab đều có giá rất rẻ, chỉ bằng 0,08% chi phí hàng năm. Và ít nhất là theo xếp hạng của Người đoạt Huy chương Morningstar, chuỗi Target Index được coi là tốt hơn trong số hai chuỗi, giành được xếp hạng Đồng.
Cũng đáng lưu ý là Schwab Target Index Funds, mặc dù có tên như vậy nhưng vẫn có người quản lý con người:Kwok và Tang, đã được đề cập trước đây với tư cách là nhà quản lý của SWOBX.
* Quỹ mục tiêu Schwab được miễn phí tạm thời để hạn chế chi phí hoạt động. Những quyền miễn trừ này sẽ được duy trì miễn là Schwab Asset Management đóng vai trò cố vấn cho các quỹ. Thỏa thuận chỉ có thể được sửa đổi hoặc chấm dứt khi có sự chấp thuận của Ban quản trị quỹ.
Bạn muốn tìm hiểu thêm về quỹ có thời hạn mục tiêu của Schwab? Hãy xem trang web của nhà cung cấp Schwab.
Có liên quan:Quỹ hưu trí tiên phong tốt nhất nên nắm giữ trong IRA
Bất động sản đã là một loại tài sản được ưa chuộng kể từ buổi bình minh của nền văn minh nhân loại. Và ngày nay, các quỹ tín thác đầu tư bất động sản (REITs ) mang lại tiềm năng cho cả lợi suất cao và lợi nhuận vốn đáng nể.
REIT được hưởng trạng thái thuế đặc biệt cho phép họ tránh thuế doanh nghiệp miễn là họ phân phối ít nhất 90% lợi nhuận ròng dưới dạng cổ tức. Do ưu đãi thuế của REITs, lĩnh vực bất động sản có xu hướng nằm trong số những lĩnh vực có lợi nhuận cao nhất và do đó luôn được các nhà đầu tư thu nhập yêu thích.
Vấn đề? Một tỷ lệ lớn trong tổng lợi nhuận đến từ cổ tức chịu thuế, khiến REIT rất kém hiệu quả về thuế. Hơn nữa, cổ tức REIT thường không được phân loại là “cổ tức đủ điều kiện”. Cổ tức đủ điều kiện sẽ bị đánh thuế theo tỷ lệ lãi vốn dài hạn (0%, 15% hoặc 20% tùy thuộc vào khung thuế của bạn). Cổ tức không đủ điều kiện sẽ bị đánh thuế như thu nhập thông thường, như lãi trái phiếu và có thể phải chịu mức lãi suất lên tới 37%, tùy thuộc vào khung của bạn. Do đó, sẽ hợp lý hơn nếu giữ REIT và quỹ REIT trong một quỹ được ưu đãi về thuế như IRA thay vì tài khoản môi giới chịu thuế.
Các nhà đầu tư của Schwab đang tìm kiếm cơ hội đầu tư vào bất động sản có thể xem xét Quỹ Bất động sản Toàn cầu Schwab (SWASX) . Quỹ này là một quỹ REIT đa dạng với sự hiện diện toàn cầu. Khoảng 55% quỹ được đầu tư vào REIT của Mỹ, phần còn lại nằm rải rác ở Châu Âu, Châu Á, Úc và Canada. Danh mục đầu tư có mức độ tiếp xúc tối thiểu với lĩnh vực văn phòng, vốn bị ảnh hưởng bởi chính sách làm việc tại nhà và được phân bổ nhiều nhất cho các bất động sản đa dạng, bán lẻ và công nghiệp.
Đây là quỹ bất động sản tập trung vào tăng trưởng, tập trung vào tổng lợi nhuận, bao gồm cả lãi vốn và thu nhập. Nhưng lợi suất hiện tại trên 3% của nó là mức cạnh tranh mạnh mẽ trong một thế giới mà lợi suất của S&P 500 chỉ ở mức trên 1%.
Một lý do khác để xem xét SWASX là doanh thu cao. Không có ngưỡng chính xác, được chấp nhận rộng rãi cho những gì cấu thành nên “nhiều” giao dịch đang hoạt động, nhưng tôi sẽ coi bất kỳ quỹ nào có doanh thu danh mục đầu tư trên 30% hoặc hơn là khá kém hiệu quả về thuế. Con số đó càng cao thì quỹ càng kém hiệu quả. Schwab Global Real Estate có doanh thu hàng năm khoảng 85%, điều đó có nghĩa là nó có thể phân phối rất nhiều lợi nhuận vốn ngắn hạn. Giữa khoản đó và khoản cổ tức không đủ tiêu chuẩn nói trên, bạn đang thấy rất nhiều khoản thu nhập chịu thuế.
