Các khoản thế chấp trả trước thấp giúp những người đi vay thiếu tiền có thể mua nhà. Thay vì dồn toàn bộ số tiền dự trữ cho việc mua nhà, bạn có thể tiết kiệm khi trả trước, chỉ trả ít nhất 3% cho một khoản vay mua nhà thông thường. Tuy nhiên, khoản thanh toán thấp yêu cầu bảo hiểm thế chấp tư nhân để bảo hiểm cho người cho vay nếu bạn vỡ nợ. Tính toán trước PMI có thể giúp bạn quyết định xem nên vay một khoản trả trước thấp, trả hết PMI một lần hay giữ lại cho đến khi bạn tiết kiệm được 20 phần trăm cho khoản trả trước. Bạn có thể tìm tỷ lệ PMI ước tính bằng cách sử dụng máy tính trực tuyến thân thiện với người tiêu dùng do các công ty PMI và người cho vay thế chấp cung cấp.
Tỷ lệ PMI là tỷ lệ phần trăm của số tiền cho vay ban đầu hàng năm. Giá của nó thay đổi tùy theo người cho vay, khoản vay, địa điểm và nhà cung cấp PMI. Quy mô của khoản trả trước ảnh hưởng đến tỷ lệ của bạn, với các khoản trả trước lớn hơn sẽ dẫn đến tỷ lệ thấp hơn. Điểm tín dụng của bạn và mục đích sử dụng cho bất động sản cũng ảnh hưởng đến tỷ lệ PMI, với những ngôi nhà do chủ sở hữu thuê có tỷ lệ thấp hơn bất động sản đầu tư. Xem xét các yếu tố khác nhau này, người cho vay của bạn cuối cùng sẽ xác định mức độ bao phủ PMI bạn cần và tỷ lệ.
Tỷ lệ PMI thường dao động trong khoảng 0,3 phần trăm đến 1,15 phần trăm. Do đó, đối với một khoản vay thông thường điển hình, nó có thể có giá từ $ 50 đến hơn $ 100 mỗi tháng. Giả sử bạn muốn mua một ngôi nhà 200.000 đô la với khoản vay lãi suất cố định và khoản trả trước 10%. Bạn có 700 điểm tín dụng và người cho vay của bạn cho bạn biết tỷ lệ PMI là 0,5% cho tình huống cho vay cụ thể của bạn. Bạn có thể bắt đầu tính toán chi phí PMI bằng cách xác định số tiền vay. Đầu tiên, trừ số tiền trả trước vào giá nhà:200.000 đô la - (200.000 đô la x 0,1) =180.000 đô la.
Áp dụng tỷ lệ PMI 0,5 phần trăm, dưới dạng con số thập phân, cho số tiền vay bằng cách nhân:180.000 đô la x .005 =900 đô la. Phí bảo hiểm PMI hàng năm là $ 900, bạn có thể thanh toán 12 lần hàng tháng với mỗi lần thanh toán thế chấp. Để có số liệu hàng tháng, hãy chia phí bảo hiểm cho:$ 900/12 =$ 75. Các khoản thanh toán PMI hàng tháng ban đầu của bạn là 75 đô la.
Mức độ rủi ro cho khoản vay của bạn giảm dần qua các năm khi bạn trả hết số tiền vay ban đầu. Do đó, bạn có thể trả tỷ lệ PMI ban đầu cao hơn trong 10 năm đầu tiên và tỷ lệ thấp hơn trong năm 11 và sau đó. Luật liên bang yêu cầu người cho vay tự động hủy bỏ PMI khi khoản vay của bạn được lên lịch đạt 78 phần trăm số tiền cho vay ban đầu. Với sự hợp tác của người cho vay, bạn thậm chí có thể chứng tỏ rằng ngôi nhà của bạn đã được đánh giá cao về giá trị, đủ để loại bỏ PMI sớm hơn. Việc này cần phải thẩm định nhà. Ngoài ra, người cho vay thông thường của bạn có thể cho phép bạn thanh toán một lần khi đóng để loại bỏ các khoản thanh toán PMI hàng tháng, được gọi là PMI do người cho vay trả hoặc LPMI.