May mắn thay, bạn có thể tránh được hậu quả thuế ngay lập tức bằng cách nắm giữ Schwab Global Real Estate trong tài khoản được hoãn thuế như IRA.
Bạn muốn tìm hiểu thêm về SWASX? Hãy xem trang web của nhà cung cấp Schwab.
Bạn có muốn nghiêm túc về việc tiết kiệm và lập kế hoạch nghỉ hưu không? Đăng ký nhận bản tin lập kế hoạch nghỉ hưu miễn phí của Riley, Young and the Invested.
Một câu châm ngôn cũ của Phố Wall nói rằng “bạn không bao giờ phá sản khi kiếm được lợi nhuận”.
Có rất nhiều sự khôn ngoan trong câu nói đó. Theo nguyên tắc chung, mua và nắm giữ cổ phiếu tốt hoặc quỹ tốt và cho phép chúng sinh lời lãi kép trong nhiều năm hoặc thậm chí nhiều thập kỷ là cách tốt nhất. Nhưng việc có ít nhất một phần danh mục đầu tư của bạn trong các chiến lược giao dịch tích cực cũng có thể có ý nghĩa, đặc biệt là trong thị trường giá xuống. Các chiến lược giao dịch tích cực có những điểm vượt trội khi chúng hoạt động tốt hơn các chiến lược chỉ số thụ động và chúng có khả năng giúp bạn tránh được sự sụt giảm lớn.
Lấy ví dụ:Quỹ tăng trưởng vốn hóa lớn Schwab Select (LGILX) , được tư vấn phụ bởi American Century Investment Management và JPMorgan Investment Management. Là một quỹ tăng trưởng, LGILX cực kỳ chú trọng đến công nghệ và các cổ phiếu liền kề với công nghệ; nó bao gồm Nvidia (NVDA), Alphabet, công ty mẹ của Google (GOOGL), Apple (AAPL) và Microsoft (MSFT), cũng như hầu hết các cổ phiếu tăng trưởng vốn hóa lớn còn lại mà bạn mong đợi sẽ thấy.
Quản lý thông minh đã mang lại hiệu suất vượt trội so với mức trung bình của danh mục LGILX trong hầu hết các khung thời gian có ý nghĩa. Tuy nhiên, hiệu suất cao này đôi khi phải trả giá bằng nhiều hoạt động giao dịch tích cực. Tỷ lệ doanh thu gần đây nhất là 26%, nhưng tôi thấy nó cao hơn nhiều (trên 60%). Và bất kể con số doanh thu từ năm này sang năm khác như thế nào, Schwab Select Large Cap Development có truyền thống thực hiện phân phối lợi nhuận vốn khá lớn trong hầu hết các năm.
Trong tài khoản môi giới tiêu chuẩn, điều đó thể hiện nghĩa vụ thuế tiềm ẩn lớn. Do đó, LGILX chính xác là loại quỹ được quản lý tích cực được giữ tốt nhất trong tài khoản hưu trí như IRA. Việc hoãn thuế vô hiệu hóa các tác động tiêu cực của hoạt động giao dịch tích cực, cho phép chúng tôi tận hưởng toàn bộ lợi ích từ lợi nhuận giao dịch.
Bạn muốn tìm hiểu thêm về LGILX? Hãy xem trang web của nhà cung cấp Schwab.
Như tôi đã đề cập trước đây, các quỹ được quản lý tích cực hầu như luôn có doanh thu cao hơn đáng kể so với các quỹ chỉ số thụ động, nghĩa là chúng có khả năng tạo ra nhiều lợi tức vốn chịu thuế hơn.
Hiện tượng này có thể đặc biệt rõ ràng trong thế giới cổ phiếu vốn hóa nhỏ. Bởi vì các công ty nhỏ hơn thường là những công ty trẻ hơn nên không gian vốn hóa nhỏ có xu hướng di chuyển nhanh chóng. Các công ty thành công “tăng cấp” lên trạng thái vốn hóa trung bình hoặc thậm chí lớn, còn những công ty không thành công thường biến mất hoàn toàn. Điều này thường dẫn đến nhiều thay đổi đối với việc nắm giữ danh mục đầu tư.
Nói cách khác:Nếu quỹ được quản lý tích cực nói chung tốt nhất nên được giữ trong tài khoản hoãn thuế, điều này thậm chí còn đúng hơn đối với các quỹ vốn hóa nhỏ được quản lý tích cực.
Trong trường hợp cụ thể, hãy xem Quỹ vốn cổ phần vốn hóa nhỏ Schwab (SWSCX) , được quản lý bởi Wei Li, Iain Clayton và Holly Emerson. Danh mục đầu tư gồm 340 cổ phiếu của họ có doanh thu 108%, nghĩa là trung bình mỗi năm, toàn bộ danh mục đầu tư được luân chuyển (và sau đó tăng thêm một chút). Việc phân phối lợi nhuận từ vốn trước đây có ý nghĩa về quy mô.
Các cổ phiếu vốn hóa nhỏ đã thể hiện năng lượng nhất định trong nửa cuối năm 2025 và cũng có thành tích vượt trội so với các cổ phiếu vốn hóa lớn vào năm 2026. Nhưng nhìn lại vài năm qua, họ đã tụt lại phía sau trong khi thị trường bị thống trị bởi các cổ phiếu vốn hóa lớn “Magnificent Seven”. Tuy nhiên, SWSCX đã cố gắng đạt được mức lợi nhuận hàng năm là 10,1% kể từ khi thành lập và con số đó không quá tồi. Ngoài ra, mặc dù bản thân chiến lược này khá tích cực so với các chiến lược khác, nhưng nó thực sự có rủi ro ở mức trung bình khá cao đối với các quỹ hỗn hợp vốn hóa nhỏ.
Bạn muốn tìm hiểu thêm về SWSCX? Hãy xem trang web của nhà cung cấp Schwab.
Liên quan:7 quỹ cổ tức tiên phong tốt nhất [Thu nhập chi phí thấp]
Trao quyền là một trong những công ty dịch vụ tài chính được xếp hạng hàng đầu của chúng tôi dành cho mọi người ở mọi mức thu nhập nhờ vào chất lượng và phạm vi cung cấp dịch vụ của công ty:
Sử dụng liên kết độc quyền của chúng tôi để đăng ký Trang tổng quan cá nhân trao quyền , cho dù đó là các công cụ miễn phí hay dịch vụ tư vấn. Nếu bạn có tài sản đầu tư trị giá 100.000 USD trở lên, bạn cũng có thể lên lịch tư vấn tài chính ban đầu miễn phí trong 30 phút với chuyên gia Empower .
Công cụ theo dõi danh mục đầu tư tổng thể tốt nhất
Trao quyền | Theo dõi giá trị ròng và đầu tư miễn phí
4,5
Công cụ:Miễn phí. Quản lý tài sản:Bắt đầu ở mức 0,89% tài sản hàng năm.*
Ưu điểm:
Nhược điểm:
* Phí dành cho khách hàng có tài sản từ 100.000 đến 1 triệu USD sẽ trả 0,89% tài sản hàng năm. Khách hàng có tài sản trên 1 triệu USD trả 0,79% tài sản hàng năm cho 3 triệu USD đầu tiên, 0,69% cho 2 triệu USD tiếp theo, 0,59% cho 5 triệu USD tiếp theo và 0,49% cho bất kỳ khoản tiền nào trên 10 triệu USD. ** Dịch vụ tư vấn được cung cấp có tính phí bởi Empower Advisory Group, LLC (EAG). EAG là cố vấn đầu tư đã đăng ký với Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch (SEC) và là công ty con gián tiếp của Công ty Bảo hiểm Annuity Empower của Mỹ. Việc đăng ký không ngụ ý một mức độ kỹ năng hoặc đào tạo nhất định. Đầu tư bao hàm rủi ro. Hiệu suất trong quá khứ không phải là dấu hiệu của lợi nhuận trong tương lai. Bạn có thể mất tiền. Phí tư vấn được tính toán dựa trên số lượng tài sản được quản lý (như được trình bày chi tiết hơn trong Mẫu ADV của Empower Advisory Group, LLC).
Schwab là một trong những công ty quỹ thân thiện nhất dành cho người mới bắt đầu. Điều đó không chỉ bởi vì cả quỹ tương hỗ và quỹ ETF đều có tỷ lệ chi phí dưới mức trung bình của ngành, mà bởi vì ngay từ đầu bạn không cần nhiều tiền để đầu tư vào chúng. Hầu hết các quỹ tương hỗ của Schwab đều có mức đầu tư tối thiểu ở mức tối thiểu—bạn có thể bắt đầu chỉ với 1 đô la.
Điều đó cực kỳ có lợi trong các tài khoản tự định hướng như IRA. Nhiều quỹ tương hỗ từ các nhà cung cấp khác yêu cầu mức tối thiểu cao lên tới hàng nghìn đô la, cản trở các nhà đầu tư có ít vốn để làm việc.
Có liên quan:Quỹ hưu trí trung thực tốt nhất để nắm giữ trong IRA
Có hai loại quỹ: quỹ được quản lý tích cực và quỹ chỉ số .
Với quỹ được quản lý tích cực, một hoặc nhiều nhà quản lý chịu trách nhiệm lựa chọn tất cả cổ phần của quỹ. Họ có thể sẽ có một chiến lược cụ thể để tuân thủ và họ sẽ được giao nhiệm vụ đánh bại chỉ số chuẩn, nhưng họ sẽ có nhiều quyền quyết định về cách đạt được điều đó. Những nhà quản lý này sẽ xác định các cơ hội, tiến hành nghiên cứu và cuối cùng là mua và bán cổ phiếu, trái phiếu, hàng hóa, v.v. của quỹ.
Mặt khác, quỹ chỉ số được vận hành hiệu quả bằng thuật toán. Quỹ sẽ cố gắng theo dõi một chỉ số, chỉ số này chỉ là một nhóm tài sản được lựa chọn theo một loạt quy tắc. Chỉ số trung bình công nghiệp S&P 500 và Dow Jones? Đó là những chỉ mục có quy tắc lựa chọn riêng. Các quỹ chỉ số theo dõi các chỉ số này thường sẽ nắm giữ cùng một cổ phiếu, với tỷ lệ như nhau, mang lại cho bạn mức độ hiển thị và hiệu suất như nhau (trừ phí) đối với các chỉ mục đó.
Nếu bạn đoán rằng việc trả tiền cho một phòng họp đầy những nhà quản lý quỹ đắt hơn một chiếc máy tính theo dõi chỉ số thì bạn đã đúng. Đó là lý do tại sao các quỹ được quản lý tích cực có xu hướng tính phí cao hơn nhiều so với các quỹ chỉ số.
Và đó là lý do tại sao ETF thường rẻ hơn. Hầu hết (nhưng không phải tất cả) quỹ tương hỗ được quản lý tích cực, trong khi hầu hết (nhưng không phải tất cả) quỹ ETF là quỹ chỉ số.
Có liên quan:15 vị vua cổ tức cho thu nhập có khả năng phục hồi cao
Các quỹ giao dịch trao đổi (ETF) thực sự rất giống với các quỹ tương hỗ nhưng có một số điểm khác biệt đáng kể có thể khiến chúng vượt trội hơn trong một số trường hợp nhất định.
Like traditional index mutual funds, an ETF will hold a basket of stocks, bonds and other securities. These can be broad and benchmarked to a major index like the S&P 500, or they can be exceptionally narrow and focus on a specific sector or even a specific trading strategy. For the most part, anything that can be held in an exchange-traded fund can also be held in a mutual fund.
However, unlike mutual funds, ETFs trade on major exchanges—such as the New York Stock Exchange or Nasdaq—like a stock. If you want to buy shares, you don’t send the manager money; you just buy shares from another investor on the open market.
The need to buy shares can be problematic when dollar-cost averaging. As an example, let’s say you have exactly $100 to invest, but the shares of the ETF trade for $65. You can only buy one share, and you’re stuck with $35 in cash uninvested.
But ETFs have their own advantages. For one, they have intraday liquidity—that is, if you want to buy or sell in the middle of the trading day (or multiple times throughout the trading day), you can.
The second advantage is tax efficiency. In a traditional mutual fund, redemptions by investors can generate selling by the manager that creates taxable capital gains for the remaining investors who didn’t sell. This doesn’t happen with ETFs, as the manager isn’t forced to buy or sell anything when an investor sells their shares.
Like we said, many investors use “ETF” and “index fund” interchangeably. That’s because most exchange-traded funds are index funds—but not all. Some are actively managed.
As is the case with Schwab mutual index funds, Schwab ETFs—most of which are indexed—tend to have some of the lowest costs in the business in terms of fees and expenses.
Related:Best Vanguard Retirement Funds for a 401(k) Plan
Every dollar you pay in expenses is a dollar that comes directly out of your returns. So, it is absolutely in your best interests to keep your expense ratios to an absolute minimum.
The expense ratio is the percentage of your investment lost each year to management fees, trading expenses and other fund expenses. Because index funds are passively managed and don’t have large staffs of portfolio managers and analysts to pay, they tend to have some of the lowest expense ratios of all mutual funds.
This matters because every dollar not lost to expenses is a dollar that is available to grow and compound. And over an investing lifetime, even a half a percent can have a huge impact. If you invest just $1,000 in a fund generating 5% per year after fees, over a 30-year horizon, it will grow to $4,116. However, if you invested $1,000 in the same fund, but it had an additional 50 basis points in fees (so it only generated 4.5% per year in returns), it would grow to only $3,584 over the same period.
Schedule Your Call With Riley
Riley Adams, CPA
Licensed CPA and Financial Advisor
Want to talk more about your financial goals or concerns? Our services include comprehensive financial planning, investment management, estate planning, taxes, and more! Schedule a call with Riley to discuss what you need, and what we can do for you.
Investment advisory services offered through NewEdge Advisors, a registered investment advisor.